Kepala bagian operasional Huatai Securities menerima surat peringatan, dua pelanggaran terungkap: biaya hiburan menjadi "zona abu-abu", identifikasi pelanggan memiliki celah keamanan

Mengapa manajemen biaya hiburan di industri sekuritas mudah menjadi lahan pengalihan keuntungan?

Baru-baru ini, Biro Pengawasan Sekuritas Qinghai mengeluarkan surat keputusan tindakan pengawasan administratif, terhadap kepala Kantor Sekuritas Huatai di Xining XinNing Road, Fu Jie, dengan tindakan pengawasan berupa surat peringatan, dan dicatat dalam arsip integritas pasar modal. Hukuman kali ini langsung menyoroti dua masalah pelanggaran utama di kantor tersebut, tidak hanya mengungkap celah manajemen cabang tunggal, tetapi juga mencerminkan masalah umum ketidakadaan pengendalian kepatuhan di kantor cabang tingkat dasar industri sekuritas, serta mengirimkan sinyal tegas dari pengawas untuk memperkuat tanggung jawab manajemen lini depan dan pembangunan kepatuhan industri.

Dua pelanggaran utama menyentuh garis merah kepatuhan, risiko potensial tidak boleh diabaikan

Dari fakta pelanggaran yang diungkapkan dalam surat keputusan hukuman, kedua masalah di kantor tersebut sama-sama menyentuh garis merah kepatuhan industri sekuritas, dan risiko potensialnya patut diwaspadai. Pelanggaran pertama adalah manajemen proses penggantian biaya keuangan yang tidak memadai, penggunaan biaya hiburan tanpa persetujuan sebelumnya, dan proses penggantian tidak menunjukkan penggunaan spesifik biaya hiburan, berpotensi menimbulkan risiko pengalihan keuntungan. Pengelolaan biaya hiburan adalah bidang inti pengawasan integritas di industri sekuritas, karena kantor sekuritas dalam pengembangan pelanggan dan ekspansi bisnis memiliki kebutuhan hiburan bisnis tertentu, jika tidak ada mekanisme persetujuan sebelumnya dan pelacakan penggunaan, sangat mudah menjadi jalur pengalihan keuntungan abu-abu: minimal munculnya pelanggaran dalam menarik pelanggan melalui pengembalian komisi yang melanggar aturan, hiburan berlebihan, dan lain-lain, bahkan bisa berkembang menjadi kesepakatan kepentingan dengan pihak terkait pelanggan dan perusahaan tercatat, bahkan melibatkan pengelolaan nilai pasar, perdagangan dalam, dan pelanggaran serius lainnya. Pengawasan kali ini secara tegas menyatakan “berpotensi pengalihan keuntungan”, sudah menegaskan tingkat keparahan masalah ini. Pelanggaran kedua adalah tidak melakukan identifikasi identitas secara berkelanjutan terhadap sebagian investor secara efektif, dan tidak menjalankan kewajiban penggunaan akun dengan nama asli secara memadai. Sistem identifikasi nama asli adalah sistem dasar pasar sekuritas, sebagai garis pertahanan utama untuk mencegah manipulasi pasar, pencucian uang, kepemilikan atas nama orang lain, leverage, dan tindakan ilegal lainnya. Jika kantor tidak melaksanakan kewajiban identifikasi berkelanjutan, dapat menyebabkan akun digunakan secara ilegal oleh pihak lain, menyediakan jalur untuk leverage di luar pasar, pinjaman sekuritas, bahkan dana ilegal masuk ke pasar, secara langsung mengacaukan ketertiban pasar, dan merugikan hak dan kepentingan investor yang sah. Berdasarkan ketentuan “Peraturan tentang Integritas Kerja Perusahaan Sekuritas dan Stafnya” dan “Peraturan Pengelolaan Bisnis Perantara Sekuritas”, fakta pelanggaran di atas jelas, sebagai kepala kantor, Fu Jie bertanggung jawab utama atas pengelolaan operasional harian kantor tersebut, dan tindakan pengawasan berupa surat peringatan serta pencatatan dalam arsip integritas juga mencerminkan prinsip pengawasan “pengawasan sampai ke orang, tanggung jawab sampai ke orang”.

