Внимание крупных финансовых институтов к криптовалютам достигает нового этапа. Уже не вопрос, будут ли они входить, а как они интегрируют цифровые активы в существующую банковскую систему.

Citigroup недавно объявила о планах запустить институциональную услугу хранения биткоинов к концу этого года. Интересно не только хранение биткоинов, но и гораздо более амбициозное видение. Ниша Сурендран, руководитель разработки этого продукта, объяснила, что цель Citi — сделать так, чтобы биткоин можно было торговать как традиционный актив внутри их банковской экосистемы.

Представьте себе: институциональные клиенты больше не должны беспокоиться о управлении приватными ключами, кошельками или адресами. Они просто дают инструкции Citi через SWIFT, API или обычный интерфейс, а банк занимается всей сложностью за кулисами. Биткоин будет поступать в систему отчетности и налоговых рабочих процессов так же, как акции и облигации. Это фундаментальное изменение в том, как институциональные инвесторы получают доступ к цифровым активам.

С точки зрения кросс-маржинальности, Citi строит структуру аккаунтов, в которых разные виды активов находятся в одном месте: американские ценные бумаги, иностранные облигации, токенизированные денежные фонды и биткоин. Это открывает возможность использовать криптоактивы в качестве залога на традиционных биржах и наоборот.

Конечно, Citi не единственная, кто движется в этом направлении. Morgan Stanley, управляющий около 8 триллионами долларов активов, также расширяет свое присутствие в секторе криптовалют очень стратегически. Их инициативы в области криптовалют включают подачу заявок на ETF-продукты для биткоина, эфириума и Соланы. Они также исследуют технологии кошельков на всей платформе богатства, запускают спотовую торговлю криптовалютами на E*TRADE и оценивают возможности кредитования и доходности, связанных с цифровыми активами.

Эми Голенберг, руководитель отдела цифровых активов Morgan Stanley, подчеркнула, что они не могут просто арендовать технологии у сторонних компаний. Им нужно строить эту инфраструктуру внутри компании. Это показывает серьезную приверженность обеих институций.

Одна из интересных особенностей — как эти два банка готовятся к рынку 24/7. Citi начала с лицензированной частной блокчейн-системы, а затем расширилась на публичные сети по мере прояснения регулирования. Они даже запустили Citi Token Services — блокчейн-сеть, работающую 24/7 для перемещения денег в их глобальной системе. Логика проста: если биткоин работает 24/7, то и цифровой доллар или цифровые деньги тоже должны быть доступны круглосуточно.

Этот спрос исходит от их собственных институциональных клиентов. NYSE даже объявила о планах запустить торговую площадку на базе блокчейна, работающую 24 часа для токенизированных акций к концу этого года. Nasdaq также озвучила похожие планы для обеспечения почти круглосуточной торговли.

Итак, что мы видим здесь — это фундаментальная трансформация того, как традиционные и цифровые активы будут сосуществовать в одной финансовой инфраструктуре. Расширение криптовалютных услуг Morgan Stanley и инициативы Citi — не просто добавление новых сервисов. Это перестройка банковской системы под эпоху активов 24/7. Этот тренд, вероятно, будет продолжаться по мере того, как все больше крупных институтов осознают, что игнорировать этот сектор уже нельзя.