6 kali panggilan bocorkan rahasia! Kasus perdagangan dalam Wanxiang Qianchao: Sekretaris Dewan, Direktur Keuangan bocorkan rahasia, tiga orang dikenai denda sebesar 20.56 juta

登录新浪财经APP 搜索【信披】查看更多考评等级

来源：国际投行研究报告

原标题：Sekretaris Perusahaan, teman dari teman sekelas SMA, dan seorang pensiunan dikenakan denda 20,56 juta! Tiga sanksi dari Otoritas Jasa Keuangan Hunan mengungkap Sekretaris Perusahaan Wanxiang Qianchao, Wen Chao, dan Direktur Keuangan Li Pingyi yang membocorkan informasi perdagangan dalam perusahaan!

Sekretaris Perusahaan, teman dari teman sekelas SMA, dan seorang pensiunan dikenakan denda 20,56 juta! Tiga sanksi dari Otoritas Jasa Keuangan Hunan mengungkap Sekretaris Perusahaan Wanxiang Qianchao, Wen Chao, dan Direktur Keuangan Li Pingyi yang membocorkan informasi perdagangan dalam perusahaan!

1. Halaman web Otoritas Jasa Keuangan Hunan menunjukkan bahwa Otoritas Jasa Keuangan Hunan telah mengeluarkan surat keputusan sanksi dengan tanggal penandatanganan 13 Maret, mengungkap kasus perdagangan dalam Wanxiang Qianchao.

2. Tiga surat keputusan sanksi mengarah kepada Lu Shijun, Fu Guowei, dan Jin Guanyu. Surat keputusan sanksi menunjukkan bahwa Lu Shijun adalah teman akrab Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Pingyi, dan keduanya melakukan kontak komunikasi sebanyak 6 kali selama periode sensitif informasi dalam. Fu Guowei bekerja di anak perusahaan Wanxiang Qianchao dan merupakan teman sekelas Sekretaris Dewan, Wen Chao, dan keduanya telah saling mengenal selama bertahun-tahun. Dari 3 hingga 9 April 2024, Fu Guowei melakukan 6 panggilan telepon dengan Wen Chao. Jin Guanyu adalah karyawan Wanxiang Qianchao sebelum pensiun, pada 15 April 2024 pukul 07:49, ia melakukan satu panggilan telepon dengan Direktur Utama Li Pingyi, dengan durasi 1 menit 29 detik. Panggilan singkat ini menjadi titik kunci bagi Jin Guanyu untuk melakukan perdagangan dalam.

3. Hasil perdagangan sangat menarik, Lu Shijun menjual semua sahamnya dan akhirnya meraih keuntungan 4.493.192,69 yuan, tetapi Lu Shijun menyuruh temannya, Gao Mouhui, untuk membeli saham Wanxiang Qianchao, dan akhirnya mengalami kerugian 17.330,29 yuan. Fu Guowei menjual semua saham dan meraih keuntungan 87.413,57 yuan, berbeda dengan keuntungan Lu Shijun dan Fu Guowei, Jin Guanyu mengalami kerugian sebesar 454.722,89 yuan saat menjual semua saham setelah pengumuman.

4. Ketiga orang tersebut dikenakan denda 20,56 juta

Analisis sanksi Lu Shijun:

• Untuk tindakan perdagangan dalam: menggunakan standar “satu denda tiga”, menyita pendapatan ilegal sebesar 4,493,200 yuan, dan dikenakan denda 3 kali lipat sebesar 13.479.600 yuan

• Untuk menyarankan orang lain untuk membeli dan menjual saham: dikenakan denda terpisah sebesar 500.000 yuan

• Dasar sanksi: Perilaku ilegal Lu Shijun adalah yang paling serius, tidak hanya melakukan perdagangan dalam tetapi juga menyarankan orang lain untuk melakukan perdagangan, dengan dampak sosial yang paling besar

Analisis sanksi Fu Guowei:

• Menyita pendapatan ilegal sebesar 87.400 yuan

• Dikenakan denda 500.000 yuan (standar minimum yang ditentukan)

• Pertimbangan sanksi: Meskipun pendapatan ilegal relatif sedikit, tetapi mengingat bahwa ia menggunakan akun pasangan untuk menghindari pengawasan, dan sebagai karyawan perusahaan melanggar hukum, tetap dikenakan sanksi yang cukup berat

Analisis sanksi Jin Guanyu:

