Banyak bank kecil dan menengah secara intensif menurunkan suku bunga simpanan, "kemiringan suku bunga" menjadi fenomena umum

Tanya AI · Bagaimana penyempitan net interest margin mendorong gelombang penyesuaian suku bunga bank-bank kecil dan menengah?

Dalam waktu dekat, banyak bank kecil dan menengah menyambut gelombang baru penyesuaian suku bunga simpanan.

Sejak bulan Maret, puluhan bank kecil dan menengah termasuk Bank Xinjiang, Bank Desa dan Kota Yuannan Yuanjiang, Bank Komersial Rakyat Yiyou di Heilongjiang, Bank Desa dan Kota Jingfa Pukou Nanjing, dan lainnya telah menurunkan suku bunga penawaran simpanan secara rapat. Untuk produk deposito berjangka 2 tahun, 3 tahun, dan 5 tahun, suku bunganya umumnya diturunkan hingga di bawah 2%, sehingga secara resmi memasuki era “angka 1”.

Sebagai contoh, Bank Xishang menyatakan bahwa mulai 1 April, bank tersebut akan menyesuaikan sebagian suku bunga simpanan di aplikasi perbankan selulernya; suku bunga deposito berjangka 3 tahun dan 5 tahun sama-sama diubah menjadi 1,8%, yang semuanya turun sebesar 20 basis poin dibandingkan dengan suku bunga saat ini.

Bank Desa dan Kota Jingfa Pukou Nanjing, Provinsi Jiangsu, sejak bulan Maret telah menurunkan suku bunga simpanan dua kali berturut-turut. Pada 9 Maret, bank tersebut mengubah suku bunga simpanan 1 tahun dari 1,85% menjadi 1,65%, serta suku bunga simpanan 2 tahun dari 1,8% menjadi 1,65%. Pada 20 Maret, bank tersebut kembali menurunkan; suku bunga simpanan 1 tahun turun menjadi 1,5%, dan suku bunga simpanan 2 tahun turun menjadi 1,47%.

Pada 6 Maret, Bank Xinjiang mengumumkan bahwa mulai tanggal 10, bank menyesuaikan suku bunga penawaran simpanan dalam mata uang RMB. Suku bunga simpanan giro, simpanan berjangka tetap (整存整取), simpanan yang disepakati (协定存款), dan simpanan pemberitahuan semuanya diturunkan, dengan penurunan maksimum sebesar 15 BP (basis poin). Di antaranya, suku bunga simpanan giro dan deposito berjangka 3 tahun serta di bawahnya umumnya diturunkan 10 BP, sementara suku bunga deposito berjangka 5 tahun diturunkan 15 BP. Selain itu, simpanan yang disepakati dan simpanan pemberitahuan 7 hari sama-sama diturunkan 10 BP, sedangkan suku bunga simpanan pemberitahuan 1 hari diturunkan 5 BP.

Dalam gelombang penurunan suku bunga ini, “terbaliknya kurva suku bunga” (利率倒挂) telah menjadi fenomena yang umum. Pada sebagian bank, suku bunga simpanan untuk berbagai tenor sudah hampir setara atau bahkan mengalami inversion, yaitu suku bunga simpanan jangka panjang lebih rendah daripada suku bunga simpanan jangka pendek. Misalnya, setelah penyesuaian, suku bunga deposito berjangka 3 tahun di Bank Desa dan Kota Mengyin Lushunkou Dalian adalah 1,80%, lebih tinggi daripada 1,60% untuk tenor 5 tahun.

Di saat yang sama, produk simpanan dengan tenor panjang tengah dipercepat keluar dari pasar. Menurut laporan Beijing Business Today, dari 19 bank swasta, 9 di antaranya tidak dapat menemukan produk simpanan 5 tahun di APP mereka; sebagian bank secara substansial telah menghentikan bisnis tambahan simpanan berjangka menengah-panjang. Enam bank besar milik negara juga telah secara kolektif menurunkan (membuka penarikan) deposito berjangka besar 5 tahun pada Desember 2025.

Diketahui, gelombang penurunan suku bunga kali ini merupakan pilihan rasional dari industri perbankan untuk merespons tekanan penyempitan net interest margin yang terus berlanjut. Berdasarkan data dari Administrasi Negara untuk Pengawasan Keuangan (国家金融监督管理总局), hingga akhir triwulan keempat 2025, net interest margin bank komersial sebesar 1,42%, sama dengan akhir triwulan ketiga; namun dibandingkan dengan 1,52% di akhir 2024, angka tersebut sudah turun cukup dalam sebesar 10 basis poin.

Ke depan, kalangan industri secara umum berpendapat bahwa tren penurunan suku bunga simpanan masih akan berlanjut. CICC (Citi? Actually “中信证券”) memperkirakan net interest margin industri perbankan pada 2026 penyempitannya menyusut menjadi sekitar 4 basis poin, yakni untuk pertama kalinya sejak 2022, penurunan spread tahunan berada pada level satu digit rendah.

Everbright Securities berpendapat bahwa tahun ini net interest margin akan terus menurun dengan pola “L” (L型下行); penyempitan sepanjang tahun diperkirakan sekitar 15 bp menjadi 1,36%. Tekanan re-pricing di sisi aset masih besar; perbaikan biaya dana di sisi liabilitas simpanan adalah “satu-satunya bantalan penyangga”; pendapatan non-bunga menjadi kunci untuk mengimbangi.

CICC menyatakan bahwa diperkirakan pada 2025, spread perbankan masih menyempit secara year-on-year sebesar 10–15 bp. Pertumbuhan pendapatan bunga yang negatif dalam jangka pendek sulit untuk dibalik; bank dengan porsi giro yang tinggi di sisi liabilitas dan simpanan berbiaya tinggi yang sedikit relatif lebih tahan terhadap tekanan.