2 Dana Indeks Vanguard untuk Mengalahkan S&P 500 Selama 10 Tahun Ke Depan, Menurut Para Analis

S&P 500 (^GSPC 0,61%) telah didominasi oleh beberapa saham pertumbuhan megakap selama beberapa tahun terakhir. Kinerja kuat dari saham-saham terpilih ini telah menyebabkan indeks acuan mencatat total pengembalian sebesar 26%, 25%, dan 18% pada tahun 2023, 2024, dan 2025, masing-masing. Pengembalian tersebut jauh di atas rata-rata, dan masuk akal untuk mengharapkan adanya koreksi ke rata-rata di masa mendatang.

Namun, meskipun S&P 500 yang dipimpin oleh saham pertumbuhan mencapai rekor tertinggi baru, banyak saham lain tertinggal. Analis di Vanguard memperkirakan beberapa kelompok saham utama akan mengungguli selama dekade berikutnya. Dan kabar baik bagi investor adalah bahwa ini menawarkan ETF sederhana dan terjangkau yang dapat dibeli untuk berinvestasi di segmen pasar yang berpotensi mengungguli indeks kapitalisasi besar.

Sumber gambar: Getty Images.

Dua segmen pasar yang diperkirakan akan mengalahkan S&P 500 dalam 10 tahun ke depan

Analis Vanguard memberikan pembaruan kuartalan kepada investor tentang perkiraan Model Pasar Modalnya. Model ini menggunakan penilaian untuk memproyeksikan prospek jangka panjang untuk saham, obligasi, dan kelas aset lainnya serta inflasi.

Vanguard mencatat bahwa penilaian cenderung menjadi prediktor yang buruk untuk pengembalian jangka pendek tetapi bisa berguna untuk prediksi jangka panjang. Oleh karena itu, mereka tidak menyarankan menggunakan prediksi ini sebagai alasan utama untuk mengubah alokasi portofolio. Meski begitu, pandangan jangka panjang dapat memberikan ide bagi investor yang memikirkan pasar ke depan.

Pembaharuan terbaru dari model Vanguard menunjukkan dua segmen pasar yang akan mengungguli dalam jangka panjang: saham kapitalisasi kecil dan saham nilai. Analis memperkirakan saham kapitalisasi kecil akan menghasilkan pengembalian tahunan sebesar 6,2% dan saham nilai sebesar 6,8%. Dibandingkan dengan pengembalian yang diharapkan sebesar 4,9% untuk keseluruhan saham AS dan 4,8% khususnya untuk saham kapitalisasi besar.

Dengan penilaian sebagai dasar utama model Vanguard, mudah melihat mengapa mereka memperkirakan saham kapitalisasi kecil dan saham nilai akan mengungguli. Pada awal 2026, spread penilaian antara saham pertumbuhan dan saham nilai berada pada level terlebar sejak puncak gelembung dot-com. P/E trailing untuk indeks Russell 1000 Growth adalah 39,32 dibandingkan hanya 22,12 untuk indeks Russell 1000 Value.

Demikian pula, gap penilaian antara S&P 500 kapitalisasi besar dan S&P 600 kapitalisasi kecil juga signifikan. S&P 500 diperdagangkan dengan P/E forward 24 pada akhir 2025, dibandingkan dengan rasio laba 16 kali untuk S&P 600. Meski outlook pertumbuhan laba serupa.

Secara keseluruhan, prospek jangka panjang untuk saham nilai dan saham kapitalisasi kecil terlihat menjanjikan berdasarkan penilaian. Berikut dua dana Vanguard yang dapat Anda gunakan untuk memanfaatkan peluang ini.

Dua ETF Vanguard untuk dibeli

Bagi investor yang ingin mengarahkan portofolio mereka ke saham kapitalisasi kecil dan saham nilai, Vanguard menawarkan dua ETF sederhana dan terjangkau untuk melakukan hal tersebut.

Vanguard Small-Cap ETF (VB 0,05%) mengikuti kinerja CRSP U.S. Small Cap Index. ETF ini sangat terdiversifikasi dengan lebih dari 1.300 saham dalam portofolio. Karena menggunakan bobot pasar standar, saham yang menghargai nilainya akan menempati bagian yang lebih besar dari portofolio. Ini juga mengurangi perputaran saham, yang bisa menjadi tantangan bagi banyak dana indeks kapitalisasi kecil. Dengan rasio biaya hanya 0,03%, ini adalah salah satu pilihan terbaik di kelasnya untuk dana indeks kapitalisasi kecil.

Baca selengkapnya

NYSEMKT: VB

Vanguard Index Funds - Vanguard Small-Cap ETF

Perubahan Hari Ini

(-0,05%) $-0,14

Harga Saat Ini

$260,61

Data Utama

Rentang Hari Ini

$259,93 - $264,22

Rentang 52 Minggu

$190,27 - $281,90

Volume

105

Vanguard Value ETF (VTV +0,14%) mengikuti kinerja CRSP U.S. Large Cap Value Index, yang mencakup setengah pasar yang lebih terjangkau. ETF ini berisi lebih dari 300 saham, tetapi tetap menjaga tingkat diversifikasi yang tinggi, karena posisi terbesar hanya sekitar 3% dari seluruh portofolio.

Meskipun filter dana ini didasarkan pada metrik penilaian sederhana, sehingga rentan terhadap jebakan nilai, bobot pasar dapat mengurangi risiko tersebut. Dana ini juga menjaga perputaran rendah dan biaya rendah. ETF nilai ini murah, dengan rasio biaya hanya 0,03%.

Baca selengkapnya

NYSEMKT: VTV

Vanguard Value ETF

Perubahan Hari Ini

(0,14%) $0,27

Harga Saat Ini

$197,27

Data Utama

Rentang Hari Ini

$197,04 - $199,21

Rentang 52 Minggu

$150,43 - $208,20

Volume

2.000

Kedua ETF ini memulai tahun 2026 dengan kinerja yang kuat. Dana nilai naik 4%, dan dana kapitalisasi kecil naik 3% dibandingkan penurunan 1% di S&P 500 hingga saat ini. Masih banyak ruang bagi keduanya untuk terus mengungguli selama dekade berikutnya. Keduanya bisa menjadi tambahan yang bagus untuk portofolio saat ini, menambah diversifikasi.