2023年3月18日、多くの上場企業が投資者関係活動記録表の公告を行い、それぞれの機関とのビジネス交流内容を開示しました。そこから、企業の事業展開の進展や注目点が多く明らかになっています。 **江波龍：自社開発のメインコントロールチップを搭載したUFS4.1製品が量産出荷間近** 江波龍は最近、西南証券、中南キャピタル、永赢ファンドなど20以上の機関から調査を受けました。 調査の中で、江波龍は、先進的なメインコントロールチップ能力に基づき、複数のウェハーメーカーや主要なスマート端末メーカーと深い協力関係を築いていると明らかにしました。自社開発のメインコントロールチップを搭載したUFS4.1製品は、量産出荷前の段階にあります。 江波龍によると、現在世界でUFS4.1製品をチップレベルで開発できる企業は少数であり、その中に同社も含まれます。自社開発のメインコントロールを搭載したUFS4.1製品は、製造工程、読み書き速度、安定性の面で市場の比較対象製品より優れています。 「第三者機関の情報を総合すると、AI推論がシステムアーキテクチャやリソース調整などの面で構造的な変化をもたらす中、AI推論のストレージ容量需要は著しく拡大しています。AIインフラの急速な拡大とHDD供給不足も相まって、ストレージ需要は爆発的に増加しています。」と江波龍は指摘します。生産能力の建設周期の遅れにより、ストレージ原材料メーカーの資本支出が回復した場合でも、短期的な供給増加への寄与は限定的であり、市場の需給構造は引き続き逼迫した状態が続く見込みです。 製品価格について、江波龍は、ストレージ用ウェハーとストレージ製品の価格は、ストレージ産業の需給状況によって決まると述べ、市場の供給と需要の変化や価格動向を注視し、顧客の注文状況に応じて動的に価格を調整しています。 江波龍は半導体ストレージ応用製品の研究開発、設計、封止試験、生産、販売に注力し、ストレージメモリを基盤に、事業はメインコントロールチップ設計やストレージチップ設計などの集積回路設計分野へと拡大しています。製品は主流の消費者向けスマートモバイル端末、データセンター、自動車電子、IoT、セキュリティ監視、産業制御などの分野や個人消費用ストレージ市場に広く応用されています。 業績予告によると、2025年度の純利益は12.5億～15.5億元の黒字見込みで、前年比150.66%～210.82%の増加となる見通しです。 三星電子の労働組合ストライキや、SKの会長が不足が2030年まで続くと予測したニュースを背景に、ストレージチップ関連銘柄が本日大きく上昇し、西測テスト、同有科技、中電港などがストップ高となる中、江波龍も8.26%上昇しました。 ETF商品では、科創芯片設計ETF(588780)は、50社の科創板の主要チップ企業を構成銘柄とし、チップ設計業界の比率は90%以上を占め、「芯の含有量」が高く、半導体の高景気サブセクターをターゲットにしています。今日の終値は3%上昇し、取引高は約1.4億元でした。 **欧莱新材：核医療と超伝導分野で一部受注を獲得** 欧莱新材は昨日、開源証券や財通証券などの機関から調査を受け、展示ホールや研究所の見学、工場の視察、座談会など投資者向け活動を行いました。 調査の中で、欧莱新材は、6N級超高純度無酸素銅技術と全産業チェーンの優位性に基づき、核医療、超伝導、制御核融合などの新興分野で高純度材料の応用を積極的に拡大していると述べました。同社は核医療と超伝導分野で一部受注を獲得し、RFQ加速腔などのコア部品供給体系に成功的に参入し、国産代替を実現しています。長期的に国外企業の長期独占状態を打破しています。超伝導用高純度銅部品の開発に成功し、既にテストも完了。現在、いくつかの顧客と年間供給契約を締結しています。 欧莱新材によると、京东方、華星光電、惠科、超視界などの国内主要パネルメーカーのサプライチェーンに成功的に参入し、銅ターゲット、アルミターゲット、モリブデンおよびモリブデン合金ターゲット、ITOターゲットなどの主要製品は、G5からG11までの全世代の半導体ディスプレイ用スパッタリングターゲットの量産供給を実現しています。製品の応用範囲はMiniLEDやMicroLEDなどの新型ディスプレイ分野にも拡大しています。 「パネル業界の景気回復は、ターゲット材の価格伝導に有利な条件をもたらすでしょう。」と欧莱新材は述べています。同社は、全産業チェーンの展開と技術優位性により、価格交渉力が高く、コスト圧力を下流に伝えることが可能です。 また、金属材料の高価格に直面し、欧莱新材は、技術優位と長期的な協力関係を活用し、主要顧客と価格調整の合意を得て、受注の安定性を維持しています。 さらに、垂直統合の展開により、高純金属の精製からターゲット製造、廃ターゲットの回収までを一貫して行い、原材料への依存度とコスト変動リスクを低減しています。明月湖半導体の高純材料プロジェクトが完成すれば、高純金属の自給率が向上し、コスト優位性が強化される見込みです。 欧莱新材の主要事業は三つのセクターに分かれます：高性能ターゲット材（半導体ディスプレイ、集積回路、太陽光HJTなど）、高性能金属（超高純度金属、難熔金属、希少金属などの基礎材料）、最先端技術分野の重要材料とコア部品（核医療、超伝導、制御核融合などの高成長分野）。二次市場では、欧莱新材の株価は本日1.43%上昇しました。（出典：東方財富研究中心）
