億万長者たちは、テクノロジーの未来を変革する2つのAI大手に大きく賭けている

私はAI市場を注意深く観察しており、大金がどこに流れているのかを見るのは魅力的です。億万長者が特定の株に現金を注ぎ始めるとき、私は注目します - blindly followするのではなく、他の人が見ていないかもしれないものを理解するために。

世界のAI市場は、今年の7576億ドルから2034年には驚異の3.7兆ドルにまで爆発的に成長すると予測されています。それは単なる成長ではなく、私たちの技術的な風景の完全な変革です。特に2社がウォール街のエリート投資家たちの目を引いており、それには理由があります。

Nvidia:止められない力

2025年第2四半期におけるNvidia株の億万長者による買い漁りは注目に値しました。デイビッド・テッパーはポジションを483%増加させ、ダン・ローブは$285 百万ドル相当を追加しました。タイガー・グローバル、SRSインベストメント、コートゥー・マネジメントも同様に参加しました。

彼らの最新の数字を見ると、その理由が簡単にわかります。収益は前年同期比で56%増加し、先四半期で467億ドルに達しました。彼らの新しいブラックウェルベースのAIシステムは、OpenAI、Meta、Microsoftのような主要なプレーヤーによって次々と買い取られています。私が最も感心しているのは、彼らがほぼ逃れられないエコシステムを作り上げたことです - 500万人以上の開発者と40,000社の企業が彼らのCUDAソフトウェアスタックにロックインされています。

彼らのネットワーキングビジネスは急成長しており、前年比98%増の73億ドルです。これはすぐに100億ドル以上の年間ビジネスに進化しました。

中国の規制は引き続き懸念材料ですが、経営陣は規制当局の承認を求めながら、中国関連のH20収益をガイダンスから除外しました。これは、年間50%で成長する可能性のある$50 億ドルの市場を逃す可能性があるということです。

Nvidiaは39.5倍のフォワード・アーニングで安くはありません。しかし、時には優れたものにはお金を払わなければならないこともあり、彼らの技術的なモートは現在ほぼ無敵のように見えます。

アルファベット: 静かなAIパワーハウス

レイ・ダリオのブリッジウォーター・アソシエイツは、先 quarter にアルファベットのポジションを84%増加させました。ビル・アックマンとチェイス・コールマンもそれぞれの持ち株を大幅に増やしました。

会社の業績は自らを語っています：収益は14%増の964億ドル、純利益は19%増の282億ドルです。特に印象的なのは、彼らがAIをコア製品全体に織り込んでいる方法です。AIモードはすでに月間1億人のユーザーを持ち、AIオーバービューは200か国以上で月間20億人以上のユーザーに達しています。

彼らのクラウドビジネスは$50 億の年間ランレートに達し、現在、世界のクラウドインフラ市場の13％を占めており、以前の12％から増加しています。$106 億のバックログは前年同期比で38％増加しており(、彼らの勢いは止まることがないようです。

21.4倍の先行利益で - 実際にはS&P 500の平均を下回っている - アルファベットはその成長プロファイルとAI統合戦略を考えると驚くほど合理的に見えます。

私の意見

両社に感心していますが、Nvidiaの評価の持続可能性についてはやや懐疑的です。彼らは素晴らしい実行をしていますが、競争は激しく、どんなミスも市場から厳しく罰せられる可能性があります。

一方、アルファベットは、その膨大なAI投資にもかかわらず、やや目立たない存在のようです。彼らのコアビジネスは非常に利益を上げており、AIの未来への資金提供を行っています - これは打破するのが難しい組み合わせです。

これらの億万長者は何かを掴んでいるかもしれませんが、彼らは小売投資家ができない方法で数百万を失う余裕があることを忘れないでください。それでも、AI革命は間違いなく私たちの世界を再形成しており、これらの2社がその先頭に立っています。