Ý thức về lập kế hoạch dài hạn giảm liên tiếp trong ba năm, tư duy đảm bảo vốn vẫn cố chấp: "Vẻ hào nhoáng" và "mối lo ngại" trong trình độ tài chính của cư dân Trung Quốc

Công ty Tài chính Thông tin 3 tháng 25, tin (Biên tập viên Vương Vệ)
7 năm thực thi quy định mới về quản lý tài sản, nhưng tư duy “bảo đảm vốn và lợi nhuận” vẫn cố hữu tồn tại trong nhận thức của hơn ba phần trăm nhà đầu tư Trung Quốc — họ thiếu hiểu biết về “phá vỡ sự cố định” này, trình độ hiểu biết tài chính rõ ràng thấp hơn mức trung bình chung, và có xu hướng đưa ra quyết định đầu tư qua các kênh phi chuyên nghiệp.

Ngoài ra, ý thức lập kế hoạch tài chính dài hạn của cư dân Trung Quốc đã giảm liên tiếp trong ba năm, chỉ có 44% người được khảo sát đặt ra mục tiêu tài chính dài hạn, trong số những người đã có mục tiêu dài hạn, tỷ lệ mở tài khoản và mua sản phẩm lương hưu cá nhân lên tới 48%, gấp 2,5 lần so với nhóm không có mục tiêu dài hạn.

Công ty Tài chính Thông tin từ buổi họp báo công bố “Báo cáo Năng lực Tài chính của Người dân Trung Quốc 2025” do Trường Cao cấp Tài chính Thượng Hải, Đại học Giao thông Thượng Hải tổ chức, phối hợp cùng Công ty Tư vấn Tài chính Jiaxin, đã nắm bắt được các kết quả khảo sát trên.

Điều này cho thấy, trình độ năng lực tài chính tổng thể của cư dân Trung Quốc đang từng bước nâng cao, nhưng các điểm yếu cấu trúc vẫn còn nổi bật. Đồng thời, báo cáo còn đi sâu vào tác động sâu sắc của trí tuệ nhân tạo (AI) đối với năng lực tài chính, tiết lộ tiềm năng lớn của AI trong việc nâng cao giáo dục tài chính cho cư dân và những thách thức cần giải quyết cấp bách.

“Phá vỡ sự cố định” bảy năm, hơn ba phần trăm nhà đầu tư vẫn thiếu nhận thức

Dữ liệu cho thấy, hơn ba phần trăm người được khảo sát thiếu hiểu biết về “phá vỡ sự cố định”. Nhóm này có trình độ năng lực tài chính rõ ràng thấp hơn mức trung bình chung, và có xu hướng lấy thông tin từ các kênh phi chuyên nghiệp để đưa ra quyết định đầu tư.

“Về việc giáo dục nhà đầu tư trong thời kỳ phá vỡ sự cố định, có thể nói là còn nhiều việc phải làm.” Giáo sư Wu Feizhi của Trường Cao cấp Tài chính Thượng Hải, Đại học Giao thông Thượng Hải, nhận định. Ông chỉ ra rằng, sau nhiều năm thực thi quy định mới về quản lý tài sản, nhận thức của cư dân về các sản phẩm dựa trên giá trị ròng vẫn còn nhiều điểm mù, điều này trực tiếp ảnh hưởng đến hành vi đầu tư và khả năng chịu rủi ro của họ.

Trong khi đó, nhận thức và mong muốn mua dịch vụ tư vấn đầu tư của cư dân có sự chênh lệch rõ rệt. Nhà đầu tư lớn tuổi hơn có xu hướng đồng tình với đặc tính dịch vụ của tư vấn, nhưng khó chuyển đổi thành ý định trả phí; còn nhóm trẻ tuổi dù sẵn lòng trả phí cho tư vấn, lại xem đó như một “sản phẩm” chứ không phải “dịch vụ”. Wu Fei đề xuất, các tổ chức dịch vụ cần hiểu rõ nhu cầu của khách hàng ở các giai đoạn khác nhau trong vòng đời, nâng cao chất lượng dịch vụ để thu hẹp khoảng cách nhận thức này.

Ý thức lập kế hoạch dài hạn giảm liên tiếp trong ba năm: chỉ có 44% người có mục tiêu dài hạn

Một tín hiệu đáng cảnh báo khác đến từ ý thức lập kế hoạch tài chính dài hạn của cư dân. Chỉ có 44% người được khảo sát đặt ra mục tiêu tài chính dài hạn, tỷ lệ này giảm gần 8 điểm phần trăm so với năm ngoái, giảm liên tiếp trong ba năm.

Xu hướng này thể hiện rõ trong việc chuẩn bị cho hưu trí. Dữ liệu cho thấy, chỉ có 28% người hiểu rằng có thể bổ sung quỹ lương hưu cơ bản bằng cách đầu tư dài hạn vào quỹ đầu tư — tỷ lệ này cũng giảm liên tiếp trong ba năm. Trong nhóm đã có mục tiêu dài hạn, 48% đã mở tài khoản và mua sản phẩm lương hưu cá nhân; tỷ lệ này trong nhóm không có mục tiêu dài hạn chỉ là 19%.

“Phát triển ý thức dài hạn và thực hiện nó vào thực tiễn tài sản có thể giúp cư dân vượt qua các chu kỳ.” Wu Fei nhấn mạnh, “Thanh niên và nhóm người có thu nhập trung bình là lực lượng tích cực nhất trong việc tham gia vào quỹ lương hưu cá nhân, nhưng họ đang đối mặt với áp lực mua nhà, nuôi dạy con cái, cần thiết lập các kế hoạch đáng tin cậy để mang lại sự chắc chắn cho cuộc đời.”