• Karena kerugian dari perdagangan tidak ada pendapatan ilegal, langsung dikenakan denda 1.500.000 yuan

• Dasar sanksi: Meskipun hasil perdagangan mengalami kerugian, tetapi ilegalitas perdagangan dalam terletak pada perilakunya sendiri, bukan hasilnya, dan jumlah transaksinya sangat besar (11.376.800 yuan), berpengaruh buruk pada masyarakat

5. Mengacu pada informasi publik terkait eksekutif Wanxiang Qianchao, Li Mouyi adalah Direktur Keuangan saat ini, Li Pingyi, dan Wen Mou adalah Sekretaris Perusahaan saat ini, Wen Chao. Tiga surat sanksi telah dikeluarkan, teman dan teman sekelas mengalami kerugian besar. Namun saat ini, mereka tampak baik-baik saja.

Detail perdagangan dalam

Lu Shijun: Perdagangan besar dari kenalan Direktur Utama

Lu Shijun mengenal Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Pingyi, dan keduanya melakukan kontak komunikasi sebanyak 6 kali selama periode sensitif informasi. Berdasarkan informasi dalam yang diperoleh, Lu Shijun melakukan perdagangan dalam yang direncanakan dengan cermat.

Lu Shijun mengendalikan 4 akun sekuritas untuk melakukan perdagangan, termasuk akun sekuritas “Zhang Moujiao” di Caitong Securities, akun sekuritas “Lu Mouquan” di Guoxin Securities, akun sekuritas “Lu Shijun” di Caitong Securities, dan akun sekuritas “Lu Shijun” di Maigao Securities.

109

. Dari 10 Maret 2024 hingga 17 April 2024, selama periode sensitif, ia membeli saham Wanxiang Qianchao sebanyak 2.847.200 saham, dengan total pembelian sebesar 14.804.259 yuan.

Lebih parah lagi, setelah mengetahui informasi dalam, Lu Shijun juga menyarankan Gao Mouhui untuk membeli saham Wanxiang Qianchao. Gao Mouhui membeli 173.000 saham pada 12 April 2024, dengan total pembelian 891.820 yuan, tetapi setelah pengumuman menjualnya dan mengalami kerugian 17.330,29 yuan.

Setelah pengumuman pada 17 April 2024, Lu Shijun menjual semua sahamnya dan akhirnya meraih keuntungan 4.493.192,69 yuan, menjadi trader yang paling menguntungkan di antara ketiga orang tersebut.

Fu Guowei: Operasi akurat dari teman sekelas

Fu Guowei bekerja di anak perusahaan Wanxiang Qianchao, dan merupakan teman sekelas Sekretaris Dewan, Wen Chao, dan keduanya saling mengenal selama bertahun-tahun.

87

. Dari 3 hingga 9 April 2024, Fu Guowei memiliki 6 catatan panggilan telepon dengan Wen Chao.

67

, membangun saluran penyampaian informasi. Fu Guowei menggunakan akun sekuritas pasangan “Sun Moujia” untuk melakukan perdagangan, dari 12 hingga 16 April 2024, ia membeli 284.900 saham Wanxiang Qianchao, dengan total pembelian 1.480.882,40 yuan.

87

. Waktu transaksinya sangat sesuai dengan waktu komunikasi, menunjukkan keanehan yang jelas.

Setelah pengumuman, Fu Guowei menjual semua sahamnya dan meraih keuntungan 87.413,57 yuan. Meskipun jumlah keuntungannya relatif kecil, tetapi tindakan menggunakan akun pasangan untuk menghindari pengawasan juga memiliki sifat yang sangat buruk.

Jin Guanyu: Kerugian melawan arus dari karyawan pensiunan

Jin Guanyu adalah karyawan Wanxiang Qianchao sebelum pensiun, pada 15 April 2024 pukul 07:49, ia melakukan panggilan telepon dengan Direktur Utama Li Pingyi, dengan durasi 1 menit 29 detik. Panggilan singkat ini menjadi titik kunci bagi Jin Guanyu untuk melakukan perdagangan dalam.

Jin Guanyu mengendalikan akun sekuritas “Zhong Moumei” di Guotai Haitong Securities dan akun sekuritas “Jin Guanyu” di Guotai Haitong Securities untuk melakukan perdagangan, selama periode sensitif ia membeli 2.152.800 saham Wanxiang Qianchao, dengan total pembelian sebesar 11.376.769 yuan. Skala transaksinya hanya kalah dari Lu Shijun, menunjukkan kepercayaan yang tinggi terhadap informasi dalam.

