本紙記者 彭 妍2026年に入ると、複数の中小銀行が代売販売業務の「突破」を実現し、代理で貴金属、保険、理財（ファイナンシャル・マネジメント）、信託などの各業務が相次いで実現した。業界では、中小銀行が従来の預金・貸付機関から、総合的なウェルスマネジメントのプラットフォームへと転換を加速しているとみている。取材に応じた関係者によると、複数の中小銀行が代売販売業務の「突破」を実現したのは、経営上の圧力、規制の方向性、そして市場機会が共同で作用した結果だという。現在、ウェルスマネジメントの代売販売業務は、銀行が利息以外の収益を拡大し、リテール転換を推進するための中核的な成長ポイントであり、重要な戦略的方向性になっている。このほど、鳳岡農村商業銀行が正式に代理保険業務を開始した。同業務の開始当日に「ライディング保（骑行保）」と呼ばれる非自動車（非机动车）責任保険の初回案件を成功裏に取り扱い、業務面でのブレークスルーを実現した。一方で、江陰農村商業銀行は代売販売の最初の信託商品を成功裏に取り扱った。該当商品は華鑫信託（Huaxin Trust）が発行し、高い純資産を持つ顧客の資産配分ニーズに焦点を当て、長期的な資産増価のためのプランを提供することを目的としている。これに先立ち、多くの中小銀行がすでに代売販売業務の取り組みを開始していた。今年1月には、懐寧農村商業銀行が自動車保険代理業務を正式に立ち上げた。2025年12月には、広饒農村商業銀行が代理保険の初回案件業務を完了した。2025年8月には、南雄農村商業銀行が専門会議を開催し、ブランド金（ブランドの金）代理業務を正式に開始すると発表した。複数の銀行が、ウェルスマネジメントを重点的な発展方向として明確に位置付けている。青農商行は調査に応じた際、2026年はウェルスマネジメント・システムの構築に力を集中し、ウェルスマネジメントの組織構造を着地させ、ウェルスマネジメントの人材チームを編成し、支店・本店・3層の連動によって協調的に力を発揮する、高度な顧客運営の体制を形成すると述べた。張家口農村商業銀行は社内会議で、すでに開業している代売販売保険、貴金属業務の基礎の上で、省連合社（省聯社）による代売販売理財業務の実施に関する手配・展開を深く具体化し、 「預金の代替＋資産増価」の代売販売商品体系を加速して形成するべきだと明確に提起した。上海金融・法律研究院の研究員、楊海平氏は『証券日報』記者に対し、現在の金融政策の方向性の下で、商業銀行の純金利マージンが継続して圧迫されているため、ウェルスマネジメントの発展や中間業務収益の増加が必然の選択になると述べた。さらに、規制当局は、理財会社（ファイナンシャル・マネジメント会社）の設立が認められていない中小銀行に対して、自社による理財商品の規模を引き下げるよう求めており、この種の銀行が代売販売業務の展開を加速する重要な理由の一つでもあるという。銀行業の純金利マージンが縮小し続け、リテール転換が「深い水域」に入っているとの背景のもとで、ウェルスマネジメント業務は、銀行の利息以外の収益における重要な成長ポイントとなっている。現在の業務実施は依然として代売販売モデルが中心であり、商品は理財など複数のカテゴリーに及ぶ。蘇商銀行の特約研究員、薛洪言氏は『証券日報』記者に対し、大手銀行に比べて中小銀行がウェルスマネジメントに注力する利点は、ローカル市場を深く掘り下げることで、地域の顧客ニーズをより正確に把握できる点にあるが、一方で、専門能力の不足、投資研究・風控（リスク管理）・人材の備えが概ね欠けていること、ブランドの影響力が弱いことなどの問題もあると述べた。薛洪言氏はさらに、長期的には、中小銀行が同質化競争を回避する鍵は差別化された道を歩むことにあり、ローカル市場を深く掘り下げ、県域の住民や零細・小規模企業の経営者などの特定の顧客層に焦点を当て、商品を「何でも揃える巨大なもの」を追い求めるのではなく、カスタマイズされた資産配分のソリューションを提供すべきだとした。また、生態系の協業を強化し、地方の産業の特色に依拠して、ウェルスマネジメントを企業経営や住民の日常生活のシーンに組み込み、「貸出＋ウェルスマネジメント＋増価サービス」の総合的な解決策を形成すること、さらに、専門能力の構築を強化し、社内での育成と社外からの採用で人材体系を作り、金融テクノロジーを通じて顧客の正確な属性把握とインテリジェントなマッチングを実現することが必要だとした。楊海平氏は、中小銀行がウェルスマネジメントのコア競争力を構築するには、主に3つの面で力を入れる必要があると提案した。第一に、ローカル顧客のニーズに基づいて、外部の協力により商品棚を充実させること。第二に、自身の実情に照らして、デジタル化されたサービスのチャネルを最適化すること。第三に、ウェルスマネジメントをローカルの特色ある権益や非金融サービスと結び付け、総合サービスとクロス・マーケティングを展開することだ。 （編集：銭暁睿） キーワード：
部分中小銀行の販売代理業務において最初の取引突破を迎える
本紙記者 彭 妍