Kekurangan pengendalian internal di kantor cabang adalah masalah umum industri

Masalah pelanggaran di Kantor Sekuritas Huatai di Xining ini bukanlah kasus tunggal, melainkan cerminan dari kekurangan pengendalian kepatuhan yang umum di kantor cabang tingkat dasar industri sekuritas. Dalam beberapa tahun terakhir, jumlah hukuman terhadap kantor cabang broker saham yang diungkap oleh biro pengawasan sekuritas di berbagai daerah terus meningkat, dengan alasan pelanggaran yang terkonsentrasi pada ketidakpatuhan dalam bekerja secara jujur, identifikasi identitas pelanggan yang tidak lengkap, pengelolaan keuangan klien, janji hasil yang melanggar aturan, dan bidang lain, yang didukung oleh berbagai alasan umum industri. Pertama, adalah orientasi penilaian “berat pada kinerja, ringan pada kepatuhan” dari beberapa broker saham. Dalam konteks tarif komisi yang terus menurun dan persaingan industri yang semakin ketat, penilaian terhadap kantor cabang seringkali berfokus pada jumlah rekening, volume transaksi, pendapatan, dan indikator kinerja lainnya, sementara penilaian kepatuhan relatif rendah. Beberapa kantor cabang demi mencapai target kinerja, tidak ragu melanggar batas kepatuhan untuk menarik pelanggan, bahkan membiarkan operasi yang melanggar aturan. Terutama di kota tingkat tiga dan keempat serta daerah terpencil, karena jarak yang jauh dari kantor pusat, pengawasan kepatuhan dari kantor pusat cenderung lemah, sehingga lebih rentan terhadap “pengawasan yang jauh dari pengawasan”. Kedua, kekuasaan kepala kantor cabang terlalu terkonsentrasi, mekanisme pengendalian internal tidak efektif. Banyak kantor cabang tingkat dasar yang kekuasaan terkait orang, keuangan, dan urusan terkonsentrasi pada kepala kantor, proses persetujuan keuangan dan pengawasan kepatuhan sering kali hanya formalitas, sehingga sulit untuk melakukan pengendalian yang efektif terhadap tindakan manajer. Kasus pelanggaran pengeluaran biaya hiburan tanpa persetujuan ini pada dasarnya adalah contoh kegagalan mekanisme pengendalian internal. Selain itu, sebagian besar sumber daya kepatuhan dari broker saham lebih banyak dialokasikan ke kantor pusat dan bisnis inti, sehingga jumlah personel kepatuhan di kantor cabang terbatas dan kemampuan profesionalnya lemah, menyebabkan banyak persyaratan kepatuhan sulit diterapkan di garis depan, dan potensi risiko pelanggaran tidak dapat dideteksi dan dicegah secara tepat waktu.

Sinyal pengawasan yang semakin ketat, kepatuhan adalah garis hidup industri

Hukuman dari Biro Pengawasan Sekuritas Qinghai ini juga mengirimkan sinyal tegas bahwa pengawasan kepatuhan industri sekuritas terus memperdalam dan semakin ketat. Dalam beberapa tahun terakhir, pengawas terus memperkuat pengawasan kepatuhan terhadap lembaga pengelola sekuritas, dengan cakupan hukuman yang meluas dari tingkat pusat ke kantor cabang, dan objek hukuman dari lembaga ke kepala langsung, melalui sistem “denda ganda” untuk menegakkan tanggung jawab ganda lembaga dan individu, bertujuan memaksa broker saham memperkuat pengendalian kepatuhan di seluruh rantai, menjaga agar tidak terjadi risiko sistemik.