Namun, berbeda dengan keuntungan Lu Shijun dan Fu Guowei, Jin Guanyu mengalami kerugian sebesar 454.722,89 yuan saat menjual semua sahamnya setelah pengumuman. Meskipun hasil perdagangan mengalami kerugian, ini tidak mempengaruhi penilaian perilaku perdagangan dalamnya.

Perbandingan eksekutif

Hubungan dan proses perdagangan dalam

Surat keputusan sanksi administratif Otoritas Jasa Keuangan Hunan No.〔2026〕3 (Lu Shijun)

Pihak yang terlibat: Lu Shijun, pria, alamat: Distrik Xiaoshan, Hangzhou, Provinsi Zhejiang.

Berdasarkan ketentuan yang relevan dalam “Undang-Undang Sekuritas Republik Rakyat Cina” (selanjutnya disebut “Undang-Undang Sekuritas”), kami melakukan penyelidikan terhadap tindakan perdagangan dalam saham perusahaan Wanxiang Qianchao (selanjutnya disebut “Wanxiang Qianchao” atau “perusahaan”) oleh Lu Shijun, dan secara sah memberi tahu pihak yang terlibat tentang fakta, alasan, dasar sanksi administratif yang diambil, serta hak yang dimiliki pihak yang terlibat. Atas permintaan pihak yang terlibat, diadakan sidang untuk mendengarkan pernyataan dan pembelaan Lu Shijun dan kuasanya. Kasus ini telah diselidiki dan diselesaikan.

Setelah diselidiki, ditemukan bahwa Lu Shijun melakukan pelanggaran sebagai berikut:

1. Situasi informasi dalam

Pada 17 April 2024, perusahaan mengungkapkan pengumuman “Tentang rencana penerbitan saham untuk membeli aset”, yang menyatakan bahwa perusahaan berniat untuk mengakuisisi 100% saham Wanxiang America Corp. yang dikendalikan oleh pemegang saham pengendali perusahaan, Wanxiang Group, melalui penerbitan saham dan pembayaran tunai serta menghimpun dana pendukung. Transaksi ini diperkirakan akan menjadi restrukturisasi aset yang signifikan.

Peristiwa restrukturisasi aset signifikan di atas memenuhi ketentuan Pasal 22 ayat 2 butir 7 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar” (Perintah Komisi Sekuritas No. 182), termasuk dalam peristiwa signifikan yang diatur dalam Pasal 80 ayat 2 butir 12 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan sebelum diumumkan merupakan informasi dalam yang diatur dalam Pasal 52 ayat 2 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Informasi dalam terbentuk paling lambat pada 10 Maret 2024, dan diumumkan pada 17 April 2024. Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Mouyi, dan Sekretaris Dewan, Wen Mou, terlibat dalam proyek restrukturisasi aset signifikan ini dan merupakan orang yang tahu informasi dalam sesuai dengan ketentuan Pasal 51 ayat 4 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan keduanya mengetahui informasi tersebut paling lambat pada 10 Maret 2024.

2. Situasi perdagangan dalam saham Wanxiang Qianchao oleh Lu Shijun

(a) Kontak dan komunikasi Lu Shijun dengan orang yang mengetahui informasi dalam

Lu Shijun mengenal Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Mouyi, dan keduanya melakukan kontak komunikasi sebanyak 6 kali selama periode sensitif informasi.

(b) Perdagangan saham Wanxiang Qianchao oleh Lu Shijun

Selama periode sensitif, Lu Shijun mengendalikan akun “Zhang Moujiao” di Caitong Securities, akun “Lu Mouquan” di Guoxin Securities, akun “Lu Shijun” di Caitong Securities, dan akun “Lu Shijun” di Maigao Securities (selanjutnya disebut sebagai kelompok akun), dan melakukan pembelian satu arah sebanyak 2.847.200 saham Wanxiang Qianchao, dengan total pembelian sebesar 14.804.259 yuan, dan menjual semua sahamnya setelah pengumuman, meraih keuntungan sebesar 4.493.192,69 yuan. Aktivitas perdagangan Lu Shijun dalam kelompok akun menunjukkan keanehan yang jelas dan sangat sesuai dengan informasi dalam, dan pihak yang terlibat tidak memberikan penjelasan yang masuk akal.

