智通财经APPによると、報道によれば、韓国のAIスタートアップ企業Upstageは、米国のPCおよびデータセンター向け高性能チップのリーディング企業AMD(AMD.US)と、最新の1万台のAIアクセラレーターの調達について交渉を進めている。この動きは、より大規模なAI計算能力基盤インフラを韓国市場に導入しようとする重要な取り組みの一環である。この韓国のAIスタートアップは、AMDのAIチップを合計1万台購入し、さらに最近、AMDが天弘科技(CLS.US)、慧与科技(HPE.US)などのテクノロジーリーダー企業と重厚な協力関係を結び、AMDのHeliosラックレベルAI計算能力インフラの生産能力拡大を共同で推進していることから、AMDのAI計算ソリューションがより積極的に市場から認められつつあることを示している。これにより、数兆ドル規模のAIコア計算能力クラスター分野において、英偉達(NVDA.US)が握る最大90％のシェアを徐々に侵食していく見込みだ。UpstageのCEO、金成（Sung Kim）は、メディアのインタビューで、先週ソウルで米国の半導体大手のCEO、Lisa Su（苏姿丰）と会談し、AMDのMI355 AIアクセラレーターの調達について議論したと述べた。Kimは月曜日のインタビューで、「韓国市場には多くの英偉達のチップがあるが、我々は計算能力の供給を多様化し、AMDを含む他のAIチップ供給源にシフトしたいと考えている」と語った。また、Upstageは参加チームの一つであり、韓国政府支援のスーパーAIコンペティションに参加している。この大会は「AIイカゲーム」と呼ばれ、Netflix韓国チームが制作した人気のサバイバルドラマのタイトルを借用しており、韓国が世界最高レベルのAI国家となることを目指す重要な取り組みの一つだ。韓国科学技術情報通信部の監督下にある専門審査委員会は、6ヶ月ごとにこれらのチームのAI基盤大モデルの評価と淘汰を行う予定だ。韓国は来年初頭までに決勝進出の2チームを選出する計画であり、勝者には英偉達のAI GPU計算インフラがより多く提供される見込みだ。Kimは、Upstageが今年夏に予定されている新たな重要大会に向けて、約2000億パラメータを持つ超大型言語モデルの開発を進めていると述べた。彼はまた、この韓国のAIスタートアップの強みは、規模の経済と高効率処理モデルを組み合わせることで、比較的低コストで高性能なAI大規模モデルを構築できる点にあると付け加えた。この方法は、中国や米国の高コストパフォーマンスに焦点を当てたAI大規模モデル競争相手に対抗することを目的としている。Upstageは韓国の主要なAIスタートアップの一つであり、AI大規模モデルと企業向けAIソフトウェアソリューションに特化している。現在、業界内での二つの顕著な地位は、第一に、韓国政府支援の「主権AI基盤モデル」コンペティションの参加チームの一つであること。第二に、同社は2024年までに累計資金調達額が1億ドルを超え、韓国で最も資金調達されたAI大規模モデル企業と自称していることだ。同社は汎用AI大規模モデルだけでなく、企業向けのDocument AIやLLM+主権AIの海外展開にも積極的に投資している。公式資料によると、金融、保険、医療、高級製造などの分野を重点的に「AI+」シナリオを展開している。Kimはまた、ベトナムやアラブ首長国連邦などのアジア諸国を潜在的な重要市場と見なし、自国内に展開可能な主権レベルのAI訓練・推論システムを提供することも検討している。**AMD、ラックレベルAIインフラの新時代へ！Heliosクラスター能力拡大に全力投球**UpstageはAMDと1万台のMI355の調達について交渉中であり、CEOも明言しているように、韓国にはすでに大量の英偉達チップが存在しているが、「多様化」戦略の下、AMDへの展開を望んでいる。これは、AMDが「選択肢のAI GPU代替品」から、実際に一部顧客が検討する大規模AI計算インフラの選択肢へと変化しつつあることを示している。先週の報道によると、AMDは天弘科技と深い協力関係を築き、英偉達のNVL72ラックレベルAIプラットフォームに対抗する新たなHeliosラックレベルAIインフラをグローバルAIデータセンター市場に投入することを発表した。これらの最新情報が重なることで、AMDのAI計算クラスターソリューションがより積極的に市場から認知されつつあることが明らかだ。特に、Heliosは単一GPUの話ではなく、ラックレベルの話であり、AMDは競争を単一GPUから72GPUラック、ネットワーク接続、CPU+GPU+NICの一体化プラットフォームへと引き上げ、天弘科技と共同で量産を加速させている。