Cài Tóngjuān: Bagaimana pengembangan keuangan inklusif yang berkualitas tinggi dapat memberi manfaat kepada orang biasa?

Tanya AI · Bagaimana mencapai keseimbangan antara ketersediaan layanan dan keterjangkauan dalam keuangan inklusif?

Catatan Penyunting: Pada 30 Maret, Wakil Direktur dan Peneliti Institut Keuangan Chongyang, Universitas Renmin Tiongkok, Cai Tongjuan, dalam wawancara dengan China Economic Times menjelaskan bahwa keuangan inklusif bukan sekadar “keuangan berbasis pengentasan kemiskinan” yang sederhana, melainkan pengaturan sistem yang memperhatikan efisiensi dan keadilan, dengan tujuan mencapai inklusivitas keuangan yang lebih luas berdasarkan mekanisme pasar. Pengembangan di masa depan tidak hanya melihat cakupan dan skala, tetapi juga memperhatikan kualitas layanan, pengendalian risiko, dan nilai sosial, membentuk pengaturan sistem yang lebih kokoh antara efisiensi dan keadilan. Berikut adalah isi wawancara tersebut: (seluruh teks sekitar 2600 kata, perkiraan waktu baca 7 menit)

Kongres ke-20 Partai Komunis Tiongkok merancang rencana besar untuk pembangunan negara kekuatan keuangan, dan keuangan inklusif sebagai bagian penting dari “lima artikel besar” di bidang keuangan, harus secara aktif menyatu dalam pola pembangunan berkualitas tinggi yang baru. Namun, layanan keuangan inklusif menargetkan jumlah objek yang besar dan luas, serta tantangan pengelolaan risiko yang tinggi. Bagaimana memperluas cakupan layanan dan meningkatkan kualitas serta efisiensi layanan, serta mencegah risiko secara lebih baik?

▲ Artikel asli diterbitkan di China Economic Times edisi 30 Maret 2026, halaman 3

01

Inti dari keuangan inklusif adalah inklusivitas

China Economic Times: Sejak 2015 Desember, ketika Dewan Negara mengeluarkan Rencana Pengembangan Keuangan Inklusif (2016—2020), keuangan inklusif di Tiongkok telah berkembang dari implementasi strategi nasional hingga partisipasi luas dari pelaku pasar, serta peningkatan kualitas dan kuantitas kredit. Bagaimana memahami secara akurat inti dari keuangan inklusif dan posisi kebijakan terkait?

Cai Tongjuan: Keuangan inklusif merujuk pada sistem layanan keuangan yang menyediakan layanan yang sesuai dan efektif bagi semua kelompok sosial (terutama usaha kecil dan mikro, masyarakat berpenghasilan rendah, penduduk pedesaan, dll) dengan biaya yang terjangkau. Inti dari ini bukan sekadar “tersedia layanan”, tetapi “dapat digunakan, digunakan dengan baik, dan berkelanjutan”, mencakup fungsi kredit, pembayaran, tabungan, asuransi, dan lain-lain yang beragam.

Dari segi inti, keuangan inklusif menekankan tiga poin. Pertama, ketersediaan, melalui inovasi teknologi dan sistem untuk memperluas cakupan keuangan. Kedua, keterjangkauan, menurunkan biaya pembiayaan dan layanan, menghindari pengucilan kelompok rentan karena biaya tinggi. Ketiga, keberlanjutan komersial, menuntut lembaga keuangan menyediakan layanan jangka panjang dalam kerangka risiko yang terkendali, bukan bergantung pada subsidi jangka pendek.

Dari segi posisi kebijakan, keuangan inklusif adalah alat penting bagi negara untuk mendorong kemakmuran bersama dan pembangunan ekonomi berkualitas tinggi. Di satu sisi, membantu mengatasi masalah sulitnya pembiayaan dan biaya tinggi, mendukung usaha kecil dan inovasi kewirausahaan; di sisi lain, melalui penyaluran layanan keuangan ke bawah, mengurangi kesenjangan antara kota dan desa, wilayah, serta pendapatan. Selain itu, kebijakan biasanya menekankan pengawasan dan insentif secara bersamaan, seperti pengawasan diferensial, dukungan pinjaman ulang, pengembangan keuangan digital, dan lain-lain, untuk mengarahkan sumber daya keuangan agar lebih adil dan efisien dialokasikan.

Secara umum, keuangan inklusif bukan sekadar “keuangan pengentasan kemiskinan” yang sederhana, melainkan pengaturan sistem yang memperhatikan efisiensi dan keadilan, dengan tujuan mencapai inklusivitas keuangan yang lebih luas berdasarkan mekanisme pasar.

02

Meningkatkan keberlanjutan komersial keuangan inklusif

China Economic Times: Pemerintah telah mengeluarkan berbagai kebijakan untuk pengembangan berkualitas tinggi keuangan inklusif, termasuk desain tingkat atas, program khusus usaha kecil dan mikro, “Tiga Pertanian” dan revitalisasi desa, serta keuangan digital inklusif. Apa inti dari kebijakan tersebut dan apa tujuan pembangunan ekonomi dan sosial yang ingin dicapai?

