Yuguang Gold & Lead Merencanakan Penambahan Modal Tidak Lebih dari 1.84B Yuan untuk Menyusun Jalur Pengembangan Baru

（Sumber: Redaksi Nilai Energi）

Pada malam 3 April, Yuguang Jinqian merilis pengumuman dan secara resmi mengungkapkan rencana penambahan modal putaran terbaru. Setelah dibahas dan disetujui oleh dewan direksi, perusahaan berencana menghimpun dana melalui penerbitan saham secara non-publik dengan total tidak lebih dari 18,39 miliar yuan, yang seluruhnya digunakan untuk pembuatan cerdas material logam mulia dan logam langka yang berteknologi maju, peningkatan digitalisasi dan cerdas, pemanfaatan sumber daya air limbah, serta penambahan modal kerja.

Berdasarkan pengumuman tersebut, penerima emisi pada penambahan modal kali ini adalah investor spesifik yang memenuhi syarat, dengan jumlah tidak lebih dari 35 orang, termasuk pemegang saham pengendali perusahaan, Henan Yuguang Group Co., Ltd. (selanjutnya disebut “Yuguang Group”). Dari sisi skala penerbitan, perusahaan berencana menerbitkan tidak lebih dari 3,63 miliar saham, yang tidak melebihi 30% dari total modal saham perusahaan sebelum penerbitan. Jumlah penerbitan yang tepat akan ditentukan berdasarkan harga penerbitan akhir. Mengenai mekanisme penetapan harga, tanggal acuan penetapan harga untuk penerbitan ini adalah hari pertama dari periode penerbitan; harga penerbitan tidak lebih rendah dari 80% dari rata-rata harga transaksi saham perusahaan selama 20 hari perdagangan sebelum tanggal acuan penetapan harga. Harga penerbitan final akan ditentukan oleh dewan direksi perusahaan berdasarkan otorisasi dari rapat umum pemegang saham, dengan berunding bersama penjamin emisi utama berdasarkan hasil penawaran yang diajukan dalam proses permohonan.

Sebagai pemegang saham pengendali perusahaan, Yuguang Group memberikan komitmen pembelian yang jelas untuk penambahan modal kali ini: tidak ikut dalam proses penawaran pasar untuk penentuan harga dalam penerbitan ini, tetapi akan membeli saham dengan harga yang sama dengan investor lainnya berdasarkan hasil penawaran akhir; jika penerbitan ini tidak menghasilkan harga penerbitan melalui metode penawaran, maka akan membeli berdasarkan harga dasar penerbitan untuk penawaran kali ini. Selain itu, Yuguang Group berkomitmen nilai pembeliannya tidak kurang dari 2 miliar yuan, dan jumlah saham yang dibeli tidak lebih dari 30% dari total saham pada penerbitan ini. Selanjutnya, saham yang dibeli oleh Yuguang Group tidak boleh dialihkan dalam waktu 18 bulan sejak selesainya penerbitan; sedangkan masa pembatasan penjualan (lock-up) untuk saham yang dibeli oleh investor lainnya adalah 6 bulan.

Pengumuman menunjukkan bahwa setelah dikurangi biaya penerbitan, dana hasil penghimpunan pada penambahan modal kali ini akan seluruhnya dialokasikan ke empat bidang utama, dengan rincian sebagai berikut:

Pertama, proyek pembuatan cerdas material logam mulia dan logam langka yang berteknologi maju, dengan rencana investasi 11,60 miliar yuan, yang merupakan 63,08% dari total dana hasil penghimpunan. Total investasi proyek ini mencapai 24,06 miliar yuan. Proyek ini akan menggunakan “Teknologi Pemurnian Ekstraksi Logam Mulia dan Logam Langka Hijau Berdaya Efisien Generasi Baru” yang meraih “Penghargaan Kedua untuk Kemajuan Ilmiah dan Teknologi Nasional” untuk menggantikan proses peleburan dan daur ulang logam mulia dan logam langka tradisional; proyek ini akan melakukan pemulihan emas, perak, telurium, paladium, timah, serta logam mulia lainnya, sekaligus mengembangkan dan meneliti-kembangkan katalis dan senyawa logam mulia.

Kedua, proyek peningkatan dan perbaikan berbasis digitalisasi dan kecerdasan, dengan rencana investasi 50 juta yuan, terutama untuk pembangunan Industrial Internet, pabrik cerdas, dan sistem kantor digital, guna meningkatkan tingkat kecerdasan produksi dan efisiensi operasional. Total investasi proyek ini adalah 54,51 juta yuan.

Ketiga, proyek pemanfaatan sumber daya air limbah, dengan rencana investasi 79 juta yuan, dengan fokus pada pendorongan pengolahan mendalam air limbah hasil peleburan, penggunaan kembali, serta peningkatan menuju nol pembuangan, yang sejalan dengan arah kebijakan peningkatan perlindungan lingkungan industri manufaktur nasional. Total investasi proyek ini mencapai 89,36 juta yuan.

