毎日経済新聞記者｜周逸斐 毎日経済新聞編集｜ビールミン 近日、国務院弁公庁が「企業の信用状況の総合的な評価体系の確立に関する実施方案」（以下「実施方案」という）を公布した。その中で、中小・零細企業の融資に対する信用評価の支援機能をより良く発揮することが示されている。信用評価の格付けが高い企業について、抵当・質権設定や保証の担保条件を引き下げることを奨励し、信用貸付のカバー範囲を段階的に拡大し、信用貸付の比率を引き上げる。国家発展改革委員会のビジネス環境発展促進センターの総合評価処長である何玲は、『毎日経済新聞』記者の書面インタビューに対し、「実施方案」の策定・公布は、「第15次5カ年計画（十五五）」のスタート地点という重要な局面にちょうど当たっており、「第15次5カ年計画（十五五）綱要」を着実に実行するための重要な制度的手配である。「実施方案」は、企業の信用状況の総合的評価体系について、制度枠組みと運用メカニズムを体系的に設計し、12の措置によって、重複評価、基準の断絶、権利・権益の保障不足などの問題を是正し、企業の信用評価を「各自の試行」から「統一された規範」へと新たな段階に押し上げ、高品質な発展に対して信用のエネルギーを継続的に注ぎ込むものである。統一された公共信用評価ルール----------民間企業はわが国の近代的な経済システムにおいて重要な役割を担い、経済の高品質な発展を推進するうえで重要な原動力となっている。もっとも、民間の中小企業の数は非常に多い一方で、その経営の安定性は比較的弱い。ビジネス環境の最適化の中核は、経営主体が直面する制度上の取引コストを引き下げることにある。何玲は『毎日経済新聞』記者に対し、「実施方案」は、関係部門、プラットフォーム企業などが、信用状況の良好な企業に対して優遇や利便措置を提供することを明確に奨励している。「これは、信用の良い経営主体が、融資サービス、入札・競争入札、行政審査などの各段階で、より多くの信用の恩恵（クレジット・ボーナス）を享受し、制度上の取引コストを大幅に下げ、そして『信用には価値があり、誠実であることが利益につながる』という雰囲気を醸成し、信用環境の最適化によってビジネス環境が継続的により良い方向へ向かうことを意味している」。さらに、信用評価ルールが統一されていないことが、企業の越境・跨地域経営に伴うリスク増加の重要な原因でもある。これに対し、「実施方案」もまた、業界における信用評価の協調メカニズムを整備することを提起している。業界主管部門は、公共信用の総合評価結果を業界信用評価の指標体系に組み込み、その具体的なウェイトは実情に応じて決定する。公共信用の総合評価が「D」級の企業については、業界信用評価を「A」級としてはならない。何玲は、「実施方案」は標準化、規範化を指向し、公共信用評価ルールの全国統一を推進すると考えている。第一に、評価の基礎ルールを統一する。公共信用評価の指標データは原則として公共信用情報に由来すべきであり、評価結果は原則として「A、B、C、D」の4区分に整理される。評価期間は最大でも1年を超えず、評価ルールは社会に公開されるべきである。統一されたルールにより、企業は信用が「どこが良いのか、どこが悪いのか」を明確に理解できる。第二に、評価結果の協調メカニズムを構築する。公共信用の総合評価結果を業界信用評価の指標体系に組み込み、さらに、公共信用の総合評価がD級の企業については、業界信用評価をA級としてはならないことを明確にする。これにより、業界をまたぐ評価結果が「二枚舌」になる現象を効果的に防ぐ。第三に、共同インセンティブの実施を推進する。関係部門に対し、業界信用評価が「A」級の企業に対して優遇や利便措置を提供することを奨励し、誠実な企業の発展環境をさらに最適化する。専門家：民間の中小・零細企業の特徴に合致した融資商品の開発を提案-----------------------「実施方案」をいかにして有効に実施・定着させるか。何玲は『毎日経済新聞』記者に対し、「実施方案」は企業の信用状況の総合的評価体系を構築するための実行可能なルートを明確にしており、定着のためには各地方・各部門の緊密な連携が必要であり、重点は「三つの協調面の強化」にあると述べた。第一に、政府と市場の協調を強化し、長所を相互補完することである。政府は基礎的な役割を果たすべきであり、公共信用評価の権威性が高く、カバー範囲が広いという優位性を土台に、信用の「ベースライン」（普遍的・包括的な基準）を提供する。市場は専門性を発揮する。信用調査機関や格付機関は、公共信用情報を基礎として、商業信用情報、業界の特性データなどを重ね合わせ、多様で個別化された付加価値サービスを提供し、例えば民間の中小・零細企業の特徴に合致した融資商品を開発するなどを行う。