Kisah Henry Schein (HSIC) Sedang Berubah Saat Para Analis Meninjau Ulang Pertumbuhan dan Penilaian

Simply Wall St

Kamis, 26 Februari 2026 pukul 4:12 PM GMT+9 4 min read

Dalam artikel ini:

HSIC

-1.73%

Temukan saham pemenang di setiap siklus pasar. Bergabunglah dengan 7 juta investor menggunakan ide investasi Simply Wall St secara GRATIS.

Nilai wajar yang dinilai dalam model untuk Henry Schein telah didorong dari US$78.14 menjadi US$83.21, yang menandakan kisaran penilaian yang sedikit lebih tinggi berdasarkan asumsi terbaru. Perubahan itu sejalan dengan riset Street baru-baru ini, di mana beberapa perusahaan telah menaikkan target harga mereka ke rentang US$87 hingga US$100 karena sentimen terhadap permintaan gigi dan pertumbuhan organik membaik. Lanjutkan membaca untuk melihat apa yang mendorong narasi yang terus berkembang ini dan bagaimana Anda dapat memantau faktor-faktor kunci yang diperhatikan para analis.

Target Harga Analis tidak selalu menangkap keseluruhan cerita. Kunjungi Company Report kami untuk menemukan cara-cara baru menilai Henry Schein.

Apa yang Telah Dikatakan Wall Street

🐂 Poin-poin Bullish

Baird, Evercore ISI, JPMorgan, dan Barrington semuanya menaikkan target harga Henry Schein, dengan kisaran baru umumnya berada di area US$92 hingga US$104, mencerminkan pembaruan model setelah hasil Q4.

Baird menyoroti adanya pengaturan yang membaik untuk Henry Schein, menunjuk pada survei gigi bulan Februari yang menyarankan adanya pemulihan permintaan pasien yang moderat untuk bulan ketiga berturut-turut, yang mereka anggap mendukung bisnis tersebut.

Beberapa firma, termasuk Baird, Barrington, dan Evercore ISI, mempertahankan peringkat positif untuk saham setelah hasil Q4 dan panduan awal FY26, yang menandakan keyakinan terhadap eksekusi dan tren permintaan.

Baird secara eksplisit mengutip keyakinan bahwa Henry Schein berpotensi mengalami pertumbuhan laba dua digit mulai tahun 2027. Pandangan ini berkontribusi pada keputusannya untuk menaikkan target harga menjadi US$104.

🐻 Poin-poin Bearish

UBS, Mizuho, dan Leerink mempertahankan sikap yang lebih hati-hati, dengan peringkat Neutral atau Market Perform meskipun mereka menaikkan target harga ke kisaran US$87 hingga US$88.

Leerink menggambarkan hasil secara keseluruhan sebagai stabil dan tidak sepenuhnya mengubah tesis, sehingga menunjukkan bahwa meskipun kondisi seperti pertumbuhan organik dan permintaan terlihat lebih baik, beberapa analis masih melihat potensi kenaikan yang terbatas dibandingkan ekspektasi saat ini.

Apakah pemikiran Anda selaras dengan Analis Bull atau Bear? Mungkin Anda merasa ada lebih banyak hal dalam cerita ini. Kunjungi Simply Wall St Community untuk menemukan lebih banyak perspektif!

NasdaqGS:HSIC Grafik Harga Saham 1-Tahun

Kami telah menandai 1 risiko untuk Henry Schein. Lihat mana yang dapat memengaruhi investasi Anda.

Apa yang Ada di Berita

Henry Schein menunjuk Frederick M. Lowery sebagai Chief Executive Officer, efektif 2 Maret 2026. CEO lama Stanley M. Bergman mundur dari peran tersebut setelah 35 tahun dan tetap menjadi Chairman untuk mendukung transisi.

Dewan menyetujui anggaran dasar dan bylaws yang diamendemen serta di-restated yang menghapus persyaratan untuk menunjuk seorang Presiden dan memungkinkan peran CEO dipisahkan dari posisi Presiden dan Ketua, sehingga memberikan lebih banyak fleksibilitas dalam struktur kepemimpinan senior.

Perusahaan menerbitkan panduan laba 2026, yang menunjukkan perkiraan pertumbuhan total penjualan sekitar 3% hingga 5% selama 2025.

Henry Schein melanjutkan pembelian kembali saham, membeli 2,800,000 saham dengan nilai US$200m pada akhir 2025, dan mencatat beban penurunan nilai non tunai sebesar US$15m pada aset tak berwujud pada kuartal keempat yang memengaruhi laba yang dilaporkan.

 






Cerita Berlanjut  

Bagaimana Perubahan Ini Mengubah Nilai Wajar untuk Henry Schein

Nilai wajar dalam model berpindah dari US$78.14 ke US$83.21.

Pertumbuhan pendapatan disesuaikan dari 3.54% menjadi sekitar 3.62%.

Marjin laba bersih dipangkas dari sekitar 4.10% menjadi sekitar 4.08%.

Future P/E berpindah dari 16.25x menjadi sekitar 16.87x.

Tingkat diskonto tetap pada dasarnya tidak berubah di sekitar 6.98%.

Jangan Pernah Ketinggalan Pembaruan: Ikuti Narasi

Narasi menghubungkan cerita bisnis sebuah perusahaan dengan proyeksi keuangan dan nilai wajar sehingga Anda dapat melihat bagaimana asumsi-asumsi tertentu terhubung dengan angka-angka. Narasi diperbarui saat informasi baru masuk, yang membantu Anda memantau apa yang benar-benar penting dari waktu ke waktu.

Silakan kunjungi Simply Wall St Community dan ikuti Narasi tentang Henry Schein untuk tetap mengikuti perkembangan:

Bagaimana area margin yang lebih tinggi seperti Specialty Products, Technology, dan penawaran private label diperkirakan berkontribusi lebih dari 50% terhadap non GAAP operating income dan mendukung margin kotor yang lebih tinggi secara struktural.

Peran digital workflow, alat AI, dan platform praktik manajemen berbasis cloud, serta perawatan di rumah melalui Home Solutions, dalam mendukung pendapatan berulang dan retensi klien.

Risiko utama seperti tekanan penetapan harga kompetitif, keterbatasan staf di praktik gigi, tantangan regulasi di negara tertentu, serta risiko eksekusi terkait transisi CEO dan program penghematan biaya.

_ Artikel ini oleh Simply Wall St bersifat umum. Kami memberikan komentar berdasarkan data historis dan proyeksi analis saja dengan menggunakan metodologi yang tidak bias dan artikel-artikel kami tidak dimaksudkan sebagai nasihat keuangan. Ini tidak merupakan penawaran rekomendasi untuk membeli atau menjual saham mana pun, dan tidak mempertimbangkan tujuan Anda, atau situasi keuangan Anda. Kami bertujuan untuk memberikan analisis jangka panjang yang berfokus pada dasar data. Perlu dicatat bahwa analisis kami mungkin tidak memperhitungkan pengumuman perusahaan terbaru yang sensitif terhadap harga atau materi kualitatif. Simply Wall St tidak memiliki posisi pada saham mana pun yang disebutkan._

_ Perusahaan yang dibahas dalam artikel ini termasuk HSIC._

Apakah Anda punya masukan untuk artikel ini? Khawatir tentang kontennya? Hubungi kami secara langsung._ Atau, kirim email ke editorial-team@simplywallst.com_

Syarat dan Kebijakan Privasi

Privacy Dashboard

Informasi Lebih Lanjut