3. Lu Shijun menyarankan orang lain untuk membeli dan menjual saham Wanxiang Qianchao

Setelah mengetahui informasi dalam, Lu Shijun menyarankan Gao Mouhui untuk membeli saham Wanxiang Qianchao. Gao Mouhui mengendalikan akun sekuritas Minmetals di bawah namanya, dan pada 12 April 2024 membeli 173.000 saham Wanxiang Qianchao, dengan total pembelian sebesar 891.820 yuan, dan menjual semua sahamnya setelah pengumuman, mengalami kerugian 17.330,29 yuan. Lu Shijun dianggap telah menyarankan orang lain untuk membeli dan menjual saham.

Lu Shijun berkooperasi dengan penyelidikan kami, secara aktif menyediakan ponsel dan peralatan lainnya, serta menyediakan dokumen dan materi terkait.

Fakta-fakta di atas didukung oleh bukti seperti catatan penanyaan terkait, aliran bank, data akun sekuritas, dan informasi transaksi, yang cukup untuk membuktikan.

Kami berpendapat bahwa perilaku Lu Shijun di atas melanggar ketentuan Pasal 50 dan Pasal 53 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan merupakan pelanggaran yang diatur dalam Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Pihak yang terlibat, Lu Shijun dan kuasanya, mengajukan pembelaan sebagai berikut dalam sidang:

Pertama, rencana Wanxiang Qianchao untuk mengakuisisi 100% saham Wanxiang America Corp. yang dikendalikan oleh pemegang saham pengendali Wanxiang Group melalui penerbitan saham dan pembayaran tunai serta menghimpun dana pendukung, bukan merupakan peristiwa restrukturisasi aset signifikan, dan tidak ada pengaruh signifikan terhadap harga pasar sekuritas, sehingga tidak dapat dianggap sebagai informasi dalam. Transaksi ini juga bukan merupakan hal lain yang ditentukan oleh Pasal 22 ayat 2 butir 19 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar” yang ditentukan oleh Komisi Sekuritas, dan penentuan peristiwa signifikan berdasarkan pasal tersebut adalah salah. Kedua, pembelian saham Wanxiang Qianchao oleh Lu Shijun adalah karena insentif ekuitas Wanxiang Qianchao, rekomendasi perangkat lunak perdagangan, dan faktor lainnya, yang memiliki alasan yang sah. Selain itu, insentif ekuitas Wanxiang Qianchao memiliki dampak yang lebih besar terhadap harga pasar daripada restrukturisasi aset. Ketiga, metode perhitungan pendapatan ilegal tidak dijelaskan, sehingga perhitungan pendapatan ilegal adalah salah. Keempat, “Memorandum Proses Transaksi Restrukturisasi Perusahaan Wanxiang Qianchao” tidak ditandatangani oleh semua pihak yang terlibat sesuai prosedur pada setiap langkah spesifik, sehingga memorandum tersebut tidak dapat dijadikan dasar keputusan dan tidak mencerminkan proses nyata restrukturisasi aset. Kelima, penentuan periode sensitif adalah salah, karena peristiwa signifikan insentif ekuitas telah diumumkan, sehingga tidak ada periode sensitif informasi dalam. Keenam, pembicaraan Lu Shijun tentang saham Wanxiang Qianchao dengan Gao Mouhui setelah pengumuman insentif ekuitas tidak termasuk dalam saran untuk membeli saham. Gao Mouhui juga memiliki kontak telepon dengan Li Mouyi dalam periode sensitif. Ketujuh, Lu Shijun tidak mendapatkan informasi dalam, dan perdagangan saham Wanxiang Qianchao tidak sesuai dengan informasi dalam, tidak ada keadaan perdagangan yang abnormal. Kedelapan, Lu Shijun memiliki keadaan yang dapat meringankan, meminta untuk tidak dikenakan sanksi atau sanksi yang lebih ringan.

Setelah ditinjau ulang, kami berpendapat:

Pertama, rencana Wanxiang Qianchao untuk mengakuisisi 100% saham Wanxiang America Corp. yang dikendalikan oleh pemegang saham pengendali Wanxiang Group melalui penerbitan saham dan pembayaran tunai serta menghimpun dana pendukung, memenuhi standar restrukturisasi aset signifikan sesuai dengan Pasal 12 ayat 1 butir 2 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar” (Perintah Komisi Sekuritas No. 214), dan sesuai dengan ketentuan Pasal 22 ayat 2 butir 7 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar”, termasuk dalam peristiwa signifikan yang diatur oleh Pasal 80 ayat 2 butir 12 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan sebelum diumumkan merupakan informasi dalam yang diatur oleh Pasal 52 ayat 2 dari “Undang-Undang Sekuritas”. Kami tidak menganggap peristiwa yang terlibat sebagai peristiwa signifikan berdasarkan Pasal 22 ayat 2 butir 19 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar”.