双方の優位性を相互補完させることが鍵であり、公共信用情報と市場化された信用情報の融合的な活用を推進することが必要である。つまり、市場機関が法に基づいて公共信用情報を取得できるようにすると同時に、公共信用評価が市場化情報からの有効なフィードバックを吸収し、政府が「舞台を整え」、市場が「演じ」、優位性が相互補完されるという健全な構図を形成する。第二に、中央と地方の協調を強化し、統治の実効性を高めることである。国家レベルではトップ設計と管理監督に焦点を当て、国家発展改革委員会が企業の信用状況の総合的評価体系の整備を行う。業界主管部門は、当該業界における全国統一の信用評価制度ルールを構築し、地方が勝手に実施している違反評価行為を全面的に洗い出し整理し、業界団体や商工会議所への指導を強化する。地方は、定着した運用とサービスの最適化に立脚し、公共信用評価を土台に、より多くの「信用+」の活用シナリオを革新的に育成し、信用を企業や市民の手が届く「民生上の利益」にする。央地の協調によって信用統治の体系を整備し、「トップ設計」と「基層での定着」を同時に呼応させる。第三に、評価と活用の協調を強化し、協調による効率向上を促進することである。信用評価の生命力は活用にある。評価結果を「使われるようにし、生きたものにする」ことで初めて、インセンティブと制約の役割を本当に発揮できる。評価は活用を支えるべきであり、公共信用評価は業界の特徴、監督のニーズなどに密接に結びつけ、企業が法律・法規と関連する管理規定を遵守している状況を、包括的かつ客観的に反映しなければならない。活用は評価にフィードバックする。活用の過程で生じるフィードバック情報は、評価ルールを最適化する重要な根拠となる。例えば、金融機関が実際の債務不履行率が格付けと一致しないことを見つけ、監督部門が評価結果と実際のリスクにズレがあることを見つけた場合はいずれも、クローズドループのフィードバックメカニズムを構築し、信用評価が活用の中で継続的に改善されるように促し、評価と活用が相互に良性に促進し合い、協調による効率向上を実現する。 表紙画像の出所：毎日経済新聞メディア資料庫
内閣官房：信用評価等级が高い企業に対して抵当・担保の要求を緩和することを奨励し、信用貸し付けの範囲を段階的に拡大し、信用貸付の比率を向上させる
毎日経済新聞記者｜周逸斐 毎日経済新聞編集｜ビールミン
近日、国務院弁公庁が「企業の信用状況の総合的な評価体系の確立に関する実施方案」（以下「実施方案」という）を公布した。その中で、中小・零細企業の融資に対する信用評価の支援機能をより良く発揮することが示されている。信用評価の格付けが高い企業について、抵当・質権設定や保証の担保条件を引き下げることを奨励し、信用貸付のカバー範囲を段階的に拡大し、信用貸付の比率を引き上げる。
国家発展改革委員会のビジネス環境発展促進センターの総合評価処長である何玲は、『毎日経済新聞』記者の書面インタビューに対し、「実施方案」の策定・公布は、「第15次5カ年計画（十五五）」のスタート地点という重要な局面にちょうど当たっており、「第15次5カ年計画（十五五）綱要」を着実に実行するための重要な制度的手配である。「実施方案」は、企業の信用状況の総合的評価体系について、制度枠組みと運用メカニズムを体系的に設計し、12の措置によって、重複評価、基準の断絶、権利・権益の保障不足などの問題を是正し、企業の信用評価を「各自の試行」から「統一された規範」へと新たな段階に押し上げ、高品質な発展に対して信用のエネルギーを継続的に注ぎ込むものである。
統一された公共信用評価ルール
民間企業はわが国の近代的な経済システムにおいて重要な役割を担い、経済の高品質な発展を推進するうえで重要な原動力となっている。もっとも、民間の中小企業の数は非常に多い一方で、その経営の安定性は比較的弱い。
ビジネス環境の最適化の中核は、経営主体が直面する制度上の取引コストを引き下げることにある。何玲は『毎日経済新聞』記者に対し、「実施方案」は、関係部門、プラットフォーム企業などが、信用状況の良好な企業に対して優遇や利便措置を提供することを明確に奨励している。「これは、信用の良い経営主体が、融資サービス、入札・競争入札、行政審査などの各段階で、より多くの信用の恩恵（クレジット・ボーナス）を享受し、制度上の取引コストを大幅に下げ、そして『信用には価値があり、誠実であることが利益につながる』という雰囲気を醸成し、信用環境の最適化によってビジネス環境が継続的により良い方向へ向かうことを意味している」。
