Yachuang Electronics Menanggapi Pertanyaan Bursa Efek Shenzhen, Menjelaskan Secara Rinci tentang Akuisisi Saham Sisa di Ouchuang Chip dan Yihai Nengda

PT. Shanghai Yachuang Electronics (Perlindungan Konsumen) Group Stock Co., Ltd. (selanjutnya disebut “Yachuang Electronics”) baru-baru ini memberikan tanggapan secara rinci terhadap surat pertanyaan dari Bursa Efek Shenzhen mengenai aplikasi penerbitan saham dan pembayaran tunai untuk pembelian aset serta pengumpulan dana pendukung. Mereka menjelaskan satu per satu berbagai aspek terkait, termasuk kesesuaian kebijakan industri dalam akuisisi 40% saham Shenzhen Ouchuangxin Semiconductor Co., Ltd. (“Ouchuangxin”) dan 45% saham Shenzhen Yihai Neda Co., Ltd. (“Yihai Neda”), kesesuaian pihak transaksi, kebutuhan transaksi, kepatuhan operasional aset yang menjadi objek, serta proyek pengumpulan dana.

Kesesuaian Aset Objek dengan Penetapan Pasar Startup dan Sinergi Signifikan dengan Perusahaan Terbuka

Yachuang Electronics secara rinci menjelaskan dasar-dasar spesifik mengapa Ouchuangxin dan Yihai Neda memenuhi penetapan pasar startup. Sebagai perusahaan nasional berstatus “Giant Small and Special” yang fokus pada desain chip analog, Ouchuangxin memiliki dua lini produk utama: chip penggerak lampu LED dan chip pengatur daya DC-DC. Teknologi inti mereka meliputi teknologi penggerak konstan arus linier untuk LED, teknologi kontrol konverter step-down switching, dan lain-lain. Perusahaan ini memegang 10 paten penemuan, 6 paten model utilitas, hak kekayaan desain sirkuit terintegrasi sebanyak 30, serta 6 hak cipta perangkat lunak. Produk mereka digunakan dalam pencahayaan lampu mobil, sepeda motor listrik, pencahayaan pintar, dan bidang lain. Pendapatan operasional dari tahun 2023 hingga September 2025 masing-masing sebesar 85,235.4 juta yuan, 116,991.6 juta yuan, dan 64,186.8 juta yuan, dengan laba bersih masing-masing sebesar 22,817.1 juta yuan, 46,312.9 juta yuan, dan 19,332.1 juta yuan, menunjukkan pertumbuhan yang baik.

Yihai Neda sebagai distributor komponen elektronik memperoleh otorisasi dari merek internasional terkenal seperti Murata, Panasonic, Taling Micro, dan lain-lain, menyediakan produk termasuk komponen pasif, komponen diskrit, IC, dan modul, serta layanan dukungan teknis. Pendapatan operasional mereka dari tahun 2023 hingga September 2025 masing-masing sebesar 441,034.6 juta yuan, 517,752.3 juta yuan, dan 447,882.9 juta yuan, dengan laba bersih masing-masing sebesar 22,755.1 juta yuan, 29,058.8 juta yuan, dan 24,093.3 juta yuan. Melalui inovasi dalam layanan rantai pasok dan dukungan teknologi, mereka mendorong integrasi teknologi baru dengan industri tradisional, memenuhi persyaratan penetapan pasar startup.

Dalam hal sinergi dengan perusahaan terbuka, setelah transaksi ini selesai, Ouchuangxin akan mengoptimalkan kolaborasi tim R&D dan berbagi IP serta teknologi inti dengan perusahaan terbuka. Yihai Neda akan melengkapi perusahaan terbuka dalam hal saluran pengadaan dan sumber daya pelanggan, meningkatkan profitabilitas keseluruhan. Data dari proses review menunjukkan bahwa setelah transaksi selesai, laba bersih yang menjadi hak pemilik induk dan laba per saham dasar dari perusahaan terbuka akan meningkat.

Pihak Transaksi dan Struktur Kepemilikan yang Jelas, Pengaturan Masa Penguncian yang Sesuai

Pihak transaksi kali ini meliputi 6 pemegang saham Ouchuangxin dan 3 pemegang saham Yihai Neda. Pihak non-individu, yaitu Haineida Technology dan Haiyou Tongchuang, tidak didirikan khusus untuk transaksi ini dan modal daftarnya telah disetor penuh. Pengaturan masa penguncian saham yang diperoleh perusahaan terbuka sesuai dengan ketentuan “Peraturan Pengelolaan Restrukturisasi” terkait. Untuk aset yang digunakan untuk subscribe saham dan yang memiliki hak atas aset tersebut selama lebih dari 12 bulan, saham baru tidak dapat dipindahtangankan dalam 12 bulan sejak penerbitan.

Terkait masalah kepemilikan saham atas nama orang lain dalam sejarah Ouchuangxin dan Haiyou Tongchuang, surat tanggapan menjelaskan secara rinci penyebab, evolusi, dan proses pelepasan kepemilikan tersebut. Kepemilikan saham atas nama karyawan dan investor yang dilakukan melalui perjanjian dan perubahan badan usaha telah dihapuskan, sumber dana dan aliran dana jelas, tidak ada sengketa hak milik. Begitu pula, kepemilikan saham atas nama keluarga dari pendiri Ouchuangxin dan pemberian saham virtual yang dilakukan secara tidak resmi telah diselesaikan secara standar, tidak ada kepemilikan atas nama yang belum dilepaskan atau pengaturan kepentingan lain yang belum diungkapkan.