2026年に入ると、複数の中小銀行が代売販売業務の「突破」を実現し、代理で貴金属、保険、理財（ファイナンシャル・マネジメント）、信託などの各業務が相次いで実現した。業界では、中小銀行が従来の預金・貸付機関から、総合的なウェルスマネジメントのプラットフォームへと転換を加速しているとみている。
取材に応じた関係者によると、複数の中小銀行が代売販売業務の「突破」を実現したのは、経営上の圧力、規制の方向性、そして市場機会が共同で作用した結果だという。現在、ウェルスマネジメントの代売販売業務は、銀行が利息以外の収益を拡大し、リテール転換を推進するための中核的な成長ポイントであり、重要な戦略的方向性になっている。
このほど、鳳岡農村商業銀行が正式に代理保険業務を開始した。同業務の開始当日に「ライディング保（骑行保）」と呼ばれる非自動車（非机动车）責任保険の初回案件を成功裏に取り扱い、業務面でのブレークスルーを実現した。
一方で、江陰農村商業銀行は代売販売の最初の信託商品を成功裏に取り扱った。該当商品は華鑫信託（Huaxin Trust）が発行し、高い純資産を持つ顧客の資産配分ニーズに焦点を当て、長期的な資産増価のためのプランを提供することを目的としている。これに先立ち、多くの中小銀行がすでに代売販売業務の取り組みを開始していた。今年1月には、懐寧農村商業銀行が自動車保険代理業務を正式に立ち上げた。2025年12月には、広饒農村商業銀行が代理保険の初回案件業務を完了した。2025年8月には、南雄農村商業銀行が専門会議を開催し、ブランド金（ブランドの金）代理業務を正式に開始すると発表した。
複数の銀行が、ウェルスマネジメントを重点的な発展方向として明確に位置付けている。青農商行は調査に応じた際、2026年はウェルスマネジメント・システムの構築に力を集中し、ウェルスマネジメントの組織構造を着地させ、ウェルスマネジメントの人材チームを編成し、支店・本店・3層の連動によって協調的に力を発揮する、高度な顧客運営の体制を形成すると述べた。張家口農村商業銀行は社内会議で、すでに開業している代売販売保険、貴金属業務の基礎の上で、省連合社（省聯社）による代売販売理財業務の実施に関する手配・展開を深く具体化し、 「預金の代替＋資産増価」の代売販売商品体系を加速して形成するべきだと明確に提起した。
上海金融・法律研究院の研究員、楊海平氏は『証券日報』記者に対し、現在の金融政策の方向性の下で、商業銀行の純金利マージンが継続して圧迫されているため、ウェルスマネジメントの発展や中間業務収益の増加が必然の選択になると述べた。さらに、規制当局は、理財会社（ファイナンシャル・マネジメント会社）の設立が認められていない中小銀行に対して、自社による理財商品の規模を引き下げるよう求めており、この種の銀行が代売販売業務の展開を加速する重要な理由の一つでもあるという。
銀行業の純金利マージンが縮小し続け、リテール転換が「深い水域」に入っているとの背景のもとで、ウェルスマネジメント業務は、銀行の利息以外の収益における重要な成長ポイントとなっている。現在の業務実施は依然として代売販売モデルが中心であり、商品は理財など複数のカテゴリーに及ぶ。
蘇商銀行の特約研究員、薛洪言氏は『証券日報』記者に対し、大手銀行に比べて中小銀行がウェルスマネジメントに注力する利点は、ローカル市場を深く掘り下げることで、地域の顧客ニーズをより正確に把握できる点にあるが、一方で、専門能力の不足、投資研究・風控（リスク管理）・人材の備えが概ね欠けていること、ブランドの影響力が弱いことなどの問題もあると述べた。
薛洪言氏はさらに、長期的には、中小銀行が同質化競争を回避する鍵は差別化された道を歩むことにあり、ローカル市場を深く掘り下げ、県域の住民や零細・小規模企業の経営者などの特定の顧客層に焦点を当て、商品を「何でも揃える巨大なもの」を追い求めるのではなく、カスタマイズされた資産配分のソリューションを提供すべきだとした。また、生態系の協業を強化し、地方の産業の特色に依拠して、ウェルスマネジメントを企業経営や住民の日常生活のシーンに組み込み、「貸出＋ウェルスマネジメント＋増価サービス」の総合的な解決策を形成すること、さらに、専門能力の構築を強化し、社内での育成と社外からの採用で人材体系を作り、金融テクノロジーを通じて顧客の正確な属性把握とインテリジェントなマッチングを実現することが必要だとした。
楊海平氏は、中小銀行がウェルスマネジメントのコア競争力を構築するには、主に3つの面で力を入れる必要があると提案した。第一に、ローカル顧客のニーズに基づいて、外部の協力により商品棚を充実させること。第二に、自身の実情に照らして、デジタル化されたサービスのチャネルを最適化すること。第三に、ウェルスマネジメントをローカルの特色ある権益や非金融サービスと結び付け、総合サービスとクロス・マーケティングを展開することだ。
（編集：銭暁睿）
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