## キーインサイト- 四半期ごとの13F提出は、ウォール街の最も鋭いマネーマネージャーの投資戦略を知る手がかりを提供します。- 著名な億万長者投資家が、利益確定が一因である可能性がある中、9か月の期間をかけて活況を呈しているAIデータマイニング会社から完全に手を引いた。- 同時に、この投資家はAIデータセンター分野の確立されたリーダーへの関心を再燃させており、戦略的な転換を示しています。- [賢い投資家のためのトップ10の株式選択を発見する] ›多くの市場ウォッチャーにとって、四半期ごとの決算シーズンは金融カレンダーのハイライトです。この6週間の期間に、S&P 500の企業の大多数が前四半期の業績を発表します。しかし、Form 13Fの提出が同様に洞察に富んでいるという説得力のあるケースを作ることができます。$100 百万以上の資産を管理する機関投資家から要求されるこれらの必須開示は、四半期の終了から45日以内に提出されなければなりません。これらは、最近の四半期におけるウォール街の最も尊敬される投資家の売買活動の簡潔な概要を提供します。ウォーレン・バフェットは伝統的に資産運用者の中で最も注目を集めるが、彼だけが卓越したリターンの実績を持つ億万長者投資家ではない。デュケイン・ファミリー・オフィスの億万長者の責任者は、収益性の高い機会を見出す能力で知られる別のファンドマネージャーである。過去1年間、(年6月30日までに、デュケインの13F提出書類によれば、この投資家は、最も過大評価され、急速に上昇しているAI株の1つに対するファンドのポジションを完全に清算したことが明らかになっています。同時に、彼は重要な1兆ドルのAI企業への持ち株を再構築しているようです。## AIデータマイニングスペシャリストからの撤退の背後にある利益確定以上のものは？2024年中頃の時点で、デュークスネ家族オフィスは、主要なAIデータマイニング企業の株式を約770,000株保有していました。この会社は、AIおよび機械学習駆動のプラットフォームの不可欠な性質により、人気のある投資先となっています。これらのプラットフォームは、軍事計画やデータ収集のために、さまざまな政府との長期契約を確保しています。ビジネス指向のプラットフォームは、企業がデータを解釈し、運用効率を向上させるのに役立ちます。これらのサービスとしてのソフトウェアソリューションに対する明確な代替手段がないことを考えると、同社は投資家からかなりのプレミアムを得ています。しかし、2024年6月30日から2025年3月31日の間に、ファンドマネージャーはデュークエインの持ち株を完全に売却しました。利益確定がこの退出の最も明白な説明である一方で、それが唯一の理由ではないかもしれません。この株の最も顕著な潜在的な問題はその評価です。「価値」は主観的であり、会社はその独自性からいくらかのプレミアムを受けるに値しますが、その価格対売上)P/S(比率は前例のないレベルに急上昇しています。歴史的に、大きな投資トレンドの最前線にいる企業は、株価が約30倍から40倍の売上高に達することがありました。このAIデータマイニング専門企業は、今週、P/S比率が115で始まりました。企業がウォール街の売上高と利益の予測を一貫して上回っているにもかかわらず、そのような天文学的なP/S比率を正当化する運用結果はありませんでした。さらに、インサイダーたちは自分の株を手放したがっているようです。2020年9月下旬に会社が上場して以来、現役または元の役員や取締役によるインサイダー購入は1回のみで、売却された株式の純額は76億ドルを超えています。このインサイダー売却の傾向は、億万長者の投資家や一般のトレーダーにとって株の魅力について疑問を投げかけています。## 1兆ドルのAIネットワーキング大手への新たな関心反対に、デュークスネの億万長者の最高責任者は、重要な買い物活動を監督しました。この多くはAI株とは関係ありませんでしたが、AI分野で際立つ重要な1兆ドルのプレーヤーがいます。それは主要な半導体およびインフラストラクチャソフトウェアソリューションプロバイダーです。この会社はファンドマネージャーにとって馴染みのないものではありません。2024年第3四半期には、このAIネットワーキングの巨人の株式をほぼ240,000株購入することを監督しました。