AMDとCelesticaは、HeliosラックレベルAIプラットフォームの市場投入を加速させるために協力しており、同時にAMDは複数のテクノロジーリーダーと連携し、英偉達が主導する垂直統合型AIインフラソリューションに対抗している。以前、AMDは慧与科技やBroadcomと提携し、高性能計算クラスターや大規模AIデータセンター向けのオープンかつラックレベルのAI計算インフラを提供し、グローバルな「主権AI」の研究推進を加速させることを目指している。Heliosは2026年後半に顧客向けに提供開始予定であり、Facebookの親会社MetaはAMDと長期の深い協力契約を締結し、最大6吉瓦のAMD Instinct GPUクラスターの展開を計画している。最初の吉瓦規模の展開は2026年下半期に開始される見込みだ。OpenAIもAMDのMI450の設計最適化に関与している。韓国のUpstageの「主権AI/ローカル大規模計算能力」への強い需要を考えると、我々が見ているのは単一のAI計算注文ではなく、むしろ一つのトレンドである。より多くの顧客が、単一の供給者にすべてのAIインフラを依存したくないと考え、AMDはこの「セカンドコアの代替源+オープンスタンダード+単一依存の低減」というAI計算需要に応えている。**「丘の王」AMDの株価は新たなブルマーケットの波に向かうのか？**疑いなく、これらの最新の積極的な触媒は、AMDの株価見通しにとって短期から中期の強力なブル市場推進力となる。AMDは自らをAIチップ市場の追随者から、AI訓練・推論システムレベルのインフラ競争者へと押し上げている。2025年のアナリストデーでは、今後5年間でデータセンター向けチップの年間売上高が1000億ドルに達し、データセンターAI計算能力に関する売上高の年平均成長率は80％超を目指すと、非常に野心的な目標を掲げている。AMDのCEO、苏姿丰（Su Zifeng）は、アナリストデーで、AI中央処理装置、AIアクセラレーター、高性能ネットワーク製品を含む、2030年までにAIデータセンターの総市場規模（TAM）が1兆ドルを突破すると予測した。これは2025年の約2000億ドルを大きく上回り、複合年間成長率（CAGR）は40％超となる見込みだ。全体の利益についても、苏姿丰は、今後3〜5年で、1株当たり利益（EPS）が20ドルに増加すると予測している。ウォール街の金融大手、花旗のアナリストたちは、AMDを「丘の王」（king of the hill）と見なし、12ヶ月以内の目標株価を260ドルと高く設定している。TIPRANKSのアナリスト予測平均値は驚くべき285ドルであり、今後12ヶ月間の潜在的な上昇余地は42％に達する。先週金曜日の米国株の終値は、AMD株は201.33ドルだった。NVIDIAのCEO、黄仁勋（Huang Renxun）は、3月17日未明のGTC大会で、NVIDIAがAI計算インフラ分野で「前例のないAI計算収益の超大規模計画」を示した。彼は、BlackwellアーキテクチャGPUの強力な需要と、まもなく量産開始されるVera RubinアーキテクチャAI計算体系の爆発的な需要により、人工知能チップ分野の将来の収益規模は2027年までに少なくとも1兆ドルに達する可能性があると投資家に伝えた。これは、前回のGTC大会で示された2026年までに5000億ドルのAI計算インフラの青写真を大きく上回る数字だ。モデル規模、推論リンク、多モーダル/エージェント型AIワークロードの計算能力消費が指数関数的に拡大する中、テクノロジー大手の資本支出はAI計算インフラに集中しつつあり、世界の投資家は英偉達、Google TPUクラスター、AMDの新製品の供給予測に基づく「AIブルマーケット」への期待を高めている。これらは、世界の株式市場において最も確実な投資ストーリーの一つとなっており、電力、液冷冷却システム、光インターコネクトのサプライチェーンなど、AI訓練・推論に密接に関連する投資テーマも、英偉達、AMD、Broadcom、TSMC、MicronなどのAI計算リーダーの動きとともに、中東の地政学的不確実性の中でも引き続き熱狂的に推移している。ウォール街の巨頭、モルガン・スタンレー、花旗、Loop Capital、Wedbushは、AI計算ハードウェアを中心とした世界的な人工知能インフラ投資の波はまだ終わっておらず、今は始まりに過ぎないと見ている。未曾有の「AI推論端の計算能力需要の嵐」によって、2030年までにこのグローバルなAIインフラ投資の規模は3兆ドルから4兆ドルに達する見込みだ。
AIの計算能力需要が急増中！韓国の「AI鬼ごっこゲーム」が盛り上がり、数万枚のAMD(AMD.US) AIチップの需要を爆発的に引き上げている
