Federal Signal (NYSE:FSS) Menyampaikan Angka Kuartal 4 CY2025 yang Kuat, Harga Saham Melonjak

Federal Signal (NYSE:FSS) Menyampaikan Angka Kuartal 4 CY2025 yang Kuat, Harga Saham Melonjak

Petr Huřťák

Rabu, 25 Februari 2026 pukul 22:11 WIB 6 menit baca

Dalam artikel ini:

•                                       Pilihan Teratas StockStory 
  

  FSS

  +1.18%

Perusahaan keselamatan dan keamanan Federal Signal (NYSE:FSS) melaporkan pendapatan di atas ekspektasi Wall Street di kuartal 4 CY2025, dengan penjualan meningkat 26,5% tahun ke tahun menjadi $597,1 juta. Panduan pendapatan tahunan penuh perusahaan sebesar $2,6 miliar di titik tengahnya melampaui perkiraan analis sebesar 5,3%. Keuntungan non-GAAP per saham sebesar $1,16 juga 7,4% di atas perkiraan konsensus analis.

Apakah sekarang saatnya membeli Federal Signal? Temukan jawabannya dalam laporan riset lengkap kami.

Sorotan Kuartal 4 CY2025 Federal Signal (FSS):

**Pendapatan:** $597,1 juta vs perkiraan analis $545,2 juta (pertumbuhan 26,5% tahun ke tahun, mengalahkan 9,5%)

**EPS Disesuaikan:** $1,16 vs perkiraan analis $1,08 (mengalahkan 7,4%)

**EBITDA Disesuaikan:** $119,4 juta vs perkiraan analis $110,7 juta (margin 20%, mengalahkan 7,9%)

**Panduan EPS Disesuaikan untuk tahun keuangan 2026** adalah $4,65 di titik tengahnya, mengalahkan perkiraan analis sebesar 0,6%

**Margin Operasi:** 14%, sejalan dengan kuartal yang sama tahun lalu

**Margin Arus Kas Bebas:** 15%, turun dari 17,4% di kuartal yang sama tahun lalu

**Backlog:** $1,04 miliar di akhir kuartal, naik 4% tahun ke tahun

**Kapitalisasi Pasar:** $7,11 miliar

“Performa kuartal keempat yang mencatat rekor ini menandai akhir yang kuat dari tahun di mana kami mencatat penjualan bersih dan EPS disesuaikan tertinggi dalam sejarah kami,” komentar Jennifer L. Sherman, Presiden dan CEO.

Gambaran Perusahaan

Mengembangkan sirene yang memperingatkan serangan udara atau radiasi selama Perang Dingin, Federal Signal (NYSE:FSS) menyediakan peralatan keselamatan dan darurat untuk lembaga pemerintah, pemerintah kota, dan perusahaan industri.

Pertumbuhan Pendapatan

Kinerja jangka panjang perusahaan adalah indikator kualitas keseluruhan. Setiap bisnis bisa meraih sukses jangka pendek, tetapi perusahaan papan atas tumbuh selama bertahun-tahun. Dalam lima tahun terakhir, Federal Signal tumbuh dengan tingkat pertumbuhan majemuk tahunan yang luar biasa sebesar 14%. Pertumbuhannya melampaui rata-rata perusahaan industri dan menunjukkan bahwa penawarannya resonan dengan pelanggan, sebuah titik awal yang baik untuk analisis kami.

Pendapatan Kuartalan Federal Signal

Kami di StockStory menempatkan penekanan terbesar pada pertumbuhan jangka panjang, tetapi dalam industri, pandangan lima tahun mungkin melewatkan siklus, tren industri, atau perusahaan yang memanfaatkan katalis seperti kemenangan kontrak baru atau lini produk yang sukses. Pertumbuhan pendapatan tahunan Federal Signal sebesar 12,5% selama dua tahun terakhir di bawah tren lima tahun, tetapi kami tetap percaya hasil ini menunjukkan permintaan yang sehat. Performa terbaru Federal Signal menunjukkan bahwa ini adalah salah satu bisnis Peralatan Transportasi Berat terbaik karena banyak pesaingnya menghadapi penurunan penjualan akibat hambatan siklus.

Baca Selengkapnya  

Pertumbuhan Pendapatan Tahun-ke-Tahun Federal Signal

Federal Signal juga melaporkan backlog-nya, yaitu nilai pesanan yang belum dieksekusi atau dikirim. Backlog Federal Signal mencapai $1,04 miliar di kuartal terakhir dan tetap datar selama dua tahun terakhir. Karena angka ini lebih rendah dari pertumbuhan pendapatannya, kita bisa melihat bahwa perusahaan memenuhi pesanan dengan kecepatan lebih cepat daripada menambah pesanan baru ke backlog. Ini menunjukkan Federal Signal beroperasi secara efisien tetapi menimbulkan pertanyaan tentang kesehatan pipeline penjualannya.

Backlog Federal Signal

Di kuartal ini, Federal Signal melaporkan pertumbuhan pendapatan tahunan yang kuat sebesar 26,5%, dan pendapatannya sebesar $597,1 juta melampaui perkiraan Wall Street sebesar 9,5%.

