Глибина аналізу екосистеми Біткойн: від випуску активів до сучасного стану розвитку Layer2

Одне. Вступ: Історичний розвиток екосистеми BTC

Популярність інсcriptions Біткойн викликала шалене захоплення користувачів криптовалют, знову привернувши увагу до розвитку та можливостей екосистеми Біткойн. Біткойн, як одна з перших блокчейн-технологій, з’явився у 2008 році, створений анонімною особою Сатоші Накамото, що стало знаковим моментом у появі децентралізованої цифрової монети, яка кинула виклик традиційній фінансовій системі.

Біткойн запровадив концепцію електронної готівки з використанням рівноправних транзакцій, без необхідності залучення посередників, що забезпечує децентралізацію та ліквідацію посередництва. Його базова технологія блокчейн кардинально змінила спосіб ведення обліку транзакцій, їх перевірки та безпеки. Опублікований у 2008 році білль про Біткойн заклав основи для підкреслення децентралізованої, прозорої та незмінної фінансової системи.

Після свого народження Біткойн пережив етап стабільного зростання. Ранніми прихильниками були здебільшого технічні ентузіасти та прихильники криптографії, які почали займатися майнінгом та торгівлею. Першою зафіксованою реальною угодою стала покупка 2 піци за 10 000 Біткойнів у 2010 році програмістом Ласло, що ознаменувало історичний момент прийняття криптовалюти.

Зі зростанням уваги до Біткойну починає формуватися відповідна екосистема. Біржі, гаманці та майнінг-пули масово з’являються, щоб задовольнити потреби цього нового цифрового активу. З розвитком технології блокчейн та ринку екосистема розширюється на більше зацікавлених сторін, включаючи розробників, стартап-команди, а також фінансові установи та регуляторні органи, що сприяє різноманітності екосистеми Біткойна.

Ринок, який довго перебував у затишшя в 2023 році, завдяки популярності протоколу Ordinals і токенів BRC-20 приніс літо гравірувань, також знову привернув увагу до Біткойн, найстарішої публічної блокчейн. Яким буде майбутній розвиток екосистеми Біткойн? Чи стане екосистема Біткойн двигуном наступного етапу бичачого ринку? У цій статті ми глибше дослідимо історичний розвиток екосистеми Біткойн та три основні напрямки в екосистемі: протоколи випуску активів, рішення для масштабування та інфраструктуру, проаналізуємо їхній нинішній стан, переваги та виклики, обговоримо майбутнє екосистеми Біткойн.

Два, чому потрібен екосистемі Біткойн

1. Характеристика та історія розвитку Біткойна

Біткойн має три основні характеристики:

1. Децентралізований розподілений реєстр: ядерною технологією мережі Біткойн є технологія блокчейн. Це децентралізований розподілений реєстр, який фіксує всі транзакції в мережі Біткойн. Блокчейн складається з блоків, кожен з яких містить хеш-значення попереднього блоку, формуючи ланцюгову структуру, яка забезпечує прозорість та незмінність транзакцій.

2. Облік через доказ роботи (PoW): мережа Біткойн використовує механізм доказу роботи для підтвердження транзакцій та обліку. Цей механізм вимагає від вузлів мережі рішення математичних задач для підтвердження транзакцій і їх запису в блокчейн. Це забезпечує безпеку та децентралізацію мережі.

3. Майнинг та випуск Біткойну: Випуск Біткойну здійснюється через майнинг. Майнери вирішують математичні задачі для перевірки транзакцій та створення нових блоків, як винагороду, майнери отримують певну кількість Біткойнів.

Біткойн використовує модель UTXO (Unspent Transaction Output). UTXO - це спосіб відстеження власності на Біткойн та історії транзакцій, кожен невитрачений вихід представляє собою вихід транзакції в мережі Біткойн, ці невитрачені виходи не були використані попередніми транзакціями, вони можуть бути використані для створення нових транзакцій. Його характеристики можна підсумувати так:

1. Кожна транзакція генерує нові UTXO: коли відбувається транзакція Біткойна, вона споживає попередні UTXO та генерує нові UTXO, які будуть використані як вхідні дані для майбутніх транзакцій.

2. Верифікація транзакцій залежить від UTXO: під час верифікації транзакцій мережа Біткойн перевіряє, чи існує UTXO, на який посилаються входи транзакції, і чи не був він використаний, щоб забезпечити дійсність транзакції.

3. UTXO як вхід і вихід транзакції: кожен UTXO має значення і адресу власника. Під час нової транзакції деякі UTXO використовуватимуться як вхід транзакції, а інші створюватимуться як вихід транзакції, які можуть бути використані в наступній транзакції.

