北京は昨年11月に国有資産データセンターで全面的な国産化への切り替えを命じ、市場の構造を加速的に作り替えています。著者：深潮 TechFlow**深潮導読：** IDCのデータによると、2025年の中国のAIアクセラレーターカードの総出荷量は約400万枚で、国産メーカーの合計納入は165万枚、シェアは41%です。NVIDIAのシェアは制裁前の約95%から55%へと低下しました。華為は81.2万個のチップで国産陣営をリードしており、新たに発表したAtlas 350アクセラレーターカードは推論性能がNVIDIAのH20の2.87倍だと称しています。北京は昨年11月に国有資産データセンターで全面的な国産化への切り替えを命じ、市場の構造を加速的に作り替えています。3年前、NVIDIAは中国のAIチップ市場をほぼ独占していました。いま、この構図はすでに様相を大きく変えています。ロイターが市場調査機関IDCのデータを引用するところによると、2025年の中国のAIアクセラレーターカード（AIサーバー向けの専用計算チップ）の総出荷量は約400万枚です。NVIDIAは依然として最大の単一サプライヤーで、出荷は約220万枚、シェアは55%です。しかしこの数字は、制裁前の約95%の市場シェアに比べて、すでに約40ポイント近く縮小しています。一方、中国の国内メーカーの合計出荷は約165万枚で、市場シェアは41%を獲得しています。AMDは約16万枚の出荷で3位、シェアは4%です。国産メーカーの台頭は、米国の輸出規制という受け身の結果であると同時に、「国産代替」政策という能動的な結果でもあります。**華為が国産陣営をリード、Atlas 350はNVIDIAのH20を対標**--------------------------------国産AIチップの陣営の中で、華為は最大の勝ち組です。IDCのデータによると、華為は2025年に約81.2万個のAIチップを出荷し、市場全体の約20%を占め、国産メーカーの出荷量のほぼ半分を占めます。アリババ傘下のチップ設計部門である平頭哥（T-Head）は約26.5万枚で2位。百度傘下の昆嵐芯と寒武紀はそれぞれ約11.6万枚で3位タイです。加えて、海光（Hygon）、沐曦（MetaX）、天数智芯（Iluvatar CoreX）はそれぞれ国産メーカーの出荷量の5%、4%、3%を占めます。華為は先月深圳で開催された中国のパートナー大会2026で、新世代AIアクセラレーターカードAtlas 350を発表し、自社開発の昇騰950PRチップを搭載しました。華為の昇騰コンピューティング事業責任者である張迪煊氏は、発表会でAtlas 350のFP4低精度計算における演算性能が1.56 PFLOPS（1千万億回の演算/秒）であり、性能はNVIDIA中国向け特注版H20の2.87倍だと述べました。同カードには自社開発のHiBL 1.0（112GB）の高帯域メモリが搭載され、メモリ帯域は1.4TB/s、消費電力は600Wです。ただし、この性能比較には論点のずれがあります。NVIDIAのHopperアーキテクチャGPUは、FP4精度をネイティブにサポートしていません。Atlas 350はFP4向けに最適化された初の国産アクセラレータであり、両者を同一精度で直接比較することはできません。華為の真の競争力は、推論側にあります。Atlas 350は、大規模モデルの学習ではなく、AIモデルのデプロイ段階における推論（inference）のワークロードを対象としています。華為の7社のパートナーはすでにAtlas 350をベースに完成品サーバー製品を発表しており、科大訊飛も、その次世代の「星火」大規模言語モデルが昇騰910/950の計算基盤に適合すると発表しました。**輸出規制と国産代替が二重のドライバーに**------------------NVIDIAの中国でのシェア崩壊は、米国の輸出規制が絶えず強化されることと、北京の国産代替政策による双方向の圧力による結果です。タイムラインはおおむね次の通りです。米国は2022年10月から中国向けにAIチップの輸出を制限し、それ以降NVIDIAは、コンプライアンスに沿ったダウングレード版のH20や、A800/H800などの製品を投入しました。2025年4月、トランプ政権はすべてのAI GPUの中国向け輸出を全面的に禁止しました。同年7月、H20とAMD MI308の輸出許可を再開し、10月にはNVIDIA CEOの黄仁勳（ジェンスン・フアン）氏が公開イベントで、NVIDIAが中国の先進AIアクセラレーター市場で占めるシェアが「95%からゼロに落ちた」と述べました。