Bank Ping An: Roadshow pada 24 Maret, partisipasi investor

Berita dari Securities Star: pada 27 Maret 2026, Bank Ping An (000001) mengumumkan bahwa perusahaan melakukan roadshow pada 24 Maret 2026.

Rincian selengkapnya adalah sebagai berikut:

T: Perkenalkan strategi pengembangan perusahaan, kinerja operasional, dan menjawab pertanyaan investor

J: Perkenalkan strategi pengembangan perusahaan, kinerja operasional, dan pertanyaan investor

T: Berapa tingkat imbal hasil pinjaman tahun 2025?

J: Pada tahun 2025, tingkat imbal hasil rata-rata atas kredit yang disalurkan dan uang muka (loans and advances) adalah 3,87%, turun 67 basis poin dibandingkan tahun 2024; di antaranya, tingkat imbal hasil rata-rata kredit usaha adalah 3,05%, turun 51 basis poin dibandingkan tahun 2024, dan tingkat imbal hasil rata-rata kredit pribadi adalah 4,79%, turun 77 basis poin dibandingkan tahun 2024.

Pertama, kami tetap menerapkan arahan kebijakan “memberikan keuntungan kepada ekonomi riil”, meningkatkan dukungan kredit kepada industri-industri kunci, wilayah-wilayah kunci, dan nasabah-nasabah kunci, meningkatkan proporsi nasabah berkualitas tinggi, sehingga terus mendorong pengoptimalan berkelanjutan struktur nasabah dan struktur aset; Kedua, suku bunga yang dipatok pasar untuk LPR diturunkan, sementara permintaan efektif untuk kredit baru kurang, sehingga suku bunga pada kredit yang baru disalurkan terus turun; ditambah pengaruh penyesuaian suku bunga hipotek (home loans) yang tersisa dan penyesuaian ulang (re-pricing) serta faktor-faktor lain, sehingga tingkat imbal hasil portofolio kredit turun dibandingkan tahun sebelumnya.

T: Langkah apa yang diambil bank Anda untuk menghadapi tekanan penurunan NIM, dan apa hasil spesifiknya?

J: Pada tahun 2025, NIM bank kami adalah 1,78%, turun 9 basis poin dibandingkan 2024, terutama dipengaruhi penurunan suku bunga kredit dan penyesuaian struktur bisnis serta faktor-faktor lain.

Dari sisi liabilitas, kami tetap menjalankan pengembangan yang seimbang antara jumlah dan harga (quantity-price), berfokus pada penyesuaian struktur dan penurunan biaya, sehingga tingkat bunga yang dibayarkan meningkat secara signifikan menjadi lebih baik. Pertama, secara aktif menerapkan persyaratan penetapan harga mandiri di pasar, memperkuat pengendalian deposito dengan biaya tinggi, menyesuaikan dengan siklus penurunan suku bunga, dan menurunkan biaya bunga yang dibayarkan; kedua, meningkatkan kemampuan layanan kepada nasabah, memperluas jangkauan dan kedalaman kerja sama bisnis, memperkuat keterikatan nasabah, serta mendorong pertumbuhan stabil deposito berbiaya rendah seperti deposito untuk layanan kliring; ketiga, menyesuaikan dengan perubahan pasar, secara lincah mengatur kecepatan penyerapan deposito dan liabilitas antar-bank, serta mengoptimalkan biaya keseluruhan liabilitas. Pada tahun 2025, tingkat bunga rata-rata yang dibayarkan untuk deposito yang dihimpun adalah 1,65%, turun 42 basis poin dibandingkan 2024; tingkat bunga rata-rata untuk liabilitas yang menghasilkan bunga adalah 1,67%, turun 47 basis poin dibandingkan 2024.

