アメリカ人が実際にどのように富を築いているのか、興味深いことを調べてみたところ、全体のパターンはズームアウトするとかなりはっきりしてきました。

つまり、データが示しているのはこういうことです。今50代にいるなら、平均の純資産は約140万ドルです。60代になるとそこから160万ドルへと増えます。20代で平均が127k（12万7千ドル）だと比べてみると、分かってくるのは、年齢そのものが本質というより、時間と複利による効果が本当の物語だということです。

多くの人が見落としがちなのは、最初の段階の計算がどれほど厳しいかです。20代の中央値の純資産はほぼ6.7kです。学生ローン、車の支払い、クレジットカードの借金などに対応していることが多いでしょう。その段階でプラスの純資産に到達すること自体が、その時点での大きな勝利です。30代では中央値が24kまでじわっと上がります。まだ多くはありませんが、数字よりも成り行き（軌道）のほうが重要になります。

そして、ここから面白くなります。富の蓄積を動かすのは3つの要素です。株式市場のリターン、不動産のエクイティ、そして純粋な時間です。S&P 500は過去10年間で256%を提供し、年率にすると約13.5%です。大手投資会社の金融コンサルタントは、多くのポートフォリオは実際には7〜10年ごとに2倍になると指摘しています。40年となると、2倍が複数回重なっていくことになります。

不動産は2本目の柱です。住宅価格は大きく上昇しています。株が不動産の値上がりを上回ることもありますが、住宅を所有することは基本的に「強制的な貯蓄」のようなものです。気持ちの問題に関係なく、あなたはエクイティを積み上げていきます。住宅所有率は年齢とともに跳ね上がり、50代になると、多くの人が主要な住居にかなりのエクイティを持っています。

複利が別次元の効き方を始めるのが40代です。平均の純資産は770kに跳ね上がり、中央値は76kです。これは多くの人にとって収入のピークの時期で、何十年も続けてきた退職への拠出が、ようやく本当の数字として表れ始めます。50代では、平均は140万ドル、中央値は192kになります。平均と中央値の差が示すのは、超富裕層が平均を押し上げているということですが、50代の中央値にいる人でも、時間をかけて築いたしっかりした資産があるということです。

ひとつ注目しておきたいのは、相続も要因になるという点です。50代の人が、すでに家を所有している状態で不動産を相続することもあり、その場合は純資産がさらに加速します。もはや「稼ぐこと」や「貯めること」だけの話ではありません。積み上げた資産が、あなたのために働いてくれる段階なのです。

60代は、退職後の支出が始まる前に純資産が最も高くなる時期です。住宅ローンは支払いが完了しているかもしれず、子どもは巣立ち、支出が減ります。そして70代では、退職者が貯蓄を取り崩すことで低下が見られますが、最近の市場が好調だったことが、想定以上に多くの人がより多くの資産を維持する助けになっています。

本当の持ち帰り（real takeaway）は何か？ アメリカでの富は、あなたがどれだけ長く「勝負の場」にいるかと強く相関しています。早く始め、継続し、複利に仕事をさせること。年齢グループ別の平均純資産が示しているのは、「市場のタイミング」よりも「市場に長くいること」のほうが勝つ、ということです。