Proyek Pengumpulan Dana Fokus pada Inti Usaha dan Tidak Tumpang Tindih dengan Proyek Sebelumnya

Dana yang dikumpulkan sebesar 251 juta yuan akan digunakan untuk menambah modal kerja, pelunasan utang, pembayaran harga tunai, dan “Proyek Industri Chip Penggerak dan Pengatur Daya Tingkat Kendaraan”. Proyek ini berbeda dari proyek pengumpulan dana sebelumnya yaitu “Pengembangan dan Industriisasi Chip Analog Kendaraan”, baik dari segi isi pengembangan maupun skenario aplikasi. Yang pertama berfokus pada chip penggerak tampilan tingkat kendaraan, chip penggerak LED langsung, dan lain-lain, digunakan dalam bidang kabin pintar mobil; sedangkan yang kedua lebih menitikberatkan pada chip penggerak LED, penggerak motor, dan pengatur daya umum, digunakan dalam pencahayaan mobil dan kontrol bodi. Kedua proyek ini sama-sama berfokus pada chip analog tingkat kendaraan, memiliki kesinambungan teknologi dan saling melengkapi produk, sehingga tidak ada pembangunan ulang yang tumpang tindih.

Proyek sebelumnya, yaitu “Pengembangan dan Industriisasi Chip Analog Kendaraan” dan “Proyek Pusat Elektronik Otomotif Yachuang”, kemajuan konstruksi sesuai harapan. Sampai 30 Juni 2025, tingkat investasi masing-masing sebesar 75,88% dan 5,45%. Diperkirakan akan siap digunakan pada akhir 2026, sehingga tidak akan berdampak besar terhadap proyek pengumpulan dana kali ini. Berdasarkan kondisi kas perusahaan, kebutuhan dana pengembangan di masa depan, dan tingkat rasio utang terhadap aset, penggunaan dana pengumpulan untuk pembayaran harga transaksi dan penambahan modal kerja adalah kebutuhan yang wajar. Proporsi dana tambahan sesuai dengan ketentuan “Panduan Aplikasi Peraturan Pengawasan - Kategori Perusahaan Terbuka 1”.

Kepatuhan Operasional Aset Objek dan Langkah Pengelolaan Risiko yang Memadai

Properti sewa yang dimiliki Ouchuangxin dan Yihai Neda digunakan untuk kantor dan memiliki rencana perpanjangan sewa yang jelas. Jika tidak dapat memperpanjang sewa, mereka dapat memindahkan kantor tanpa mengganggu operasi utama. Hak paten yang diperoleh secara legal dan harga yang wajar, tidak ada sengketa hak milik. Beberapa paten dari Ouchuangxin terkait teknologi inti, sedangkan paten yang diambil alih oleh Yihai Neda belum digunakan secara langsung dalam bisnis inti.

Dana yang dipinjamkan dari Ouchuangxin ke perusahaan terbuka merupakan bagian dari transaksi keuangan dalam laporan konsolidasi, telah dilunasi penuh beserta bunga, tidak ada penggunaan dana non-operasional. Yihai Neda dan anak perusahaan memiliki izin yang sah untuk menjual dan mengimpor/ekspor komponen elektronik, izin tersebut berlaku dan dokumen pendaftaran investasi luar negeri serta pendaftaran valuta asing lengkap.

Untuk mengatasi risiko kehilangan personel kunci, Ouchuangxin dan Yihai Neda telah menandatangani kontrak kerja, perjanjian masa kerja, perjanjian larangan bersaing, dan perjanjian kerahasiaan dengan personel kunci. Posisi personel kunci stabil. Setelah transaksi ini selesai, perusahaan terbuka akan melakukan integrasi dan pengendalian di bidang personel, keuangan, bisnis, aset, dan organisasi untuk memastikan sinergi maksimal.

Yachuang Electronics menyatakan bahwa transaksi ini akan memperkuat pengendalian terhadap aset yang menjadi objek, meningkatkan efisiensi manajemen operasional dan daya saing inti, serta sesuai dengan strategi pengembangan perusahaan. Perantara seperti penasihat keuangan independen dan pengacara telah melakukan pemeriksaan terkait, dan menyatakan bahwa transaksi ini sesuai dengan hukum dan peraturan yang berlaku serta layak dilaksanakan.

Klik untuk melihat pengumuman lengkap>>

Pernyataan: Pasar memiliki risiko, investasi harus dilakukan dengan hati-hati. Artikel ini diproduksi secara otomatis oleh model AI berdasarkan database pihak ketiga dan tidak mewakili pandangan Sina Finance. Segala informasi dalam artikel ini hanya sebagai referensi, bukan sebagai saran investasi pribadi. Jika terdapat perbedaan, utamakan pengumuman resmi. Jika ada pertanyaan, hubungi biz@staff.sina.com.cn.