智通财经APPによると、報道によれば、韓国のAIスタートアップ企業Upstageは、米国のPCおよびデータセンター向け高性能チップのリーディング企業AMD(AMD.US)と、最新の1万台のAIアクセラレーターの調達について交渉を進めている。この動きは、より大規模なAI計算能力基盤インフラを韓国市場に導入しようとする重要な取り組みの一環である。
この韓国のAIスタートアップは、AMDのAIチップを合計1万台購入し、さらに最近、AMDが天弘科技(CLS.US)、慧与科技(HPE.US)などのテクノロジーリーダー企業と重厚な協力関係を結び、AMDのHeliosラックレベルAI計算能力インフラの生産能力拡大を共同で推進していることから、AMDのAI計算ソリューションがより積極的に市場から認められつつあることを示している。これにより、数兆ドル規模のAIコア計算能力クラスター分野において、英偉達(NVDA.US)が握る最大90％のシェアを徐々に侵食していく見込みだ。
UpstageのCEO、金成（Sung Kim）は、メディアのインタビューで、先週ソウルで米国の半導体大手のCEO、Lisa Su（苏姿丰）と会談し、AMDのMI355 AIアクセラレーターの調達について議論したと述べた。Kimは月曜日のインタビューで、「韓国市場には多くの英偉達のチップがあるが、我々は計算能力の供給を多様化し、AMDを含む他のAIチップ供給源にシフトしたいと考えている」と語った。
また、Upstageは参加チームの一つであり、韓国政府支援のスーパーAIコンペティションに参加している。この大会は「AIイカゲーム」と呼ばれ、Netflix韓国チームが制作した人気のサバイバルドラマのタイトルを借用しており、韓国が世界最高レベルのAI国家となることを目指す重要な取り組みの一つだ。
韓国科学技術情報通信部の監督下にある専門審査委員会は、6ヶ月ごとにこれらのチームのAI基盤大モデルの評価と淘汰を行う予定だ。韓国は来年初頭までに決勝進出の2チームを選出する計画であり、勝者には英偉達のAI GPU計算インフラがより多く提供される見込みだ。
Kimは、Upstageが今年夏に予定されている新たな重要大会に向けて、約2000億パラメータを持つ超大型言語モデルの開発を進めていると述べた。彼はまた、この韓国のAIスタートアップの強みは、規模の経済と高効率処理モデルを組み合わせることで、比較的低コストで高性能なAI大規模モデルを構築できる点にあると付け加えた。この方法は、中国や米国の高コストパフォーマンスに焦点を当てたAI大規模モデル競争相手に対抗することを目的としている。
Upstageは韓国の主要なAIスタートアップの一つであり、AI大規模モデルと企業向けAIソフトウェアソリューションに特化している。現在、業界内での二つの顕著な地位は、第一に、韓国政府支援の「主権AI基盤モデル」コンペティションの参加チームの一つであること。第二に、同社は2024年までに累計資金調達額が1億ドルを超え、韓国で最も資金調達されたAI大規模モデル企業と自称していることだ。同社は汎用AI大規模モデルだけでなく、企業向けのDocument AIやLLM+主権AIの海外展開にも積極的に投資している。公式資料によると、金融、保険、医療、高級製造などの分野を重点的に「AI+」シナリオを展開している。
Kimはまた、ベトナムやアラブ首長国連邦などのアジア諸国を潜在的な重要市場と見なし、自国内に展開可能な主権レベルのAI訓練・推論システムを提供することも検討している。
AMD、ラックレベルAIインフラの新時代へ！Heliosクラスター能力拡大に全力投球
UpstageはAMDと1万台のMI355の調達について交渉中であり、CEOも明言しているように、韓国にはすでに大量の英偉達チップが存在しているが、「多様化」戦略の下、AMDへの展開を望んでいる。これは、AMDが「選択肢のAI GPU代替品」から、実際に一部顧客が検討する大規模AI計算インフラの選択肢へと変化しつつあることを示している。
先週の報道によると、AMDは天弘科技と深い協力関係を築き、英偉達のNVL72ラックレベルAIプラットフォームに対抗する新たなHeliosラックレベルAIインフラをグローバルAIデータセンター市場に投入することを発表した。これらの最新情報が重なることで、AMDのAI計算クラスターソリューションがより積極的に市場から認知されつつあることが明らかだ。特に、Heliosは単一GPUの話ではなく、ラックレベルの話であり、AMDは競争を単一GPUから72GPUラック、ネットワーク接続、CPU+GPU+NICの一体化プラットフォームへと引き上げ、天弘科技と共同で量産を加速させている。
