Pendapatan MGP Ingredients (NASDAQ:MGPI) Kuartal 4 CY2025 Mengalahkan Perkiraan Tetapi Saham Turun 11,5%

Pendapatan MGP Ingredients (NASDAQ:MGPI) Kuartal 4 CY2025 Mengalahkan Perkiraan Tetapi Saham Turun 11,5%

Jabin Bastian

Rabu, 25 Februari 2026 pukul 21:41 WIB 4 menit baca

Dalam artikel ini:

MGPI

+1,85%

Penyedia makanan dan minuman MGP Ingredients (NASDAQ:MGPI) mengumumkan pendapatan yang lebih baik dari perkiraan di kuartal 4 CY2025, tetapi penjualan turun sebesar 23,5% tahun ke tahun menjadi $138,3 juta. Di sisi lain, panduan pendapatan tahunan penuh perusahaan sebesar $490 juta di titik tengahnya berada 4,1% di bawah perkiraan analis. Keuntungan non-GAAP sebesar $0,63 per saham 26% di atas konsensus analis.

Apakah sekarang saatnya membeli MGP Ingredients? Temukan jawabannya dalam laporan riset lengkap kami.

Sorotan Kuartal 4 CY2025 MGP Ingredients (MGPI):

**Pendapatan:** $138,3 juta vs perkiraan analis $134,2 juta (penurunan 23,5% tahun ke tahun, mengalahkan 3,1%)

**EPS Disesuaikan:** $0,63 vs perkiraan analis $0,50 (mengalahkan 26%)

**EBITDA Disesuaikan:** $26,1 juta vs perkiraan analis $23,01 juta (margin 18,9%, mengalahkan 13,5%)

**Panduan EPS Disesuaikan untuk tahun keuangan 2026** adalah $1,65 di titik tengah, 32,4% di bawah perkiraan analis

**Panduan EBITDA untuk tahun keuangan 2026** adalah $94 juta di titik tengah, di bawah perkiraan analis $105,7 juta

**Margin Operasi:** -97,7%, turun dari -16,8% pada kuartal yang sama tahun lalu

**Margin Arus Kas Bebas:** 17,5%, naik dari 5,8% pada kuartal yang sama tahun lalu

**Kapitalisasi Pasar:** $549,6 juta

Gambaran Perusahaan

Berpusat di Atchison, Kansas, MGP Ingredients (NASDAQ:MGPI) adalah pemasok utama bahan berkualitas tinggi untuk industri makanan dan minuman

Pertumbuhan Pendapatan

Kinerja penjualan jangka panjang sebuah perusahaan dapat menunjukkan kualitas keseluruhan. Setiap bisnis bisa mengalami keberhasilan jangka pendek, tetapi yang berkinerja terbaik menikmati pertumbuhan berkelanjutan selama bertahun-tahun.

Dengan pendapatan sebesar $536,4 juta selama 12 bulan terakhir, MGP Ingredients adalah perusahaan kecil di bidang kebutuhan pokok konsumen, yang terkadang memiliki kekurangan dibandingkan pesaing yang lebih besar yang mendapatkan manfaat dari skala ekonomi dan kekuatan negosiasi dengan pengecer.

Seperti yang terlihat di bawah, MGP Ingredients kesulitan menghasilkan permintaan selama tiga tahun terakhir. Penjualannya menurun sebesar 11,8% setiap tahun, sebuah titik awal yang sulit untuk analisis kami.

Pendapatan Kuartalan MGP Ingredients

Pada kuartal ini, pendapatan MGP Ingredients turun 23,5% tahun ke tahun menjadi $138,3 juta tetapi mengalahkan perkiraan Wall Street sebesar 3,1%.

Melihat ke depan, analis memperkirakan pendapatan akan menurun sebesar 4,4% selama 12 bulan ke depan. Sulit untuk bersemangat tentang perusahaan yang sedang berjuang dengan permintaan.

Perangkat lunak sedang menguasai dunia dan hampir tidak ada industri yang tersisa yang tidak tersentuh olehnya. Hal ini mendorong meningkatnya permintaan akan alat yang membantu pengembang perangkat lunak melakukan pekerjaan mereka, baik itu memantau infrastruktur cloud penting, mengintegrasikan fungsi audio dan video, atau memastikan streaming konten yang lancar. Klik di sini untuk mengakses laporan gratis tentang 3 saham favorit kami untuk mengikuti tren megatrend generasi ini.

Cerita Berlanjut  

Kas adalah Raja

Meskipun laba sangat berharga untuk menilai kinerja perusahaan, kami percaya bahwa kas adalah raja karena Anda tidak dapat menggunakan laba akuntansi untuk membayar tagihan.

MGP Ingredients menunjukkan profitabilitas kas yang mengesankan, didorong oleh model bisnis menarik yang memberinya opsi untuk menginvestasikan kembali atau mengembalikan modal kepada investor. Margin arus kas bebas perusahaan rata-rata 8,6% selama dua tahun terakhir, lebih baik dari sektor kebutuhan pokok yang lebih luas. Perbedaan dari margin operasi yang mengecewakan berasal dari penambahan biaya non-kas seperti depresiasi dan kompensasi berbasis saham. Biaya operasi GAAP mencakup item-item ini, tetapi arus kas bebas tidak.

Melihat ke belakang, kita dapat melihat bahwa margin MGP Ingredients meningkat sebesar 9,8 poin persentase selama setahun terakhir. Ini sangat menggembirakan, dan kita dapat melihat bahwa perusahaan ini menjadi bisnis yang kurang bergantung pada modal karena profitabilitas arus kas bebas meningkat sementara profitabilitas operasinya menurun.

Margin Arus Kas Bebas 12 Bulan Terakhir MGP Ingredients

Arus kas bebas MGP Ingredients mencapai $24,27 juta di kuartal 4, setara dengan margin 17,5%. Hasil ini bagus karena marginnya 11,8 poin persentase lebih tinggi dari kuartal yang sama tahun lalu, memperkuat tren positif historisnya.

Poin Utama dari Hasil Kuartal 4 MGP Ingredients

Kami terkesan dengan seberapa besar MGP Ingredients melampaui ekspektasi EBITDA analis di kuartal ini. Kami juga senang EPS-nya mengungguli perkiraan Wall Street. Di sisi lain, panduan pendapatan tahunan penuh dan panduan EBITDA tahunan penuh perusahaan tidak memenuhi harapan. Secara keseluruhan, kuartal ini bisa lebih baik. Saham turun 11,5% menjadi $22,85 segera setelah laporan dirilis.

Haruskah Anda membeli saham ini atau tidak? Apa yang terjadi di kuartal terakhir memang penting, tetapi tidak sepenting kualitas bisnis jangka panjang dan valuasi saat memutuskan untuk berinvestasi di saham ini. Kami membahas hal tersebut dalam laporan riset lengkap yang dapat Anda baca di sini, gratis.

Ketentuan dan Kebijakan Privasi

Dasbor Privasi

Info Lebih Lanjut