機関調査丨ストレージチップ＋ロボット概念＋AI携帯電話 この企業のメインコントローラーチップ能力は業界をリードしており、UFS4.1製品は量産出荷直前の状態です
2023年3月18日、多くの上場企業が投資者関係活動記録表の公告を行い、それぞれの機関とのビジネス交流内容を開示しました。そこから、企業の事業展開の進展や注目点が多く明らかになっています。
江波龍：自社開発のメインコントロールチップを搭載したUFS4.1製品が量産出荷間近
江波龍は最近、西南証券、中南キャピタル、永赢ファンドなど20以上の機関から調査を受けました。
調査の中で、江波龍は、先進的なメインコントロールチップ能力に基づき、複数のウェハーメーカーや主要なスマート端末メーカーと深い協力関係を築いていると明らかにしました。自社開発のメインコントロールチップを搭載したUFS4.1製品は、量産出荷前の段階にあります。
江波龍によると、現在世界でUFS4.1製品をチップレベルで開発できる企業は少数であり、その中に同社も含まれます。自社開発のメインコントロールを搭載したUFS4.1製品は、製造工程、読み書き速度、安定性の面で市場の比較対象製品より優れています。
「第三者機関の情報を総合すると、AI推論がシステムアーキテクチャやリソース調整などの面で構造的な変化をもたらす中、AI推論のストレージ容量需要は著しく拡大しています。AIインフラの急速な拡大とHDD供給不足も相まって、ストレージ需要は爆発的に増加しています。」と江波龍は指摘します。生産能力の建設周期の遅れにより、ストレージ原材料メーカーの資本支出が回復した場合でも、短期的な供給増加への寄与は限定的であり、市場の需給構造は引き続き逼迫した状態が続く見込みです。
製品価格について、江波龍は、ストレージ用ウェハーとストレージ製品の価格は、ストレージ産業の需給状況によって決まると述べ、市場の供給と需要の変化や価格動向を注視し、顧客の注文状況に応じて動的に価格を調整しています。
江波龍は半導体ストレージ応用製品の研究開発、設計、封止試験、生産、販売に注力し、ストレージメモリを基盤に、事業はメインコントロールチップ設計やストレージチップ設計などの集積回路設計分野へと拡大しています。製品は主流の消費者向けスマートモバイル端末、データセンター、自動車電子、IoT、セキュリティ監視、産業制御などの分野や個人消費用ストレージ市場に広く応用されています。
業績予告によると、2025年度の純利益は12.5億～15.5億元の黒字見込みで、前年比150.66%～210.82%の増加となる見通しです。
三星電子の労働組合ストライキや、SKの会長が不足が2030年まで続くと予測したニュースを背景に、ストレージチップ関連銘柄が本日大きく上昇し、西測テスト、同有科技、中電港などがストップ高となる中、江波龍も8.26%上昇しました。
ETF商品では、科創芯片設計ETF(588780)は、50社の科創板の主要チップ企業を構成銘柄とし、チップ設計業界の比率は90%以上を占め、「芯の含有量」が高く、半導体の高景気サブセクターをターゲットにしています。今日の終値は3%上昇し、取引高は約1.4億元でした。
欧莱新材：核医療と超伝導分野で一部受注を獲得
欧莱新材は昨日、開源証券や財通証券などの機関から調査を受け、展示ホールや研究所の見学、工場の視察、座談会など投資者向け活動を行いました。
調査の中で、欧莱新材は、6N級超高純度無酸素銅技術と全産業チェーンの優位性に基づき、核医療、超伝導、制御核融合などの新興分野で高純度材料の応用を積極的に拡大していると述べました。同社は核医療と超伝導分野で一部受注を獲得し、RFQ加速腔などのコア部品供給体系に成功的に参入し、国産代替を実現しています。長期的に国外企業の長期独占状態を打破しています。超伝導用高純度銅部品の開発に成功し、既にテストも完了。現在、いくつかの顧客と年間供給契約を締結しています。
欧莱新材によると、京东方、華星光電、惠科、超視界などの国内主要パネルメーカーのサプライチェーンに成功的に参入し、銅ターゲット、アルミターゲット、モリブデンおよびモリブデン合金ターゲット、ITOターゲットなどの主要製品は、G5からG11までの全世代の半導体ディスプレイ用スパッタリングターゲットの量産供給を実現しています。製品の応用範囲はMiniLEDやMicroLEDなどの新型ディスプレイ分野にも拡大しています。
「パネル業界の景気回復は、ターゲット材の価格伝導に有利な条件をもたらすでしょう。」と欧莱新材は述べています。同社は、全産業チェーンの展開と技術優位性により、価格交渉力が高く、コスト圧力を下流に伝えることが可能です。
また、金属材料の高価格に直面し、欧莱新材は、技術優位と長期的な協力関係を活用し、主要顧客と価格調整の合意を得て、受注の安定性を維持しています。
さらに、垂直統合の展開により、高純金属の精製からターゲット製造、廃ターゲットの回収までを一貫して行い、原材料への依存度とコスト変動リスクを低減しています。明月湖半導体の高純材料プロジェクトが完成すれば、高純金属の自給率が向上し、コスト優位性が強化される見込みです。
欧莱新材の主要事業は三つのセクターに分かれます：高性能ターゲット材（半導体ディスプレイ、集積回路、太陽光HJTなど）、高性能金属（超高純度金属、難熔金属、希少金属などの基礎材料）、最先端技術分野の重要材料とコア部品（核医療、超伝導、制御核融合などの高成長分野）。二次市場では、欧莱新材の株価は本日1.43%上昇しました。
（出典：東方財富研究中心）