New Taiwan dollar menembus batas 30 yuan! Analisis tren masa depan dan prediksi harga terbaru 2025 untuk dolar AS terhadap New Taiwan dollar (USDTWD).

Dalam beberapa waktu terakhir, nilai tukar baru Taiwan mengalami fluktuasi yang sangat jarang terjadi dalam beberapa dekade, melonjak hampir 10% hanya dalam dua hari perdagangan. Meskipun mata uang Asia pada umumnya menguat, penguatan nilai tukar baru Taiwan bisa dibilang belum pernah terjadi sebelumnya. Apakah penguatan baru Taiwan ini hanya a flash in the pan, ataukah ini adalah awal dari tren jangka panjang? Bagaimana investor seharusnya memanfaatkan peluang yang diberikan oleh penguatan ini?

Artikel ini akan menganalisis secara mendalam faktor-faktor kunci yang mempengaruhi nilai tukar New Taiwan Dollar, mengeksplorasi tren masa depan dolar AS terhadap New Taiwan Dollar, dan memberikan beberapa saran strategi perdagangan valuta asing.

Nilai Tukar Baru Taiwan Melonjak Melewati Angka 30: Dari Kekhawatiran Penurunan Nilai ke Lonjakan 5% dalam Sehari

Merefleksikan sebulan yang lalu, pasar masih khawatir tentang penurunan saham Taiwan, dan kemungkinan nilai tukar NT$ akan jatuh ke 34 bahkan 35. Namun, hanya dalam 30 hari, suasana pasar telah mengalami perubahan dramatis.

Dipengaruhi oleh kebijakan perdagangan Amerika Serikat, performa New Taiwan Dollar baru-baru ini sangat mengejutkan. Pada 2 Mei, nilai tukar New Taiwan Dollar terhadap Dolar AS melonjak 5% dalam satu hari, mencetak lonjakan terbesar dalam 40 tahun, ditutup di 31.064, mencapai level tertinggi dalam 15 bulan. Setelah istirahat akhir pekan, pada 5 Mei, New Taiwan Dollar terus menguat 4,92%, bahkan menembus level psikologis penting 30, dengan puncaknya menyentuh 29,59, mengejutkan pasar.

Dalam dua hari perdagangan singkat, New Taiwan Dollar telah meningkat hampir 10%, tidak hanya memecahkan beberapa rekor sejarah, tetapi juga memicu volume perdagangan terbesar ketiga dalam sejarah pasar valuta asing. Perlu dicatat bahwa dari awal tahun hingga 2 April, sebelum Presiden Amerika mengumumkan kebijakan perdagangan, New Taiwan Dollar masih dalam kondisi depresiasi sebesar 1%.

【Analisis Lonjakan New Taiwan Dollar】Tiga Faktor Kunci di Balik Lonjakan Nilai Tukar

Faktor Satu, Kebijakan Perdagangan Amerika Serikat Memicu Pasar

Industri secara umum percaya bahwa pemicu lonjakan nilai tukar baru-baru ini adalah kebijakan perdagangan pemerintah Amerika Serikat. Ketika Amerika Serikat mengumumkan penundaan penerapan kebijakan baru selama 90 hari, pasar segera menghasilkan dua harapan besar:

• Ada kemungkinan gelombang pembelian global, ekspor Taiwan diharapkan mendapat manfaat dalam jangka pendek, dan harapan ini memberikan dukungan kuat bagi nilai tukar New Taiwan.

• Dana Moneter Internasional secara tidak terduga meningkatkan proyeksi pertumbuhan ekonomi Taiwan, ditambah dengan kinerja pasar saham Taiwan yang cemerlang

Berita positif ini menarik masuknya modal asing dalam jumlah besar, menjadi kekuatan pendorong pertama untuk kenaikan nilai tukar baru Taiwan.

Faktor kedua, bank sentral menghadapi dilema.

Pada tanggal 2 Mei, ketika nilai tukar baru Taiwan melonjak, bank sentral mengeluarkan pernyataan darurat, tetapi menghindari masalah kunci:

• Mengaitkan fluktuasi nilai tukar dengan "psikologi ekspektasi pasar terhadap kemungkinan permintaan AS agar mata uang mitra dagangnya menguat"

• Mengenai apakah perundingan perdagangan AS-Taiwan yang menjadi perhatian pasar melibatkan ketentuan nilai tukar, tidak ada tanggapan langsung.

Faktor ketiga, "operasi panik" di industri keuangan memperbesar fluktuasi

Sebuah penelitian terbaru dari bank investasi terkenal menunjukkan bahwa pada tanggal 2 Mei, nilai tukar New Taiwan Dollar terhadap Dolar AS melonjak 5% dalam sehari, fluktuasi yang tidak biasa ini telah melampaui batas yang dapat dijelaskan oleh indikator ekonomi tradisional.

