Kesaksian oleh Randall D. Guynn, Direktur Divisi Pengawasan dan Regulasi, tentang inovasi

Ketua Steil, Anggota Peringkat Lynch, dan anggota lain dari subkomite, terima kasih atas kesempatan untuk memberikan kesaksian mengenai pekerjaan Dewan Cadangan Federal (Dewan) dalam inovasi sektor keuangan di bawah Divisi Pengawasan dan Regulasi.

Divisi Pengawasan dan Regulasi Federal Reserve berkomitmen untuk memfasilitasi inovasi dalam sektor keuangan. Inovasi yang bertanggung jawab dapat meningkatkan pengalaman pelanggan, memperluas penawaran produk, menurunkan biaya, meningkatkan ketersediaan kredit, dan meningkatkan efisiensi bagi bank, bisnis, dan konsumen sekaligus, sekaligus secara lebih umum mendukung pertumbuhan ekonomi. Inovasi yang bijaksana di bank juga berpotensi meningkatkan keamanan dan kesehatan (safety and soundness) dengan memungkinkan deteksi dan mitigasi risiko yang lebih baik. Mungkin yang paling penting, inovasi yang bertanggung jawab dapat memungkinkan bank untuk lebih baik memenuhi kebutuhan pelanggan mereka yang terus berkembang dan mencegah perpindahan aktivitas ke sektor nonbank yang kurang diatur. Karena alasan-alasan tersebut, bank, regulator, dan pengawas harus terbuka terhadap inovasi dan teknologi yang sedang berkembang.

Penerapan produk, layanan, dan teknologi baru memang tidak tanpa risiko, namun demikian, Federal Reserve berkomitmen pada misinya untuk mengidentifikasi dan mendorong perusahaan agar memitigasi setiap risiko yang mengancam keamanan dan kesehatan mereka atau stabilitas sistem keuangan AS. Tugas utama kami sebagai pengawas adalah mengidentifikasi ancaman signifikan terhadap keamanan dan kesehatan atau stabilitas keuangan sedini mungkin dan mendorong atau mewajibkan tindakan perbaikan yang cepat, sebanding, dan efektif sedini mungkin. Pemeriksa seperti wasit dalam pertandingan sepak bola. Bank pada umumnya bebas memilih model bisnis dan profil risikonya sendiri. Namun, ketika aktivitas mereka mengancam keamanan dan kesehatan atau stabilitas keuangan, pemeriksa mengangkat kartu kuning atau merah dalam bentuk pengamatan pengawasan, hal yang memerlukan perhatian, tindakan penegakan, atau tindakan pengawasan lainnya, sebagaimana diilustrasikan oleh gambar 1 pada lampiran pernyataan ini. Inovasi yang diatur dan diawasi dengan tepat dapat menghasilkan sistem perbankan yang lebih dinamis dan terus membaik yang paling baik melayani semua warga Amerika.

Salah satu cara untuk mencapai keseimbangan yang tepat antara mendorong inovasi dan melindungi keamanan dan kesehatan sistem perbankan adalah dengan menjadi lebih transparan dan mendorong umpan balik dari publik. Kami melakukannya ketika mengusulkan peraturan baru karena Undang-Undang Prosedur Administratif mengharuskan kami memberikan pemberitahuan kepada publik dan mencari komentar publik tentang peraturan baru yang diusulkan. Tetapi sebagian besar pengawasan kami tersembunyi dari pandangan publik. Untuk menerima umpan balik publik mengenai pengawasan kami, kami perlu secara sukarela membuka tirai agar lebih banyak pengawasan kami terlihat oleh publik, dengan tetap tunduk pada perlindungan informasi milik pribadi yang sensitif secara kompetitif, informasi pengawasan yang bersifat rahasia, serta informasi lain yang harus tetap bersifat rahasia.

Wakil Ketua untuk Pengawasan dan saya sangat berkomitmen untuk membuat pengawasan kami lebih transparan dan dapat dipertanggungjawabkan secara publik. Kami menunjukkan komitmen itu dengan merilis kepada publik pada bulan November Pernyataan Prinsip Operasional Pengawasan.1 Kami menunjukkan lagi komitmen itu pada bulan Januari ketika kami menerbitkan manual operasional untuk mengawasi organisasi perbankan terbesar dan paling kompleks, yang sebelumnya tidak dipublikasikan.2 Kami akan terus menunjukkan komitmen ini dengan merilis kepada publik banyak manual prosedur dan instruksi lain untuk staf yang sebelumnya disimpan secara rahasia. Dengan cara ini, kami akan memberi publik visibilitas yang lebih besar mengenai bagaimana kami mengawasi organisasi perbankan dan meminta umpan balik mereka.

Meskipun janji dan bahaya teknologi baru yang tepat, berdasarkan definisi, tidak diketahui, ada tiga area yang sedang berkembang yang ingin saya fokuskan hari ini: kecerdasan buatan, aset digital, dan kemitraan bank-fintech. Teknologi-teknologi ini kemungkinan besar akan menjadi yang paling berdampak pada sektor perbankan pada masa depan yang dapat diperkirakan.