12月、トランプ氏はNVIDIAが中国にH200を輸出することを許可しましたが、中国企業にはNVIDIAチップの注文を一時停止するよう通達されました。もう一方の政策的な後押しも同様に強力です。ロイターが2025年11月に報じたところでは、北京は国有資産を使って新設されるデータセンターに対しガイダンスを出し、すべて国産のAIチップを採用するよう求めました。工期の進捗が30%に満たないプロジェクトは、すでに設置した外国製チップの撤去、または調達計画の取り消しを求められました。ロイターの集計によると、2021年以降、中国のAIデータセンタープロジェクトは1000億ドル超の国有資産による投入を受けています。また、中国の大半のデータセンターは建設段階において、何らかの形で国有資産による支援を受けてきたため、この政策のカバレッジは非常に広いことを意味します。ロイターは、中国聯通が青海で建設する大型データセンターを、この戦略を象徴する事例として報じました。このプロジェクトの価値は3.9億ドルで、電源には平頭哥などの国産AIチップがすべて採用されています。**技術ギャップは実際に存在するが、推論側は「十分」な閾値に到達**-------------------------国産チップ市場シェアの上昇は、技術ギャップがすでに完全に解消されたことを意味しません。多くの業界アナリストの推計では、中国の国産AIチップはデータセンターの学習（トレーニング）側において、NVIDIAに対して5〜10年遅れています。トレーニングで「1兆パラメータ級」の大規模言語モデル（LLM）を扱う際には、依然としてNVIDIAのハイエンドGPUが最初の選択肢です。DeepSeekがR1モデルを学習させる際に用いた5万枚のHopperシリーズGPUクラスタは、それを裏付ける現実的な例です。しかし、推論側では状況が異なります。業界の観察者によれば、画像認識、チャットボット、自動運転など、商用アプリの90%のユースケースにおいて、国産チップは「good enough（十分）」という閾値にすでに到達しており、NVIDIAから国産ソリューションへの切り替えが、成立する商用の意思決定になり得ると考えられています。さらに強化される制裁の予想が、この切り替えに拍車をかけています。真のボトルネックはソフトウェア・エコシステムです。NVIDIAのCUDAプラットフォームは、十数年の蓄積によって、AI開発の事実上の標準になっています。国産チップメーカーは互換性の面で大きなリソースを投入しています。沐曦は、自社のC500シリーズがCUDA互換をサポートすると発表し、華為は2025年にCANNプラットフォームを完全にオープンソース化して開発者エコシステムを拡大しました。寒武紀やモールスレッド（Moore Threads）も、それぞれCUDAから自社のプログラミング言語へのトランスレーション（変換）ツールを構築しています。エコシステムのキャッチアップの進捗が、国産チップのシェア上限の高さを決めることになります。**国産AIチップ企業、資本市場に向けて集中して駆け込み**----------------------市場シェアの移行が、資本市場でも同時に実現しつつあります。2026年の初め以来、中国のGPU分野ではIPO（新規株式公開）の波が起きています。壁仞科技、沐曦は科創板に上場済みで、天数智芯は香港証券取引所のメインボードに上場しています。燧原科技の科創板上場申請も受理されました。百度は昆嵐芯の独立上場計画を発表しており、関係者によるとアリババも平頭哥に対して同様の分拆（スピンオフ）を検討しています。華為の2025年の研究開発投資は1923億元人民元に達し、売上高の22%を占め、重点はチップ、ソフトウェア、製造ツールに置かれています。これにより、米国の技術への依存をさらに減らす狙いです。華為の輪番制取締役会長である徐直軍氏はMWC 2026で、華為は「グローバルなAI計算能力が途切れないようにするための代替選択肢」になると述べました。ロイターによると、華為の新世代昇騰950PRチップは、百度跳躍（バイトダンス、ByteDance）やアリババなどの巨大企業から注文への関心を集めており、2026年の出荷目標は約75万個。大規模量産は年後半に開始される予定です。NVIDIAにとっては、たとえH200が対中輸出を認められたとしても、信頼の土台はすでに揺らいでいます。北京の自立的・管理可能（自主可控）な政策はもはや単なる構想ではなく、データセンターで稼働する国産チップ一基一基が作り出す既成の事実になっています。2026年に出てくる市場シェアのデータが、55%が反発するのか、あるいはさらに下がるのかは、ワシントンの輸出政策が再び転換するかどうか、そして国産チップが学習側でどれだけ追いつく速度があるかによって決まります。