Dari sisi aset, akibat penurunan suku bunga pasar dan pengaruh penyesuaian struktur aset, tingkat imbal hasil aset terus turun, dan besarnya penurunan lebih besar daripada besarnya perbaikan untuk liabilitas yang menghasilkan bunga. Pertama, bank kami mengikuti secara aktif rencana strategis besar negara, secara proaktif mendukung pengembangan ekonomi riil, meningkatkan dukungan kredit kepada industri-industri kunci, wilayah-wilayah kunci, dan nasabah kunci, meningkatkan proporsi nasabah berkualitas tinggi, serta terus mendorong pengoptimalan berkelanjutan struktur nasabah dan struktur aset; Kedua, dipengaruhi penurunan suku bunga pasar yang berkelanjutan, kekurangan permintaan kredit yang efektif, dan efek penyesuaian ulang harga aset, sehingga tingkat imbal hasil kredit, investasi obligasi, dan aset antar-bank turun dibandingkan tahun sebelumnya.

T: Bagaimana kinerja kualitas aset untuk kredit pribadi?

J: Untuk kredit pribadi, pada akhir 2025, rasio kredit bermasalah (NPL) kredit pribadi bank kami adalah 1,23%, turun 0,16 poin persentase dibanding akhir tahun sebelumnya. Bank kami meningkatkan model risiko untuk mencapai klasifikasi nasabah yang lebih presisi; sekaligus, secara berkelanjutan mengoptimalkan struktur nasabah dan aset, menerapkan pengelolaan berbasis klasifikasi dan penjenjangan nasabah, mendorong penempatan aset berkualitas, serta meningkatkan upaya penanganan kredit bermasalah, sehingga kualitas aset kredit pribadi terus membaik. Ke depannya, bank kami akan terus memantau secara ketat kondisi ekonomi internal dan eksternal, melakukan pemantauan dinamis atas kualitas aset, dan menjaga batas bawah risiko.

T: Mohon perkenalkan kinerja operasional keseluruhan bisnis Private Banking dan wealth management untuk tahun 2025.

J: Pada akhir 2025, jumlah nasabah kekayaan bank kami adalah 1,49 juta, naik 2,4% dibanding akhir tahun sebelumnya; di antaranya, jumlah nasabah private banking adalah 2,11 juta, naik 9,1% dibanding akhir tahun sebelumnya; saldo UM nasabah private banking adalah 19.913 miliar yuan, naik 0,8% dibanding akhir tahun sebelumnya.

Pada tahun 2025, pendapatan fee manajemen kekayaan adalah 5,1 miliar yuan, naik 15,8%; di antaranya, pendapatan asuransi perorangan melalui keagenan adalah 1,3 miliar yuan, naik 53,3%, pendapatan manajemen keuangan perorangan melalui keagenan adalah 1,3 miliar yuan, naik 8,8%, dan pendapatan reksa dana perorangan melalui keagenan adalah 2,3 miliar yuan, naik 8,9%.

Pada tahun 2025, nilai penjualan reksa dana publik non-mata uang (proxy: non-cash) melalui keagenan adalah 104,8 miliar yuan; bank kami mengikuti perubahan pasar modal, menempatkan prioritas pada produk berbasis ekuitas dan campuran (hybrid) serta produk yang mengandung unsur hak (含权), sehingga nilai penjualan dan porsi produk yang mengandung unsur hak meningkat.

T: Bagaimana perkembangan bisnis perbankan- asuransi (bank-insurance) tahun 2025?

J: Seiring reformasi terus didorong secara mendalam, bisnis bank-asuransi bank kami terus ditingkatkan dalam hal pembangunan tim, produk, serta layanan; kontribusi nilai semakin dilepaskan, dan secara bertahap menjadi mesin pertumbuhan penting untuk bisnis wealth besar bank kami. Pada tahun 2025, skala premi asuransi perorangan melalui keagenan bank kami meningkat 35,3% secara year-on-year.