Модель UTXO може забезпечити вищий рівень безпеки та конфіденційності, оскільки кожен UTXO має свого власника і вартість, транзакції можуть бути більш точно відслідковані. Крім того, дизайн моделі UTXO дозволяє паралельну обробку транзакцій, оскільки кожен UTXO може використовуватися незалежно, без виникнення конкуренції за ресурси.

Проте через обмеження розміру блоку та нетюрінгові мови програмування, Біткойн в значній мірі виконує роль “цифрового золота”, не змігши вмістити більше проєктів.

Після народження Біткойна у 2012 році з’явилися кольорові монети, які дозволяють додавати метадані до блокчейну Біткойна, щоб певні Біткойни могли представляти інші активи; у 2017 році через суперечку щодо великих і малих блоків стався хардфорк, включаючи BCH, BSV тощо; після форку BTC також почав продовжувати дослідження рішень для підвищення масштабованості, у 2017 році було запроваджено оновлення SegWit, яке ввело розширені блоки та вагу блоків, розширивши ємність блоків; оновлення Taproot, яке почалося у 2021 році, підвищило конфіденційність і ефективність транзакцій. Ці ключові оновлення також заклали основу для подальшого розвитку різноманітних протоколів масштабування та випуску активів, а також призвели до популярності знайомих пізніше протоколів Ordinals та токенів BRC-20.

Можна побачити, що хоча Біткойн на момент свого народження позиціонувався як система електронних грошей рівний-рівному, проте завжди було багато розробників, які не бажали, щоб Біткойн залишався лише “цифровим золотом”, прагнучи підвищити масштабованість Біткойна та зробити більше на основі блокчейну Біткойна, наприклад, мати власні екологічні застосунки.

2. Порівняння екосистеми Біткойн та смарт-контрактів Ефіріум

У процесі розвитку Біткойна в 2013 році Віталік Бутерін запропонував ще один блокчейн — Ефір, який потім був спільно заснований Віталіком Бутеріним, Гевіном Вудом і Джозефом Лубіном. Основна концепція Ефіру полягає в наданні програмованого блокчейну, що дозволяє розробникам створювати різні додатки, а не обмежуватися лише грошовими транзакціями. Ця характеристика програмованості зробила Ефір платформою для смарт-контрактів, що дозволяє людям створювати та виконувати блокчейн-додатки, які можуть виконувати автоматизовані контракти без необхідності довіряти третім особам.

Можна помітити, що одним з найяскравіших ознак Ефіру є смарт-контракти, які дозволяють розробникам створювати різноманітні додатки на базі Ефіру. Завдяки цій особливості Ефір поступово став лідером у всій криптовалюті, з’явилися різні Layer2, додатки, а також різноманітні типи активів, такі як ERC20, ERC721, що зібрали багато розробників для будівництва та розширення цього міста під назвою Ефір.

Тоді, якщо ефіріум вже може реалізовувати смарт-контракти та розробку різних Dapp, чому людям все ще потрібно повертатися до BTC для розширення та розробки додатків? Найголовніша причина може бути підсумована в трьох аспектах:

1. Ринковий консенсус: Біткойн є найпершою блокчейн-технологією та криптовалютою, яка має найвищу впізнаваність та довіру в очах публіки та інвесторів. Тому він має унікальну перевагу в прийнятті та визнанні; наразі ринкова капіталізація Біткойна становить 800 мільярдів доларів, що приблизно складає половину від загальної капіталізації криптовалютного ринку.

2. Біткойн має високий рівень децентралізації: серед основних блокчейнів Біткойн має найвищий рівень децентралізації, засновник Сатоші Накамото вже сховався, а вся мережа розвивається за підтримки спільноти; тоді як ефіром все ще керують Віталік і фонд ефіру.

3. Попит роздрібних інвесторів на Fair Launch: Потреба Web3 неможлива без способів випуску нових активів. У традиційних проектах випуск токенів, чи то FT, чи NFT, зазвичай є сторона проекту, яка виступає як емітент, прибуток роздрібних інвесторів сильно залежить від дій проекту та заднього плану VC; натомість у екосистемі Біткойн з’явилися інноваційні Fair Launch місця, такі як інскрипції, які надали роздрібним інвесторам більше голосу, що, у свою чергу, зібрало більше грошей і багатства в екосистемі BTC. Це нове повернення уваги до екосистеми Біткойн в значній мірі зумовлено характеристиками Fair Launch інскрипцій.