Kedua, insentif ekuitas Wanxiang Qianchao dan rekomendasi perangkat lunak tidak cukup untuk menjelaskan keanehan perdagangan Lu Shijun, perkembangan insentif ekuitas tidak sesuai dengan aktivitas perdagangan yang dilakukannya.

Ketiga, metode perhitungan pendapatan ilegal dalam bukti telah ditunjukkan, pihak yang terlibat dan kuasa telah meninjau dan menyalin bukti tersebut, perhitungan pendapatan ilegal adalah benar.

Keempat, penentuan periode sensitif dan proses waktu adalah benar. Kami menggabungkan catatan komunikasi orang yang mengetahui informasi dalam, catatan rapat, dokumen internal, dan bukti lainnya untuk menentukan proses waktu restrukturisasi aset yang signifikan. Informasi dalam yang terlibat dalam kasus ini adalah restrukturisasi aset yang signifikan, bukan insentif ekuitas, penentuan periode sensitif adalah benar.

Kelima, selama periode sensitif informasi dalam restrukturisasi aset yang signifikan, Lu Shijun setelah mengetahui informasi dalam menyarankan Gao Mouhui untuk membeli saham Wanxiang Qianchao, catatan penanyaan saling mengonfirmasi, sehingga Lu Shijun dianggap telah menyarankan orang lain untuk membeli dan menjual saham.

Keenam, Lu Shijun memiliki kontak komunikasi dengan orang yang mengetahui informasi dalam, Li Mouyi, selama periode sensitif informasi dalam, dan perdagangan saham Wanxiang Qianchao dalam kelompok akun jelas abnormal dan sangat sesuai dengan informasi dalam.

Ketujuh, jumlah sanksi telah mempertimbangkan fakta, sifat, keadaan, dan tingkat bahaya sosial dari pelanggaran pihak yang terlibat, serta situasi kerjasama mereka dalam penyelidikan kami, jadi jumlah sanksi adalah tepat.

Berdasarkan hal-hal di atas, kami tidak menerima pendapat pihak yang terlibat, Lu Shijun dan kuasanya.

Berdasarkan fakta, sifat, keadaan, dan tingkat bahaya sosial dari pelanggaran pihak yang terlibat, serta situasi kerjasama mereka dalam penyelidikan kami, sesuai dengan ketentuan Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, kami memutuskan:

1. Untuk tindakan perdagangan dalam saham Wanxiang Qianchao oleh Lu Shijun, menyita pendapatan ilegal sebesar 4.493.192,69 yuan, dan dikenakan denda sebesar 13.479.578,07 yuan.

2. Untuk tindakan Lu Shijun yang menyarankan orang lain untuk membeli dan menjual saham, dikenakan denda sebesar 500.000 yuan.

Pihak yang terlibat harus langsung menyetorkan denda yang dikenakan ke kas negara dalam waktu 15 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Cara pembayaran dapat dilihat pada penjelasan yang terlampir dalam surat keputusan sanksi ini. Selain itu, mereka harus menyerahkan salinan bukti pembayaran yang mencantumkan nama pihak yang terlibat kepada Otoritas Jasa Keuangan Hunan untuk arsip. Jika pihak yang terlibat tidak setuju dengan keputusan sanksi ini, mereka dapat mengajukan permohonan administrasi ulang kepada Komisi Sekuritas dalam waktu 60 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini (permohonan administrasi ulang dapat dikirim melalui pos cepat ke Departemen Hukum Komisi Sekuritas), atau dapat mengajukan gugatan administratif langsung kepada pengadilan yang berwenang dalam waktu 6 bulan setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Proses administrasi ulang dan gugatan tidak menghentikan pelaksanaan keputusan di atas.

Otoritas Jasa Keuangan Hunan

13 Maret 2026

Surat keputusan sanksi administratif Otoritas Jasa Keuangan Hunan No.〔2026〕2 (Fu Guowei)

Pihak yang terlibat: Fu Guowei, pria, alamat: Distrik Xiaoshan, Hangzhou, Provinsi Zhejiang.

