Harga serat optik mentah di Eropa melonjak 159% year-on-year, Huaiyuan Tongxin mencatat tiga kenaikan beruntun, Changkfei Optical Fiber terus membukukan rekor tertinggi baru sepanjang masa.

（Sumber: Caixin）

          Laporan penelitian Guotai Haitong berpendapat bahwa, permintaan serat optik di dalam pusat data yang didorong oleh AI dan skenario DCI (interkoneksi pusat data) diperkirakan akan melonjak dari kurang dari 5% pada tahun 2024 menjadi 35% pada tahun 2027, mendorong permintaan serat optik global terus meningkat.            

Pada 7 April, konsep serat optik kembali menunjukkan kekuatan, Huiyuan Communication (000586.SZ) naik tiga hari berturut-turut, Tongding Interconnection (002491.SZ), Huamai Technology (603042.SH) mencapai batas atas, Hengtong Optoelectronics (600487.SH), Changfei Fiber (601869.SH) naik lebih dari 4%, mencetak rekor tertinggi baru, Tongguang Cable (300265.SZ), Zhongtian Technology (600522.SH), Changyingtong (688143.SH) menunjukkan kenaikan yang cukup besar.

Dari sisi berita, industri serat optik menyambut tren kenaikan harga, laporan terbaru UBS mengutip data dari lembaga riset industri CRU, harga serat optik mentah G652.D di Eropa mencapai 7,94 euro per kilometer pada Maret (sekitar 9,1 dolar AS), naik 136% dibandingkan Januari, dan meningkat 159% secara tahunan.

China Galaxy menunjukkan bahwa dari sisi pasokan, pendorong utama kenaikan harga kali ini adalah hambatan kapasitas batang serat optik pra-fabrikasi: batang serat menyumbang sekitar 70% dari keuntungan rantai industri, memiliki hambatan teknologi tinggi, siklus ekspansi yang panjang hingga 18-24 bulan, dan setelah perang harga sebelumnya serta pembersihan pasokan, kapasitas ekspansi terbatas, menyebabkan pasokan sulit mengikuti pertumbuhan permintaan. Saat ini, kapasitas produksi batang serat optik global sudah mendekati kapasitas penuh, di tengah keterbatasan kapasitas, produsen beralih ke sumber daya batang serat untuk serat khusus seperti G.657.A2( untuk drone), G.654.E( untuk pusat data), yang memiliki nilai tambah lebih tinggi, sehingga mengurangi kapasitas serat G.652.D biasa, memperburuk kekurangan struktural. Pasar luar negeri juga menghadapi masalah siklus ekspansi panjang dari raksasa seperti Corning dan Toray, sehingga kekurangan pasokan jangka pendek sulit diatasi.

Secara keseluruhan, dalam waktu dekat, harga berbagai jenis serat dan kabel optik kemungkinan akan terus naik, dan kenaikan harga ini diharapkan dapat mendukung penelitian dan pengembangan teknologi mutakhir seperti serat inti kosong, membentuk siklus yang sehat.

China Galaxy menyarankan bahwa kenaikan harga serat dan kabel optik kali ini didominasi oleh tiga permintaan baru utama: pertama, kebutuhan interkoneksi dari pembangunan pusat data besar berbasis AI; kedua, peningkatan cepat penggunaan aplikasi khusus seperti drone serat optik; ketiga, ekspansi pasar infrastruktur luar negeri yang berkelanjutan yang mendorong permintaan ekspor. Permintaan ini berskala besar, dan struktur produk berkembang ke arah yang lebih tinggi dan khusus, industri serat optik mungkin akan mengalami perubahan struktural besar. Disarankan untuk memperhatikan produsen utama serat dan kabel optik seperti Changfei Fiber, Hengtong Optoelectronics, Zhongtian Technology, FiberHome, dan Tongding Interconnection.

Laporan Guotai Haitong berpendapat bahwa, permintaan serat optik di dalam pusat data dan skenario DCI yang didorong oleh AI diperkirakan akan melonjak dari kurang dari 5% pada 2024 menjadi 35% pada 2027, mendorong permintaan serat optik global terus meningkat. Permintaan untuk G.654.E, serat kosong, serat multi-core, dan serat multimode berkapasitas tinggi akan meningkat dengan cepat.

Informasi melimpah, interpretasi akurat, semua tersedia di aplikasi Sina Finance