Saya akhir-akhir ini mendapatkan banyak pertanyaan tentang apakah harus memilih SIPP atau workplace pension, jadi izinkan saya jelaskan apa yang saya lihat di pasar tahun pajak ini.

Pertama, dasar-dasarnya. Jika Anda bekerja dan penghasilan cukup, pemberi kerja Anda secara otomatis mendaftarkan Anda ke dalam workplace pension di mana keduanya berkontribusi persentase dari gaji Anda. Cukup sederhana - mereka mengurus sebagian besar untuk Anda. Tapi inilah halnya: Anda sebenarnya bisa mengatur SIPP bersamaan dengan itu, yang memberi Anda kendali jauh lebih besar atas ke mana uang Anda pergi. Anda memilih investasi, mengelola profil risiko, memilih dari bonds, ETFs, mutual funds - pokoknya apa pun yang sesuai dengan strategi Anda.

Kontribusi minimum pemberi kerja pada workplace pension adalah 3%, dengan karyawan menyetor 5% untuk mencapai ambang gabungan 8%. Beberapa pemberi kerja lebih dermawan dan mencocokkan kontribusi Anda. Orang yang wiraswasta tentu tidak bisa mengakses workplace pension, itulah sebabnya SIPPs menjadi sangat populer di kalangan mereka.

Sekarang, perbedaan utama antara SIPP atau workplace pension benar-benar tergantung pada apa yang penting bagi Anda. Dengan skema workplace, penyedia Anda yang memilih investasi - mungkin cocok untuk Anda, mungkin tidak. SIPP membalikkan itu: Anda yang mengendalikan. Itu sangat kuat jika Anda tahu apa yang Anda lakukan, tetapi juga berarti tanggung jawab lebih besar. Anda perlu mengelolanya secara aktif kecuali Anda memilih SIPP yang dikelola profesional.

Satu hal yang sering diabaikan adalah biaya. workplace pension yang lebih lama bisa sangat mahal, sementara biaya SIPP cenderung lebih kompetitif saat ini. Ketika dana Anda cukup besar, perbedaan itu benar-benar bertambah. Dan saat pensiun, workplace scheme bisa menjadi terbatas - tidak selalu fleksibel tentang bagaimana Anda mengakses uang Anda. SIPPs biasanya memungkinkan Anda mengambil lump sum bebas pajak, drawdowns, atau kombinasi keduanya dengan lebih mudah.

Ini pendapat saya: langkah paling cerdas bukanlah memilih salah satu. Anda bisa melakukan keduanya. Maksimalkan workplace pension Anda untuk mendapatkan kontribusi pemberi kerja dan tax relief, lalu jalankan SIPP di sampingnya untuk fleksibilitas investasi yang lebih besar. Hanya saja perhatikan batas tahunan Anda - kebanyakan orang bisa menyumbang 100% dari penghasilan hingga £60,000 di semua pensions secara gabungan. Jika melebihi itu, Anda akan dikenai biaya pajak.

Jika Anda memiliki pengetahuan investasi dan menginginkan opsi yang lebih luas, SIPP atau workplace pension menjadi percakapan 'keduanya'. Jika Anda kurang suka mengelola sendiri, manfaatkan workplace scheme tetapi jangan abaikan opsi SIPP sepenuhnya. Tujuan pensiun dan toleransi risiko Anda harus menjadi pendorong keputusan, bukan hanya kenyamanan.