Berdasarkan ketentuan yang relevan dalam “Undang-Undang Sekuritas Republik Rakyat Cina” (selanjutnya disebut “Undang-Undang Sekuritas”), kami melakukan penyelidikan terhadap tindakan perdagangan dalam saham perusahaan Wanxiang Qianchao (selanjutnya disebut “Wanxiang Qianchao” atau “perusahaan”) oleh Fu Guowei, dan secara sah memberi tahu pihak yang terlibat tentang fakta, alasan, dasar sanksi administratif yang diambil, serta hak yang dimiliki pihak yang terlibat. Pihak yang terlibat tidak mengajukan pernyataan, pembelaan, atau permohonan sidang. Kasus ini telah diselidiki dan diselesaikan.

Setelah diselidiki, ditemukan bahwa Fu Guowei melakukan pelanggaran sebagai berikut:

1. Situasi informasi dalam

Pada 17 April 2024, perusahaan mengungkapkan pengumuman “Tentang rencana penerbitan saham untuk membeli aset”, yang menyatakan bahwa perusahaan berniat untuk mengakuisisi 100% saham Wanxiang America Corp. yang dikendalikan oleh pemegang saham pengendali perusahaan, Wanxiang Group, melalui penerbitan saham dan pembayaran tunai serta menghimpun dana pendukung. Transaksi ini diperkirakan akan menjadi restrukturisasi aset yang signifikan.

Peristiwa restrukturisasi aset signifikan di atas memenuhi ketentuan Pasal 22 ayat 2 butir 7 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar” (Perintah Komisi Sekuritas No. 182), termasuk dalam peristiwa signifikan yang diatur dalam Pasal 80 ayat 2 butir 12 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan sebelum diumumkan merupakan informasi dalam yang diatur dalam Pasal 52 ayat 2 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Informasi dalam terbentuk paling lambat pada 10 Maret 2024, dan diumumkan pada 17 April 2024. Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Mouyi, dan Sekretaris Dewan, Wen Mou, terlibat dalam proyek restrukturisasi aset signifikan ini dan merupakan orang yang tahu informasi dalam sesuai dengan ketentuan Pasal 51 ayat 4 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan keduanya mengetahui informasi tersebut paling lambat pada 10 Maret 2024.

2. Situasi perdagangan dalam saham Wanxiang Qianchao oleh Fu Guowei

(a) Kontak dan komunikasi Fu Guowei dengan orang yang mengetahui informasi dalam

Fu Guowei bekerja di anak perusahaan Wanxiang Qianchao. Fu Guowei dan Wen Mou telah saling mengenal selama bertahun-tahun, keduanya adalah teman sekelas, dan dari 3 hingga 9 April 2024, mereka memiliki 6 catatan panggilan telepon.

(b) Fu Guowei menggunakan akun pasangan “Sun Moujia” untuk melakukan perdagangan saham Wanxiang Qianchao

Situasi perdagangan saham Wanxiang Qianchao selama periode sensitif adalah: dari 12 hingga 16 April 2024, ia membeli 284.900 saham secara satu arah, dengan total pembelian sebesar 1.480.882,40 yuan, menjual semua sahamnya setelah pengumuman, meraih keuntungan sebesar 87.413,57 yuan. Fu Guowei mengendalikan akun sekuritas “Sun Moujia” untuk melakukan perdagangan saham Wanxiang Qianchao, aktivitas perdagangan sekuritasnya sangat mencolok dan sesuai dengan informasi dalam, dan pihak yang terlibat tidak memberikan penjelasan yang masuk akal.

Fu Guowei berkooperasi dengan penyelidikan kami, secara aktif menyediakan ponsel dan peralatan lainnya, serta menyediakan dokumen dan materi terkait.

Fakta-fakta di atas didukung oleh bukti seperti catatan penanyaan terkait, aliran bank, data akun sekuritas, dan informasi transaksi, yang cukup untuk membuktikan.

Kami berpendapat bahwa perilaku Fu Guowei di atas melanggar ketentuan Pasal 50 dan Pasal 53 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan merupakan pelanggaran yang diatur dalam Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Berdasarkan fakta, sifat, keadaan, dan tingkat bahaya sosial dari pelanggaran pihak yang terlibat, serta situasi kerjasama mereka dalam penyelidikan kami, sesuai dengan ketentuan Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, kami memutuskan: untuk menyita pendapatan ilegal Fu Guowei sebesar 87.413,57 yuan, dan dikenakan denda sebesar 500.000 yuan.

