Peneliti Inggris Meluncurkan Proyek untuk Mengatasi Risiko Utang Buy-Now-Pay-Later yang Meningkat

Temukan berita dan acara fintech teratas!

Berlangganan buletin FinTech Weekly

Dibaca oleh para eksekutif di JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna, dan lainnya

Upaya Baru untuk Memahami Tekanan di Balik Utang BNPL

Menjelang musim liburan, jutaan pembeli beralih ke toko online dan promo yang memenuhi layar, kotak masuk, dan feed media sosial. Kemudahan menekan satu tombol untuk mengamankan sebuah produk telah mengubah cara orang membelanjakan, terutama ketika anggaran terasa ketat.

Peningkatan penggunaan layanan buy-now-pay-later mencerminkan pergeseran ini. Paket pembayaran jangka pendek ini menawarkan cara sederhana untuk menunda biaya penuh suatu pembelian, dan menarik bagi konsumen yang mungkin tidak memiliki dana tersedia pada saat itu. Popularitas pendekatan ini telah mendorong para peneliti untuk melihat lebih dekat bagaimana tren tersebut memengaruhi keuangan rumah tangga.

Proyek baru yang didukung oleh Swansea University berupaya memahami bagaimana pengguna BNPL di South Wales dan wilayah lain mengelola komitmen yang melekat pada layanan-layanan ini. Upaya ini hadir pada waktu yang krusial. Banyak pembeli beralih ke opsi BNPL sebagai cara untuk mempertahankan tradisi liburan tanpa menanggung seluruh biaya di muka. Tekanan untuk membeli selama acara penjualan besar hanya semakin menambah godaan. Karena itu, proyek ini bertujuan mengeksplorasi bagaimana individu menavigasi rencana pembayaran ini dan dukungan apa yang dapat membantu mereka yang kesulitan untuk tetap berada di jalur.

Mengapa Perilaku BNPL Menarik Perhatian Akademik

Para peneliti yang terlibat dalam proyek telah mempelajari pola pengeluaran BNPL selama beberapa tahun. Karya mereka menunjukkan bahwa layanan ini menarik konsumen yang lebih muda, sering kali pada usia dua puluhan atau awal tiga puluhan. Banyak pengguna berpenghasilan sedang, yang meningkatkan daya tarik untuk membagi pembayaran selama beberapa minggu. Temuan tersebut juga mengungkap bahwa sebagian konsumen tidak memandang rencana ini sebagai bentuk kredit. Sebaliknya, mereka melihat jadwal angsuran sebagai cara menggunakan penghasilan di masa depan tanpa berhadapan dengan struktur sebuah pinjaman. Pola pikir ini menciptakan rasa kendali yang semu, terutama ketika beberapa pembelian dilakukan dalam rentang waktu yang singkat.

Ketiadaan regulasi membuat tantangan menjadi lebih kompleks. Kartu kredit memberikan laporan bulanan yang merangkum semua transaksi. Layanan BNPL beroperasi secara berbeda. Setiap pembelian memiliki jadwal pelunasannya sendiri, yang berarti pengguna mungkin harus bergulat dengan beberapa tanggal jatuh tempo sekaligus. Jumlah pedagang online yang menawarkan opsi BNPL yang terus bertambah meningkatkan peluang terjadinya kebingungan. Orang yang tidak melacak pengeluarannya dengan saksama bisa kehilangan pandangan terhadap total jumlah yang harus dibayar. Kebingungan ini dapat berujung pada pembayaran yang terlewat, tekanan tambahan, dan siklus yang menjadi semakin sulit dikelola.

Keterlibatan Swansea University memberi proyek kedalaman akademik. Tim ini bertujuan membangun sebuah sistem yang dapat membantu konsumen tetap menyadari komitmen mereka sekaligus mendukung para penasihat utang yang bekerja dengan klien yang rentan. Para peneliti mengakui bahwa mereka belum tahu bentuk apa yang akan diambil oleh paket alat akhir. Ketidakpastian itu mencerminkan tahap awal pekerjaan. Proyek ini dimulai dari pemahaman, bukan resep. Fokusnya terletak pada mendengarkan orang-orang yang memiliki pengalaman langsung dengan utang BNPL dan para penasihat yang berupaya membimbing mereka.