さらに、信用評価ルールが統一されていないことが、企業の越境・跨地域経営に伴うリスク増加の重要な原因でもある。
これに対し、「実施方案」もまた、業界における信用評価の協調メカニズムを整備することを提起している。業界主管部門は、公共信用の総合評価結果を業界信用評価の指標体系に組み込み、その具体的なウェイトは実情に応じて決定する。公共信用の総合評価が「D」級の企業については、業界信用評価を「A」級としてはならない。
何玲は、「実施方案」は標準化、規範化を指向し、公共信用評価ルールの全国統一を推進すると考えている。第一に、評価の基礎ルールを統一する。公共信用評価の指標データは原則として公共信用情報に由来すべきであり、評価結果は原則として「A、B、C、D」の4区分に整理される。評価期間は最大でも1年を超えず、評価ルールは社会に公開されるべきである。統一されたルールにより、企業は信用が「どこが良いのか、どこが悪いのか」を明確に理解できる。
第二に、評価結果の協調メカニズムを構築する。公共信用の総合評価結果を業界信用評価の指標体系に組み込み、さらに、公共信用の総合評価がD級の企業については、業界信用評価をA級としてはならないことを明確にする。これにより、業界をまたぐ評価結果が「二枚舌」になる現象を効果的に防ぐ。
第三に、共同インセンティブの実施を推進する。関係部門に対し、業界信用評価が「A」級の企業に対して優遇や利便措置を提供することを奨励し、誠実な企業の発展環境をさらに最適化する。
専門家：民間の中小・零細企業の特徴に合致した融資商品の開発を提案
「実施方案」をいかにして有効に実施・定着させるか。何玲は『毎日経済新聞』記者に対し、「実施方案」は企業の信用状況の総合的評価体系を構築するための実行可能なルートを明確にしており、定着のためには各地方・各部門の緊密な連携が必要であり、重点は「三つの協調面の強化」にあると述べた。
第一に、政府と市場の協調を強化し、長所を相互補完することである。政府は基礎的な役割を果たすべきであり、公共信用評価の権威性が高く、カバー範囲が広いという優位性を土台に、信用の「ベースライン」（普遍的・包括的な基準）を提供する。市場は専門性を発揮する。信用調査機関や格付機関は、公共信用情報を基礎として、商業信用情報、業界の特性データなどを重ね合わせ、多様で個別化された付加価値サービスを提供し、例えば民間の中小・零細企業の特徴に合致した融資商品を開発するなどを行う。双方の優位性を相互補完させることが鍵であり、公共信用情報と市場化された信用情報の融合的な活用を推進することが必要である。つまり、市場機関が法に基づいて公共信用情報を取得できるようにすると同時に、公共信用評価が市場化情報からの有効なフィードバックを吸収し、政府が「舞台を整え」、市場が「演じ」、優位性が相互補完されるという健全な構図を形成する。
第二に、中央と地方の協調を強化し、統治の実効性を高めることである。国家レベルではトップ設計と管理監督に焦点を当て、国家発展改革委員会が企業の信用状況の総合的評価体系の整備を行う。業界主管部門は、当該業界における全国統一の信用評価制度ルールを構築し、地方が勝手に実施している違反評価行為を全面的に洗い出し整理し、業界団体や商工会議所への指導を強化する。地方は、定着した運用とサービスの最適化に立脚し、公共信用評価を土台に、より多くの「信用+」の活用シナリオを革新的に育成し、信用を企業や市民の手が届く「民生上の利益」にする。央地の協調によって信用統治の体系を整備し、「トップ設計」と「基層での定着」を同時に呼応させる。
第三に、評価と活用の協調を強化し、協調による効率向上を促進することである。信用評価の生命力は活用にある。評価結果を「使われるようにし、生きたものにする」ことで初めて、インセンティブと制約の役割を本当に発揮できる。評価は活用を支えるべきであり、公共信用評価は業界の特徴、監督のニーズなどに密接に結びつけ、企業が法律・法規と関連する管理規定を遵守している状況を、包括的かつ客観的に反映しなければならない。活用は評価にフィードバックする。活用の過程で生じるフィードバック情報は、評価ルールを最適化する重要な根拠となる。例えば、金融機関が実際の債務不履行率が格付けと一致しないことを見つけ、監督部門が評価結果と実際のリスクにズレがあることを見つけた場合はいずれも、クローズドループのフィードバックメカニズムを構築し、信用評価が活用の中で継続的に改善されるように促し、評価と活用が相互に良性に促進し合い、協調による効率向上を実現する。
表紙画像の出所：毎日経済新聞メディア資料庫