Kesaksian oleh Wakil Ketua untuk Pengawasan Bowman tentang pengawasan dan regulasi

Ketua Scott, Anggota Peringkat Warren, dan Anggota Komite, terima kasih atas kesempatan untuk memberikan kesaksian tentang kegiatan pengawasan dan regulasi Federal Reserve.

Kesaksian saya hari ini akan fokus pada dua area. Pertama, keadaan terkini sektor perbankan. Kedua, kemajuan pada prioritas saya sebagai Wakil Ketua untuk Pengawasan sejak konfirmasi saya tahun lalu. Prioritas saya terkait dengan efektivitas, keamanan dan kestabilan, serta stabilitas sistem keuangan kita, dan efektivitas serta akuntabilitas regulasi dan pengawasan kita terhadap sistem tersebut. Pengawasan dan regulasi kita harus mendukung sistem perbankan yang aman dan sehat yang mendorong pertumbuhan ekonomi sambil juga menjaga stabilitas keuangan.

Kondisi Perbankan

Saya akan mulai dengan memberikan pembaruan tentang kondisi perbankan. Sistem perbankan tetap sehat dan tangguh. Bank-bank terus melaporkan rasio modal yang kuat dan buffer likuiditas yang signifikan, yang memposisikan mereka dengan baik untuk mendukung pertumbuhan ekonomi. Kesehatan keseluruhan sektor perbankan ditunjukkan oleh pertumbuhan yang terus berlanjut dalam pemberian pinjaman, penurunan pinjaman bermasalah di sebagian besar kategori, dan profitabilitas yang kuat. Namun, lembaga keuangan non-bank terus meningkatkan bagian mereka dari total pasar pinjaman, menciptakan persaingan yang kuat untuk bank yang diatur tanpa menghadapi standar modal, likuiditas, dan standar kehati-hatian lainnya yang sama. Persaingan dari non-bank ini termasuk pembayaran dan pemberian pinjaman.

Bank yang diatur harus memiliki alat dan fleksibilitas untuk berinovasi dan bersaing secara efektif sambil mempertahankan keamanan dan kesehatan yang mendefinisikan sistem perbankan kita. Untuk itu, Federal Reserve mendorong bank untuk berinovasi untuk meningkatkan produk dan layanan yang mereka tawarkan. Kami telah mencabut beberapa kebijakan yang dimaksudkan untuk menghambat inovasi.1 Kami juga bekerja dengan regulator perbankan lainnya untuk mengembangkan regulasi yang mencakup modal dan likuiditas bagi penerbit stablecoin seperti yang diharuskan oleh Undang-Undang GENIUS.

Selain itu, kami akan memberikan kejelasan mengenai perlakuan terhadap aset digital untuk memastikan bahwa sistem perbankan siap mendukung kegiatan aset digital. Ini termasuk kejelasan tentang kelayakan kegiatan dan kesediaan untuk memberikan umpan balik regulasi tentang usulan kasus penggunaan baru. Sebagai regulator, adalah peran saya untuk mendorong inovasi dengan cara yang bertanggung jawab, dan kita harus terus meningkatkan kemampuan kita untuk mengawasi risiko yang mungkin ditimbulkan oleh inovasi terhadap keamanan dan kesehatan.

Memprioritaskan Isu Perbankan Komunitas

Salah satu tujuan Federal Reserve adalah menyesuaikan kerangka regulasi dan pengawasan kami sehingga secara akurat mencerminkan risiko yang ditimbulkan oleh berbagai model bisnis bank terhadap sistem keuangan. Bank komunitas adalah dan seharusnya dikenakan standar yang kurang ketat dibandingkan bank besar, dan ada peluang signifikan untuk menyesuaikan regulasi dan pengawasan sesuai dengan kebutuhan dan keadaan unik bank-bank ini. Kita tidak dapat terus mendorong kebijakan dan harapan pengawasan yang dirancang untuk bank-bank terbesar kepada bank-bank yang lebih kecil, kurang berisiko, dan kurang kompleks.

Oleh karena itu, saya mendukung upaya Kongres untuk mengurangi beban pada bank komunitas. Saya mendukung peningkatan ambang batas statis dan usang, termasuk ambang batas aset, yang belum diperbarui selama bertahun-tahun. Pertumbuhan aset yang disebabkan, sebagian, oleh inflasi dan pertumbuhan ekonomi seiring waktu telah mengakibatkan bank kecil menjadi tunduk pada undang-undang dan regulasi yang dimaksudkan untuk bank yang jauh lebih besar. Saya juga mendukung perbaikan pada Undang-Undang Kerahasiaan Bank dan kerangka anti-pencucian uang yang akan membantu penegak hukum sambil meminimalkan beban regulasi yang tidak perlu yang secara tidak proporsional jatuh pada bank komunitas. Sebagai contoh, ambang batas untuk Laporan Transaksi Mata Uang dan Laporan Kegiatan Mencurigakan belum disesuaikan sejak ditetapkan, meskipun ada puluhan tahun pertumbuhan signifikan dalam ekonomi dan sistem keuangan. Ambang batas ini harus diperbarui untuk lebih efektif memfokuskan sumber daya pada transaksi dan kegiatan yang benar-benar mencurigakan.

