Tiga REIT Oversold dengan Fundamental Kuat

Pernah ada masa ketika kekhawatiran terbesar di pasar adalah properti komersial (CRE), terutama bagi perusahaan yang memiliki kantor dan tempat kerja yang kini sebagian besar staf bekerja dari rumah. Anda mungkin tidak lagi menemukan kekhawatiran CRE menjadi sorotan utama di pemberitaan keuangan, tetapi itu tidak harus berarti kondisi telah membaik (banyak hal yang sedang terjadi!). Real Estate Investment Trusts (REITs) masih terseret bersama pasar lainnya selama bulan terakhir, dan aset komersial terus menjadi perhatian investor. Namun, ada beberapa REIT yang berteriak Oversold pada indikator teknis tertentu, dan kami telah mengidentifikasi tiga di antaranya yang juga memiliki angin tailwinds fundamental.

Dapatkan peringatan Vornado Realty Trust:

Daftar

Mengapa REIT Bisa Siap untuk Pertumbuhan Kuat pada 2026

REIT telah menjadi salah satu kelas aset yang paling membosankan untuk diinvestasikan selama lima tahun terakhir, dengan apresiasi yang praktis tidak ada selain dividen. Vanguard Real Estate ETF NYSEARCA: VNQ, salah satu REIT indeks berbasis luas terbesar di pasar dengan lebih dari $33 miliar aset, telah turun 5,5% dalam lima tahun terakhir, meskipun sebagian besar terjadi dalam bulan terakhir (turun 8%). Sampai perang Iran pecah, investor REIT sebenarnya masih nyaris berada di atas air, dan dividen menjadi bentuk utama imbal hasil.

Namun, ada beberapa alasan untuk bersikap bullish terhadap REIT pada 2026. Banyak dana ini telah mencapai level Oversold yang drastis, dan trader teknikal akan mengincar reli. Dan meskipun lingkungan suku bunga kini cenderung mengarah ke lebih tinggi untuk jangka waktu yang lebih lama, 2026 diperkirakan menjadi tahun yang baik bagi kelas aset tersebut.

Proyeksi JPMorgan Research memperkirakan pertumbuhan total sebesar 6% pada metrik penting Funds From Operations (FFO) untuk sektor tahun ini. FFO mengukur arus kas sebuah dana dengan menambahkan amortisasi dan depresiasi ke laba bersih, lalu mengurangkan keuntungan dari penjualan properti yang tidak berulang. Metrik ini memberikan gambaran arus kas yang lebih akurat dibanding laba bersih saja, sehingga membantu menilai keberlanjutan pertumbuhan dividen. REIT cenderung menjadi sektor investasi yang konservatif, sehingga pertumbuhan dividen yang berkelanjutan sering kali lebih penting daripada imbal hasil saham.

Ketiga 3 REIT Ini Punya Fundamental Kuat dan Sinyal Oversold yang Berkedip

Saat mencari saham yang oversold, penting untuk menggunakan beberapa indikator teknis untuk mengonfirmasi sinyal. Relative Strength Index (RSI) adalah pilihan populer karena heuristik yang sederhana dan andal, tetapi tidak boleh digunakan sendirian. Untuk ketiga saham ini, kita akan menggunakan RSI bersama alat lain, seperti indikator Moving Average Convergence Divergence (MACD).

Simon Property Group: Distabilkan oleh Basis Pelanggan Berpenghasilan Tinggi

Simon Property Group Inc. NYSE: SPG, yang dulu dikenal sebagai REIT mal, telah memposisikan dirinya sebagai operator “destinasi” bagi pelanggan berpenghasilan tinggi. Sementara banyak mal tradisional meredup, SPG berfokus pada mal kelas atas dan mengakuisisi properti ritel utama untuk merek-merek mewah. Pendekatan ini membuahkan hasil: pada Q4 2025, manajemen melaporkan rekor tahunan FFO sebesar $4,8 miliar ($12,73 per saham) dan memandu FFO 2026 di kisaran $13 hingga $13,25. Perusahaan juga mengumumkan program pembelian kembali saham senilai $2 miliar, hampir 3% dari kapitalisasi pasar, dengan tingkat hunian portofolio 96%+ dan peningkatan 15% year over year (YOY) pada pipeline penyewaan.

