Perang telah dimulai! Dalam 44 menit, 4800 miliar menguap! Konflik antara AS, Israel, dan Iran benar-benar meledak! Apa yang sedang dikhawatirkan pasar?

Konflik AS-Israel-Iran telah benar-benar meledak!

Setelah jam dua siang waktu Beijing hari ini, Israel memimpin dalam menyerang Iran, dan kemudian militer AS bergabung, dan perang di Timur Tengah benar-benar dinyalakan. Sebagai investor, hal yang paling memperhatikan tidak diragukan lagi adalah dampak dari konflik ini terhadap pasar. Dari perspektif pasar mata uang virtual, 44 menit setelah pecahnya konflik, total nilai pasar mata uang virtual turun dari $2,24 triliun menjadi $2,17 triliun, menguap sekitar $70 miliar (setara dengan hampir 480 miliar yuan).

Pada tanggal 28 waktu setempat, Perdana Menteri Israel Netanyahu mengumumkan bahwa tujuan operasi militer oleh Amerika Serikat dan Israel adalah untuk menggulingkan rezim Iran. Beberapa profesional percaya bahwa jika ini adalah tujuannya, itu akan mengarah pada penghindaran risiko yang berkelanjutan dan peningkatan volatilitas lintas aset. Jika rezim diubah, itu bukan satu peristiwa; Sebaliknya, ini bisa menjadi proses panjang yang melibatkan penilaian ulang komprehensif terhadap sistem tata kelola, lingkungan keamanan, dan kebijakan minyak. Namun, dibandingkan dengan waktu pemogokan dua minggu pada Juni tahun lalu, gelombang pertama pemogokan bersama hanya berlangsung empat hari. Ini dapat menimbulkan harapan “bertengkar dan berbicara”.

Dan setelah perang dimulai, seorang perwakilan OPEC+ mengungkapkan bahwa OPEC+ akan mempertimbangkan peningkatan produksi lebih lanjut pada pertemuan negara-negara anggota utama pada hari Minggu (1 Maret) setelah Israel meluncurkan serangan udara terhadap target di Iran. Analis percaya bahwa variabel terbesar yang mempengaruhi pasar keuangan mungkin terletak di “Selat Hormuz”.

Signifikansi pencerahan dari pasar mata uang virtual

Pada saat berita serangan Israel terhadap Iran datang, pasar mata uang virtual mengantarkan gelombang penyelaman. Total kapitalisasi pasar pasar dengan cepat turun dari $2,24 triliun sebelum serangan menjadi $2,17 triliun, turun sekitar 3,1%. Selanjutnya, seluruh pasar tidak mempercepat penurunannya, tetapi rebound. Setelah serangan balik Iran, pasar turun lagi, dan total kapitalisasi pasar tetap sekitar $2,17 triliun.

Dilihat dari reaksi pasar mata uang virtual, guncangan tiba-tiba mungkin tidak dapat dihindari. Dan bagaimana menafsirkannya di masa depan sebenarnya tergantung pada intensitas perang. Dilihat dari pernyataan semua pihak saat ini, tujuan Amerika Serikat dan Israel tampaknya agak berbeda.

Menurut Kantor Berita Xinhua, Presiden AS Donald Trump mengatakan Iran sedang mengembangkan rudal jarak jauh yang mengancam Amerika Serikat. Serangan itu untuk menghancurkan industri rudal Iran, melenyapkan Angkatan Laut Iran, dan memastikan bahwa Iran tidak memperoleh senjata nuklir. Perdana Menteri Israel Benjamin Netanyahu mengumumkan bahwa tujuan operasi militer AS dan Israel adalah untuk menggulingkan rezim Iran.

Menurut Michael Ball, seorang ahli strategi makro terkenal di Futu Securities, jika tujuan operasi militer AS adalah untuk menggulingkan kepemimpinan Iran, itu akan memicu penghindaran risiko yang berkelanjutan dan peningkatan volatilitas lintas aset. Perubahan rezim dapat menjadi proses panjang yang melibatkan penilaian ulang komprehensif terhadap sistem tata kelola, lingkungan keamanan, dan kebijakan minyak. Bahkan dalam apa yang disebut skenario transisi tertib, sentimen pasar hanya akan meningkat setelah investor yakin bahwa pasokan minyak di masa depan akan relatif stabil. Dan karena data inflasi akan disertai dengan kenaikan harga energi, itu akan memperumit situasi bank sentral di seluruh dunia. Volatilitas minyak melonjak pada hari-hari awal Perang Irak pada tahun 2003 dan tidak stabil lagi sampai debu mengendap selama fase perubahan rezim dan koreksi pasar minyak global, termasuk pecahnya revolusi serpih AS.