Jika memungkinkan, Federal Reserve mengambil tindakan untuk lebih menyesuaikan langkah-langkah regulasi dan pengawasan untuk mendukung bank komunitas dalam melayani pelanggan dan komunitas mereka dengan lebih efektif. Kami sedang mempertimbangkan dengan cermat komentar tentang perubahan yang diusulkan pada rasio pengungkit bank komunitas. Perubahan ini akan memberikan bank komunitas fleksibilitas dan opsi yang lebih besar dalam kerangka modal mereka sambil menjaga keamanan dan kesehatan serta memungkinkan bank-bank ini fokus pada misi inti mereka: mendukung pertumbuhan ekonomi dan aktivitas melalui pemberian pinjaman kepada rumah tangga dan bisnis. Kami juga baru-baru ini merilis opsi modal baru untuk bank mutual, termasuk instrumen modal yang dapat memenuhi syarat sebagai ekuitas umum tier 1 atau sebagai ekuitas tambahan tier 1. Kami terbuka untuk penyempurnaan lebih lanjut dari opsi ini dan menantikan umpan balik.

Saatnya juga untuk menyesuaikan proses aplikasi merger dan akuisisi serta charter de novo untuk bank komunitas. Kami sedang menjajaki penyederhanaan proses tersebut dan memperbarui analisis merger Dewan Federal Reserve untuk secara akurat mencerminkan dan mempertimbangkan persaingan di antara bank-bank kecil. Sekarang adalah waktu yang tepat untuk membangun kerangka kerja bagi bank komunitas yang mengakui kekuatan unik mereka dan mendukung peran kritis mereka dalam menyediakan layanan keuangan kepada bisnis dan keluarga di seluruh Amerika Serikat.

Kerangka regulasi yang efektif adalah landasan operasional yang penting untuk kemampuan kita untuk mengawasi lembaga keuangan dengan tepat. Kami saat ini sedang melakukan tinjauan ketiga kami terhadap Undang-Undang Pengurangan Kertas Kerja dan Pertumbuhan Ekonomi (EGRPRA) untuk menghilangkan aturan yang usang, tidak perlu, atau terlalu membebani. Harapan saya adalah, tidak seperti tinjauan EGRPRA sebelumnya, tinjauan ini akan menciptakan perubahan substantif. Jenis penilaian reguler ini harus menjadi aspek berkelanjutan dari pekerjaan kita. Pendekatan proaktif akan memastikan bahwa regulasi responsif dan dapat disesuaikan dengan kebutuhan yang berkembang dari, dan kondisi di, sektor perbankan.

Agenda Regulasi untuk Bank Besar

Kami juga sedang memodernisasi dan menyederhanakan regulasi Federal Reserve terhadap bank-bank besar. Dewan sedang mempertimbangkan modifikasi terhadap masing-masing dari empat pilar kerangka modal regulasi kami untuk bank-bank besar: pengujian tekanan, rasio pengungkit tambahan, kerangka Basel III, dan tambahan G-SIB.

**Pengujian Tekanan **

Dewan merilis proposal pada bulan Oktober tahun lalu untuk meningkatkan akuntabilitas publik dan memastikan hasil yang kuat dari kerangka dan praktik pengujian tekanan kami. Proposal tersebut mencakup pengungkapan model pengujian tekanan, kerangka untuk merancang skenario pengujian tekanan, dan skenario untuk pengujian tekanan 2026. Perubahan model yang diusulkan mengurangi volatilitas dalam persyaratan modal dengan mengatasi beberapa kelemahan dalam model kami dan dengan memberikan transparansi penuh. Proposal ini juga memastikan bahwa setiap perubahan signifikan di masa depan terhadap model-model ini akan mendapatkan masukan publik sebelum diterapkan. Awal bulan ini, setelah meninjau komentar tentang skenario 2026, Dewan menerbitkan skenario akhir untuk pengujian tekanan 2026.