Це також пояснює, чому, хоча Біткойн за TPS і часом формування блоку поступається Ефіріуму, початкова мета якого полягала у використанні в контексті криптовалютних транзакцій, все ще існує велика кількість розробників, які прагнуть впровадити смарт-контракти для розробки додатків.

Підсумовуючи, як зростання BTC походить від консенсусу щодо вартості – люди загалом визнають Біткойн як цінний цифровий актив і засіб обміну, так і інновації у світі криптовалют у великій мірі пов’язані з властивостями активів. Поточна популярність екосистеми BTC значною мірою підтримується такими типами інсcriptційних активів, як протокол Ordinals та BRC-20. Ця популярність також повертається до всієї екосистеми Біткойн, змушуючи більше людей знову звертати увагу на екосистему Біткойн.

На відміну від попередніх бичачих ринків, вплив роздрібних інвесторів у цій хвилі ринку стає все більшим. Традиційно, венчурні капіталісти та команди проектів займали домінуючу позицію на крипторинку, інвестуючи та сприяючи розвитку багатьох блокчейн-проектів. Однак, з ростом інтересу роздрібних інвесторів до криптоактивів, вони прагнуть відігравати більшу роль на ринку та брати участь у розвитку проектів і прийнятті рішень. В певному сенсі, роздрібні інвестори також сприяли розвитку та відновленню екосистеми Біткойн у цій хвилі.

Отже, незважаючи на те, що екосистема Ефіру є більш гнучкою в питаннях смарт-контрактів і децентралізованих додатків, екосистема Біткойна як цифрового золота та стабільного сховища вартості, а також його лідерська позиція та ринкова консенсус, роблять його безпрецедентно важливим у всій сфері криптовалют. Тому люди продовжують звертати увагу та докладати зусиль для розвитку екосистеми Біткойна, щоб продовжувати виявляти його потенціал і можливості.

Три, аналіз стану розвитку екосистеми Біткойн проектів

У процесі розвитку екосистеми Біткойн можна побачити, що наразі Біткойн має 2 основні труднощі:

• Гнучкість мережі Біткойн досить низька, якщо ви хочете створити додатки на її основі, потрібно мати кращі рішення для масштабування;

• Додатків в екосистемі Біткойн мало, розвиток екосистеми Біткойн потребує деяких успішних додатків/проектів, щоб залучити більше розробників та створити більше інновацій.

Навколо цих двох труднощів, екосистема Біткойн в основному будує з 3-х напрямків:

1. Угоди, пов’язані з випуском активів

2. Плани розширення: масштабування на ланцюгу та Layer2

3. Гаманці, міжланцюгові мости та інші інфраструктурні проекти

Оскільки розвиток всієї екосистеми Біткойн наразі все ще перебуває на початковій стадії, такі застосунки, як defi, все ще знаходяться на стадії зародження, тому ця стаття буде переважно зосереджена на аналізі розвитку екосистеми Біткойн у чотирьох аспектах: випуск активів, розширення в ланцюгу, Layer2 і інфраструктура.

1、угода про випуск активів

Екосистема Біткойн з 2023 року стала популярною завдяки протоколу Ordinals та BRC-20, що дозволило Біткойну, який раніше лише слугував зберіганням та обміном вартості, також стати місцем для випуску активів, значно розширивши сценарії використання Біткойна.

У сфері випуску активів, після Ordinals, також виникли різноманітні протоколи, такі як Atomicals, Runes, PIPE тощо, щоб допомогти користувачам та проектам випускати активи на BTC.

1. Ординали & BRC-20

По-перше, давайте розглянемо протокол Ordinals. Простими словами, Ordinals — це протокол, який дозволяє людям карбувати монети, схожі на NFT в Ethereum, на Біткойн. Спочатку увагу привернули Bitcoin Punks, Ordinal punks, які були карбовані на основі цього протоколу; згодом, бурхливо популярний стандарт BRC-20 також з’явився на основі протоколу Ordinals, відкривши так зване літо гравюр.

Походження протоколу Ordinals можна простежити до початку 2023 року, він був запущений Кейсі Родармором. Від 2010 року він працює в технологічній сфері, раніше працював у Google, Chaincode Labs, Bitcoin core, а зараз є співголовою SF Bitcoin BitDevs (дискусійна спільнота Біткойна).

Кейсі почав цікавитися NFT з 2017 року, надихнувшись на використання Solidity для розробки смарт-контрактів на Ефіріумі, але через те, що не любив будувати NFT на Ефіріумі, вважаючи це “Гутенберг-машиною” (реалізація простих речей надто складними способами), він відмовився.