Прогноз: платформа Nvidia Vera Rubin створить щонайменше 2 нові штучного інтелекту (AI) мільйонерські акції до кінця 2026 року

Nvidia (NVDA +0.77%) оголосила про свою наступну платформу чипів Vera Rubin у січні цього року, пообіцявши істотне зниження витрат на тренування моделей штучного інтелекту (AI) та запуск прикладних застосунків для інференсу.

Nvidia стверджує, що платформа Vera Rubin може зменшити вартість AI-інференсу на 90% порівняно з попереднім поколінням платформи Blackwell. Додатково вона може скоротити кількість графічних процесорів (GPU), потрібних для тренування AI-моделей, на 75%. Ці вагомі здобутки пояснюють, чому клієнти, імовірно, шикуються, щоб придбати чипи Nvidia Vera Rubin.

Генеральний директор Дженсен Хуанг нещодавно зазначив, що Nvidia має колосальні $1 трлн сукупних замовлень на свої чипи Blackwell і Vera Rubin до 2027 року. Це суттєве зростання порівняно з попередніми орієнтирами Nvidia — $500 млрд сукупних замовлень для обох цих платформ чипів до 2026 року. Тож акції Nvidia можуть отримати значний поштовх, коли чипи Rubin вийдуть на ринок у другій половині 2026 року.

Але водночас дві інші компанії можуть сильно виграти від платформи Rubin. Давайте детальніше розглянемо їх і з’ясуємо, чому вони варті купівлі для інвесторів, які прагнуть сформувати портфель на мільйон доларів.

Джерело зображення: TSMC.

1. Micron Technology

Чипи Rubin від Nvidia матимуть більшу ємність пам’яті та вищу пропускну здатність. Гігант чипів зазначає, що ємність динамічної пам’яті з довільним доступом (DRAM) у сервері rack-scale NVL72 для Rubin зросте в 2.5 раза порівняно з Blackwell NVL72, і що вона матиме в 1.5 раза більше високошвидкісної пам’яті (HBM). Крім того, пропускна здатність HBM у чипах Rubin зросте в 2.8 раза порівняно з Blackwell, що свідчить про те, що вони зможуть передавати більше даних на швидших швидкостях у AI-серверах.

Це чудова новина для інвесторів Micron Technology (MU +8.96%). Спеціаліст із пам’яті вже розпочав крупносерійне виробництво HBM для систем із чипами Rubin, включно як GPU, так і центральні процесори. Більше того, Micron також виробляє корпоративні твердотільні накопичувачі (SSD) для платформи Rubin.

Розгорнути

NASDAQ: MU

Micron Technology

Зміна сьогодні

(8.96%) $30.27

Поточна ціна

$368.11

Ключові показники

Ринкова капіталізація

$381B

Діапазон за день

$343.00 - $377.89

Діапазон за 52 тижні

$61.54 - $471.34

Обсяг

3M

Сер. обсяг

40M

Валовий прибуток

58.54%

Дохідність дивідендів

0.18%

Це пояснює, чому вражаюче зростання Micron збережеться надовго. Компанія очікує $33.5 млрд виручки в поточному кварталі — стрибок на 260% порівняно з аналогічним періодом минулого року. Ще краще: її прибуток має зрости до $19.15 на акцію в поточному кварталі з $1.91 на акцію в тому ж періоді минулого року. Попит на HBM відіграє ключову роль у цьому феноменальному зростанні прибутків, забезпечуючи покращення продуктової структури Micron завдяки вищим цінам, які вона може встановлювати.

Важливо, що очікується, що прибуток Micron зростатиме експоненційними темпами від показника попереднього фінансового року — $8.29 на акцію.

MU Оцінки EPS для поточного фінансового року за даними YCharts

Зараз акції Micron торгуються лише за 20 разів прибуток, тож інвесторам варто розглянути, щоб забрати їх обома руками, адже це може суттєво збагатити їх у довгостроковій перспективі. Наприклад, ця AI-акція може зрости до $2,260 до середини наступного року, якщо торгуватиметься за 23 рази прибуток у той час (у відповідності з forward multiple прибутків індексу Nasdaq-100, рясно технологічного), виходячи з оцінки прибутку $98.26 на акцію, показаної на графіку вище.

Тому Micron може зрости в шість разів від поточних рівнів — саме тому інвесторам, які хочуть купити потенційно зростаючу акцію для свого портфеля на мільйон доларів, варто розглянути її купівлю.

2. Taiwan Semiconductor Manufacturing

Nvidia покладається на свого партнерa-засновника, Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM +1.16%), щоб виробляти чипи, які вона проєктує. Отже, грандіозний прогноз продажів для платформ чипів Blackwell і Rubin на наступний рік має забезпечити стабільне зростання для TSMC, зокрема з огляду на те, що вона планує суттєво розширити виробничі потужності.

Розгорнути

NYSE: TSM

Taiwan Semiconductor Manufacturing

Зміна сьогодні

(1.16%) $3.91

Поточна ціна

$341.86

Ключові показники

Ринкова капіталізація

$1.8T

Діапазон за день

$339.76 - $348.64

Діапазон за 52 тижні

$134.25 - $390.20

Обсяг

701K

Сер. обсяг

14M

Валовий прибуток

58.73%

Дохідність дивідендів

0.99%

TSMC надала орієнтир капітальних витрат у діапазоні $52 млрд до $56 млрд на 2026 рік, що майже на третину більше за $40.9 млрд у середині минулого року. Компанія, що базується на Тайвані, зазначає, що витратить 70%–80% бюджету на передові технологічні вузли. Оскільки, як повідомляється, чипи Rubin будуть вироблятися із застосуванням передового 3-нанометрового (nm) техпроцесу TSMC, легко зрозуміти, чому TSMC буде агресивно вводити в роботу додаткові потужності.

Nvidia є найбільшим клієнтом TSMC, забезпечуючи 19% її виручки, згідно з повідомленнями. Як повідомляється, у 2025 році TSMC отримала $23.2 млрд виручки від Nvidia — більше ніж удвічі більше, ніж рівень 2024 року. Коли TSMC нарощуватиме виробничу спроможність і допомагатиме Nvidia виконати величезний попит на її чипи останнього покоління, є хороші шанси, що вона випередить очікування зростання Уолл-стріт.

Консенсус-оцінки передбачають 36% зростання прибутків TSMC у 2026 році до $14.54 на акцію, а далі — відносно повільніше зростання на 23% у 2027 році до $17.96 на акцію. Однак $1 трлн замовлень, які Nvidia оцінює до кінця наступного року, має бути достатньо для TSMC, щоб демонструвати швидше зростання.

Якщо припустити, що прибуток TSMC зросте навіть до $20 на акцію до кінця 2027 року і вона торгуватиметься за 23 рази прибуток у той час, її ціна акцій може сягнути $460.

Це вказує на потенційне зростання акцій TSMC на 41%, що робить гіганта-фундаторa ідеальною інвестицією для тих, хто хоче сформувати портфель на мільйон доларів.