Mengapa ETF Vanguard Ini Sangat Populer -- Meski Mengalami Underperformance terhadap Pasar

Bagi mereka yang ingin berinvestasi dalam dana yang diperdagangkan di bursa, jumlah pilihan yang berbeda bisa terasa menakutkan. Sebagian besar investor memilih ETF berdasarkan dana mana yang paling mungkin memberikan pengembalian terbaik. Tetapi karena ada begitu banyak kategori ETF yang berbeda untuk dipilih, investor yang memiliki tujuan tertentu mungkin kadang-kadang memilih dana yang tidak memaksimalkan total pengembalian tetapi memiliki fitur menarik lainnya.

Investasi dividen adalah contoh yang baik. Investor yang menekankan saham yang dapat menghasilkan pendapatan yang mereka bayarkan kepada pemegang saham melalui dividen tidak selalu mencari kandidat pertumbuhan terbaik. Sebaliknya, sejarah kinerja bisnis yang andal yang mendukung pembayaran yang dapat diprediksi kepada investor bisa menjadi atribut paling menarik untuk saham semacam itu. Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG 0.98%) bertujuan mengidentifikasi saham dividen terbaik tersebut, dan dalam bagian kedua dari seri tiga artikel tentang ETF Vanguard untuk Voyager Portfolio, Anda akan mempelajari lebih banyak tentang bagaimana dana ini berkinerja kuat meskipun tidak mampu mengikuti indeks yang lebih luas seperti S&P 500.

Sumber gambar: Getty Images.

Perjalanan yang lebih mulus

Ketika Anda melihat pengembalian Vanguard Dividend Appreciation ETF dan membandingkannya dengan indeks pasar yang lebih luas, muncul pola tertentu. Performa relatif ETF ini kurang memuaskan selama tahun-tahun pasar yang sangat kuat. Misalnya, pada tahun 2021, dana ini termasuk dalam 20% ETF terbawah di kategori besar-campuran. Performa di tahun-tahun pasar bullish 2023 dan 2024 juga cukup buruk, dengan dana ini tertinggal dari S&P 500 sebesar 12 dan delapan poin persentase selama dua tahun tersebut.

Namun, Vanguard Dividend Appreciation ETF menonjol selama tahun-tahun terberat pasar. Selama pasar bearish terakhir di tahun 2022, ETF Vanguard ini tidak menghindari kerugian, tetapi kerugiannya hanya setengah dari kerugian yang dialami S&P 500. Keunggulan sebesar 10 poin persentase ini cukup untuk menempatkan ETF ini di antara 10% besar dana campuran terbaik selama tahun tersebut. Demikian pula, Vanguard Dividend Appreciation menjadi ETF top-10% selama tahun 2018 saat pasar mengalami kerugian.

Secara keseluruhan, pasar telah naik lebih banyak tahun daripada turun, sehingga total pengembalian Vanguard Dividend Appreciation secara keseluruhan tertinggal dari pasar. Total pengembalian sebesar 12,26% per tahun selama dekade terakhir dan 11,84% per tahun selama 15 tahun terakhir kalah dari S&P sekitar 1,5 hingga 2 poin persentase per tahun. Namun, secara absolut, pengembalian tersebut tetap mengesankan, dan Vanguard Dividend Appreciation mampu memberikan pembayaran pendapatan yang jauh melebihi apa yang akan Anda dapatkan dari ETF yang mengikuti S&P 500.

Menunjukkan uang kepada investor

Dalam pengembalian tersebut, termasuk fakta bahwa Vanguard Dividend Appreciation membagikan pendapatan dividen kepada pemegang sahamnya. Selama tahun 2025, distribusi tersebut mencapai sekitar $3,56 per saham. Itu setara dengan hasil sekitar 1,7% berdasarkan harga saham terbaru.

Mungkin ini tidak terlihat banyak, tetapi jauh lebih tinggi daripada 1,1% yang Anda dapatkan dari dana S&P atau hasil 0,5% yang dibayarkan oleh tracker indeks Nasdaq 100 yang populer. Dan yang lebih penting, pembayaran tersebut telah meningkat secara dramatis dari waktu ke waktu. Pada tahun 2021, Anda akan mendapatkan sekitar $2,67 per saham dari dividen ETF ini. Itu berarti kenaikan 33% dalam pembayaran dividen hanya dalam empat tahun.

Perluas

NYSEMKT: VIG

Vanguard Dividend Appreciation ETF

Perubahan Hari Ini

(-0,98%) $-2,11

Harga Saat Ini

$212,96

Data Utama

Rentang Hari Ini

$212,12 - $215,32

Rentang 52 Minggu

$169,32 - $230,53

Volume

1,9 juta

Bagaimana prospek Vanguard Dividend Appreciation di tahun 2026 dan seterusnya?

Investor kadang-kadang melihat ke belakang pada kinerja, tetapi ukuran sebenarnya dari ETF adalah bagaimana kinerjanya di masa depan. Dalam artikel ketiga dan terakhir tentang ETF dividen Vanguard untuk Voyager Portfolio, Anda akan mendapatkan gambaran dekat tentang bagaimana posisi dana ini untuk masa yang akan datang dan apakah sesuai dengan tujuan investasi Anda.