Bagaimana Realitas Regional Mempengaruhi Pendekatan Proyek

Fokus pada South Wales menghadirkan konteks penting. Wilayah ini menghadapi tekanan ekonomi yang membuat layanan BNPL menjadi menarik. Rumah tangga yang tertekan karena meningkatnya biaya sering beralih ke solusi jangka pendek untuk mempertahankan rutinitas harian, dan BNPL menjadi bagian dari mekanisme penanggulangan itu. Akses terhadap kredit tradisional bervariasi antar komunitas, dan banyak warga memilih untuk menghindari pinjaman jangka panjang. Lingkungan ini menciptakan lahan yang subur bagi ekspansi BNPL dan membuat kebutuhan akan dukungan pencegahan menjadi lebih mendesak.

Para peneliti telah menyadari bahwa strategi yang berarti apa pun harus melibatkan mereka yang mengelola konsekuensi dari pinjaman jangka pendek tanpa jaminan. Penasihat utang di wilayah tersebut memahami pola-pola yang mengarah pada kesulitan pembayaran kembali. Mengikutsertakan para penasihat ini dalam proyek bertujuan membantu merancang alat yang mencerminkan tantangan dunia nyata. Para peneliti juga telah bekerja sama dengan Money Advisory Liaison Group, sebuah organisasi nasional yang berfokus pada peningkatan hasil bagi orang yang menghadapi kesulitan finansial. Kemitraan ini menciptakan jalur untuk menghimpun wawasan dari berbagai pihak di sektor dukungan utang.

Perdebatan Lebih Luas Seputar Regulasi BNPL

Kenaikan cepat layanan BNPL telah memicu diskusi nasional tentang perlindungan konsumen. Ketiadaan regulasi telah mendorong Financial Conduct Authority untuk mengusulkan aturan baru untuk tahun 2026. Para peneliti yang terlibat dalam proyek Swansea University telah berkontribusi dalam proses konsultasi dengan memberikan pandangan mengenai bagaimana perubahan ini mungkin memengaruhi konsumen dan peritel. Pengalaman mereka saat mempelajari perilaku pengguna memberi mereka sudut pandang tentang bagaimana perbaikan regulasi dapat mengurangi risiko utang yang tidak dapat dikelola.

Percakapan seputar BNPL meluas melampaui kebiasaan belanja individu. Pertumbuhan perusahaan fintech yang menyediakan layanan ini telah mengubah cara orang mengakses kredit. Perusahaan seperti Klarna telah membangun model mereka berdasarkan persetujuan instan, antarmuka yang sederhana, dan integrasi yang mulus saat checkout. Efisiensi ini dapat membantu pelanggan jika digunakan secara bertanggung jawab. Namun, efisiensi ini juga dapat menyamarkan konsekuensi jangka panjang ketika beberapa pembelian menumpuk. Proyek Swansea University menyoroti bahwa alat keuangan itu sendiri bukan satu-satunya masalah. Tantangannya terletak pada pemahaman bagaimana orang merespons alat-alat tersebut dan bagaimana sistem dukungan dapat turun tangan sebelum masalah memburuk.

Bagaimana Rencana Proyek untuk Membangun Dukungan yang Bermakna

Tim ini bertujuan menghimpun masukan dari mereka yang pernah menghadapi kesulitan terkait BNPL. Tahap awal proyek berfokus pada upaya penjangkauan. Para peneliti ingin mendengar dari anggota masyarakat dan para penasihat yang membimbing mereka. Mereka percaya bahwa solusi yang efektif perlu didasarkan pada pengalaman hidup. Dengan memperoleh wawasan tentang bagaimana orang melacak pembayaran, bagaimana mereka merespons pengingat, dan bagaimana mereka mengelola beberapa komitmen kecil sekaligus, para peneliti dapat merancang mekanisme dukungan yang sesuai dengan rutinitas harian.