Fundamental Simon menunjukkan sedikit tanda kesulitan; pelemahan saham baru-baru ini kemungkinan mencerminkan penarikan pasar yang lebih luas, bukan masalah spesifik perusahaan. Saham menemukan dukungan pada moving average 200 hari tepat saat RSI mencapai Oversold. Jika saham bertahan di atas MA 200 hari, ini bisa menjadi titik masuk yang menarik.

Rexford Industrial Realty: Peluang di Zona Industri California

California Selatan memiliki pasar industri infill terbesar, dengan lebih dari 1,8 miliar kaki persegi, tetapi zonasi dan regulasi sering membatasi pasokan serta menciptakan hambatan masuk yang tinggi. Secara alami, itu juga mendorong tarif sewa naik, menguntungkan pemilik properti yang sudah mapan seperti Rexford Industrial Realty Inc. NYSE: REXR, yang memiliki lebih dari 400 properti di pasar tersebut. Saham ini telah menjadi pecundang jangka panjang selama lima tahun terakhir, tetapi Rexford saat ini sedang mengalami transisi: mantan COO Laura Clark telah diangkat sebagai CEO baru, dan perusahaan telah mengotorisasi pembelian kembali saham baru senilai $500 juta.

Perusahaan memiliki katalis pada 15 April, ketika mereka melaporkan pendapatan Q1 2026, yang bisa menjadi kunci untuk menghentikan penurunan saham. Saham turun sekitar 16% YTD, termasuk penurunan 14% hanya dalam bulan terakhir. Tetapi sekarang saham mendekati titik terendah April 2025, dan RSI serta MACD menunjukkan bahwa momentum penurunan sedang melambat. Nantikan terjadinya bullish MACD crossover saat kita mendekati laporan pendapatan untuk menandakan potensi pergeseran momentum.

Vornado Realty Trust: Aksi Kontra terhadap Real Estat New York

Investasi pada Vornado Realty Trust NYSE: VNO bukan untuk mereka yang tidak berani. Ya, kita berbicara tentang CRE New York, yang ditinggalkan seolah mati selama pandemi COVID-19 dan kesulitan untuk pulih. Namun, manajemen Vornado melaporkan leasing Manhattan seluas 4,6 juta kaki persegi—tertinggi di industrinya—pada 2025, dengan momentum yang kuat khususnya di distrik PENN 1 dan PENN 2. Manajemen juga melaporkan akuisisi properti kelas atas di Fifth Avenue dan East 54th Street selama hasil Q4 2025. Mereka memandu FFO 2026 agar selaras dengan angka 2025, proyeksi yang moderat dengan ruang yang cukup besar untuk potensi kenaikan.

Saham VNO menunjukkan grafik yang mirip dengan REXR, dengan tanda-tanda reli yang sedang berlangsung. RSI telah bertahan di wilayah Oversold selama sebagian besar dua bulan terakhir, mendekati titik terendah musim semi 2025. Yang penting, MACD telah melintas di atas garis sinyalnya, menandakan bahwa momentum penjualan mungkin mulai mandek dan bahwa para pembeli bisa kembali.

Haruskah Anda Menginvestasikan $1.000 di Vornado Realty Trust Sekarang?

Sebelum Anda mempertimbangkan Vornado Realty Trust, Anda sebaiknya mendengar ini.

MarketBeat melacak analis riset berperingkat teratas dan berkinerja terbaik di Wall Street serta saham yang mereka rekomendasikan kepada klien mereka setiap hari. MarketBeat telah mengidentifikasi lima saham yang diam-diam dibisikkan oleh analis top kepada klien mereka untuk dibeli sekarang sebelum pasar yang lebih luas ikut menyadarinya… dan Vornado Realty Trust tidak masuk daftar tersebut.

Meskipun Vornado Realty Trust saat ini memiliki peringkat Hold di antara para analis, analis dengan peringkat teratas percaya bahwa lima saham ini adalah pilihan beli yang lebih baik.

Lihat Lima Saham Di Sini

Panduan Pemula untuk Saham Pensiun

Klik tautan untuk melihat daftar tujuh saham pensiun terbaik MarketBeat dan mengapa mereka harus ada di portofolio Anda.

Dapatkan Laporan Gratis Ini