4月2日、光ファイバー関連のテーマが引き続き強含みとなり、**長飛光ファイバー（601869.SH）**は8日で4連続の上昇（4連騰）、**特発信息（000070.SZ）**および**亨通光電（600487.SH）**は6%超上昇し、過去最高値を更新した。これに先立ち**華脉科技（603042.SH）**、**匯源通信（000586.SZ）**がストップ高となり、**誠益通（300430.SZ）**、**通鼎互聯（002491.SZ）**、**中天科技（600522.SH）**なども連れ高となった。中信建投証券のリサーチレポートによると、今年2月、中国の光ファイバー輸出は量が3779.9トン、金額が7.9億元で、前年同月比で63.6%および126.8%の増加だった。これをキロメートル換算すると、2月の中国の光ファイバー輸出は約2520万芯キロメートルで、中国の光ファイバーの月次有効生産量の65%程度を占める。また、中国製の光ケーブルが世界的に受注ラッシュとなっている。ある企業の担当者が記者に語ったところによると、昨年末から企業の海外受注件数が明らかに増加しており、南米・中東・アフリカからの案件に加えて、東南アジアからも多数の注文があるという。さらに、納期はいずれも半月以内で求められている。直近2か月で、この企業の光ファイバー輸出は前年同期比で51%増加した。現在、生産はすでに満杯の状態だ。この期間、同社は工場の増改築や生産ラインの追加を急ぎ、市場需要に対応するために生産能力を引き上げている。銀河証券は、光ファイバー・光ケーブル業界の需要が顕著に伸びており、業界の価格が大幅に引き上げられていると指摘する。通信事業者の一括調達（集采）では、相次いで入札が不成立（流標）になったり、加値（価格上乗せ）が発生したりしている。入札単価の上昇は、光ファイバー・光ケーブル価格が大幅に引き上げられたという市場における一般的な状況を間接的に反映している。さらに、この入札は緊急調達案件であり、短い期間に偏っている。加えて、これまで案件の状況変化でいったん停止された入札を踏まえると、光ファイバー・光ケーブルの品薄状況がすでにかなり一般的になっていることを示している可能性がある。AIおよび計算能力ネットワークの急速な発展、ならびに増産の難易度が高いといった理由により、光ファイバー価格は上昇を続けている。中国銀河証券のリサーチレポートによると、需要面では、計算（智算）センターにおけるDCI（データセンター相互接続）や全光ネットワークなどの需要量が大幅に増加している。CWWおよびCRUのデータによれば、2025年の世界の光ファイバー・光ケーブル需要は前年同期比で4.1%増加し、データセンター向けの光ファイバー・光ケーブル需要の総量は前年同期比で75.9%増加する見通しであり、今後、世界の光ファイバー需要を2027年の8.8億芯キロメートルまで押し上げることになる。供給面では、世界の光母材（光棒）の増産サイクルが長い（光ファイバーのプリフォーム棒の増産サイクルは約2年）一方で、先に価格に対する圧力がかかっていた背景を踏まえると、全体として増産は比較的慎重だった。また、足元の市場は全体として特殊光ファイバーに傾いている。需要と供給の両面を合わせて、この機関は光ファイバー・光ケーブルの価格には依然として値上げ余地があると考えている。
光ファイバー価格の継続的な上昇 長飛光ファイバーが史上最高値を更新
4月2日、光ファイバー関連のテーマが引き続き強含みとなり、**長飛光ファイバー（601869.SH）**は8日で4連続の上昇（4連騰）、特発信息（000070.SZ）および亨通光電（600487.SH）は6%超上昇し、過去最高値を更新した。これに先立ち華脉科技（603042.SH）、**匯源通信（000586.SZ）**がストップ高となり、誠益通（300430.SZ）、通鼎互聯（002491.SZ）、**中天科技（600522.SH）**なども連れ高となった。
中信建投証券のリサーチレポートによると、今年2月、中国の光ファイバー輸出は量が3779.9トン、金額が7.9億元で、前年同月比で63.6%および126.8%の増加だった。これをキロメートル換算すると、2月の中国の光ファイバー輸出は約2520万芯キロメートルで、中国の光ファイバーの月次有効生産量の65%程度を占める。
また、中国製の光ケーブルが世界的に受注ラッシュとなっている。ある企業の担当者が記者に語ったところによると、昨年末から企業の海外受注件数が明らかに増加しており、南米・中東・アフリカからの案件に加えて、東南アジアからも多数の注文があるという。さらに、納期はいずれも半月以内で求められている。直近2か月で、この企業の光ファイバー輸出は前年同期比で51%増加した。現在、生産はすでに満杯の状態だ。この期間、同社は工場の増改築や生産ラインの追加を急ぎ、市場需要に対応するために生産能力を引き上げている。
銀河証券は、光ファイバー・光ケーブル業界の需要が顕著に伸びており、業界の価格が大幅に引き上げられていると指摘する。通信事業者の一括調達（集采）では、相次いで入札が不成立（流標）になったり、加値（価格上乗せ）が発生したりしている。入札単価の上昇は、光ファイバー・光ケーブル価格が大幅に引き上げられたという市場における一般的な状況を間接的に反映している。さらに、この入札は緊急調達案件であり、短い期間に偏っている。加えて、これまで案件の状況変化でいったん停止された入札を踏まえると、光ファイバー・光ケーブルの品薄状況がすでにかなり一般的になっていることを示している可能性がある。
AIおよび計算能力ネットワークの急速な発展、ならびに増産の難易度が高いといった理由により、光ファイバー価格は上昇を続けている。中国銀河証券のリサーチレポートによると、需要面では、計算（智算）センターにおけるDCI（データセンター相互接続）や全光ネットワークなどの需要量が大幅に増加している。CWWおよびCRUのデータによれば、2025年の世界の光ファイバー・光ケーブル需要は前年同期比で4.1%増加し、データセンター向けの光ファイバー・光ケーブル需要の総量は前年同期比で75.9%増加する見通しであり、今後、世界の光ファイバー需要を2027年の8.8億芯キロメートルまで押し上げることになる。供給面では、世界の光母材（光棒）の増産サイクルが長い（光ファイバーのプリフォーム棒の増産サイクルは約2年）一方で、先に価格に対する圧力がかかっていた背景を踏まえると、全体として増産は比較的慎重だった。また、足元の市場は全体として特殊光ファイバーに傾いている。需要と供給の両面を合わせて、この機関は光ファイバー・光ケーブルの価格には依然として値上げ余地があると考えている。