Rasio Pengungkit Tambahan (SLR)

Agensi perbankan juga telah menyelesaikan perubahan pada proposal SLR yang ditingkatkan untuk organisasi perbankan global yang penting secara sistemik di AS (G-SIB).2 Perubahan ini membantu memastikan bahwa persyaratan modal pengungkit berfungsi terutama sebagai cadangan untuk persyaratan modal berbasis risiko, seperti yang dimaksudkan pada awalnya. Ketika rasio pengungkit secara umum menjadi batasan yang mengikat, hal itu menghalangi bank dan dealer untuk terlibat dalam kegiatan berisiko rendah, termasuk memegang sekuritas Treasury, karena rasio pengungkit menetapkan persyaratan modal yang sama di seluruh aset aman dan berisiko.

Basel III

Dewan, bersama dengan rekan-rekan agensi perbankan federal kami, telah mengambil langkah-langkah untuk memajukan Basel III di Amerika Serikat. Menyelesaikan Basel III mengurangi ketidakpastian dan memberikan kejelasan tentang persyaratan modal, memungkinkan bank untuk membuat keputusan bisnis dan investasi yang lebih baik. Pendekatan saya adalah untuk mengkalibrasi kerangka baru dari bawah ke atas, daripada membalikkan rekayasa perubahan untuk mencapai hasil yang sudah ditentukan atau dipersepsikan terhadap persyaratan modal. Perubahan ini akan memodernisasi persyaratan modal untuk mendukung likuiditas pasar, kepemilikan rumah yang terjangkau, dan keamanan serta kesehatan. Secara khusus, perlakuan terhadap pinjaman hipotek dan aset layanan hipotek di bawah pendekatan standar AS telah mengakibatkan bank mengurangi partisipasi mereka dalam aktivitas pemberian pinjaman penting ini, membatasi akses ke kredit hipotek. Kami sedang mempertimbangkan pendekatan untuk membedakan risiko hipotek dengan cara yang akan menguntungkan lembaga keuangan dari semua ukuran, bukan hanya bank-bank terbesar.

Tambahan G-SIB

Selain itu, Federal Reserve sedang bekerja untuk menyempurnakan kerangka tambahan G-SIB sejalan dengan upaya reformasi kerangka modal yang lebih luas. Sangat penting bahwa kerangka komprehensif kami mencapai keseimbangan yang tepat antara keamanan dan kesehatan, memastikan stabilitas keuangan dan mendorong pertumbuhan ekonomi. Kita harus mempertahankan sistem keuangan yang kuat tanpa membebani yang tidak perlu yang menghalangi pertumbuhan ekonomi sambil dengan hati-hati mengkalibrasi tambahan untuk menghindari secara tidak sengaja menghambat kemampuan sektor perbankan untuk mendukung ekonomi yang lebih luas.

Pengawasan

Berpindah ke program pengawasan Federal Reserve, selama tujuh tahun terakhir, saya secara konsisten menekankan pentingnya transparansi, akuntabilitas, dan keadilan dalam pengawasan. Prinsip-prinsip ini membimbing pendekatan saya sebagai komisaris perbankan negara bagian, dan mereka terus membimbing pendekatan saya hari ini dan saya tetap fokus pada tanggung jawab Dewan untuk mempromosikan operasi bank yang aman dan sehat serta stabilitas sistem keuangan AS.

Kerangka pengawasan yang efektif harus fokus pada risiko material inti terhadap operasi bank dan stabilitas sistem keuangan yang lebih luas. Biarkan saya jelas: risiko material inti tersebut termasuk risiko non-keuangan di mana mereka menimbulkan ancaman terhadap keamanan dan kesehatan. Manajemen risiko yang kuat, baik dalam kredit, likuiditas, keamanan siber, atau operasi, tetap penting, dan kami akan terus memeriksa risiko-risiko ini.

Pengawasan juga harus disesuaikan, mencocokkan pengawasan dengan ukuran, kompleksitas, dan profil risiko masing-masing lembaga. Saya telah secara konsisten mendukung pendekatan pengawasan dan regulasi yang berfokus pada risiko dan disesuaikan. Pendekatan ini konsisten dengan arahan yang saya berikan kepada pemeriksa Federal Reserve dalam panduan yang juga dirilis secara publik pada musim gugur lalu.3 Salah satu contoh dari implementasi ini adalah pekerjaan kami pada Masalah yang Memerlukan Perhatian (MRA) baru dan yang ada, memastikan bahwa mereka didasarkan pada ancaman terhadap keamanan dan kesehatan dan selaras dengan panduan ini menggunakan bahasa yang jelas dan mengidentifikasi harapan yang transparan. Tinjauan ini adalah kesempatan untuk mengkalibrasi kembali—untuk memprioritaskan apa yang benar-benar penting—dan ini melengkapi pengawasan yang sedang berlangsung. Kami juga akan terus mengeluarkan temuan pengawasan jika diperlukan. Ini bukan pengurangan alat atau pendekatan pengawasan kami.