しかし、このポジションはその後の四半期に完全に売却されました。2025年のデュケインの第2四半期の13Fに基づくと、同社は再び注目を集めています。6月終了の四半期中、ファンドマネージャーは86,000株以上を取得し、2025年中頃の時点で約)百万ドルの価値となっています。4月初旬の短期的な市場の下落は、この再び高まった関心に影響を与えた可能性があります。4月2日の重要な政策発表の後、S&P 500は75年で5番目に大きな2日間のパーセンテージ下落を経験しました。この短期間の市場の悲観主義は、賢い投資家にとって優れた企業の株を割引価格で取得するユニークな機会を生み出しました。この会社のハードウェアは、AI革命の成功にとって非常に重要です。そのソリューションは、企業データセンター内の何千ものグラフィックス処理ユニットを接続し、計算能力を最大化し、レイテンシを削減します。後者は特に重要であり、遅延を最小限に抑えることは、瞬時の決定を下すAI駆動のソフトウェアやシステムにとって不可欠です。その会社のカスタムAIアプリケーション特化型集積回路 $24 ASICs( は、重要な機会も提供しています。CEOは、カスタムASICが2027年までに3つの主要なハイパースケーラー顧客から)億から$60 億の収益を生み出す可能性があると考えています。企業の魅力のもう一つの重要な側面は、人工知能を超えた成長の可能性です。現在、AIネットワーキングソリューションが成長の大部分を牽引していますが、同社はスマートフォン用のワイヤレスチップ、企業向けサイバーセキュリティ、産業用ロボットや自動車で使用されるさまざまなソリューションからもかなりの売上を上げています。この多様化は、AI市場の調整が発生した場合の安全ネットを提供します。最後に、会社の評価額がファンドマネージャーの関心を引いた可能性があります。もし4月初めに株式が取得されていた場合、20未満の前方価格収益率で購入されていたことになり、年間20％以上の売上成長が見込まれる会社にとっては、堅実な価値を示しています。
ウォール街の巨人が焦点を移す：急成長するテクノロジー株から撤退し、1兆ドルのAIハイパワーハウスを受け入れる
キーインサイト
四半期ごとの13F提出は、ウォール街の最も鋭いマネーマネージャーの投資戦略を知る手がかりを提供します。
著名な億万長者投資家が、利益確定が一因である可能性がある中、9か月の期間をかけて活況を呈しているAIデータマイニング会社から完全に手を引いた。
同時に、この投資家はAIデータセンター分野の確立されたリーダーへの関心を再燃させており、戦略的な転換を示しています。
[賢い投資家のためのトップ10の株式選択を発見する] ›
多くの市場ウォッチャーにとって、四半期ごとの決算シーズンは金融カレンダーのハイライトです。この6週間の期間に、S&P 500の企業の大多数が前四半期の業績を発表します。
しかし、Form 13Fの提出が同様に洞察に富んでいるという説得力のあるケースを作ることができます。$100 百万以上の資産を管理する機関投資家から要求されるこれらの必須開示は、四半期の終了から45日以内に提出されなければなりません。これらは、最近の四半期におけるウォール街の最も尊敬される投資家の売買活動の簡潔な概要を提供します。
ウォーレン・バフェットは伝統的に資産運用者の中で最も注目を集めるが、彼だけが卓越したリターンの実績を持つ億万長者投資家ではない。デュケイン・ファミリー・オフィスの億万長者の責任者は、収益性の高い機会を見出す能力で知られる別のファンドマネージャーである。
過去1年間、(年6月30日までに、デュケインの13F提出書類によれば、この投資家は、最も過大評価され、急速に上昇しているAI株の1つに対するファンドのポジションを完全に清算したことが明らかになっています。同時に、彼は重要な1兆ドルのAI企業への持ち株を再構築しているようです。
AIデータマイニングスペシャリストからの撤退の背後にある利益確定以上のものは？
2024年中頃の時点で、デュークスネ家族オフィスは、主要なAIデータマイニング企業の株式を約770,000株保有していました。
