Saya baru-baru ini mendalami perdagangan opsi dan menyadari bahwa banyak orang mengabaikan IV percentile sebagai alat penyaringan. Pada dasarnya, ini membandingkan volatilitas tersirat saat ini dari sebuah saham dengan rentang historisnya, dinyatakan sebagai persentase dari 0 hingga 100. Ketika Anda melihat IV percentile yang tinggi, itu berarti saham diperdagangkan dengan volatilitas yang secara tidak biasa tinggi dibandingkan pola masa lalunya.

Bagian menariknya adalah bagaimana ini terkait dengan musim laporan keuangan. Ketika perusahaan akan melaporkan hasil, IV melonjak karena trader memperhitungkan ketidakpastian tersebut. Di situlah screener opsi dengan IV tinggi menjadi sangat berguna untuk menemukan peluang.

Jadi saya membuat pemindaian dasar menggunakan screener opsi dengan IV tinggi dengan parameter ini: saham dengan volume panggilan lebih dari 5.000, kapitalisasi pasar di atas 40 miliar, dan IV percentile di atas 90%. Hasilnya cukup mencengangkan - ada 94 saham yang memenuhi kriteria ini. Kandidat biasanya muncul: Nvidia, Apple, Tesla, Amazon, Intel, Palantir, AMD, Microsoft, Uber, dan Bank of America di bagian atas daftar.

Yang menarik perhatian saya adalah implikasi strateginya. Ketika screener opsi dengan IV tinggi ini menandai volatilitas yang meningkat, pola permainannya berubah. Perdagangan volatilitas pendek mulai terlihat lebih menarik - iron condors, short straddles, strangles. Intinya adalah bertaruh bahwa saham tidak akan bergerak sebanyak yang dihargai pasar.

Saya menjalankan contoh pada Nvidia dengan expiry September. Screener opsi IV tinggi menyarankan menjual call 160 dan membeli call 180, sambil sekaligus menjual put 60 dan membeli put 40. Premi yang dikumpulkan sebesar 1,09, yang berarti sekitar 109 dolar masuk ke akun Anda. Risiko maksimal sebesar 1.891 dengan potensi keuntungan 5,7% dan probabilitas keberhasilan 91,6%. Zona keuntungan berkisar dari 58,91 hingga 161,09 - benar-benar ruang yang cukup luas untuk bekerja.

Jelas, opsi membawa risiko serius dan Anda bisa kehilangan semuanya. Ini hanya saya berbagi apa yang saya anggap menarik tentang pendekatan screener opsi IV tinggi dan bagaimana volatilitas yang tinggi menciptakan peluang taktis yang berbeda. Lakukan riset sendiri dan pastikan berbicara dengan penasihat keuangan sebelum menginvestasikan uang nyata.