信用取引とは何か？ 最も包括的な信用取引の紹介！

1. 信用買いとは？

通常、人々は住宅ローンを利用して家を購入します。これは、全額を用意できない、あるいは全資金を一箇所に投入したくないためです。銀行が貸付を行うのは、家という担保があるからです。株式投資も同様です。資金を分散させたい、あるいはリターンを拡大したいと考える投資家は、信用買いを利用することができます。

簡単に言えば、信用買いとは、投資家が一部の資金を出し、証券会社も一部の資金を出して株式を購入し、その株式が担保となる取引です。

信用買いの利点は、一部の資金で株価の変動に参加できることです。利益も損失も同時に拡大されるため、このツールの使用には細心の注意が必要です。

2. 信用買いの金利とコストはどのように計算されるか？

信用買いは借入であるため、金利を負担する必要があります。金利は日割りで計算され、株式を購入するために借入れた日数分の金利を支払います。

Gate取引所の信用取引の年利は通常4.5%から6.65%の間です。

3. 信用買いの利点は何か？

1. 投資リターンの拡大

現物取引と比較して、信用買いは一部の資金で株価変動の全額に参加できるため、投資家はこのツールを賢明に利用することで、少額で大きな機会を得られ、収益を増加させることができます。

2. 取引機会の増加

一部の資金で株価変動の全額に参加できるため、手元の資金をより柔軟に運用できます。株価が下がった際に追加購入したり、他の銘柄に投資してリスク分散を図ったりすることができます。

4. 信用買いのリスクは何か？

1. 強制決済リスク

信用買いは証券会社からお金を借りて株式を購入するため、担保はその株式です。株価が下落した場合、証券会社は貸付金の回収を心配し、「維持率」を設定します。株価がこの維持率を下回ると、証券会社は投資家に通知し、維持率を満たすよう求めます。投資家が対応できない場合、証券会社は強制的に株式を売却する権利を持ちます。これを「強制決済」と呼びます。

2. 金利による利益の侵食リスク

信用買いには金利がかかります。株価が長期間横ばいの場合、現物保有では損益なしでも、信用買いでは金利分の損失が発生します。そのため、信用買いは通常、近い将来の株価上昇を期待する場合に適しており、長期保有には向いていません。

5. 信用取引のリスクをどのように回避するか

信用取引のリスクは強制決済と長期金利による利益侵食です。したがって、信用買い後は株価の変動を注視し、下落時には維持率の変化に常に注意を払う必要があります。また、不測の事態に備えて、ある程度の現金準備を持っておくことも重要です。

さらに、銘柄選択と投資タイミングの判断も重要です。信用取引は「投資効果を拡大する」ためのものですが、利益だけでなく損失も拡大されます。そのため、銘柄選択とエントリーのタイミングには細心の注意が必要です。

6. 信用取引の投資戦略にはどのようなものがあるか？

1. 適切な株式と目標企業の選定

信用買いでは迅速な対応が重要です。そのため、企業に重要な好材料が発表される前で、株価がまだ本格的な上昇局面に入っていない時期が適しています。また、できるだけ時価総額が大きく流動性の高い株式を選ぶべきです。予期せぬリスクに直面した際、小規模企業の株価が大きく変動し、回復前に強制決済されたり、売却したくても売れないといった事態を避けるためです。

2. 損切りラインと利益確定ラインの設定

信用買いは投資結果を拡大するため、損切りと利益確定の設定が特に重要です。テクニカル分析を活用し、サポートラインを割り込んだら即座に損切り、レジスタンスラインで突破できない場合は利益確定するなど、規律ある投資が株式市場での成功の鍵となります。

3. 分割購入によるコスト低減または業種分散

資金には限りがあり、将来の株価動向を正確に予測することは困難です。しかし、ファンダメンタル分析とテクニカル分析を組み合わせることで、相対的な低点を見出すことができます。信用取引を利用することで、資金をより多くの部分に分けて投資することが可能になります。

7. 信用売りの概要

前述の通り、信用買いは証券会社からお金を借りて株式を購入することですが、信用売りは証券会社から株式を借りて売却することです。

信用買いの担保は株式ですが、信用売りでは通常、株式時価の一定割合（一般的には90%）の現金を担保として預託する必要があります。

真の投資のプロは、株価上昇時だけでなく下落時にも利益を得る機会を見出します。

ある企業が衰退しそうだと判断したり、株価が過熱して下落すると予測したりした場合、信用売りを利用できます。証券会社から株式を借りて売却し、株価が下落した後に買い戻して返却することで、その差額が利益となります。

8. 結論

投資の本質は、対象企業と全体経済の理解にあります。テクニカル分析を組み合わせて株価の動向を予測し、適切なツールを使用して利益を得ることが重要です。本記事で紹介した信用買いと信用売りは、リスクを伴いますが、適切に使用すれば投資家に大きな利益をもたらす可能性があります。市場を理解し、手元のツールを賢明に活用することが、投資で成功する道といえるでしょう。