Upaya ini juga akan mengeksplorasi bagaimana faktor emosional memengaruhi belanja. Daya tarik kepuasan instan memainkan peran kuat dalam belanja online. Orang merasakan kepuasan karena memperoleh barang dengan cepat, dan BNPL memungkinkan perasaan itu datang tanpa biaya langsung. Kesulitannya muncul kemudian, ketika pembayaran kembali bertepatan dengan pengeluaran rumah tangga yang biasa. Ketika beberapa jadwal pembayaran saling tumpang tindih, bebannya dapat menjadi signifikan. Memahami siklus ini menjadi inti dari tujuan proyek.

Para peneliti mengakui bahwa alat digital mungkin membantu sebagian pengguna tetap terorganisasi. Yang lain mungkin mendapat manfaat dari panduan tentang cara menilai kapasitas belanja mereka sebelum melakukan pembelian berulang dengan BNPL. Paket alat akhir mungkin mencakup beberapa elemen atau satu sistem terstruktur. Tim ini tidak berniat memaksakan pendekatan yang kaku. Sebaliknya, mereka berharap dapat mengo-desain sumber daya bersama dengan orang-orang yang ingin mereka dukung.

Langkah Menuju Perlindungan yang Lebih Baik bagi Konsumen

Pekerjaan yang dilakukan oleh Swansea University dan mitra-mitranya menandai langkah menuju penanganan kekhawatiran yang kian meningkat di lingkungan pembiayaan konsumen di Inggris. Keuntungan layanan BNPL membuatnya menarik, tetapi ketiadaan pengawasan meningkatkan kebutuhan akan alat yang membantu orang mempertahankan kendali atas pengeluaran mereka. Seiring BNPL terus berkembang, lebih banyak pembeli mungkin akan menggunakan layanan ini tanpa memahami implikasi penuh.

Proyek ini mengakui bahwa banyak orang mendapat manfaat dari BNPL ketika digunakan secara bertanggung jawab. Tujuannya bukan untuk menghalangi penggunaannya. Sebaliknya, sasarannya adalah memahami di mana kesulitan muncul dan membantu individu menghindari siklus yang merugikan. Upaya ini juga mendukung para penasihat yang bekerja di lini depan kerentanan finansial. Alat yang dapat meningkatkan komunikasi dan pemantauan dapat menurunkan jumlah orang yang tertinggal dalam pembayaran kembali.

Perbincangan yang lebih luas seputar regulasi terus berkembang. Perubahan yang direncanakan Financial Conduct Authority untuk tahun 2026 akan memengaruhi bagaimana pemberi pinjaman beroperasi. Tim Swansea University berharap bahwa pekerjaan mereka akan memberikan wawasan tentang bagaimana konsumen merespons BNPL dan bagaimana pembaruan regulasi dapat mendukung hasil yang lebih baik. Riset mereka menghubungkan studi akademis dengan kebutuhan praktis, menjembatani celah yang sering menghambat pengembangan kebijakan yang efektif.

Menatap Ke Depan

Kenaikan layanan BNPL menunjukkan bagaimana perdagangan digital terus menggeser perilaku konsumen. Saat lebih banyak orang berbelanja online dan mengandalkan alat berbasis ponsel untuk pembelian harian, pola belanja menjadi lebih sulit untuk dilacak. Proyek Swansea University mencerminkan pemahaman bahwa kebiasaan finansial sering berkembang secara diam-diam. Serangkaian komitmen kecil dapat menimbulkan tekanan yang signifikan ketika pendapatan terasa ketat. Dengan menelaah motivasi di balik penggunaan BNPL dan kesulitan yang menyertainya, tim riset bertujuan mengembangkan alat yang menawarkan dukungan yang jelas.

Bulan-bulan ke depan akan menunjukkan berapa banyak orang yang memilih untuk berpartisipasi dalam proyek tersebut. Para peneliti berharap keterlibatan yang luas akan membantu mereka merancang sumber daya yang benar-benar memberikan perbedaan. Upaya mereka merupakan respons yang tepat waktu terhadap tren finansial yang kemungkinan akan tetap menjadi bagian dari kehidupan sehari-hari. Seiring BNPL terus bertumbuh, kebutuhan akan panduan yang efektif menjadi semakin penting. Proyek Swansea University menempatkan tanggung jawab itu di pusat pekerjaannya, dengan tujuan membangun sistem yang mengurangi tekanan finansial dan memperkuat pengambilan keputusan jangka panjang.