Bank Ping An Merilis Terbaru! Empat Indikator Utama Ritel Sedang Pulih, Sinyal Apa yang Dilepaskan?

Meskipun pendapatan dan laba bersih belum kembali ke zona pertumbuhan positif, laporan tahunan Bank Ping An 2025 yang baru saja dirilis menunjukkan bahwa beberapa indikator kunci operasional mulai menunjukkan tanda-tanda pemulihan.

Pertama, biaya bunga dari sisi kewajiban secara signifikan menurun, memberikan bantalan keamanan untuk kestabilan margin bunga bersih; kedua, transformasi ritel secara bertahap memasuki tahap yang lebih dalam, dengan banyak indikator yang menyentuh dasar dan mulai pulih.

Rencana dividen yang disetujui oleh Dewan Direksi Bank Ping An menunjukkan bahwa seluruh tahun 2025, perusahaan berencana membagikan dividen tunai sebesar 5,96 yuan per 10 saham (termasuk pajak), dengan total pembayaran sebesar 11,566 miliar yuan, di mana dividen interim telah dibagikan sebesar 2,36 yuan, dan dividen akhir direncanakan sebesar 3,60 yuan, dengan rasio dividen tunai sekitar 27,13%, melanjutkan kebijakan pengembalian yang stabil kepada pemegang saham.

Biaya bunga yang secara signifikan menurun memberikan bantalan keamanan untuk kestabilan margin bunga bersih

Hingga akhir tahun 2025, total aset Bank Ping An mencapai 5,93 triliun yuan, meningkat 2,7% dibandingkan akhir tahun sebelumnya. Dari segi indikator laba, tahun lalu Bank Ping An mencatat pendapatan operasional sebesar 1.314,42 miliar yuan, turun 10,4% secara tahunan; laba bersih mencapai 426,33 miliar yuan, turun 4,2%. Ketidakmampuan kinerja operasional untuk kembali ke jalur pertumbuhan positif sebagian besar disebabkan oleh perubahan suku bunga pasar dan penyesuaian struktur bisnis secara bersama-sama.

Namun, ini sebenarnya adalah hasil dari upaya berkelanjutan bank dalam menekan biaya dan meningkatkan efisiensi: biaya operasional dan manajemen tahun 2025 sebesar 381,96 miliar yuan, turun 5,9% dibandingkan tahun sebelumnya.

Penurunan biaya bunga secara signifikan hampir bisa dianggap sebagai pencapaian paling menonjol dari performa operasional bank dalam fase transformasi strategisnya—tahun lalu, tingkat pembayaran bunga Bank Ping An turun secara tahunan sebesar 42 basis poin. Ini berarti, meskipun skala simpanan tetap stabil, bank mampu mengendalikan biaya kewajiban secara efektif, sehingga memperkecil penurunan margin bunga dan bahkan menstabilkannya, memberikan bantalan keamanan yang cukup.

Secara spesifik, hingga akhir tahun 2025, total kewajiban bank mencapai 5,37 triliun yuan, meningkat 1,9% dari akhir tahun sebelumnya; di mana saldo pokok simpanan yang diterima sebesar 3,58 triliun yuan, meningkat 1,4%. Rata-rata tingkat bunga kewajiban berbunga bank tahun 2025 adalah 1,67%, turun 47 basis poin dibandingkan tahun 2024; tingkat bunga rata-rata simpanan yang diterima adalah 1,65%, turun 42 basis poin dari tahun sebelumnya. Rata-rata saldo harian simpanan giro sekitar 1,19 triliun yuan, meningkat 5,8% dibandingkan tahun 2024.

Untuk pengurangan biaya kewajiban secara keseluruhan, Bank Ping An menyatakan bahwa hal ini disebabkan oleh peningkatan penyerapan simpanan berbiaya rendah dan penyesuaian cepat dalam pengelolaan ritme penarikan simpanan dan kewajiban antarbank.

Bagaimana membuat kemiringan penurunan margin bunga tidak terlalu tajam, lebih landai, dan penurunan lebih lambat, adalah pertanyaan yang pasti akan diajukan dalam setiap konferensi kinerja bank. Secara industri, penyempurnaan margin bunga bersih sudah menjadi tren struktural yang tetap, dipengaruhi oleh berbagai faktor seperti kebijakan yang mendorong pengurangan biaya bagi sektor riil, kedalaman pasar suku bunga, dan pertumbuhan ekonomi.

Optimisasi biaya bunga jelas memberikan bantalan keamanan margin bunga bagi Bank Ping An: hingga akhir tahun 2025, margin bunga bersih bank adalah 1,78%, turun 9 basis poin dari akhir tahun 2024, dan turun 2 basis poin dari akhir Juni 2025, menunjukkan penurunan yang semakin kecil baik secara tahunan maupun triwulanan.

