Bagaimana Perubahan APR Mempengaruhi Pengguna Kartu Kredit

Pemegang kartu kredit mungkin lebih sensitif terhadap perubahan suku bunga dibandingkan yang umumnya diasumsikan. Data menunjukkan bahwa, rata-rata, kenaikan 1 poin persentase dalam annual percentage rate (APR) peminjam menyebabkan penurunan hampir 9% pada pengeluaran kartu kredit bulan berikutnya.

Para peneliti di Federal Reserve Boston menggambarkan penyesuaian ini sebagai “respons yang bermakna secara ekonomi.” Secara praktis, kenaikan 1 poin persentase pada APR setara dengan sekitar $74 lebih sedikit dalam pengeluaran kartu bulanan.

Dampak pada Situasi yang Berbeda

Namun, efek ini tidak seragam. Dampak perubahan suku bunga bergantung pada apakah pemegang kartu membawa saldo, serta skor kredit mereka. Pada akun yang membawa saldo, kenaikan 1 poin persentase pada APR menurunkan pengeluaran sekitar 15% pada bulan berikutnya—hampir dua kali lipat dari efek rata-rata secara keseluruhan. Sebaliknya, pengeluaran pemegang kartu yang melunasi saldo mereka sepenuhnya setiap bulan menunjukkan sensitivitas yang kecil terhadap perubahan suku bunga.

Tetapi, respons masing-masing orang dapat berbeda dan bisa berubah dari bulan ke bulan.

“Kami penasaran seberapa strategis revolver benar-benar itu,” kata Brian Riley, Direktur Kredit di Javelin Strategy & Research. “The Fed menunjukkan adanya hubungan antara kenaikan suku bunga dan penurunan pengeluaran, tetapi itu menyederhanakan berlebihan apa yang sebenarnya terjadi. Jika konsumen lebih strategis, kemungkinan besar kami tidak akan memiliki utang bergulir di atas $1 triliun pada 20.97%. Dalam banyak kasus, mobil mogok, anak membutuhkan perawatan medis, atau anggaran rumah tangga tidak seimbang. Itu adalah pendorong utama utang bergulir.”

Skor Kredit dan Faktor Lainnya

Para peneliti juga menemukan variasi yang serupa berdasarkan skor kredit. Peminjam dengan skor kredit lebih rendah menurunkan pengeluaran mereka sekitar 18% ketika APR naik 1 poin persentase, sementara pengeluaran di antara peminjam dengan skor kredit lebih tinggi berubah sangat sedikit.

Sebaliknya, konsumen dengan skor kredit lebih tinggi cenderung menyesuaikan dengan melunasi utang, mengurangi saldo terutang mereka sekitar 7%. Sebaliknya, konsumen dengan skor kredit lebih rendah terutama merespons suku bunga yang lebih tinggi dengan mengurangi pengeluaran.

Faktor tambahan juga dapat memengaruhi bagaimana konsumen merespons perubahan suku bunga, dan ini masih menjadi area untuk studi lebih lanjut.

“Akan menarik untuk memahami hubungan antara pengeluaran dan suku bunga, dipisahkan berdasarkan pemanfaatan limit kredit,” kata Riley. “Apakah beberapa segmen diblokir dari pengeluaran karena mereka sudah memaksimalkan limit?”

0

                    SHARES

0

                VIEWS
            

            

            

                Bagikan di FacebookBagikan di TwitterBagikan di LinkedIn

Tags: APRBoston FedKreditSaldo Kartu KreditSkor Kredit