Keempat, penambahan modal kerja tambahan, dengan rencana investasi 5,50 miliar yuan, atau 29,90%. Sampai dengan 30 September 2025, rasio liabilitas terhadap aset pada laporan konsolidasi perusahaan adalah 73,83%. Setelah penghimpunan dana melalui penambahan modal ini, perusahaan dapat menurunkan lagi rasio liabilitas terhadap aset, serta secara efektif meredakan risiko kesulitan pembayaran utang.

Perusahaan menyatakan bahwa sebelum dana hasil penghimpunan tersedia, perusahaan akan menggunakan dana talangan terlebih dahulu berdasarkan situasi aktual pelaksanaan masing-masing proyek; setelah dana hasil penghimpunan tersedia, akan dilakukan penggantian sesuai prosedur yang ditetapkan. Jika nilai bersih dana hasil penghimpunan aktual lebih kecil daripada jumlah yang direncanakan untuk diinvestasikan, maka penyesuaian pengaturan investasi akan dilakukan berdasarkan prioritas urgensi dan tingkat kepentingan masing-masing proyek, sedangkan bagian yang kurang akan diselesaikan oleh dana talangan perusahaan.

Data publik menunjukkan bahwa Yuguang Jinqian didirikan pada Januari 2000; pada Juli 2002 perusahaan tercatat di Bursa Efek Shanghai. Ini merupakan salah satu perusahaan peleburan logam non-ferro yang relatif lebih awal mencapai go public di dalam negeri; pengendali aktual perusahaan adalah Biro Pengawasan Aset Negara dari Zona Demonstrasi Integrasi Produksi dan Kota di Jiyuan.

Yuguang Jinqian terutama bergerak dalam peleburan timbal, seng, tembaga, serta logam mulia. Sebagai perusahaan tulang punggung dalam industri peleburan logam non-ferro di dalam negeri, perusahaan menempati posisi penting di industri tersebut. Perusahaan merupakan perusahaan peleburan timbal terbesar di dunia, perusahaan produksi perak terbesar di Tiongkok; selama bertahun-tahun secara berurutan masuk dalam daftar 500 Perusahaan Teratas Tiongkok. Pada tahun 2025, dengan peringkat ke-283, perusahaan secara mantap menempati posisi ke-7 dalam 100 Perusahaan Teratas di Provinsi Henan dan posisi ke-3 dalam 100 Perusahaan Manufaktur Teratas. Kapasitas produksi produk utama perusahaan berada di barisan terdepan dalam industri: kapasitas produksi timbal tahunan 900 ribu ton, seng 50 ribu ton, tembaga 25 ribu ton; kapasitas produksi emas tahunan 20.000 kilogram dan perak 3.000 ton; serta kapasitas asam sulfat tahunan 80 juta ton. Produk utama “papan timbal merek Yuguang” dan “batangan perak” telah terdaftar di London Metal Exchange (LME) dan London Bullion Market Association (LBMA), serta memperoleh pengakuan dari pasar global. Dari sisi kinerja operasional, perusahaan mempertahankan kondisi yang stabil: pada tahun 2024, total pendapatan usaha mencapai 393,45 miliar yuan dan laba bersih 8,07 miliar yuan. Pada tiga kuartal pertama tahun 2025, total pendapatan usaha mencapai 348,55 miliar yuan dan laba bersih 6,20 miliar yuan; secara keseluruhan, operasional berjalan dengan tertib dan perusahaan memiliki daya saing industri yang kuat.

Dalam pengumuman hari ini, Yuguang Jinqian menyatakan bahwa setelah penyelesaian penambahan modal ini, perusahaan dapat secara efektif meredakan tekanan kebutuhan dana yang dihadapi perusahaan akibat perkembangan bisnis yang cepat, sekaligus menyediakan jaminan pendanaan bagi pengembangan bisnis dan penataan strategi perusahaan. Selain itu, setelah penambahan modal selesai, rasio liabilitas terhadap aset perusahaan akan turun secara sepadan; struktur aset perusahaan akan dioptimalkan, sehingga membantu memperkuat kemampuan perusahaan dalam memenuhi kewajiban pembayaran utang serta menurunkan risiko keuangan perusahaan. Seiring dengan kelancaran implementasi proyek-proyek yang didanai dan pemanfaatan dana hasil penghimpunan secara efektif, pelepasan manfaat proyek secara bertahap akan meningkatkan skala operasional dan manfaat ekonomi perusahaan, sehingga pada akhirnya memberikan imbal hasil investasi yang lebih baik bagi perusahaan dan para pemegang saham serta mendorong perkembangan perusahaan yang sehat.

Selesai

Melimpahnya informasi dan penafsiran yang tepat, semuanya ada di aplikasi Sina Finance