Kecerdasan Buatan

Kecerdasan buatan (AI) sudah ada dalam berbagai bentuk untuk beberapa waktu, dan staf pengawasan Federal Reserve terus memantau penggunaan bank terhadapnya. Banyak variasi AI, seperti pembelajaran mesin, telah digunakan selama bertahun-tahun dan bank sering menerapkan kapabilitas yang sudah matang dan teruji waktu ini di perusahaan mereka. Misalnya, beberapa perusahaan menggunakan alat pembelajaran mesin dalam deteksi dan pencegahan penipuan.

Penggunaan AI telah meningkat secara nyata dalam beberapa tahun terakhir di bank-bank yang diawasi, yang menerapkan baik produk internal maupun produk dari vendor. AI dapat meningkatkan efisiensi operasional, memperkuat kapabilitas manajemen risiko, menghasilkan konten baru, dan memberikan wawasan analitis baru. Lebih baru lagi, kekuatan transformatif dari teknologi AI yang lebih baru seperti generative AI dan agentic AI telah mendorong eksplorasi di seluruh industri. Banyak institusi keuangan telah mulai menerapkan aplikasi generative AI untuk menguji fungsionalitas terbatas pada area seperti peringkasan dokumen dan bantuan pengkodean. Meskipun adopsi teknologi yang lebih baru ini umumnya terbatas pada aplikasi berisiko rendah, kami mengharapkan tingkat adopsi yang meningkat seiring aplikasi yang bermanfaat meluas ke area yang lebih material dan tantangan implementasi terselesaikan.

Meskipun adopsi AI menjanjikan banyak manfaat, penting untuk terus memantau risiko. Alat AI dapat menimbulkan tantangan terkait explainability (kemampuan menjelaskan), operasional, model, dan data. Kompleksitas dan ketertutupan sistem-sistem ini juga dapat memunculkan pertimbangan bias dan privasi. Meskipun institusi yang kami awasi umumnya memiliki kontrol seperti praktik pengembangan yang baik, rezim pengujian yang efektif, dan sistem human-in-the-loop untuk mengelola risiko AI, institusi keuangan seharusnya secara proaktif menerapkan kebijakan tata kelola, manajemen risiko, dan pengawasan ketika penggunaan AI menjadi semakin luas. Memahami kasus penggunaan dan metodologi spesifik sangat penting.

Untuk memfasilitasi penerapan alat AI, staf pengawasan Dewan dan Bank Cadangan sedang bekerja untuk lebih memahami teknologi yang tersedia dan yang sedang berkembang. Selain terus memantau penggunaan AI oleh bank, kami juga mengeksplorasi kemungkinan use case untuk meningkatkan penilaian dan pengawasan kami terhadap risiko perbankan. Secara khusus, alat AI mungkin berguna untuk meningkatkan pelatihan dan persiapan pemeriksa serta memproses jumlah besar data dari media, panggilan pendapatan (earnings calls), dan dokumen pengajuan publik sebagai bagian dari pemantauan berkelanjutan kami terhadap institusi keuangan. Namun demikian, meskipun kami mengharapkan alat-alat ini menjadi masukan yang membantu dan pada akhirnya penting, penilaian dan pengambilan keputusan akan tetap berada pada para ahli bidang (subject matter experts).

Aset Digital

Area kedua yang ingin saya soroti adalah aset digital. Kami telah melihat kemajuan di bidang aset digital yang dapat menawarkan banyak manfaat bagi bank maupun pelanggan mereka. Misalnya, payment stablecoins dan setoran tokenized berpotensi memungkinkan pembayaran yang lebih cepat dan lebih murah. Tokenisasi juga berpotensi memberikan fleksibilitas dalam penyelesaian, pencatatan yang ditingkatkan (enhanced recordkeeping) dan otomatisasi, serta keuntungan efisiensi lainnya.

Federal Reserve telah mengambil sejumlah langkah untuk lebih memungkinkan bank terlibat dengan teknologi aset digital. Baru-baru ini kami memastikan bahwa penilaian terhadap risiko aset digital menjadi bagian dari proses normal pengawasan dan mencabut sejumlah surat pengawasan terkait kripto.3 Pada Desember 2025, kami juga mengganti pernyataan kebijakan yang menempatkan pembatasan yang tidak perlu pada jenis-jenis inovasi tertentu dengan pernyataan kebijakan yang dirancang untuk memfasilitasi inovasi yang bertanggung jawab oleh bank-bank yang diawasi Dewan.4 Bersama dengan rekan-rekan kami di antarlembaga, kami juga telah memperjelas pertimbangan manajemen risiko terkait penyimpanan aset kripto.5 Ke depan, kami sedang mempertimbangkan bagaimana memberikan kejelasan tambahan bagi bank yang terlibat dalam aktivitas aset digital. Baru-baru ini kami memperjelas perlakuan permodalan untuk sekuritas yang ditokenisasi, misalnya.6 Kami juga sedang berkoordinasi dengan regulator perbankan lainnya saat kami mengembangkan peraturan untuk mengimplementasikan GENIUS Act.

