## 重要なポイント- AIパーティーはいつものテックジャイアンツによって支配されていますが、本当の機会は明白に隠れているかもしれません- Nvidiaの支援を受けたロシアのスピンオフは、AIインフラストラクチャの全体的な風景を混乱させる可能性がある- 私はその誇大宣伝に懐疑的ですが、この174億ドルのマイクロソフトの取引は冗談ではありませんAIの会話がいつも同じ数社のテクノロジー巨人に集中していることに気づいたことはありませんか？Nvidia、Amazon、Google、Microsoft、Meta - 彼らはまるでレッドカーペットイベントのセレブのようにAIの注目を独占しています。一方で、Broadcom、TSMC、Palantirのような企業は、VIPセクションに入り込むことに成功しています。しかし、私を興奮させるのはこれです - 本当の金儲けの機会は、誰も見ていない場所に隠れていることがよくあります。そして今、それがNebius Group (NASDAQ: NBIS)です。彼らのことを聞いたことがない？同じようなものです。このデータセンター企業は、AIサプライチェーンの重要な交差点に位置しながら、驚くほど静かにしてきました。そして、彼らのアプローチは、私たちが日々耳にする「AIがすべてを解決する」というナンセンスとは爽やかに異なります。## ロシアのルーツからAIの大国へNebiusは、カリスマ的なCEOが派手な約束をする典型的なシリコンバレーのアイドルではありません。代わりに、この会社はウクライナ戦争が企業の再編成を強いられたとき、実質的にロシアのGoogleであるYandexの灰から生まれました。ネビウスを魅力的にしているのは、彼らの資金調達ラウンドに現れた誰かです - それはNvidia自身です。疑いの余地なくAIチップの王者があなたにお金を投資し、戦略的パートナーシップを提供する時、あなたはこの分野で瞬時に信頼を得ることになります。Nebiusは彼らが「ネオクラウド」と呼ぶものとして運営しています - 彼らはAIインフラを構築し、Nvidiaの手に入れるのが不可能なGPUで満載のデータセンターを設置し、その計算能力をビジネスに貸し出しています。基本的にはNvidiaの成功に乗っかりながら、全く異なるビジネスモデルを作り出しているのです。私が聞く限り、かなり賢いと思います。## 単なるGPUの家主以上のもの私は通常、すべてを行うと主張する企業に対して疑いを持っていますが、Nebiusは実際に合理的なエコシステムを構築しています。彼らはAIトレーニングのためのデータラベリングを行うToloka (を所有し、自律運転にAvrideを通じて関与し、TripleTenの開発者教育プラットフォームを運営し、ClickHouseのデータベース技術に株を保有しています。この多様化により、AIのワークロードがますます複雑でリソースを大量に消費するようになる中で、彼らは利益を上げるための複数の方法を持つことができます。これは単にチップの問題ではなく、次世代AIに必要な全体のインフラストラクチャスタックに関することです。## お金を見せて数字は印象的なストーリーを語っています。Nebiusは2024年にコアインフラビジネスで)百万の年間収益を達成しました。6月までに、その数字は$90 百万に急増しました。経営陣は、潜在的に11億ドルに引き上げたガイダンスを発表しました。しかし、本当のゲームチェンジャーは9月8日に発表された - 2031年まで続くマイクロソフトとの174億ドルの契約です。これは、企業を一夜にして変革するような契約です。このニュースの前に154億ドルの時価総額で、Nebiusはおおよそ14倍の将来の売上で取引されています。これは、CoreWeaveがIPO後のピーク時に要求した額の半分です。したがって、評価には確かにAIの過熱感がありますが、Nebiusは一部の競合他社のような不合理な水準には達していません。チャートを見ると、Nebiusは実際に他のAI名が打撃を受けた市場の引き戻しの間に驚くべき回復力を示しました。その安定性は、ボラティリティが予想されるセクターにおいて価値があるかもしれません。マイクロソフトの取引は、私が疑っていたことを確認しました - クラウドの巨人たちはAIインフラへの支出を減速させていません。そして、Nebiusはその何十億ドルのうちの重要な部分を獲得するために巧妙にポジショニングしています。私は通常、AIの誇大広告には懐疑的ですが、この会社には実際に裏付けがあるようです。マイクロソフトとの契約だけでも、より高い評価を正当化しています。このパートナーシップが成熟するにつれて、2031年までにNebiusはかなり価値が高まると考えています。明白なAI関連の投資先を超えて探している投資家にとって、これは真剣に検討する価値があります。ただし、ニュースレターの広告のように1000倍のリターンを予測することは期待しないでください。*免責事項：この分析は情報提供のみを目的としています。過去の実績は未来の結果を保証するものではなく、私は水晶玉を持っていません。*
AI株ゲーム: なぜネビウスが2031年までに注目を集める可能性があるのか