Cai Tongjuan: Motivasi utama pemerintah dalam mendorong keuangan inklusif dan berbagi keuangan adalah agar sumber daya keuangan dapat lebih adil dan efisien melayani ekonomi riil, terutama kelompok yang selama ini diabaikan atau kurang terlayani. Pada dasarnya, ini adalah reposisi pertanyaan “siapa yang harus dilayani oleh keuangan dan bagaimana cara melayani mereka”: bukan hanya mengejar skala dan efisiensi, tetapi juga menekankan inklusivitas dan keberlanjutan, menjadikan keuangan sebagai infrastruktur penting untuk meningkatkan kesejahteraan sosial secara keseluruhan.

Dari sudut pandang masalah, kebijakan terutama menargetkan beberapa masalah utama keuangan tradisional. Pertama, asimetri informasi, usaha kecil dan mikro serta pengusaha individu sering kekurangan catatan keuangan dan kredit yang terstandarisasi, sehingga sulit memperoleh pinjaman. Kedua, biaya dan risiko yang tinggi, layanan bank yang tersebar menyebabkan biaya akuisisi pelanggan dan pengelolaan risiko tinggi, sehingga muncul masalah “kesulitan pembiayaan dan biaya tinggi”. Ketiga, cakupan layanan yang kurang memadai, dengan jaringan layanan keuangan di desa dan daerah terpencil yang langka dan terbatas. Keempat, ketidakseimbangan struktural, sumber daya keuangan lebih condong ke perusahaan besar dan entitas dengan aset jaminan yang cukup, sementara kelompok rentan terpinggirkan. Teknologi digital (seperti pengelolaan risiko berbasis data besar dan pembayaran mobile) serta inovasi sistem adalah solusi untuk mengatasi hambatan ini.

Dari segi tujuan pengembangan, keuangan inklusif melayani berbagai tingkat: secara mikro, mendukung pertumbuhan usaha kecil dan mikro serta konsumsi masyarakat, meningkatkan vitalitas ekonomi; secara menengah, mendorong peningkatan industri dan koordinasi wilayah, serta integrasi kota dan desa; secara makro, membantu memperluas permintaan domestik, menstabilkan lapangan kerja, dan mendukung “kemakmuran bersama”. Selain itu, dengan meningkatkan akses dan efisiensi penggunaan keuangan, juga dapat mengurangi risiko sistemik dan memperkuat ketahanan sistem ekonomi.

Secara keseluruhan, kebijakan ini bukan sekadar “memberikan keuntungan”, tetapi melalui rekonstruksi teknologi dan sistem, mengubah struktur penawaran keuangan, mencapai tujuan jangka panjang berupa “cakupan yang lebih luas, biaya yang lebih rendah, dan efisiensi yang lebih tinggi” dalam kerangka pengendalian risiko.

03

Antara efisiensi dan keadilan

Membentuk pengaturan sistem yang lebih kokoh

China Economic Times: Pada September 2023, Pendapat Pelaksanaan tentang Mempromosikan Pengembangan Berkualitas Tinggi Keuangan Inklusif dari Dewan Negara menyatakan bahwa “dalam lima tahun ke depan, sistem keuangan inklusif berkualitas tinggi akan terbentuk secara dasar”. Untuk pengembangan keuangan inklusif yang terstandarisasi di masa depan, apa pandangan dan saran Anda?

Cai Tongjuan: Ke depan, keuangan inklusif perlu beralih dari “perluasan cakupan” ke “peningkatan kualitas”, memperluas jangkauan sambil meningkatkan ketepatan dan keberlanjutan layanan. Fokusnya harus beralih dari penyediaan kredit tunggal ke sistem layanan komprehensif yang mencakup “kredit + pembayaran + asuransi + pengelolaan kekayaan”, membangun jaringan dukungan keuangan yang lebih lengkap sesuai siklus hidup usaha kecil dan mikro serta kebutuhan berlapis masyarakat.

Dalam aspek sistem dan pengawasan, perlu memperkuat pengawasan diferensial dan manajemen risiko berlapis, mendorong inovasi lembaga keuangan sekaligus mencegah pemberian kredit berlebihan dan risiko yang meluas. Perbaikan tata kelola data dan perlindungan privasi harus dilakukan, serta mendorong pengembangan sistem kredit yang beragam (misalnya, penggabungan data publik dan data komersial), untuk meningkatkan kemampuan pengelolaan risiko sekaligus menjaga keamanan informasi. Selain itu, perlu mengoptimalkan mekanisme insentif, seperti pinjaman ulang, kompensasi risiko, dan kebijakan pajak, agar dana terus mengalir ke bidang yang lemah.

Dalam aspek teknologi dan model, digitalisasi akan terus menjadi kekuatan utama. Harus mendorong integrasi mendalam antara teknologi keuangan dan skenario nyata, seperti keuangan rantai pasok dan keuangan digital pedesaan, untuk menurunkan biaya akuisisi dan risiko. Tetapi juga harus waspada terhadap “kesenjangan digital”, melalui pendidikan keuangan dan pembangunan infrastruktur, memastikan kelompok lansia dan daerah terpencil juga dapat menikmati manfaatnya.

Singkatnya, tujuan jangka panjang keuangan inklusif adalah mencapai keseimbangan dinamis antara “tersedia, terjangkau, dan berkelanjutan”. Pengembangan di masa depan tidak hanya melihat cakupan dan skala, tetapi juga memperhatikan kualitas layanan, pengendalian risiko, dan nilai sosial, membentuk pengaturan sistem yang lebih kokoh antara efisiensi dan keadilan.