Melihat ke depan, analis pihak penjual memperkirakan pendapatan akan tumbuh 12,3% selama 12 bulan ke depan, serupa dengan tingkat dua tahun terakhir. Proyeksi ini patut dipuji dan menunjukkan bahwa pasar melihat keberhasilan produk dan layanan perusahaan.

Microsoft, Alphabet, Coca-Cola, Monster Beverage—semuanya mulai sebagai cerita pertumbuhan yang tidak terlalu mencolok yang mengikuti tren besar. Kami telah mengidentifikasi yang berikutnya: sebuah permainan semikonduktor AI yang menguntungkan yang masih diabaikan Wall Street. Kunjungi di sini untuk akses ke laporan lengkap kami.

Margin Operasi

Margin operasi adalah salah satu ukuran profitabilitas terbaik karena memberi tahu kita berapa banyak uang yang dibawa pulang perusahaan setelah memproduksi dan memasarkan produk, dan yang terpenting, menjaga relevansi melalui riset dan pengembangan.

Federal Signal telah menjadi perusahaan yang efisien selama lima tahun terakhir. Ini adalah salah satu bisnis paling menguntungkan di sektor industri, dengan rata-rata margin operasi sebesar 13,5%. Hasil ini sangat mengesankan karena margin kotor yang rendah, yang sebagian besar dipengaruhi oleh apa yang dijual dan membutuhkan perubahan besar untuk bergerak secara berarti. Perusahaan memiliki kendali lebih besar atas margin operasinya, dan ini menunjukkan operasi yang dikelola dengan baik jika margin tersebut tinggi saat margin kotor rendah.

Melihat tren profitabilitasnya, margin operasi Federal Signal meningkat sebesar 4,9 poin persentase selama lima tahun terakhir, karena pertumbuhan penjualannya memberi leverage operasional.

Margin Operasi 12 Bulan Terakhir Federal Signal (GAAP)

Di kuartal ini, Federal Signal menghasilkan margin operasi sebesar 14%, sejalan dengan kuartal yang sama tahun lalu. Ini menunjukkan struktur biaya perusahaan baru-baru ini stabil.

Laba Per Saham

Kami melacak perubahan jangka panjang dalam laba per saham (EPS) karena alasan yang sama dengan pertumbuhan pendapatan jangka panjang. Dibandingkan dengan pendapatan, EPS menyoroti apakah pertumbuhan perusahaan menguntungkan.

EPS Federal Signal tumbuh dengan tingkat pertumbuhan majemuk tahunan yang mengagumkan sebesar 20,4% selama lima tahun terakhir, lebih tinggi dari pertumbuhan pendapatan tahunan sebesar 14%. Ini memberi tahu kita bahwa perusahaan menjadi lebih menguntungkan per saham saat berkembang.

EPS 12 Bulan Terakhir Federal Signal (Non-GAAP)

Kami dapat melihat lebih dalam kualitas laba Federal Signal untuk memahami faktor pendorong kinerja perusahaan. Seperti yang disebutkan sebelumnya, margin operasi Federal Signal datar di kuartal ini tetapi meningkat sebesar 4,9 poin persentase selama lima tahun terakhir. Ini adalah faktor paling relevan (selain dampak pendapatan) di balik laba yang lebih tinggi; biaya bunga dan pajak juga dapat mempengaruhi EPS tetapi tidak memberi tahu kita sebanyak tentang fundamental perusahaan.

Seperti halnya pendapatan, kami menganalisis EPS dalam periode yang lebih pendek untuk melihat apakah ada perubahan dalam bisnis.

Untuk Federal Signal, pertumbuhan EPS tahunan dua tahun sebesar 28% lebih tinggi dari tren lima tahun. Kami senang ketika pertumbuhan laba mempercepat, terutama saat mempercepat dari basis yang sudah tinggi.

Pada kuartal keempat, Federal Signal melaporkan EPS disesuaikan sebesar $1,16, naik dari $0,87 di kuartal yang sama tahun lalu. Angka ini mengalahkan perkiraan analis sebesar 7,4%. Dalam 12 bulan ke depan, Wall Street memperkirakan EPS penuh tahun Federal Signal sebesar $4,23 akan tumbuh 9,9%.

Intisari dari Hasil Kuartal 4 Federal Signal

Kami terkesan dengan seberapa besar Federal Signal melampaui ekspektasi EBITDA analis di kuartal ini. Kami juga antusias karena pendapatannya melampaui perkiraan Wall Street dengan margin yang lebar. Melihat secara luas, kami pikir ini adalah hasil yang baik dengan beberapa potensi kenaikan. Harga saham naik 8,2% menjadi $126,57 segera setelah laporan dirilis.

Federal Signal menunjukkan hasil kuartal yang menggembirakan, tetapi satu hasil laba saja tidak otomatis menjadikan saham ini sebagai pembelian. Mari kita lihat apakah ini investasi yang baik. Apa yang terjadi di kuartal terakhir penting, tetapi tidak sepenting kualitas bisnis jangka panjang dan valuasi saat memutuskan untuk berinvestasi di saham ini. Kami membahas hal tersebut dalam laporan riset lengkap yang dapat Anda baca di sini, gratis.