Hubungan Pihak Ketiga

Ketiga, saya ingin membahas pendekatan kami terhadap hubungan pihak ketiga. Kemitraan bank-fintech dapat menyediakan saluran bagi bank dari semua ukuran untuk mengakses teknologi baru. Secara khusus, kemitraan bank-fintech dapat mempromosikan level playing field dengan memungkinkan bank-bank komunitas bersaing dengan bank-bank yang lebih besar yang memiliki lebih banyak sumber daya untuk berinvestasi pada teknologi mereka sendiri. Kemitraan ini juga dapat membantu bank dengan cepat dan secara biaya-efektif menerapkan produk atau layanan ke pasar, sekaligus memberi bank akses ke pasar yang baru atau yang diperluas, sumber pendapatan, dan pelanggan. Kemitraan bank-fintech berbeda dalam hal penawaran produk, sehingga berpotensi cocok untuk berbagai jenis use case. Misalnya, beberapa kemitraan menawarkan layanan simpanan tradisional sementara yang lain berfokus pada pembayaran atau pemberian pinjaman (lending).

Kemitraan-kemitraan ini, tentu saja, dapat menghadirkan risiko yang rumit yang memerlukan manajemen risiko dan pengawasan yang sebanding. Oleh karena itu, penting bahwa bank memahami risiko dan kewajiban hukum mereka, termasuk terkait kepatuhan konsumen, dan bahwa kami mengawasi mereka dengan semestinya. Dari pihak kami, Dewan akan terus mengeksplorasi opsi tambahan untuk memastikan bahwa bank memiliki kejelasan regulasi dan pengawasan dalam keterlibatan mereka dengan pihak ketiga.

Terakhir, untuk sepenuhnya melihat efek menguntungkan dari inovasi terhadap pertumbuhan ekonomi dan kemakmuran, para inovator, bank, dan regulator harus mengembangkan dialog yang konstruktif untuk membangun kepercayaan dan menetapkan fondasi kerja yang kokoh. Public outreach oleh Federal Reserve memainkan peran penting dalam pemahaman kami tentang fungsi teknologi baru serta risiko yang mungkin ditimbulkannya bagi bank, publik, dan sistem keuangan yang lebih luas. Dalam tahun lalu, Dewan menyelenggarakan sejumlah konferensi publik yang mencakup diskusi tentang inovasi dan bagaimana bank bermaksud menggunakan teknologi baru.7 Acara seperti ini memfasilitasi interaksi yang berguna dan diperlukan antar pemangku kepentingan serta membantu kami menyempurnakan pengawasan dan regulasi kami.

Terima kasih. Saya menantikan pertanyaan Anda.

Lampiran

Gambar 1: Kontinum tindakan pengawasan

Catatan: Gambar menampilkan potensi tindakan pengawasan yang dapat diambil untuk menanggulangi pengamatan pengawasan. Tindakan-tindakan tersebut diurutkan dari kiri ke kanan berdasarkan tingkat keparahan. Panah menunjukkan bahwa pengawas memiliki diskresi untuk menaikkan tindakan penanggulangan dari tingkat yang lebih rendah ke tingkat yang lebih tinggi di luar urutan berdasarkan probabilitas atau tingkat keparahan. Sebagian dari tindakan ini, seperti mengaktifkan rencana pemulihan, hanya berlaku untuk organisasi perbankan terbesar dan paling sistemik.

Versi yang dapat diakses

1. Lihat Board of Governors of the Federal Reserve System, Division of Supervision and Regulation, “Statement of Supervisory Operating Principles (PDF),” 29 Oktober 2025. Kembali ke teks

2. Lihat “Large Institution Supervisory Coordinating Committee (LISCC) Operating Manuals,” Januari 2026. Kembali ke teks

3. Lihat Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Announces the Withdrawal of Guidance for Banks Related to their Crypto-asset and Dollar Token Activities and Related Changes to its Expectations for These Activities,” siaran pers, 24 April 2025, dan “Federal Reserve Board Announces It Will Sunset Its Novel Activities Supervision Program and Return to Monitoring Banks’ Novel Activities through the Normal Supervisory Process,” siaran pers, 15 Agustus 2025. Kembali ke teks

4. Lihat Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Withdraws 2023 Policy Statement and Issues New Policy Statement Regarding the Treatment of Certain Board-Supervised Banks that Facilitates Responsible Innovation,” siaran pers, 17 Desember 2025. Kembali ke teks

5. Lihat Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, dan Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Issue Joint Statement on Risk-Management Considerations for Crypto-asset Safekeeping,” siaran pers, 14 Juli 2025. Kembali ke teks

6. Lihat Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, dan Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Clarify the Capital Treatment of Tokenized Securities,” siaran pers, 5 Maret 2026. Kembali ke teks

7. Lihat, misalnya, konferensi-konferensi Dewan Federal Reserve: Unleashing a Financially Inclusive Future (15 Juli 2025); Integrated Review of the Capital Framework for Large Banks (22 Juli 2025); Community Bank Conference (9 Oktober 2025); dan the Payments Innovation Conference (21 Oktober 2025). Kembali ke teks