重要なポイント
AIの会話がいつも同じ数社のテクノロジー巨人に集中していることに気づいたことはありませんか？Nvidia、Amazon、Google、Microsoft、Meta - 彼らはまるでレッドカーペットイベントのセレブのようにAIの注目を独占しています。一方で、Broadcom、TSMC、Palantirのような企業は、VIPセクションに入り込むことに成功しています。
しかし、私を興奮させるのはこれです - 本当の金儲けの機会は、誰も見ていない場所に隠れていることがよくあります。そして今、それがNebius Group (NASDAQ: NBIS)です。
彼らのことを聞いたことがない？同じようなものです。このデータセンター企業は、AIサプライチェーンの重要な交差点に位置しながら、驚くほど静かにしてきました。そして、彼らのアプローチは、私たちが日々耳にする「AIがすべてを解決する」というナンセンスとは爽やかに異なります。
ロシアのルーツからAIの大国へ
Nebiusは、カリスマ的なCEOが派手な約束をする典型的なシリコンバレーのアイドルではありません。代わりに、この会社はウクライナ戦争が企業の再編成を強いられたとき、実質的にロシアのGoogleであるYandexの灰から生まれました。
ネビウスを魅力的にしているのは、彼らの資金調達ラウンドに現れた誰かです - それはNvidia自身です。疑いの余地なくAIチップの王者があなたにお金を投資し、戦略的パートナーシップを提供する時、あなたはこの分野で瞬時に信頼を得ることになります。
Nebiusは彼らが「ネオクラウド」と呼ぶものとして運営しています - 彼らはAIインフラを構築し、Nvidiaの手に入れるのが不可能なGPUで満載のデータセンターを設置し、その計算能力をビジネスに貸し出しています。基本的にはNvidiaの成功に乗っかりながら、全く異なるビジネスモデルを作り出しているのです。私が聞く限り、かなり賢いと思います。
単なるGPUの家主以上のもの
私は通常、すべてを行うと主張する企業に対して疑いを持っていますが、Nebiusは実際に合理的なエコシステムを構築しています。彼らはAIトレーニングのためのデータラベリングを行うToloka (を所有し、自律運転にAvrideを通じて関与し、TripleTenの開発者教育プラットフォームを運営し、ClickHouseのデータベース技術に株を保有しています。
この多様化により、AIのワークロードがますます複雑でリソースを大量に消費するようになる中で、彼らは利益を上げるための複数の方法を持つことができます。これは単にチップの問題ではなく、次世代AIに必要な全体のインフラストラクチャスタックに関することです。
お金を見せて
数字は印象的なストーリーを語っています。Nebiusは2024年にコアインフラビジネスで)百万の年間収益を達成しました。6月までに、その数字は$90 百万に急増しました。経営陣は、潜在的に11億ドルに引き上げたガイダンスを発表しました。
しかし、本当のゲームチェンジャーは9月8日に発表された - 2031年まで続くマイクロソフトとの174億ドルの契約です。これは、企業を一夜にして変革するような契約です。
このニュースの前に154億ドルの時価総額で、Nebiusはおおよそ14倍の将来の売上で取引されています。これは、CoreWeaveがIPO後のピーク時に要求した額の半分です。したがって、評価には確かにAIの過熱感がありますが、Nebiusは一部の競合他社のような不合理な水準には達していません。
チャートを見ると、Nebiusは実際に他のAI名が打撃を受けた市場の引き戻しの間に驚くべき回復力を示しました。その安定性は、ボラティリティが予想されるセクターにおいて価値があるかもしれません。
マイクロソフトの取引は、私が疑っていたことを確認しました - クラウドの巨人たちはAIインフラへの支出を減速させていません。そして、Nebiusはその何十億ドルのうちの重要な部分を獲得するために巧妙にポジショニングしています。
私は通常、AIの誇大広告には懐疑的ですが、この会社には実際に裏付けがあるようです。マイクロソフトとの契約だけでも、より高い評価を正当化しています。このパートナーシップが成熟するにつれて、2031年までにNebiusはかなり価値が高まると考えています。
明白なAI関連の投資先を超えて探している投資家にとって、これは真剣に検討する価値があります。ただし、ニュースレターの広告のように1000倍のリターンを予測することは期待しないでください。
免責事項：この分析は情報提供のみを目的としています。過去の実績は未来の結果を保証するものではなく、私は水晶玉を持っていません。