Chứng khoán CITIC: Giá năng lực tính toán tăng giá lan rộng, chú ý đến ba dấu hiệu vượt dự kiến trong báo cáo quý I

Hỏi AI · Lý do lịch sử của việc thu hẹp sở thích rủi ro trong kỳ báo cáo kết quả tháng 4 là gì?

Tin nhanh của mỗi ngày AI, ngày 3 tháng 4, CITIC Securities phát hành báo cáo nghiên cứu cho biết, hiệu suất của ngành công nghệ tháng 3 cho thấy, tổng thể năng lực tính toán vẫn trong tình trạng khan hiếm và việc tăng giá liên tục lan rộng đến các phần như dịch vụ đám mây, CPU, nhưng do ảnh hưởng của biến động vĩ mô và tác động địa lý, định giá của ngành công nghệ bị ảnh hưởng lớn. Nhìn về tháng 4, một mặt theo lịch sử, sau khi tháng 4 bước vào kỳ báo cáo kết quả, thị trường thường trong giai đoạn thu hẹp sở thích rủi ro, mặt khác, tác động địa lý hiện tại vẫn khó dự đoán thời gian kéo dài, do đó đề xuất tập trung vào các loại cổ phiếu ổn định có triển vọng lợi nhuận tốt trong quý 1 năm 2026 và định giá hợp lý. Về phân bổ, đề xuất chú ý đến ba hướng: 1. Các thiết bị bán dẫn nội địa hưởng lợi từ việc mở rộng sản xuất liên tục của hai kho chứa; 2. Các lĩnh vực như mô-đun quang, cáp quang, PCB và các linh kiện chủ đạo, các thành phần thụ động có khả năng tăng giá bổ sung, ưu tiên các cổ phiếu mô-đun quang có độ chắc chắn về lợi nhuận cao và định giá tương đối hợp lý; 3. Năng lực tính toán nội địa vẫn tiếp tục khan hiếm, chú ý đến các công ty chuỗi Byte và Ascend, các phần như gia công máy chủ. Đồng thời cũng nhấn mạnh cơ hội từ việc đổi mới các mô hình đa mô thức trong tháng 5 đến tháng 6.

Mỗi ngày Kinh tế Tin tức