3 Alasan untuk Menghindari CLBK dan 1 Saham untuk Dibeli Sebagai Alternatif

3 Alasan untuk Menghindari CLBK dan 1 Saham untuk Dibeli Sebagai Alternatif

Kayode Omotosho

Sen, 16 Februari 2026 pukul 1:01 PM GMT+9 Waktu baca 3 menit

Dalam artikel ini:

CLBK

+1.21%

^GSPC

+0.05%

Selama enam bulan terakhir, Columbia Financial adalah perdagangan yang hebat, mengungguli S&P 500 sebesar 19,5%. Harga sahamnya naik hingga $18,42, yang mencerminkan kenaikan sehat sebesar 25,4%. Ini sebagian disebabkan oleh hasil triwulanan yang solid, dan kenaikan tersebut mungkin membuat investor mempertimbangkan langkah berikutnya.

Apakah ada peluang untuk membeli di Columbia Financial, atau ini menimbulkan risiko bagi portofolio Anda? Dapatkan kisah saham lengkap langsung dari analis ahli kami, gratis.

Mengapa Kami Berpikir Columbia Financial Akan Berkinerja Buruk?

Kami senang investor menghasilkan uang, tetapi kami tidak terlalu yakin pada Columbia Financial. Berikut tiga alasan mengapa ada peluang yang lebih baik daripada CLBK dan sebuah saham yang lebih ingin kami miliki.

1. Pendapatan Bunga Bersih Mencapai Titik Jenuh

Pengalaman dan riset kami menunjukkan bahwa pasar terutama peduli pada pertumbuhan pendapatan bunga bersih bank, karena biaya satu kali dianggap sebagai sumber pendapatan ber kualitas lebih rendah dan tidak berulang.

Pendapatan bunga bersih Columbia Financial datar selama lima tahun terakhir, jauh lebih buruk dibanding industri perbankan yang lebih luas. Ini menunjukkan bahwa penyaluran kredit tertinggal dari lini bisnis lainnya.

Pendapatan Bunga Bersih 12 Bulan Berjalan Columbia Financial

2. Margin Bunga Bersih Rendah Mengungkap Profitabilitas Portofolio Kredit yang Lemah

Margin bunga bersih (NIM) adalah indikator profitabilitas utama yang mengukur selisih antara apa yang diperoleh bank dari pinjamannya dan apa yang dibayarkannya dari simpanan. Metrik ini mengukur seberapa efisien seseorang dapat menghasilkan pendapatan dari aktivitas pemberian kredit utamanya.

Dalam dua tahun terakhir, kita dapat melihat bahwa margin bunga bersih Columbia Financial rata-rata hanya 2,1% yang buruk, menunjukkan bahwa perusahaan memiliki ekonomi portofolio kredit yang lemah.

Margin Bunga Bersih 12 Bulan Berjalan Columbia Financial

3. EPS Mengarah Turun

Kami memantau perubahan jangka panjang laba per saham (EPS) karena ini menyoroti apakah pertumbuhan perusahaan itu menguntungkan.

Sayangnya bagi Columbia Financial, EPS-nya turun sebesar 1,9% per tahun selama lima tahun terakhir sementara pendapatannya tumbuh sebesar 1,2%. Ini memberi tahu kami bahwa perusahaan menjadi kurang menguntungkan pada basis per saham saat mereka berkembang.

EPS 12 Bulan Berjalan Columbia Financial (Non-GAAP)

Keputusan Akhir

Columbia Financial tidak lolos uji kualitas kami. Dengan sahamnya yang mengungguli pasar dalam beberapa bulan terakhir, saham ini diperdagangkan pada 1,5× forward P/B (atau $18,42 per saham). Pada valuasi ini, ada banyak kabar baik yang sudah diperhitungkan—Anda bisa menemukan peluang yang lebih tepat waktu di tempat lain. Kami menyarankan untuk melihat waralaba restoran yang tumbuh cepat dengan saus dressing ranch A+.

Saham yang Akan Kami Beli Sebagai Alternatif untuk Columbia Financial

Pasar naik besar tahun ini—tetapi ada tangkapannya. Hanya 4 saham yang menyumbang setengah dari seluruh kenaikan S&P 500. Konsentrasi seperti itu membuat investor gelisah, dan itu memang beralasan. Sementara semua orang berkumpul pada nama-nama yang ramai yang sama, investor cerdas justru mencari kualitas di tempat yang tidak dilihat orang—dan membayar dengan fraksi dari harga. Lihat nama-nama berkualitas tinggi yang telah kami tandai dalam Top 5 Growth Stocks untuk bulan ini. Ini adalah daftar kurasi saham High Quality kami yang telah menghasilkan imbal hasil yang mengalahkan pasar sebesar 244% selama lima tahun terakhir (per 30 Juni 2025).

Saham yang masuk daftar kami mencakup nama-nama yang sekarang sudah tidak asing lagi seperti Nvidia (+1.326% antara Juni 2020 dan Juni 2025) serta bisnis yang beroperasi di bawah radar seperti perusahaan Comfort Systems (+782% imbal hasil lima tahun) yang dulu berukuran kecil. Temukan pemenang besar berikutnya Anda dengan StockStory hari ini.

Syarat dan Kebijakan Privasi

Dasbor Privasi

Info Lebih Lanjut