この会社は、AIおよび機械学習駆動のプラットフォームの不可欠な性質により、人気のある投資先となっています。これらのプラットフォームは、軍事計画やデータ収集のために、さまざまな政府との長期契約を確保しています。ビジネス指向のプラットフォームは、企業がデータを解釈し、運用効率を向上させるのに役立ちます。これらのサービスとしてのソフトウェアソリューションに対する明確な代替手段がないことを考えると、同社は投資家からかなりのプレミアムを得ています。
しかし、2024年6月30日から2025年3月31日の間に、ファンドマネージャーはデュークエインの持ち株を完全に売却しました。
利益確定がこの退出の最も明白な説明である一方で、それが唯一の理由ではないかもしれません。
この株の最も顕著な潜在的な問題はその評価です。「価値」は主観的であり、会社はその独自性からいくらかのプレミアムを受けるに値しますが、その価格対売上)P/S(比率は前例のないレベルに急上昇しています。
歴史的に、大きな投資トレンドの最前線にいる企業は、株価が約30倍から40倍の売上高に達することがありました。このAIデータマイニング専門企業は、今週、P/S比率が115で始まりました。企業がウォール街の売上高と利益の予測を一貫して上回っているにもかかわらず、そのような天文学的なP/S比率を正当化する運用結果はありませんでした。
さらに、インサイダーたちは自分の株を手放したがっているようです。2020年9月下旬に会社が上場して以来、現役または元の役員や取締役によるインサイダー購入は1回のみで、売却された株式の純額は76億ドルを超えています。このインサイダー売却の傾向は、億万長者の投資家や一般のトレーダーにとって株の魅力について疑問を投げかけています。
1兆ドルのAIネットワーキング大手への新たな関心
反対に、デュークスネの億万長者の最高責任者は、重要な買い物活動を監督しました。この多くはAI株とは関係ありませんでしたが、AI分野で際立つ重要な1兆ドルのプレーヤーがいます。それは主要な半導体およびインフラストラクチャソフトウェアソリューションプロバイダーです。
この会社はファンドマネージャーにとって馴染みのないものではありません。2024年第3四半期には、このAIネットワーキングの巨人の株式をほぼ240,000株購入することを監督しました。しかし、このポジションはその後の四半期に完全に売却されました。
2025年のデュケインの第2四半期の13Fに基づくと、同社は再び注目を集めています。6月終了の四半期中、ファンドマネージャーは86,000株以上を取得し、2025年中頃の時点で約)百万ドルの価値となっています。
4月初旬の短期的な市場の下落は、この再び高まった関心に影響を与えた可能性があります。4月2日の重要な政策発表の後、S&P 500は75年で5番目に大きな2日間のパーセンテージ下落を経験しました。この短期間の市場の悲観主義は、賢い投資家にとって優れた企業の株を割引価格で取得するユニークな機会を生み出しました。
この会社のハードウェアは、AI革命の成功にとって非常に重要です。そのソリューションは、企業データセンター内の何千ものグラフィックス処理ユニットを接続し、計算能力を最大化し、レイテンシを削減します。後者は特に重要であり、遅延を最小限に抑えることは、瞬時の決定を下すAI駆動のソフトウェアやシステムにとって不可欠です。
その会社のカスタムAIアプリケーション特化型集積回路 $24 ASICs( は、重要な機会も提供しています。CEOは、カスタムASICが2027年までに3つの主要なハイパースケーラー顧客から)億から$60 億の収益を生み出す可能性があると考えています。
企業の魅力のもう一つの重要な側面は、人工知能を超えた成長の可能性です。現在、AIネットワーキングソリューションが成長の大部分を牽引していますが、同社はスマートフォン用のワイヤレスチップ、企業向けサイバーセキュリティ、産業用ロボットや自動車で使用されるさまざまなソリューションからもかなりの売上を上げています。この多様化は、AI市場の調整が発生した場合の安全ネットを提供します。
最後に、会社の評価額がファンドマネージャーの関心を引いた可能性があります。もし4月初めに株式が取得されていた場合、20未満の前方価格収益率で購入されていたことになり、年間20％以上の売上成長が見込まれる会社にとっては、堅実な価値を示しています。