Dari sudut pandang industri secara umum, data pengawasan menunjukkan bahwa hingga akhir tahun 2025, margin bunga bersih bank komersial adalah 1,42%, dengan rasio untuk bank saham sebesar 1,56%. Artinya, margin bunga bersih Bank Ping An sebesar 1,78% pada periode yang sama menunjukkan keunggulan relatif. Keunggulan ini juga dianggap oleh beberapa analis dari perusahaan sekuritas mampu memberikan fleksibilitas lebih besar saat sektor perbankan secara keseluruhan mulai pulih.

Empat indikator utama bisnis ritel sedang dalam proses pemulihan

Pada saat pengumuman kinerja paruh tahun 2025, manajemen Bank Ping An pertama kali menggunakan frasa “prioritas manfaat, sekaligus memperhatikan skala” saat merangkum perkembangan terbaru reformasi ritel. Pemikiran tentang strategi operasional sementara bisnis ritel bank ini secara efektif disampaikan melalui kata-kata tersebut. Saat itu, bisnis ritel bank masih belum pulih akibat berbagai faktor makroekonomi, perubahan pendapatan masyarakat, dan kebutuhan konsumsi yang efektif. Banyak bank yang terdaftar, termasuk lima bank besar dan beberapa bank ritel unggulan, secara umum melaporkan perlambatan pertumbuhan bisnis ritel, dengan proporsi pendapatan dan laba bersih yang menurun dalam berbagai tingkat.

Saat ini, kondisi lingkungan operasional ritel masih belum mengalami perubahan signifikan. Namun, melalui transformasi yang mengalihkan produk dari “berisiko tinggi dan hasil tinggi” ke “berisiko sedang dan hasil sedang,” laporan tahunan Bank Ping An 2025 menunjukkan bahwa beberapa indikator yang mewakili pemulihan bisnis ritel mulai menonjol.

Mari kita tinjau indikator skala bisnis ritel konvensional: hingga akhir tahun 2025, jumlah pelanggan ritel Bank Ping An sekitar 127,9 juta, meningkat 1,9% dari akhir tahun sebelumnya; aset pengelolaan pelanggan ritel (AUM) sebesar 4,24 triliun yuan, meningkat 1,1%. Kedua indikator ini bisa dikatakan “biasa saja,” karena pertumbuhan jumlah pelanggan dan AUM secara bersamaan merupakan performa standar baik di Bank Ping An maupun bank sejenis (bank milik negara dan bank saham utama), dan tidak menunjukkan lonjakan luar biasa.

Di sini, kami akan menganalisis lebih jauh beberapa indikator kunci bisnis ritel yang menunjukkan tren tertentu.

Pertama, tidak bisa dihindari bahwa saldo pinjaman pribadi Bank Ping An tahun lalu mengalami penurunan. Hingga akhir tahun lalu, saldo pinjaman pribadi adalah 1,73 triliun yuan, turun 2,3% dari akhir tahun sebelumnya. Perlu dicatat bahwa performa ini konsisten dengan posisi per akhir Juni tahun lalu, menunjukkan bahwa tren penurunan pinjaman ritel di paruh kedua tahun lalu telah berhenti, dan tidak mengalami penurunan lebih lanjut. Selain itu, pada akhir tahun lalu, proporsi pinjaman berbasis agunan terhadap total pinjaman pribadi mencapai 62,9%, yang dianggap sebagai struktur yang seimbang antara volume, harga, dan risiko.

Kedua, jumlah kerugian kredit dan aset lain dari bisnis ritel yang mengalami penurunan nilai dari 48,73 miliar yuan di akhir tahun 2024 menjadi 37,58 miliar yuan, dengan rasio turun dari 98,6% menjadi 92,6%, menunjukkan bahwa risiko bisnis ritel sedang secara teratur dibersihkan.

Ketiga, pendapatan dan proporsi pendapatan dari bisnis ritel mengalami penurunan secara tahunan dibandingkan tahun 2024, tetapi kontribusi laba bersih dari bisnis ini meningkat dari 2,89 miliar yuan di akhir tahun 2024 menjadi 26,83 miliar yuan, menunjukkan bahwa indikator ini sudah mencapai titik terendah dan mulai membaik.

Terakhir, peningkatan indikator-indikator tersebut dicapai bersamaan dengan penurunan pengeluaran operasional bisnis ritel secara tahunan: pengeluaran operasional bisnis ritel Bank Ping An tahun 2024 sebesar 220,36 miliar yuan, dan menurun menjadi 207,92 miliar yuan pada tahun 2025, yang juga menunjukkan keberhasilan pengendalian biaya dan peningkatan efisiensi di lini bisnis ritel.

Laporan dari Bank Ping An

Saluran pelaporan dan perlindungan hak: unduh aplikasi “Morning Video” dari toko aplikasi, cari “laporan” untuk akses langsung, atau hubungi hotline 0731-85571188; untuk kerjasama konten, hubungi layanan korporat di 19176699651, dan untuk kerjasama bisnis di 0731-85572288.