Bagaimana Perubahan APR Mempengaruhi Pengguna Kartu Kredit

Pemegang kartu kredit mungkin lebih sensitif terhadap perubahan suku bunga daripada yang umumnya diasumsikan. Data menunjukkan bahwa, secara rata-rata, kenaikan 1 poin persentase pada tingkat persentase tahunan (APR) seorang peminjam menyebabkan penurunan hampir 9% pada pengeluaran kartu kredit bulan berikutnya.

Para peneliti di Federal Reserve Boston menggambarkan penyesuaian ini sebagai respons yang “bermakna secara ekonomi.” Dalam praktiknya, kenaikan 1 poin persentase pada APR berarti sekitar $74 lebih sedikit untuk pengeluaran kartu bulanan.

Dampak dalam Situasi yang Berbeda

Namun, efek ini tidak seragam. Dampak perubahan suku bunga bergantung pada apakah pemegang kartu memiliki saldo, serta skor kredit mereka. Pada akun yang membawa saldo, kenaikan 1 poin persentase pada APR menurunkan pengeluaran sekitar 15% pada bulan berikutnya—hampir dua kali lipat efek rata-rata secara keseluruhan. Sebaliknya, pengeluaran pemegang kartu yang melunasi saldo mereka sepenuhnya setiap bulan menunjukkan sedikit sensitivitas terhadap perubahan suku bunga.

Meski demikian, respons setiap individu bisa berbeda dan dapat berubah dari bulan ke bulan.

“Kami ingin tahu seberapa strategis revolvers sebenarnya,” kata Brian Riley, Direktur Kredit di Javelin Strategy & Research. “The Fed menunjukkan adanya keterkaitan antara kenaikan suku bunga dan penurunan pengeluaran, tetapi itu menyederhanakan secara berlebihan apa yang benar-benar terjadi. Jika konsumen lebih strategis, kemungkinan besar kita tidak akan memiliki utang bergulir lebih dari $1 triliun pada tingkat 20.97%. Dalam banyak kasus, mobil mogok, anak membutuhkan perawatan medis, atau anggaran rumah tangga tidak beres. Itulah pendorong utama utang bergulir.”

Skor Kredit dan Faktor Lainnya

Para peneliti juga menemukan variasi yang serupa berdasarkan skor kredit. Peminjam dengan skor kredit lebih rendah menurunkan pengeluaran mereka sekitar 18% ketika APR naik 1 poin persentase, sementara pengeluaran di kalangan peminjam dengan skor kredit lebih tinggi berubah sangat sedikit.

Sebaliknya, konsumen dengan skor kredit lebih tinggi cenderung menyesuaikan dengan melunasi utang, mengurangi saldo terutang mereka sekitar 7%. Sebagai perbandingan, konsumen dengan skor kredit lebih rendah terutama merespons tarif yang lebih tinggi dengan mengurangi pengeluaran.

Faktor tambahan juga dapat memengaruhi cara konsumen merespons perubahan suku bunga, dan ini masih menjadi area untuk penelitian lebih lanjut.

“Akan menarik untuk memahami hubungan antara pengeluaran dan suku bunga, dipecah berdasarkan pemanfaatan limit kredit,” kata Riley. “Apakah beberapa segmen terhambat untuk berbelanja karena mereka telah mencapai batas maksimum pada limit mereka?”

0

                    SHARES

0

                VIEWS
            

            

            

                Share on FacebookShare on TwitterShare on LinkedIn

Tags: APRBoston FedCreditCredit Card BalanceCredit Scores