英伟达の中国市場シェアが60%を下回る、国産AIチップの年間出荷数は165万個、市場を席巻
北京は昨年11月に国有資産データセンターで全面的な国産化への切り替えを命じ、市場の構造を加速的に作り替えています。
著者：深潮 TechFlow
深潮導読： IDCのデータによると、2025年の中国のAIアクセラレーターカードの総出荷量は約400万枚で、国産メーカーの合計納入は165万枚、シェアは41%です。NVIDIAのシェアは制裁前の約95%から55%へと低下しました。
華為は81.2万個のチップで国産陣営をリードしており、新たに発表したAtlas 350アクセラレーターカードは推論性能がNVIDIAのH20の2.87倍だと称しています。
北京は昨年11月に国有資産データセンターで全面的な国産化への切り替えを命じ、市場の構造を加速的に作り替えています。
3年前、NVIDIAは中国のAIチップ市場をほぼ独占していました。いま、この構図はすでに様相を大きく変えています。
ロイターが市場調査機関IDCのデータを引用するところによると、2025年の中国のAIアクセラレーターカード（AIサーバー向けの専用計算チップ）の総出荷量は約400万枚です。NVIDIAは依然として最大の単一サプライヤーで、出荷は約220万枚、シェアは55%です。しかしこの数字は、制裁前の約95%の市場シェアに比べて、すでに約40ポイント近く縮小しています。一方、中国の国内メーカーの合計出荷は約165万枚で、市場シェアは41%を獲得しています。AMDは約16万枚の出荷で3位、シェアは4%です。
国産メーカーの台頭は、米国の輸出規制という受け身の結果であると同時に、「国産代替」政策という能動的な結果でもあります。
華為が国産陣営をリード、Atlas 350はNVIDIAのH20を対標
国産AIチップの陣営の中で、華為は最大の勝ち組です。
IDCのデータによると、華為は2025年に約81.2万個のAIチップを出荷し、市場全体の約20%を占め、国産メーカーの出荷量のほぼ半分を占めます。アリババ傘下のチップ設計部門である平頭哥（T-Head）は約26.5万枚で2位。百度傘下の昆嵐芯と寒武紀はそれぞれ約11.6万枚で3位タイです。加えて、海光（Hygon）、沐曦（MetaX）、天数智芯（Iluvatar CoreX）はそれぞれ国産メーカーの出荷量の5%、4%、3%を占めます。
華為は先月深圳で開催された中国のパートナー大会2026で、新世代AIアクセラレーターカードAtlas 350を発表し、自社開発の昇騰950PRチップを搭載しました。華為の昇騰コンピューティング事業責任者である張迪煊氏は、発表会でAtlas 350のFP4低精度計算における演算性能が1.56 PFLOPS（1千万億回の演算/秒）であり、性能はNVIDIA中国向け特注版H20の2.87倍だと述べました。同カードには自社開発のHiBL 1.0（112GB）の高帯域メモリが搭載され、メモリ帯域は1.4TB/s、消費電力は600Wです。
ただし、この性能比較には論点のずれがあります。NVIDIAのHopperアーキテクチャGPUは、FP4精度をネイティブにサポートしていません。Atlas 350はFP4向けに最適化された初の国産アクセラレータであり、両者を同一精度で直接比較することはできません。華為の真の競争力は、推論側にあります。Atlas 350は、大規模モデルの学習ではなく、AIモデルのデプロイ段階における推論（inference）のワークロードを対象としています。
華為の7社のパートナーはすでにAtlas 350をベースに完成品サーバー製品を発表しており、科大訊飛も、その次世代の「星火」大規模言語モデルが昇騰910/950の計算基盤に適合すると発表しました。
輸出規制と国産代替が二重のドライバーに
NVIDIAの中国でのシェア崩壊は、米国の輸出規制が絶えず強化されることと、北京の国産代替政策による双方向の圧力による結果です。
タイムラインはおおむね次の通りです。米国は2022年10月から中国向けにAIチップの輸出を制限し、それ以降NVIDIAは、コンプライアンスに沿ったダウングレード版のH20や、A800/H800などの製品を投入しました。2025年4月、トランプ政権はすべてのAI GPUの中国向け輸出を全面的に禁止しました。同年7月、H20とAMD MI308の輸出許可を再開し、10月にはNVIDIA CEOの黄仁勳（ジェンスン・フアン）氏が公開イベントで、NVIDIAが中国の先進AIアクセラレーター市場で占めるシェアが「95%からゼロに落ちた」と述べました。12月、トランプ氏はNVIDIAが中国にH200を輸出することを許可しましたが、中国企業にはNVIDIAチップの注文を一時停止するよう通達されました。
