昔からコントラクト取引は低いレバレッジで行われてきました。なぜかわかりますか？ことわざに「熱い水はカエルを茹でる」というものがあります。これは、低いレバレッジを使っているためにリスクをあまり感じず、時間とともにポジションが深くなっていくからです。その後、多くの資金をポートフォリオに持ち、ますます多くのポジションを追加していくと、追加すればするほど罠にはまりやすくなります。だから、コントラクトのレバレッジの大きさはそれほど重要ではなく、重要なのはストップロスを設定しているかどうかです。設定していなければ、損失が出たときに誰が止めてくれるのでしょうか？同意しますか？

$ETH 自古以来、合約を持ち越すのは低倍率レバレッジの人たちだった、なぜかわかるか？「温水でカエルを茹でる」という成語があるが、これはあなたが低倍率レバレッジだから、あまり感覚がないため、どんどん深くハマっていくということだ。そして、自分のポジションに多くの資金を入れてどんどん追加入金し、ますますハマっていく。追加入金すればするほどハマり、ハマればハマるほど追加入金してしまう。だから、合約のレバレッジが大きいか小さいかはあまり重要ではない。重要なのは、損切りを設定しているかどうかだ。損切りをしないなら、誰が爆発させるのか？みんなそう思うだろう？
低倍率レバレッジはリスクが小さそうに見えるが、むしろ波動が比較的穏やかで油断しやすく、「温水でカエルを茹でる」ように、気づかないうちにポジションがどんどん深くハマってしまう。多くの人は絶えず追加入金をして、結果的にますますハマり、最終的に大きな損失を被る。
核心的な問題はレバレッジの倍率の大小ではなく、損切りルールを厳格に守るかどうかだ。レバレッジが高かろうと低かろうと、損切りをしないのはシートベルトをしないまま車を運転するようなもので、極端な相場に遭遇したときに市場から淘汰されやすい。損切りは元本を守る最も重要な防衛線であり、誤った判断をしたときにすぐに退場して、大部分の資金を守ることができる。
合約取引を行うには、リスク管理意識を徹底し、合理的な損切りポイントを設定して確実に実行することが、長期的に生き残るための根本だ。
レンジ取引の本質は、価格が一定の範囲内で震荡すると予測し、高値で売り、安値で買うことで利益を得ることだ。しかし、市場が一方向のトレンドから外れた場合、上昇突破や下落ブレイクに関わらず、この両側の注文戦略は大きなリスクに直面する：
なぜハマって死ぬのか？
1. 方向判断の誤り：片側の買いまたは売りが継続的に損失を出し、反対側の逆方向の注文は全く成立しないため、ヘッジができない
2. 追加入金の罠：多くの人は損失方向に追加入金してコストを薄めようとするが、結果的にますます深くハマり、ポジションが重くなる
3. 流動性の枯渇：一方向の相場では、価格が急速に動き、損切り注文さえ間に合わずスリッページ損失を招く
4. 心理的プレッシャー：損失が拡大し続けるのを見ると、ラッキーだと錯覚し、損切りを嫌い、最終的に爆死する
正しいやり方は：レンジ取引を行う場合、損切りを厳格に設定し、価格がレンジの境界を突破したらすぐに間違いを認めて退場し、無理に耐えたり追加入金を続けたりしないことだ。同時に、ポジション管理も合理的に行い、レバレッジが低いからといって大きなポジションを持つべきではない。#我的2026第一条帖