Namun, menurut CCTV News, seorang pejabat pemerintah Israel mengatakan bahwa Israel sedang mempersiapkan fase pertama dari serangan bersama yang intensif dan kuat yang akan berlangsung selama empat hari. Ini adalah waktu yang jauh lebih singkat daripada operasi pada Juni tahun lalu. Jika hal ini menimbulkan ekspektasi “berbicara sambil bertarung”, tren pasar justru akan lebih rumit.

Faktor kuncinya bukanlah produksi tetapi transportasi

Konflik di Iran mempengaruhi pasar global melalui harga minyak, jadi apa faktor paling kritis yang mempengaruhi harga minyak saat ini?

Menurut laporan media asing, perwakilan OPEC+ mengungkapkan bahwa OPEC+ akan mempertimbangkan peningkatan produksi lebih lanjut pada pertemuan negara-negara anggota utama pada hari Minggu (1 Maret) setelah Israel meluncurkan serangan udara terhadap target di Iran. Data terbaru yang dirilis pada 25 Februari menunjukkan persediaan minyak mentah AMDAL AS meningkat 15,989 juta barel pada pekan lalu, jauh melebihi ekspektasi pasar sebesar 1,925 juta barel, dan nilai sebelumnya adalah penurunan sebesar 9,014 juta barel.

Dari sudut pandang ini, produksi dan pasokan bukanlah masalahnya, masalah terbesar mungkin adalah transportasi. Analis percaya bahwa sentimen pasar negatif ini hanya dapat bertahan lama jika produksi dan pengiriman minyak di Selat Hormuz mengalami gangguan yang signifikan.

Dengan Selat Hormuz, yang mencekik 20% pasokan minyak dunia, sekarang menjadi zona perang, analis memperkirakan minyak mentah akan secara signifikan dihargai menjadi “premi perang” ketika pasar dibuka pada hari Senin (2 Maret). Penghindaran risiko yang kuat juga akan muncul dalam 1-3 hari pertama, yaitu harga minyak, harga emas dan VIX akan naik, dan ekuitas akan berada di bawah tekanan. Jadi, bagaimana arah masa depan Selat Hormuz?

Menurut Tencent News, Oxford Institute for Economics, sebuah lembaga penelitian terkenal, mengatakan bahwa perbedaan situasi kali ini adalah bahwa risiko eskalasi eksternal terkait dengan gejolak internal di Iran. Hal ini meningkatkan kemungkinan bahwa rezim Iran mungkin merasa bahwa kelangsungan hidupnya sendiri terancam, dan Iran mungkin lebih bersedia untuk mengambil tindakan yang mahal, termasuk mengganggu lalu lintas di Selat Hormuz, bahkan jika itu merugikan ekspor dan hubungannya sendiri dengan tetangga dan mitra dagang utamanya.

Untuk saat ini, gangguan perdagangan yang parah tidak mungkin berlanjut, karena akan mengharuskan Iran untuk mempertahankan kekuatan maritim yang belum pernah terjadi sebelumnya untuk melakukan blokade. Menurut pernyataan terbaru Trump, militer AS telah memulai serangan militer terhadap Iran dan akan sepenuhnya menghancurkan “Angkatan Laut Iran”. Ini berarti bahwa setiap tindakan Angkatan Laut Iran di Selat Hormuz akan sangat dibatasi.

Payne, kepala peramalan energi di Oxford Institute for Economics, mengatakan bahwa selat itu lebih mungkin memiliki serangan dan gangguan yang ditargetkan daripada penutupan total, yang mengakibatkan pengurangan aliran energi daripada penghentian total. Pengurangan pasokan dan pipa alternatif, serta fasilitas penyimpanan energi, cukup untuk menyangga beberapa gangguan. Studi Fed Dallas tentang dampak potensial dari Operasi Midnight Hammer juga menunjukkan bahwa bahkan dalam menghadapi guncangan parah di Selat Hormuz, lonjakan awal harga minyak jauh lebih signifikan daripada tren kenaikan yang berkelanjutan.

(Sumber artikel: Pialang China)