ゴールデン・ギャンビット：バンガードの不動産ETFは今、あなたの$1,000の価値があるのか？

最近、金のパフォーマンスを見ているのですが、すごい数字ですね - 過去25年間で年間平均収益率は10.9%、2020年には驚異的な25%に達しました。2024-25年には金価格が約27%急騰する中、バンガード不動産ETFが本当に私の苦労して得た1,000ドルに値するのか、考えずにはいられません。

過去10年間のVNQのわずか25%の総リターンとS&P 500の巨大な235%の利益を見て、この推奨を疑問視せざるを得ません。確かに、金利はすぐに下がるかもしれません - パウエルはほぼそれを約束しています - しかし、それは今不動産に飛び込む十分な理由でしょうか？

このETFは、ウサギだらけの市場の中で亀のように感じます。過去10年間で年間平均収益率が6%？その間に、金は静かに年率ほぼ11%でアウトパフォームしています。同じ期間中に、バンガード・グロースETFは17%の年間リターンでそれを圧倒しました！

配当の観点は理解できますが、$0.87の1株あたりの配当は他の場所でどれだけもっと得られるかを考えると魅力的ではありません。低い0.13%の経費率は悪くありませんが、手数料の節約は、基礎となる投資が期待を下回ると意味がありません。

彼らの予測では、月々の$200 投資を7%のリターンで30年続けると、227,000ドルになると示されています。悪くはありませんが、金の歴史的なパフォーマンスは、不動産市場のボラティリティや金利の敏感さなしで、他の場所でかなり良い結果が得られる可能性があることを示唆しています。

このファンドが「成長の準備ができている」と言う提案は、願望的な思考のように感じます。確かに、金利の低下は助けになるかもしれませんが、不動産には金利以上の構造的な問題があります。そして、2004年以来のNetflixの65,000%のリターンと何かを比較するのは、単に操作的なマーケティングです。

結論は？このETFは安定していていくらかの収入を提供するかもしれませんが、金の一貫したパフォーマンスと現在の勢いを考えると、今$1,000を投資するにはより良い場所があります。賢い投資家は他の場所を見ています。