Cette semaine, le marché des chiffrement présente une dynamique de croissance florissante, avec des augmentations et des percées significatives dans plusieurs domaines.

Le Bitcoin démontre à nouveau son attrait en tant qu'or numérique, avec un prix atteignant un nouveau sommet historique de 125 000 dollars, et une augmentation de 11,5 % sur une semaine. Les analystes de JPMorgan sont optimistes quant à l'avenir du Bitcoin, prévoyant qu'il pourrait atteindre 165 000 dollars d'ici la fin de l'année. Ils estiment qu'en comparaison avec l'or, le Bitcoin est actuellement gravement sous-évalué. La volatilité du Bitcoin n'est que de 1,85 fois celle de l'or, bien en dessous des niveaux historiques. Pour correspondre à l'échelle des investissements privés dans l'or, la capitalisation boursière du Bitcoin doit encore augmenter de 42 %. Cette vague d'augmentation est principalement alimentée par les investisseurs de détail, ce qui reflète une confiance accrue du marché dans le Bitcoin en tant qu'outil de couverture.

Le marché des stablecoins a également atteint une étape importante, avec une capitalisation boursière totale dépassant pour la première fois 300 milliards de dollars, enregistrant une croissance de 46,8 % depuis le début de l'année. L'USDT reste dominant, avec une part de marché de 58,4 %, tandis que l'USDC et l'USDE occupent respectivement la deuxième et la troisième place. Il est à noter que des géants de la finance traditionnelle tels que JPMorgan, Citibank et la banque ING en Europe s'engagent activement dans le secteur des stablecoins, montrant ainsi que la reconnaissance des institutions financières traditionnelles pour le chiffrement est en constante augmentation. Citibank a même prédit de manière audacieuse que d'ici 2030, la taille du marché des stablecoins pourrait atteindre 4000 milliards de dollars, avec un potentiel de croissance énorme.

En matière de distribution de blockchain, Ethereum continue de maintenir sa position de leader, mais la vitesse de croissance de nouvelles blockchains émergentes telles que Solana, Arbitrum et Optimism est plus rapide, ce qui reflète le fait que les stablecoins deviennent l'infrastructure du monde du chiffrement.

La performance du marché des ETF est également remarquable, avec des entrées nettes de plus de 3,24 milliards de dollars dans les ETF Bitcoin américains cette semaine, établissant le deuxième plus haut record de flux hebdomadaires depuis leur lancement en janvier de cette année. Le produit IBIT de BlackRock a particulièrement bien performé, avec des entrées uniques dépassant 1 milliard de dollars pendant trois jours consécutifs. Plus impressionnant encore, la taille des contrats à terme non réglés sur les options Bitcoin a atteint 38 milliards de dollars, dépassant pour la première fois la plateforme de trading de produits dérivés spécialisée Deribit, devenant ainsi la plus grande plateforme de trading d'options Bitcoin au monde, marquant le fait que l'infrastructure financière traditionnelle devient le principal champ de bataille de la négociation de chiffrement.

Le marché des ETF Ethereum ne se laisse pas faire, avec des entrées de 1,3 milliard de dollars cette semaine, dont le produit ETHA de BlackRock occupe une position dominante. Depuis janvier de cette année, les entrées totales des ETF Bitcoin aux États-Unis ont presque atteint 60 milliards de dollars, montrant l'intérêt continu des investisseurs institutionnels pour le chiffrement.

Ces données et tendances dessinent ensemble un tableau où le chiffrement financier s'intègre rapidement dans le système financier traditionnel, insufflant une forte dynamique au développement à long terme du secteur.