Làm thế nào để ý thức dài hạn có thể thực hiện?

Tổng Giám đốc Thomas Pixley của Công ty Tư vấn Tài chính Jiaxin (Thượng Hải) dựa trên kinh nghiệm quốc tế chỉ ra rằng, ý thức dài hạn tại Mỹ không phải tự nhiên hình thành, mà là kết quả của hệ thống thúc đẩy. Việc ra đời các tài khoản hưu trí cá nhân và tài khoản 401k từ thập niên 70 đã thúc đẩy cư dân lập kế hoạch cho cuộc sống về hưu. Ông cho rằng, nền tảng của ý thức dài hạn là đặt ra một mục tiêu dài hạn cụ thể, ví dụ như “Sau 65 tuổi nghỉ hưu, mỗi tháng cần bao nhiêu thu nhập”, rồi dựa trên mục tiêu đó để xây dựng kế hoạch đầu tư và điều chỉnh định kỳ. Có nền tảng này, ngay cả trong thị trường gấu, nhà đầu tư có giáo dục cũng sẽ không dễ dàng rút lui.

Giáo sư Yan Zhipeng của Trường Cao cấp Tài chính Thượng Hải, Đại học Giao thông Thượng Hải, cung cấp cho nhà đầu tư một khung tư duy khả thi: ước tính số tiền cần thiết mỗi tháng sau khi nghỉ hưu (ví dụ 100k nhân dân tệ mỗi năm, sống 40 năm là mục tiêu 4 triệu nhân dân tệ), so sánh với tài sản hiện có (ví dụ 2 triệu nhân dân tệ), để xác định khoảng thiếu hụt (200.000 nhân dân tệ), rồi lên kế hoạch từ bây giờ đến thời điểm nghỉ hưu để bù đắp, đồng thời xem xét bổ sung từ quỹ lương hưu cơ bản và quỹ hưu trí doanh nghiệp. Ông tổng kết: “Logic này giúp người ta rõ ràng biết mình cần tích lũy bao nhiêu của cải, và xác suất đạt được mục tiêu khi nghỉ hưu là bao nhiêu.”

Chủ tịch Zhou Lefeng của Công ty Chứng khoán Xiangcai từ góc độ quản lý dòng tiền giải thích bản chất của kế hoạch hưu trí. Ông cho rằng, vấn đề cốt lõi của hưu trí là mất đi dòng tiền ổn định, những người có năng lực tài chính cơ bản sẽ chú ý đến bảng cân đối tài sản và dòng tiền — dòng tiền đến từ công việc và đầu tư dài hạn ổn định. Ông đề xuất, khuyến khích người dân lập kế hoạch hưu trí dài hạn không chỉ là cách giảm gánh nặng ngân sách quốc gia, mà còn là điểm nhấn quan trọng nhất hiện nay. Tuy nhiên, ông cũng nhắc nhở: “Quản lý tài sản và quản lý sức khỏe, ý thức pháp lý liên quan mật thiết, nhưng quản lý tài sản bản thân chỉ là phần phụ trợ.”

Báo cáo đề xuất, để nâng cao năng lực tài chính của cư dân cần có sự phối hợp nhiều bên, xây dựng hệ thống “cơ quan quản lý tài chính chủ trì, các tổ chức tài chính tham gia, các giới xã hội phối hợp”; đồng thời, cần cập nhật phù hợp với thời đại AI để xây dựng khung giám sát ngành tài chính, mục đích không phải hạn chế ứng dụng AI, mà là quy chuẩn cách ứng dụng, nhằm thúc đẩy sự phát triển lành mạnh của năng lực tài chính số. 90% người sẵn sàng dành thêm thời gian học hỏi về “yếu tố AI”, nhưng độ chính xác vẫn là điểm đau

Báo cáo này tập trung phân tích tác động của AI đối với năng lực tài chính, kết quả vừa đáng mừng, vừa khiến người ta suy nghĩ. Có tới 90% người được khảo sát cho biết, nếu có AI trong giáo dục đầu tư, họ sẽ dành nhiều thời gian hơn để học kiến thức tài chính. Trong đó, 46% sẵn lòng tăng thêm 30 phút mỗi tuần, 44% nghĩ rằng sẽ tăng thêm 1 giờ hoặc hơn mỗi tuần.

Tuy nhiên, việc ứng dụng AI trong giáo dục đầu tư vẫn mới ở giai đoạn sơ khai. Báo cáo cho thấy, chưa đến 30% tổ chức tài chính thực hiện thử nghiệm hoặc ứng dụng AI trong lĩnh vực giáo dục đầu tư, chủ yếu tập trung vào các chức năng cơ bản như phản hồi dịch vụ và cung cấp thông tin. Đồng thời, việc đánh giá hiệu quả của giáo dục AI vẫn là thách thức — trong số những người từng hối tiếc vì nghe theo lời khuyên đầu tư của AI, 69% cho rằng thông tin AI cung cấp không chính xác.

“Thách thức lớn nhất đối với việc ứng dụng AI quy mô lớn và sâu rộng trong ngành tài chính là dữ liệu, chi phí và tuân thủ quy định.” Thomas Pixley nói: “Các tổ chức tài chính cần cân nhắc đa dạng nhu cầu của các nhóm khách hàng, mở rộng dịch vụ đồng thời chú trọng chất lượng dịch vụ và trải nghiệm khách hàng, để AI thực sự mang lại lợi ích cho nhà đầu tư rộng rãi.”