Vì vậy, tôi đã xem xét cơ hội đầu tư vào cổ phiếu nickel mà nhiều người có thể đã bỏ qua sau khi thương vụ Talon Metals-Tesla xảy ra. Thỏa thuận cung cấp nickel kéo dài sáu năm này đã thực sự mở mắt mọi người về điều mà ai chú ý đều thấy rõ: xe điện cần một lượng lớn nickel, và chuỗi cung ứng cho mặt hàng này chưa phát triển bằng lithium, dù được truyền thông chú ý nhiều hơn.

Tuy nhiên, vấn đề là - Talon không phải là người chơi duy nhất trong lĩnh vực này. Nếu bạn bỏ lỡ bước đi đó, thực ra còn có một số cổ phiếu nickel đáng xem xét, có thể hưởng lợi từ các xu hướng tương tự.

Norilsk Nickel đã là nhà sản xuất nickel lớn nhất thế giới trong nhiều năm, sản xuất khối lượng lớn. Vào năm 2020-2021, doanh thu từ nickel của họ tăng khoảng 34% so với cùng kỳ năm trước. Quy mô ở đây thật sự khủng khiếp. Điểm trừ duy nhất là họ phải chịu thuế xuất khẩu và các vấn đề địa chính trị khiến họ ít lý tưởng hơn so với các nhà sản xuất trong nước.

Tiếp theo là Vale, vốn là một tập đoàn khai thác mỏ khổng lồ, sản xuất nickel cùng với quặng sắt và nhiều mặt hàng khác. Họ đa dạng hóa đến mức không thể phản ứng nhanh với biến động giá nickel như các công ty chuyên biệt, nhưng họ có đủ nguồn lực để thực thi các kế hoạch. Gần đây gặp vấn đề lao động nhưng đã được giải quyết.

IGO Ltd. thú vị vì họ là công ty Úc, có dự trữ nickel ổn định, và vẫn còn khá mới trên thị trường công khai - chỉ mới niêm yết từ năm 2021. Các số liệu sản xuất cho thấy họ có thể dễ dàng cung cấp cho một nhà sản xuất xe điện khác nếu có yêu cầu.

Canada Nickel tin rằng nhu cầu nickel thực sự đang bị thị trường đánh giá thấp. Dự án Crawford của họ dự kiến đạt 42.000 tấn mỗi năm vào đỉnh điểm. Họ kỳ vọng chính xác vào kịch bản nhu cầu kiểu Tesla này sẽ diễn ra nhiều lần.

Glencore là một tập đoàn đa dạng khác, đã sản xuất hơn 100.000 tấn nickel vào năm 2020. Họ có hoạt động ở nhiều châu lục và đang định vị theo các mục tiêu ESG, điều này quan trọng đối với các nhà đầu tư tổ chức.

Các cổ phiếu nhỏ hơn mang tính đầu cơ hơn. North American Nickel chủ yếu là một dự án thăm dò nhỏ với tài sản ở Greenland và Ontario. Có thể sẽ bị mua lại nếu phát hiện ra điều gì đó, nhưng rủi ro cao hơn nhiều. PolyMet Mining thú vị vì Glencore thực sự sở hữu phần lớn cổ phần, nên có sự hậu thuẫn của các tổ chức, cộng thêm họ có 170 triệu pound nickel nằm ở Minnesota.

Câu chuyện thực sự ở đây là các cổ phiếu nickel đang ở vị trí để hưởng lợi từ nhiều năm tăng trưởng của xe điện và mở rộng sản xuất pin. Dù là các tập đoàn lớn hay các nhà thăm dò nhỏ hơn, lĩnh vực này có các xu hướng cấu trúc kéo dài vượt xa một thương vụ Tesla.