Laporan analisis menunjukkan bahwa, selain faktor sentimen pasar, operasi lindung nilai nilai tukar besar-besaran oleh perusahaan asuransi Taiwan dan perusahaan, serta penutupan posisi terpusat dari perdagangan arbitrase pembiayaan New Taiwan Dollar, secara bersama-sama menyebabkan fluktuasi nilai tukar kali ini.

Prediksi Pergerakan Masa Depan Dolar AS terhadap New Taiwan Dollar

Apakah New Taiwan Dollar akan terus menguat? Seberapa besar ruang penguatannya? Berikut adalah analisis tren pasar selanjutnya:

Satu, batas 28 yuan sulit untuk ditembus: Saat ini, pasar umumnya mengharapkan pemerintah AS akan menekan New Taiwan Dollar untuk terus menguat, tetapi besaran penguatan yang spesifik masih sulit untuk dipastikan. Namun, sebagian besar orang dalam industri percaya bahwa kemungkinan New Taiwan Dollar mencapai 28 yuan untuk 1 dolar AS sangat rendah.

Dua, perhatikan indikator penting:

Salah satu indikator penting untuk mengevaluasi kewajaran nilai tukar adalah Indeks Nilai Tukar Efektif Riil (REER) yang disusun oleh Bank for International Settlements (BIS). Indeks ini memiliki nilai seimbang 100, di atas 100 menunjukkan bahwa koin mungkin dinilai terlalu tinggi, sedangkan di bawah 100 menunjukkan adanya risiko undervaluasi.

Hingga akhir Maret, BIS nilai tukar efektif riil (REER) menunjukkan:

• Indeks Dolar sekitar 113 → Menunjukkan keadaan "terlalu tinggi" yang jelas

• Indeks New Taiwan Dollar tetap di sekitar 96 → Status "cukup rendah"

Tiga, perbandingan mata uang regional: Jika periode pengamatan diperpanjang dari fluktuasi abnormal satu bulan terakhir hingga awal tahun hingga sekarang, dapat ditemukan bahwa akumulasi apresiasi New Taiwan Dollar terhadap Dolar AS berada dalam kisaran yang sama dengan Yen Jepang dan Won Korea, perbedaannya tidak signifikan.

• Nilai Tukar baru Taiwan naik 8,74%

• Yen naik 8,47%

• Won Korea naik 7,17%

Sebenarnya, mata uang regional umumnya menguat, meskipun baru-baru ini New Taiwan Dollar mengalami apresiasi yang cepat, tetapi dari sudut pandang jangka panjang, pergerakannya sejalan dengan kinerja keseluruhan mata uang regional.

Empat, poin-poin penting dari laporan terbaru bank investasi terkenal:

Meskipun nilai tukar baru-baru ini menguat dengan kuat, dari berbagai dimensi, tren penguatannya mungkin akan berlanjut!

Pertama, model penilaian menunjukkan bahwa Dolar Taiwan telah beralih dari undervalue yang moderat menjadi lebih tinggi dari nilai wajar sebesar 2,7 deviasi standar.

Kedua, pasar derivatif valuta asing menunjukkan "harapan apresiasi terkuat dalam 5 tahun";

Selanjutnya, pengalaman sejarah menunjukkan bahwa setelah kenaikan besar dalam satu hari yang serupa, biasanya tidak akan segera terjadi penyesuaian.

Bank investasi tersebut menyarankan para investor untuk tidak melakukan operasi balik terlalu awal, tetapi memperkirakan bahwa ketika Indeks Nilai Tukar perdagangan baru Taiwan naik 3% lagi (dekat dengan batas toleransi bank sentral), kemungkinan pihak resmi akan meningkatkan intervensi untuk meredakan fluktuasi nilai tukar.

Bagaimana memanfaatkan peluang investasi dari penguatan New Taiwan Dollar?

Untuk investor valuta asing yang berpengalaman: Pertama, Anda dapat langsung melakukan perdagangan jangka pendek pada pasangan mata uang USD/TWD atau pasangan terkait di platform perdagangan valuta asing, memanfaatkan fluktuasi beberapa hari atau bahkan dalam satu hari; Kedua, jika Anda memiliki aset dolar, Anda dapat mempertimbangkan untuk menggunakan kontrak berjangka dan produk derivatif lainnya untuk melakukan lindung nilai, mengunci keuntungan dari apresiasi New Taiwan Dollar.

Bagi pemula yang baru masuk dan ingin memanfaatkan peluang fluktuasi terbaru untuk melakukan trading jangka pendek, sangat penting untuk mengingat prinsip-prinsip berikut: pertama, gunakan modal kecil untuk mencoba, jangan impulsif untuk menambah modal, agar tidak mengalami kerugian serius akibat ketidakstabilan mental. Platform seperti Gate sangat cocok untuk pemula melakukan trading jangka pendek dengan modal kecil, dan bisa berlatih melakukan transaksi dengan berbagai pasangan koin populer.