Dalam hal pembangunan tim, bank kami menyesuaikan dengan perubahan pasar dan kebutuhan nasabah; pada paruh pertama 2025, tim wealth baru diintegrasikan dengan tim wealth yang sebelumnya untuk menjadi satu tim, serta secara berkelanjutan meningkatkan kemampuan penataan aset komprehensif termasuk konfigurasi perlindungan (protection). Dari sisi sistem produk dan layanan, bank kami memperdalam kerja sama dengan Ping An Life Insurance, membuat penyesuaian yang lincah atas produk asuransi yang sesuai kebutuhan nasabah bank, dan memanfaatkan kekuatan sumber daya “keuangan komprehensif + kesehatan medis & pensiun” milik grup Ping An untuk menyediakan layanan seperti “asuransi + kesehatan medis”, “asuransi + perawatan pensiun di rumah (home-based care)”, “asuransi + pensiun kelas atas”, serta layanan seperti trust/kepercayaan dana asuransi (asuransi金信托), sehingga meningkatkan nilai produk. Bank kami terus memperkuat pemberdayaan teknologi, menyempurnakan proses operasional bank-asuransi, meningkatkan level layanan bank-asuransi secara online, memperhatikan perlindungan hak nasabah, dan memastikan kepentingan nasabah terlindungi secara nyata.

T: Apa efektivitas pengembangan supply chain finance?

J: Pada tahun 2025, nilai pembiayaan dalam supply chain finance bank kami adalah 19.679 miliar yuan, naik 23,1%.

Bank kami mendalami skenario supply chain, menggunakan kemampuan “keuangan + teknologi” untuk terus berinovasi pada model bisnis, serta mengoptimalkan pengalaman layanan keuangan. Pertama, secara berkelanjutan meningkatkan kemampuan “pengoperasian secara online, model persetujuan yang berbasis model, dan otomatisasi proses pencairan (出账自动化)” pada supply chain finance, mendorong peningkatan dan transformasi produk supply chain, meningkatkan efisiensi penanganan bisnis, mengoptimalkan pengalaman nasabah, serta mempertahankan keunggulan produk yang terdiferensiasi; kedua, membangun ekosistem supply chain finance, berfokus pada industri-industri utama, berangkat dari kebutuhan nasabah, terus memperluas rantai baru dan skenario baru, serta memperdalam layanan supply chain finance, untuk menyediakan solusi khusus industri yang terintegrasi bagi nasabah berupa “pembiayaan + pembayaran dan penyelesaian”, mengelola secara ekosistem perusahaan inti dan jutaan pelaku usaha hulu-hilir; ketiga, memperkuat digital supply chain finance, terus mengoptimalkan model pembiayaan yang menggabungkan “kredit pihak (主体信用)” pelanggan transaksi, “kredibilitas data transaksi (数据信用)”, dan “kredit atas objek transaksi (物的信用)”, mendorong inovasi model bisnis supply chain, serta menyediakan layanan keuangan yang nyaman bagi UMKM hulu-hilir supply chain, membantu pengembangan ekonomi riil; keempat, meningkatkan intensitas penghubungan platform rantai industri, melalui kolaborasi “industri + keuangan”, menggali kebutuhan nasabah, meningkatkan efektivitas perolehan pelanggan platform, dan membangun mesin penggerak baru bagi perkembangan supply chain finance.

T: Apa rencana operasional inti dan penempatan pekerjaan utama untuk tahun anggaran 2026 di bank Anda?

J: Pada tahun 2026, bank kami akan terus berpegang pada kepemimpinan Partai (党建) dalam memimpin, menjaga sifat politis dan sifat untuk rakyat dalam pekerjaan keuangan, terus memperdalam transformasi strategis, terus meningkatkan kemampuan layanan keuangan bagi ekonomi riil, memperkuat pengendalian risiko keuangan, memperdalam transformasi digital, dan secara aktif menerapkan pembangunan berkualitas tinggi di sektor keuangan.

Pertama, terus memperdalam kepemimpinan Partai. Secara menyeluruh menerapkan arahan pengambilan keputusan penting dari Komite Sentral Partai dan Dewan Negara serta persyaratan semua otoritas pengawas, secara menyeluruh menerapkan tata kelola ketat atas Partai, dan memimpin sepenuhnya pengembangan berkualitas tinggi manajemen operasional bank melalui党建 berkualitas tinggi.

