Smart Investor: Saham Pertumbuhan Terbaik, Dorongan Saham Dividen, dan Apa yang Berikutnya untuk Pasar AS

Sorotan minggu ini:

• Pembaruan Pasar Mingguan: Saham Turun Saat Keuangan dan Konsumen Siklikal Turun
• Mengapa Pasar Saham Tetap Tangguh di Tengah Perang di Iran
• Saham Dividen Mendapat Dorongan dari Perdagangan HALO. Apakah Ini Bisa Bertahan?
• Inflasi Tetap Stabil Sementara Ekonom Memperingatkan Kenaikan Biaya Energi di Tengah Perang Iran
• 2 Kisah Peringatan dari Pasar Ekuitas Swasta dan Kredit Swasta
• Ekuitas Asia: Risiko Meningkat Seiring Meluasnya Gangguan Akibat Perang Iran
• 10 Saham Pertumbuhan Terbaik untuk Dibeli Jangka Panjang

Saham mengalami penutupan minggu yang kurang baik, kehilangan hampir 2% sejak Jumat lalu. Tetapi mengingat angin kencang yang mempengaruhi pasar global, ekuitas AS tetap bertahan dengan baik. Faktanya, sejak perang dengan Iran dimulai, Indeks Pasar AS Morningstar turun kurang dari 4%. Apa yang mendukung ketahanan itu? Sarah Hansen membahas faktor-faktor yang mendukung pasar saham AS dan apa yang diperkirakan analis tentang prospek jangka pendek.

Di latar belakang, beberapa bagian pasar saham AS lebih kesulitan daripada yang lain. Terutama, saham perangkat lunak merosot karena kekhawatiran tentang dampak kecerdasan buatan terhadap model bisnis mereka. Tetapi seperti yang ditulis oleh Dan Lefkovitz dari Morningstar Indexes, ada akronim baru yang beredar di Wall Street untuk jenis saham yang berkinerja baik. Mereka disebut saham HALO, dan Lefkovitz membahas apa itu dan mengapa kinerja mereka yang kuat baik untuk strategi dividen.

Cerita berbeda dialami pasar saham di Eropa dan Asia, di mana ekonomi lebih rentan terhadap gangguan pasokan energi. Indeks Pasar Berkembang Eropa Morningstar turun 5,4%, dan Indeks Pasar Berkembang Eropa Morningstar, yang memiliki bobot besar di saham Korea, kehilangan 8,5%. Lorraine Tan, yang mengikuti pasar saham Asia untuk Morningstar, membahas faktor di balik penurunan tajam tersebut, negara-negara yang lebih tahan terhadap guncangan minyak, dan prospek di luar perang.

Lonjakan harga minyak dan gas mengancam menghidupkan kembali kekhawatiran inflasi. Bahkan sebelum lonjakan harga minyak, inflasi tetap jauh di atas target Federal Reserve sebesar 2,0%. Contohnya: Indeks Harga Pengeluaran Konsumsi Pribadi Januari menunjukkan kenaikan tahunan 2,8%, lebih lembut dari yang diperkirakan, tetapi jauh dari 2,0%. Sementara itu, minggu lalu, Indeks Harga Konsumen juga menunjukkan inflasi sekitar 2,4%. Tetapi, seperti yang kami laporkan, para analis khawatir tentang bagaimana data inflasi akan terlihat mulai Maret.

Sementara itu, pasar kredit swasta terus menarik perhatian, dan bukan dalam arti yang diinginkan para pendukungnya. Dalam minggu lalu, lebih banyak dana kredit swasta melaporkan penebusan besar-besaran. Alexander Davis dari PitchBook menjelaskan pendekatan berbeda yang diambil perusahaan seperti Blackstone, BlackRock, dan Blue Owl dalam menghadapi gelombang penebusan tersebut dan apa artinya bagi industri kredit swasta. Davis juga bergabung dengan Ivanna Hampton untuk membahas tren besar dalam konvergensi publik/privat, dan Direktur Riset Pengelola Morningstar Jeff Ptak membahas isu ini dari sisi investor dana, dengan dua kisah peringatan. (Untuk berita utama dalam cerita konvergensi pasar publik/privat, daftar di newsletter Davis di sini.)

Terakhir, kami telah memperbarui daftar 10 saham pertumbuhan terbaik untuk dibeli jangka panjang. Nama-nama ini, yang diambil dari daftar Perusahaan Terbaik untuk Dimiliki Morningstar, termasuk salah satu perusahaan mobil sport paling terkenal di dunia, dan juga produsen chip semikonduktor terbesar.

Seperti biasa, pastikan untuk mengunjungi halaman Pasar kami untuk liputan terbaru dan pembaruan pasar saham secara langsung, serta kalender lengkap data dan acara penting yang akan datang.