Solstice lance le YieldVault delta-neutre sur Solana avec des stratégies de niveau institutionnel.

Solstice (@solsticefi) a lancé un protocole de stratégies de rendement natif de Solana appelé YieldVault, qui vise à offrir des stratégies de rendement de niveau institutionnel et delta neutre. Le post a été annoncé par Da Vinci (@OxDavinci) le 6 octobre 2025, et il met l'accent sur la génération de rendement intelligente et transparente, sans hype ni spéculation à haut risque. Les utilisateurs verrouillent le $USX pour mint le jeton générant des rendements, $eUSX, qui continue à générer des profits au fil du temps avec la protection du principal.

Comment fonctionne YieldVault

YieldVault a plusieurs stratégies qui l'aideraient à produire un rendement durable. Tout d'abord, l'arbitrage des taux de financement tire parti des disparités dans les taux de financement des contrats à terme perpétuels entre les échanges, avec des rendements quotidiens compris entre 0,01 et 0,1 pour cent. Troisièmement, les transferts de trésorerie tokenisés investissent dans des actifs à faible volatilité, ce qui offre également une plus grande sécurité du principal.

Performance et historique.

YieldVault a enregistré de bonnes performances depuis sa création. La plateforme a également eu un revenu annualisé de 21,5 en 2024, ce qui était bien supérieur aux intérêts de la finance traditionnelle de 415 % et même meilleur que la plupart des protocoles DeFi qui avaient un APY moyen de 1015 %. Ce protocole n'a subi aucune perte de capital depuis 2020 et a survécu à de grands crashs du marché des cryptomonnaies en mai 2021 et en novembre 2022.

Contexte du marché

L'écosystème Solana a maintenant atteint son apogée, et la valeur totale verrouillée (TVL) a dépassé la barre des 5 milliards en 2025. Le marché général des cryptomonnaies est optimiste, avec $BNB au prix de 1 164,53 $ et Bitcoin approchant du seuil de 100 000, ce qui est un facteur encourageant dans le développement de la DeFi. YieldVault a un rendement stable de 21,5 % APY avec un rendement compétitif uniquement pour les fermes de rendement avec des rendements risqués de plus de 100 % APY et est également un rendement compétitif par rapport à des protocoles tels qu'Aave (15 % APY) et Compound (12 % APY). Solstice renforcera l'écosystème en fournissant des stratégies de rendement institutionnelles sur Solana, ce qui augmentera la confiance des investisseurs.

Implications Stratégiques

La couche de rendement Solana YieldVault est la première couche de rendement de niveau institutionnel sur Solstice. Les investisseurs auraient l'opportunité de trouver une solution DeFi conservative et à haut rendement avec des barrières d'entrée minimales, et Solana aurait l'opportunité d'opérer dans un écosystème plus mature, laissant derrière les projets de tokens spéculatifs et entrant dans des produits financiers durables.

Risques et considérations

YieldVault ne peut pas complètement éviter de s'exposer aux extrêmes du marché malgré l'approche delta-neutre, y compris les événements de cygne noir. Les réglementations mondiales en matière de DeFi et les taxes locales sur les cryptomonnaies pourraient devenir des sources de contrôle réglementaire, ce qui peut affecter l'adoption. De plus, le protocole est principalement basé sur des contrats intelligents audités et des oracles, dont la violation peut affecter la confiance et la confiance des utilisateurs.

YieldVault est un DeFi de qualité institutionnelle unique, qui est sur Solana et intègre des stratégies delta-neutres, avec un solide historique de 21,5 % de rendements annualisés, et protégeant le capital depuis 2020. Il dispose d'une liquidité bootstrapée de plus de $100 millions, et d'une structure opérationnelle ouverte, ce qui le rend accessible à tout portefeuille compatible avec Solana. En offrant une option fiable aux fermes de rendement risquées dans le contexte d'un marché crypto optimiste, YieldVault garantira la maturité de l'écosystème Solana et un engagement plus long de ses investisseurs.