AMDとCelesticaは、HeliosラックレベルAIプラットフォームの市場投入を加速させるために協力しており、同時にAMDは複数のテクノロジーリーダーと連携し、英偉達が主導する垂直統合型AIインフラソリューションに対抗している。以前、AMDは慧与科技やBroadcomと提携し、高性能計算クラスターや大規模AIデータセンター向けのオープンかつラックレベルのAI計算インフラを提供し、グローバルな「主権AI」の研究推進を加速させることを目指している。
Heliosは2026年後半に顧客向けに提供開始予定であり、Facebookの親会社MetaはAMDと長期の深い協力契約を締結し、最大6吉瓦のAMD Instinct GPUクラスターの展開を計画している。最初の吉瓦規模の展開は2026年下半期に開始される見込みだ。OpenAIもAMDのMI450の設計最適化に関与している。韓国のUpstageの「主権AI/ローカル大規模計算能力」への強い需要を考えると、我々が見ているのは単一のAI計算注文ではなく、むしろ一つのトレンドである。より多くの顧客が、単一の供給者にすべてのAIインフラを依存したくないと考え、AMDはこの「セカンドコアの代替源+オープンスタンダード+単一依存の低減」というAI計算需要に応えている。
「丘の王」AMDの株価は新たなブルマーケットの波に向かうのか？
疑いなく、これらの最新の積極的な触媒は、AMDの株価見通しにとって短期から中期の強力なブル市場推進力となる。AMDは自らをAIチップ市場の追随者から、AI訓練・推論システムレベルのインフラ競争者へと押し上げている。2025年のアナリストデーでは、今後5年間でデータセンター向けチップの年間売上高が1000億ドルに達し、データセンターAI計算能力に関する売上高の年平均成長率は80％超を目指すと、非常に野心的な目標を掲げている。
AMDのCEO、苏姿丰（Su Zifeng）は、アナリストデーで、AI中央処理装置、AIアクセラレーター、高性能ネットワーク製品を含む、2030年までにAIデータセンターの総市場規模（TAM）が1兆ドルを突破すると予測した。これは2025年の約2000億ドルを大きく上回り、複合年間成長率（CAGR）は40％超となる見込みだ。全体の利益についても、苏姿丰は、今後3〜5年で、1株当たり利益（EPS）が20ドルに増加すると予測している。
ウォール街の金融大手、花旗のアナリストたちは、AMDを「丘の王」（king of the hill）と見なし、12ヶ月以内の目標株価を260ドルと高く設定している。TIPRANKSのアナリスト予測平均値は驚くべき285ドルであり、今後12ヶ月間の潜在的な上昇余地は42％に達する。先週金曜日の米国株の終値は、AMD株は201.33ドルだった。
NVIDIAのCEO、黄仁勋（Huang Renxun）は、3月17日未明のGTC大会で、NVIDIAがAI計算インフラ分野で「前例のないAI計算収益の超大規模計画」を示した。彼は、BlackwellアーキテクチャGPUの強力な需要と、まもなく量産開始されるVera RubinアーキテクチャAI計算体系の爆発的な需要により、人工知能チップ分野の将来の収益規模は2027年までに少なくとも1兆ドルに達する可能性があると投資家に伝えた。これは、前回のGTC大会で示された2026年までに5000億ドルのAI計算インフラの青写真を大きく上回る数字だ。
モデル規模、推論リンク、多モーダル/エージェント型AIワークロードの計算能力消費が指数関数的に拡大する中、テクノロジー大手の資本支出はAI計算インフラに集中しつつあり、世界の投資家は英偉達、Google TPUクラスター、AMDの新製品の供給予測に基づく「AIブルマーケット」への期待を高めている。これらは、世界の株式市場において最も確実な投資ストーリーの一つとなっており、電力、液冷冷却システム、光インターコネクトのサプライチェーンなど、AI訓練・推論に密接に関連する投資テーマも、英偉達、AMD、Broadcom、TSMC、MicronなどのAI計算リーダーの動きとともに、中東の地政学的不確実性の中でも引き続き熱狂的に推移している。
ウォール街の巨頭、モルガン・スタンレー、花旗、Loop Capital、Wedbushは、AI計算ハードウェアを中心とした世界的な人工知能インフラ投資の波はまだ終わっておらず、今は始まりに過ぎないと見ている。未曾有の「AI推論端の計算能力需要の嵐」によって、2030年までにこのグローバルなAIインフラ投資の規模は3兆ドルから4兆ドルに達する見込みだ。