Pihak yang terlibat harus langsung menyetorkan denda yang dikenakan ke kas negara dalam waktu 15 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Cara pembayaran dapat dilihat pada penjelasan yang terlampir dalam surat keputusan sanksi ini. Selain itu, mereka harus menyerahkan salinan bukti pembayaran yang mencantumkan nama pihak yang terlibat kepada Otoritas Jasa Keuangan Hunan untuk arsip. Jika pihak yang terlibat tidak setuju dengan keputusan sanksi ini, mereka dapat mengajukan permohonan administrasi ulang kepada Komisi Sekuritas dalam waktu 60 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini (permohonan administrasi ulang dapat dikirim melalui pos cepat ke Departemen Hukum Komisi Sekuritas), atau dapat mengajukan gugatan administratif langsung kepada pengadilan yang berwenang dalam waktu 6 bulan setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Proses administrasi ulang dan gugatan tidak menghentikan pelaksanaan keputusan di atas.

Otoritas Jasa Keuangan Hunan

13 Maret 2026

Surat keputusan sanksi administratif Otoritas Jasa Keuangan Hunan No.〔2026〕1 (Jin Guanyu)

Pihak yang terlibat: Jin Guanyu, pria, alamat: Distrik Xiaoshan, Hangzhou, Provinsi Zhejiang.

Berdasarkan ketentuan yang relevan dalam “Undang-Undang Sekuritas Republik Rakyat Cina” (selanjutnya disebut “Undang-Undang Sekuritas”), kami melakukan penyelidikan terhadap tindakan perdagangan dalam saham perusahaan Wanxiang Qianchao (selanjutnya disebut “Wanxiang Qianchao” atau “perusahaan”) oleh Jin Guanyu, dan secara sah memberi tahu pihak yang terlibat tentang fakta, alasan, dasar sanksi administratif yang diambil, serta hak yang dimiliki pihak yang terlibat. Atas permintaan pihak yang terlibat, diadakan sidang untuk mendengarkan pernyataan dan pembelaan Jin Guanyu dan kuasanya. Kasus ini telah diselidiki dan diselesaikan.

Setelah diselidiki, ditemukan bahwa Jin Guanyu melakukan pelanggaran sebagai berikut:

1. Situasi informasi dalam

Pada 17 April 2024, perusahaan mengungkapkan pengumuman “Tentang rencana penerbitan saham untuk membeli aset”, yang menyatakan bahwa perusahaan berniat untuk mengakuisisi 100% saham Wanxiang America Corp. yang dikendalikan oleh pemegang saham pengendali perusahaan, Wanxiang Group, melalui penerbitan saham dan pembayaran tunai serta menghimpun dana pendukung. Transaksi ini diperkirakan akan menjadi restrukturisasi aset yang signifikan.

Peristiwa restrukturisasi aset signifikan di atas memenuhi ketentuan Pasal 22 ayat 2 butir 7 dari “Peraturan Pengungkapan Informasi Perusahaan Terdaftar” (Perintah Komisi Sekuritas No. 182), termasuk dalam peristiwa signifikan yang diatur dalam Pasal 80 ayat 2 butir 12 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan sebelum diumumkan merupakan informasi dalam yang diatur dalam Pasal 52 ayat 2 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Informasi dalam terbentuk paling lambat pada 10 Maret 2024, dan diumumkan pada 17 April 2024. Direktur Utama Wanxiang Qianchao, Li Mouyi, dan Sekretaris Dewan, Wen Mou, terlibat dalam proyek restrukturisasi aset signifikan ini dan merupakan orang yang tahu informasi dalam sesuai dengan ketentuan Pasal 51 ayat 4 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan keduanya mengetahui informasi tersebut paling lambat pada 10 Maret 2024.

2. Situasi perdagangan dalam saham Wanxiang Qianchao oleh Jin Guanyu

(a) Kontak dan komunikasi Jin Guanyu dengan orang yang mengetahui informasi dalam

Jin Guanyu adalah karyawan Wanxiang Qianchao sebelum pensiun, pada 15 April 2024 pukul 07:49, Jin Guanyu melakukan panggilan telepon dengan Direktur Utama Li Mouyi, dengan durasi 1 menit 29 detik.