Dalam hal investasi jangka panjang, fondasi ekonomi Taiwan yang kuat dan ekspor semikonduktor yang kuat, nilai tukar baru Taiwan mungkin berfluktuasi di kisaran 30 hingga 30,5, dan dalam jangka panjang tetap relatif kuat. Namun, disarankan agar investasi jangka panjang mengontrol posisi valuta asing pada 5%-10% dari total aset, sementara sisa dana harus diinvestasikan secara terdiversifikasi dalam aset global untuk mengurangi risiko keseluruhan.

Jika ingin mendapatkan keuntungan secara stabil, disarankan untuk melakukan operasi USD/TWD dengan leverage rendah, dan menetapkan titik stop loss untuk melindungi modal sendiri. Sebagian besar platform perdagangan forex menyediakan fitur perdagangan simulasi, Anda dapat membuka akun simulasi terlebih dahulu untuk berlatih, menguji kelayakan strategi perdagangan. Pada saat yang sama, perlu memperhatikan dengan cermat arah kebijakan bank sentral Taiwan dan perkembangan terbaru perdagangan AS-Taiwan, faktor-faktor ini akan langsung mempengaruhi Nilai Tukar.

Selain itu, disarankan untuk tidak mengumpulkan semua dana di satu pasar, dapat mempertimbangkan untuk berinvestasi di saham Taiwan atau obligasi, meskipun fluktuasi nilai tukar cukup besar, risiko keseluruhan dari portofolio investasi dapat dikendalikan dengan lebih baik.

Lampiran: Tinjauan Pergerakan USD terhadap TWD Selama Sepuluh Tahun Terakhir

Dalam sepuluh tahun terakhir (Oktober 2014 hingga Oktober 2024), nilai tukar New Taiwan Dollar terhadap Dolar AS berfluktuasi antara 27 hingga 34, dengan fluktuasi mencapai 23%, yang tergolong sebagai koin dengan fluktuasi nilai tukar yang relatif kecil dibandingkan dengan mata uang global.

Dalam perbandingan, yen Jepang yang dianggap sebagai mata uang safe haven memiliki fluktuasi hingga 50% (nilai tukar yen terhadap dolar AS berada di antara 99~161), dua kali lipat dari dolar Taiwan!

Nilai tukar New Taiwan Dollar itu sendiri memiliki fluktuasi suku bunga yang relatif kecil, sehingga kenaikan dan penurunan terutama dipengaruhi oleh kenaikan dan penurunan suku bunga Federal Reserve. Misalnya, selama periode kerusuhan pasar saham China dari 2015 hingga 2018 dan meletusnya krisis utang Eropa, Amerika Serikat memperlambat laju pengurangan neraca dan terus melakukan pelonggaran kuantitatif, kemudian New Taiwan Dollar mulai menguat. Setelah 2018, Amerika Serikat menganggap ekonomi membaik dan mulai menaikkan suku bunga, awalnya berencana untuk mempertahankan suku bunga tinggi untuk beberapa waktu dan memperkecil neraca, tetapi pada tahun 2020, meletusnya pandemi menyebabkan Federal Reserve langsung memperluas neraca dua kali lipat dalam waktu singkat.

Dari tahun 2020 hingga 2022, neraca aset dan liabilitas Amerika Serikat meningkat dari 4,5 triliun dolar AS menjadi 9 triliun dolar AS; suku bunga langsung diturunkan menjadi 0, yang berdampak pada depresiasi dolar AS, dan New Taiwan Dollar juga terus meningkat, mencapai puncaknya 27 New Taiwan Dollar untuk 1 dolar AS.

Namun, setelah tahun 2022, karena inflasi di Amerika Serikat yang tidak terkendali, Federal Reserve mulai menaikkan suku bunga dengan cepat dan drastis, dolar mulai melonjak, dan New Taiwan Dollar turun dari 27, kemudian umumnya tetap berfluktuasi dalam kisaran yang lebih sempit.

Federal Reserve memulai 3 putaran pelonggaran kuantitatif (QE) setelah krisis keuangan 2008, pada bulan Desember 2013, Federal Reserve mengumumkan pengurangan ukuran QE putaran ketiga, kemudian tingkat suku bunga pasar Amerika Serikat meningkat, dana mengalir kembali ke Amerika dari pasar negara berkembang, sehingga nilai tukar dolar terhadap New Taiwan Dollar naik dari titik terendah pada tahun 2013 hingga 33, hingga pada bulan September 2024 Federal Reserve mengakhiri periode suku bunga tinggi ini dan mulai menurunkan suku bunga, nilai tukar kembali ke 32.

Selama sepuluh tahun terakhir, nilai tukar dolar AS terhadap dolar Taiwan telah mengalami banyak fluktuasi.

Pergerakan nilai tukar New Taiwan Dollar terhadap Dolar AS terutama ditentukan oleh Federal Reserve, bukan oleh Bank Sentral Taiwan. Namun ada "patokan di hati kebanyakan orang" yaitu 30.

Umumnya dianggap bahwa dolar di bawah 1 banding 30 dapat dipertimbangkan untuk dibeli, sementara dolar di atas 32 mungkin perlu dijual. Jika ingin melakukan investasi valuta asing jangka panjang, ini bisa dijadikan sebagai titik acuan.