もう一方の政策的な後押しも同様に強力です。ロイターが2025年11月に報じたところでは、北京は国有資産を使って新設されるデータセンターに対しガイダンスを出し、すべて国産のAIチップを採用するよう求めました。工期の進捗が30%に満たないプロジェクトは、すでに設置した外国製チップの撤去、または調達計画の取り消しを求められました。
ロイターの集計によると、2021年以降、中国のAIデータセンタープロジェクトは1000億ドル超の国有資産による投入を受けています。また、中国の大半のデータセンターは建設段階において、何らかの形で国有資産による支援を受けてきたため、この政策のカバレッジは非常に広いことを意味します。
ロイターは、中国聯通が青海で建設する大型データセンターを、この戦略を象徴する事例として報じました。このプロジェクトの価値は3.9億ドルで、電源には平頭哥などの国産AIチップがすべて採用されています。
技術ギャップは実際に存在するが、推論側は「十分」な閾値に到達
国産チップ市場シェアの上昇は、技術ギャップがすでに完全に解消されたことを意味しません。
多くの業界アナリストの推計では、中国の国産AIチップはデータセンターの学習（トレーニング）側において、NVIDIAに対して5〜10年遅れています。トレーニングで「1兆パラメータ級」の大規模言語モデル（LLM）を扱う際には、依然としてNVIDIAのハイエンドGPUが最初の選択肢です。DeepSeekがR1モデルを学習させる際に用いた5万枚のHopperシリーズGPUクラスタは、それを裏付ける現実的な例です。
しかし、推論側では状況が異なります。業界の観察者によれば、画像認識、チャットボット、自動運転など、商用アプリの90%のユースケースにおいて、国産チップは「good enough（十分）」という閾値にすでに到達しており、NVIDIAから国産ソリューションへの切り替えが、成立する商用の意思決定になり得ると考えられています。さらに強化される制裁の予想が、この切り替えに拍車をかけています。
真のボトルネックはソフトウェア・エコシステムです。NVIDIAのCUDAプラットフォームは、十数年の蓄積によって、AI開発の事実上の標準になっています。国産チップメーカーは互換性の面で大きなリソースを投入しています。沐曦は、自社のC500シリーズがCUDA互換をサポートすると発表し、華為は2025年にCANNプラットフォームを完全にオープンソース化して開発者エコシステムを拡大しました。寒武紀やモールスレッド（Moore Threads）も、それぞれCUDAから自社のプログラミング言語へのトランスレーション（変換）ツールを構築しています。エコシステムのキャッチアップの進捗が、国産チップのシェア上限の高さを決めることになります。
国産AIチップ企業、資本市場に向けて集中して駆け込み
市場シェアの移行が、資本市場でも同時に実現しつつあります。
2026年の初め以来、中国のGPU分野ではIPO（新規株式公開）の波が起きています。壁仞科技、沐曦は科創板に上場済みで、天数智芯は香港証券取引所のメインボードに上場しています。燧原科技の科創板上場申請も受理されました。百度は昆嵐芯の独立上場計画を発表しており、関係者によるとアリババも平頭哥に対して同様の分拆（スピンオフ）を検討しています。
華為の2025年の研究開発投資は1923億元人民元に達し、売上高の22%を占め、重点はチップ、ソフトウェア、製造ツールに置かれています。これにより、米国の技術への依存をさらに減らす狙いです。華為の輪番制取締役会長である徐直軍氏はMWC 2026で、華為は「グローバルなAI計算能力が途切れないようにするための代替選択肢」になると述べました。ロイターによると、華為の新世代昇騰950PRチップは、百度跳躍（バイトダンス、ByteDance）やアリババなどの巨大企業から注文への関心を集めており、2026年の出荷目標は約75万個。大規模量産は年後半に開始される予定です。
NVIDIAにとっては、たとえH200が対中輸出を認められたとしても、信頼の土台はすでに揺らいでいます。北京の自立的・管理可能（自主可控）な政策はもはや単なる構想ではなく、データセンターで稼働する国産チップ一基一基が作り出す既成の事実になっています。2026年に出てくる市場シェアのデータが、55%が反発するのか、あるいはさらに下がるのかは、ワシントンの輸出政策が再び転換するかどうか、そして国産チップが学習側でどれだけ追いつく速度があるかによって決まります。