(b) Perdagangan saham Wanxiang Qianchao oleh Jin Guanyu

Dalam periode sensitif informasi dalam, Jin Guanyu mengendalikan akun “Zhong Moumei” di Guotai Haitong Securities dan akun “Jin Guanyu” di Guotai Haitong Securities (selanjutnya disebut kelompok akun) dan melakukan pembelian satu arah sebanyak 2.152.800 saham Wanxiang Qianchao, dengan total pembelian sebesar 11.376.769 yuan, menjual semua sahamnya setelah pengumuman, dengan total penjualan sebesar 10.830.539 yuan, mengalami kerugian sebesar 454.722,89 yuan. Jin Guanyu mengendalikan kelompok akun untuk melakukan perdagangan saham Wanxiang Qianchao, aktivitas perdagangan sekuritasnya sangat mencolok dan sesuai dengan informasi dalam, dan pihak yang terlibat tidak memberikan penjelasan yang masuk akal.

Jin Guanyu berkooperasi dengan penyelidikan kami, secara aktif menyediakan ponsel dan peralatan lainnya, serta menyediakan dokumen dan materi terkait.

Fakta-fakta di atas didukung oleh bukti seperti catatan penanyaan terkait, aliran bank, data akun sekuritas, dan informasi transaksi, yang cukup untuk membuktikan.

Kami berpendapat bahwa perilaku Jin Guanyu di atas melanggar ketentuan Pasal 50 dan Pasal 53 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, dan merupakan pelanggaran yang diatur dalam Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”.

Pihak yang terlibat, Jin Guanyu dan kuasanya mengajukan pembelaan sebagai berikut dalam sidang: Pertama, dasar untuk menganggap Jin Guanyu sebagai pelanggar perdagangan dalam dengan cara asumsi tidak cukup, bukti mengenai perdagangan dalam Jin Guanyu tidak mencapai tingkat penghilangan keraguan yang wajar. Kedua, mengingat Jin Guanyu berkooperasi dengan penyelidikan, kami meminta agar denda dikurangi secara proporsional.

Setelah ditinjau ulang, kami berpendapat: pertama, pihak yang terlibat, Jin Guanyu, memiliki kontak dengan orang yang mengetahui informasi dalam selama periode sensitif, dan transaksi sekuritasnya sesuai dengan informasi dalam, penjelasan pihak yang terlibat tidak cukup untuk menghilangkan keanehan transaksinya, sehingga kami menilai bahwa tindakan perdagangan dalam tersebut tidak salah. Kedua, kami telah mempertimbangkan sepenuhnya situasi kerjasama pihak yang terlibat dalam penyelidikan, dan berdasarkan fakta pelanggaran, jumlah transaksi, tingkat bahaya sosial, dan faktor lainnya, kami mengenakan sanksi yang tepat.

Berdasarkan hal-hal di atas, kami tidak menerima pendapat pihak yang terlibat, Jin Guanyu dan kuasanya.

Berdasarkan fakta, sifat, keadaan, dan tingkat bahaya sosial dari pelanggaran pihak yang terlibat, serta situasi kerjasama mereka dalam penyelidikan kami, sesuai dengan ketentuan Pasal 191 ayat 1 dari “Undang-Undang Sekuritas”, kami memutuskan: untuk mengenakan denda sebesar 1.500.000 yuan kepada Jin Guanyu.

Pihak yang terlibat harus langsung menyetorkan denda yang dikenakan ke kas negara dalam waktu 15 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Cara pembayaran dapat dilihat pada penjelasan yang terlampir dalam surat keputusan sanksi ini. Selain itu, mereka harus menyerahkan salinan bukti pembayaran yang mencantumkan nama pihak yang terlibat kepada Otoritas Jasa Keuangan Hunan untuk arsip. Jika pihak yang terlibat tidak setuju dengan keputusan sanksi ini, mereka dapat mengajukan permohonan administrasi ulang kepada Komisi Sekuritas dalam waktu 60 hari setelah menerima surat keputusan sanksi ini (permohonan administrasi ulang dapat dikirim melalui pos cepat ke Departemen Hukum Komisi Sekuritas), atau dapat mengajukan gugatan administratif langsung kepada pengadilan yang berwenang dalam waktu 6 bulan setelah menerima surat keputusan sanksi ini. Proses administrasi ulang dan gugatan tidak menghentikan pelaksanaan keputusan di atas.

Otoritas Jasa Keuangan Hunan

13 Maret 2026