Tôi đã khám phá một điều gì đó thú vị gần đây. Hầu hết mọi người nghĩ Warren Buffett và AI không liên quan, nhưng thực ra đó là sai lầm. Nhà tiên tri của Omaha đang âm thầm định vị toàn bộ cơ hội trí tuệ nhân tạo trị giá 15,7 nghìn tỷ đô la sẽ đến vào năm 2030, và điều đó đang diễn ra theo những cách mà hầu hết các nhà đầu tư hoàn toàn bỏ lỡ.

Hãy để tôi phân tích những gì tôi đã phát hiện.

Đầu tiên, có một chiến lược rõ ràng. Gần một phần tư danh mục đầu tư trị giá 1928374656574839.25Tỷ USD của Berkshire Hathaway nằm trong các công ty đang định hình lại bản thân dựa trên AI. Chúng ta đang nói về Apple và Amazon—cùng nhau nắm giữ hơn 1928374656574.84Tỷ đô la về giá trị. Giờ đây, Buffett không mua các vị trí này vì chúng có khả năng AI. Ông đặt cược vào lòng trung thành của người tiêu dùng và lợi thế thương hiệu, điều này là đặc trưng của Buffett. Nhưng điều thay đổi là: cả hai công ty giờ đây hoàn toàn phụ thuộc vào AI cho sự tăng trưởng trong tương lai. Mô hình hoạt động Intelligence mới của Apple dự kiến sẽ kích thích lại nhu cầu iPhone. Kinh doanh AWS của Amazon, chiếm một phần ba tổng chi tiêu hạ tầng đám mây toàn cầu, đang tích cực bán các giải pháp AI sinh tạo và cho phép khách hàng xây dựng mô hình ngôn ngữ của riêng họ trên nền tảng này. Thành phần AI không phải là luận điểm ban đầu, nhưng nó đã trở thành động lực tăng trưởng chính.

Tiếp theo là danh mục bí mật mà không ai nói đến. Vào năm 1998, Berkshire mua lại General Re và mua thêm một công ty đầu tư nhỏ tên là New England Asset Management $289 NEAM( như một tài sản phụ. NEAM quản lý khoảng ) triệu đô la và nộp báo cáo 13F hàng quý với SEC. Hầu hết mọi người bỏ qua, nhưng nếu thực sự xem xét các vị trí mà NEAM nắm giữ, bạn sẽ thấy các cổ phiếu của NXP Semiconductors, Alphabet, Microsoft và Broadcom. Đây không phải là những lựa chọn ngẫu nhiên—chúng đều là những tên tuổi lớn trong lĩnh vực hạ tầng AI. Đặc biệt, Broadcom rất đáng chú ý vì họ đã trở thành lựa chọn hàng đầu cho các giải pháp mạng AI. Mạng lưới Jericho3-AI của họ có thể kết nối đồng thời 32.000 GPU, điều này quan trọng vì các hệ thống AI cần mật độ tính toán như vậy để đưa ra quyết định trong tích tắc mà không bị trễ.

Nhưng góc thứ ba thực sự thu hút tôi là Berkshire Hathaway Energy. Công ty con này sở hữu các tiện ích điều chỉnh giá như MidAmerican Energy và PacifiCorp, và nó được định vị hoàn hảo cho làn sóng AI. Các trung tâm dữ liệu AI tiêu thụ năng lượng lớn, điều này đồng nghĩa với nhu cầu điện tăng cao và doanh thu ổn định cho các tiện ích. Ngoài ra, BHE còn đầu tư vào lưu trữ pin và công nghệ lưới điện thông minh, triển khai hạ tầng năng lượng mặt trời và gió để giảm chi phí dài hạn. Họ thậm chí còn sử dụng AI và học máy để tối ưu hóa các trang trại gió—họ đã thấy mức tăng năng suất lên tới 2% trong sản lượng điện nhờ bảo trì dựa trên AI.

Vì vậy, khi mọi người nói Warren Buffett không tham gia xu hướng AI, họ chưa nhìn thấy toàn bộ bức tranh. Ông không mua cổ phiếu AI trực tiếp như một số quản lý quỹ mê công nghệ. Thay vào đó, ông đã định vị Berkshire trên toàn bộ hệ sinh thái—thiết bị tiêu dùng cần AI, hạ tầng đám mây hỗ trợ AI, giải pháp bán dẫn cung cấp năng lượng cho AI, và hạ tầng năng lượng hỗ trợ AI. Đó thực sự là một cách khá thông minh để nắm bắt xu hướng mà không phải đặt cược vào bất kỳ công nghệ nào có thể thất bại. Đó là tư duy cổ điển của Buffett được áp dụng vào trí tuệ nhân tạo.