Langkah lain yang kami ambil untuk mengatasi kekhawatiran ini adalah melalui tinjauan kerangka CAMELS kami, yang telah ada sejak tahun 1979 dengan sedikit modifikasi. Komponen manajemen (‘M’), misalnya, telah banyak dikritik sebagai kategori tangkap semua yang sewenang-wenang dan sangat subyektif. Menetapkan metrik dan parameter yang jelas untuk semua komponen akan memastikan transparansi dan objektivitas dalam penilaian pengawasan kami. Peringkat bank harus mencerminkan keamanan dan kesehatan secara keseluruhan, bukan hanya kekurangan terisolasi dalam satu komponen. Sebelum modifikasi baru-baru ini terhadap sistem peringkat Lembaga Keuangan Besar (LFI), bank sering kali dilabeli sebagai tidak “dikelola dengan baik” meskipun memiliki posisi modal dan likuiditas yang kuat. Untuk mengatasi kekurangan ini, Dewan baru-baru ini menyelesaikan revisi terhadap sistem peringkat LFI yang mengatasi ketidaksesuaian antara peringkat dan kondisi keseluruhan perusahaan.

Selain memperjelas fokus pada risiko material inti, memperbarui kerangka peringkat kami, dan menyempurnakan alat pengawasan kami, kami juga sedang meninjau arahan, laporan, dan tindakan pengawasan kami. Ini termasuk tinjauan pihak ketiga independen terhadap kegagalan bank 2023. Tinjauan ini akan secara objektif memeriksa mengapa pengawasan kami tidak memenuhi harapan dan memberikan temuan yang dapat ditindaklanjuti untuk lebih memperkuat praktik pengawasan kami. Selanjutnya, Dewan secara resmi telah mengakhiri praktik penggunaan risiko reputasi dalam program pengawasan kami.4 Perubahan ini mengatasi kekhawatiran yang sah bahwa pengawasan sekitar konsep yang ambigu seperti risiko reputasi dapat mempengaruhi keputusan bisnis bank secara tidak semestinya. Kami juga telah mengusulkan regulasi untuk mencegah personel Dewan mendorong, mempengaruhi, atau memaksa bank untuk menolak atau menolak untuk melayani pelanggan karena keyakinan, asosiasi, pidato, atau tindakan politik atau agama mereka yang dilindungi secara konstitusi. Biarkan saya jelas: pengawas perbankan tidak boleh, dan tidak akan di bawah pengawasan saya, menentukan individu dan bisnis yang sah yang diizinkan untuk dilayani oleh bank. Bank harus tetap bebas untuk membuat keputusan berbasis risiko mereka sendiri untuk melayani individu dan bisnis yang sah.

Akhirnya, saya juga meningkatkan transparansi pengawasan. Kami telah mulai menerbitkan manual pengawasan internal, yang dimulai dengan manual kami untuk G-SIB.5

Terima kasih sekali lagi atas kesempatan untuk muncul di hadapan Anda pagi ini. Saya menantikan untuk menjawab pertanyaan Anda.

1. Lihat, misalnya, Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve, “Dewan Federal Reserve Mencabut Pernyataan Kebijakan 2023 dan Mengeluarkan Pernyataan Kebijakan Baru Mengenai Perlakuan terhadap Bank-Bank Tertentu yang Diawasi Dewan yang Memfasilitasi Inovasi yang Bertanggung Jawab,” siaran pers, 17 Desember 2025. Kembali ke teks

2. Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve, “Agensi Meminta Komentar tentang Proposal untuk Memodifikasi Standar Modal Regulasi Tertentu,” siaran pers, 27 Juni 2025. Kembali ke teks

3. Lihat Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve, “Dewan Federal Reserve Mengeluarkan Informasi Mengenai Peningkatan Pengawasan Bank,” siaran pers, 18 November 2025. Kembali ke teks

4. Lihat Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve, “Dewan Federal Reserve Mengumumkan bahwa Risiko Reputasi Tidak Akan Lagi Menjadi Komponen Program Pemeriksaan dalam Pengawasannya terhadap Bank,” siaran pers, 23 Juni 2025. Kembali ke teks

5. Lihat Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve, “Dewan Federal Reserve Menerbitkan Manual Staf Pertama dari Beberapa Manual untuk Pengawasan Bank-Bank Terbesar dan Paling Kompleks,” siaran pers, 18 Desember 2025. Kembali ke teks