Belakangan ini, saya tertarik dengan metode penipuan di dunia mata uang kripto. Terutama, saya sering melihat kata "lag pull", dan ini benar-benar membuat banyak investor menderita, kan.

Secara garis besar, lag pull adalah skema penipuan di mana tim pengembang mengumpulkan dana dari investor, lalu tiba-tiba meninggalkan proyek dan menghilang. Rasanya seperti ikut dalam permainan menyenangkan di pesta, tapi saat kemenangan sudah dekat, penyelenggara langsung membawa kabur semua uang peserta. Karena pasar DeFi berada di wilayah yang belum diatur, tindakan buruk semacam ini terus terjadi tanpa henti.

Alasan hal ini bisa terjadi adalah karena para penipu menggunakan influencer media sosial untuk menciptakan kegilaan. Ketika token menarik perhatian dan harganya naik, investor umum pun langsung tertarik. Pada saat itu, para pengembang menjual aset mereka dan menghilang. Ketika investor menyadari, token tersebut sudah hampir tidak bernilai.

Beberapa hal yang perlu diperhatikan untuk mengenali lag pull adalah, pertama, jika tim pengembang tidak jelas atau tidak dapat diverifikasi rekam jejaknya, harus waspada. Proyek yang likuiditasnya tidak dikunci juga berisiko. Selain itu, tanda-tanda peringatan lain termasuk adanya batasan penjualan token, perubahan harga yang tiba-tiba oleh pemilik terbatas, janji imbal hasil yang sangat tinggi, dan lain-lain. Tidak menjalani audit eksternal juga merupakan sinyal merah.

Melihat contoh nyata, OneCoin adalah penipuan yang dilakukan oleh "Ratu Kripto" Ruja Ignatova, yang menipu puluhan miliar dolar dari seluruh dunia. Pada tahun 2017, dia melarikan diri dan hingga kini masih hilang. Squid Game adalah proyek yang terinspirasi dari drama Netflix tahun 2021, di mana pengembang mengumpulkan dana dalam beberapa jam, lalu mengubah token menjadi uang tunai dan menghilang. AnubisDAO juga merupakan contoh lag pull klasik, yang mengumpulkan 60 juta dolar lalu likuiditasnya menghilang dan pengembang melarikan diri.

Dalam skema tersebut, para penipu menyisipkan celah tersembunyi di kontrak pintar, melakukan "dumping" untuk menjual dengan cepat dan merugikan investor lain, membatasi pesanan jual agar mereka sendiri bisa menjual, dan sebagainya. Intinya, investor akhirnya akan tertinggal dengan token yang tidak bernilai apa-apa.

Secara hukum, regulator di seluruh dunia sedang melacak lag pull sebagai penipuan dan pelanggaran hukum sekuritas. Badan seperti SEC di AS dan FCA di Inggris aktif menindak, dan pelaku bisa dikenai denda besar, penyitaan aset, bahkan hukuman penjara. Namun, karena sifat transaksi kripto yang terdesentralisasi dan anonim, penegakan hukum masih cukup sulit hingga saat ini.

Pada Mei 2023, Uni Eropa memperkenalkan regulasi pasar aset kripto (MiCA), yang merupakan regulasi komprehensif pertama di dunia. Diharapkan, regulasi ini akan memperkuat pengawasan pasar dan perlindungan investor. Semakin banyak regulasi di berbagai wilayah, diharapkan penipuan semacam ini akan berkurang. Saat berinvestasi, penting untuk menyadari tanda-tanda bahaya ini dan berhati-hati dalam pengambilan keputusan.