Kedua, terus meningkatkan kemampuan layanan keuangan untuk ekonomi riil. Memberikan manfaat penuh atas keunggulan sumber daya dan karakteristik keunggulan pengelolaan operasional, secara proaktif menjalankan “lima artikel besar” (金融“五篇大文章”), melayani productive forces baru (new quality productive forces/新质生产力), dan membantu membangun sistem industri modern.

Ketiga, terus memperkuat pengendalian risiko keuangan. Secara berkelanjutan menjadikan kualitas aset sebagai “garis hidup pertama” bagi pembangunan berkelanjutan bank, secara menyeluruh memperkuat pencegahan dan pengendalian risiko pada bidang-bidang kunci serta pemantauan sistemik, untuk mencegah dan mengatasi risiko-risiko pada bidang-bidang utama seperti real estat.

Bank Ping An (000001) bisnis utama: (1) menghimpun simpanan dari masyarakat; (2) menyalurkan pinjaman jangka pendek, jangka menengah, dan jangka panjang; (3) melakukan penyelesaian domestik dan luar negeri; (4) menangani penerimaan dan diskonto wesel; (5) menerbitkan obligasi keuangan; (6) sebagai agen penerbitan, agen pembayaran, dan penjaminan emisi obligasi pemerintah; (7) membeli dan menjual obligasi pemerintah, obligasi keuangan; (8) melakukan pinjaman antar-lembaga (interbank lending); (9) membeli dan menjual, serta menjual dan membeli valuta asing melalui agen; (10) menjalankan bisnis kartu bank; (11) menyediakan layanan letter of credit (LC) dan jaminan; (12) melakukan penagihan dan pembayaran melalui agen serta bisnis asuransi melalui agen; (13) menyediakan layanan brankas/box penyimpanan; (14) bisnis penukaran valuta (settle exchange) dan jual-beli valuta; (15) bisnis bank lepas pantai (offshore); (16) bisnis penitipan aset (asset custody); (17) menangani bisnis emas; (18) penasihat keuangan, penyelidikan kredit, konsultasi, layanan penandatanganan/saksi; (19) bisnis lainnya yang disetujui oleh otoritas pengawas yang relevan.

Laporan tahunan 2025 Bank Ping An menunjukkan bahwa pendapatan utama perusahaan pada tahun tersebut adalah 1314,42 miliar yuan, turun 10,4% year-on-year; laba bersih yang dapat diatribusikan kepada pemegang saham induk adalah 426,33 miliar yuan, turun 4,21%; laba bersih non-GAAP (setelah pengecualian) adalah 426,24 miliar yuan, turun 4,94%; di antaranya, pada kuartal keempat 2025, pendapatan utama perusahaan per kuartal adalah 307,74 miliar yuan, turun 12,36% year-on-year; laba bersih yang dapat diatribusikan per kuartal adalah 42,94 miliar yuan, turun 10,15%; laba bersih non-GAAP per kuartal adalah 43,55 miliar yuan, turun 14,44%; rasio utang-liabilitas (负债率) 90,7%, dan pendapatan investasi 204,74 miliar yuan.

Saham ini dalam 90 hari terakhir memiliki 17 institusi yang memberikan peringkat, yaitu 10 institusi memberi rekomendasi beli, 6 institusi memberi rekomendasi tambah posisi (增持), dan 1 institusi memberi peringkat netral; dalam 90 hari terakhir, rata-rata target harga institusi adalah 14,18.

Berikut adalah informasi prediksi laba secara rinci:

Data margin trading (rongzi rongquan) menunjukkan bahwa saham ini dalam 3 bulan terakhir memiliki arus masuk bersih pembiayaan margin sebesar 500 juta yuan, saldo pembiayaan meningkat; arus masuk bersih short selling (融券净流入) sebesar 7,7468 juta yuan, saldo short selling meningkat.

Konten di atas disusun oleh Securities Star berdasarkan informasi publik dan dihasilkan oleh algoritma AI (kode arsip网信算备310104345710301240019号), tidak merupakan nasihat investasi.