Gần đây tôi đã tìm hiểu về thị trường cổ phiếu graphite của Canada và thực sự có những điều rất thú vị đang diễn ra. Toàn bộ ngành bị ảnh hưởng nặng nề bởi các hạn chế xuất khẩu của Trung Quốc và thuế quan của Mỹ đẩy mọi người hướng tới các giải pháp tổng hợp, nhưng một số công ty vẫn đang phát triển mạnh mẽ.

Điều khiến tôi đặc biệt chú ý là: Titan Mining vừa tăng trưởng cực kỳ ấn tượng với mức tăng 1.512% tính từ đầu năm đến nay. Họ không chỉ khai thác kẽm nữa—họ đang xây dựng hoạt động khai thác graphite tại New York và mới bắt đầu xử lý graphite thực tế vào tháng 12. Báo cáo đánh giá sơ bộ về kinh tế của họ cho thấy các con số ấn tượng: 37.438 tấn graphite mỗi năm trong vòng 13 năm, với IRR đạt 37%. Họ còn hoàn tất một thỏa thuận tài chính trị giá 5,5 triệu USD với Ngân hàng Xuất khẩu- Nhập khẩu Hoa Kỳ. Đó là loại đà thúc đẩy giúp cổ phiếu graphite trong thị trường này phát triển mạnh mẽ.

Tiếp theo là HydroGraph Clean Power, tăng 1.336% và giao dịch ở mức C$3.52. Tuy nhiên, họ làm điều gì đó khác biệt—sản xuất graphene tinh khiết bằng quy trình nổ độc quyền của họ, không phải graphite truyền thống. Các mối quan hệ hợp tác mà họ công bố trong năm 2025 rất đáng tin cậy: nghiên cứu tại Đại học Bang Arizona, hợp tác với các nhà sản xuất sợi, các công ty vật liệu pin, thậm chí còn có dự án hàng không vũ trụ với Hawkey Bio. Họ đang mở rộng công suất sản xuất lên hơn 5.5Mấn mỗi năm tại Texas. Đó là câu chuyện tăng trưởng tạo cảm hứng cho tâm lý ngành graphite.

Focus Graphite cũng khá ổn định, tăng 394%. Dự án Lac Knife của họ ở Quebec đạt mức độ tinh khiết 99.999% trong thử nghiệm nhiệt—đây là loại chất cấp hạt nhân. Họ đã xác nhận graphite trong các ứng dụng hàng không vũ trụ (Pluto Aerospace thử nghiệm tên lửa siêu thanh), và vật liệu anode của họ vừa vượt qua giai đoạn 1 xác nhận pin với dung lượng điện hóa gần như lý thuyết. Đó là sự xác nhận thực sự từ các phòng thí nghiệm độc lập, chứ không chỉ là lời tuyên bố của công ty.

First Canadian Graphite đã đổi thương hiệu để tập trung vào dự án Berkwood, huy động vốn và mới bắt đầu khảo sát EM trên không. Mức tăng 340% có vẻ nhỏ hơn so với các công ty khác, nhưng họ đang xây dựng hạ tầng cho chiến lược dài hạn.

Northern Graphite là công ty mới nhất tăng trưởng—tăng 58% mỗi tuần lên mức C$0.135. Họ đang vận hành mỏ Lac des Iles, vừa ký hợp đồng liên doanh với Obeikan cho nhà máy trị giá 25 triệu USD tại Ả Rập Saudi, với công suất 25.000 tấn mỗi năm, và nhận được khoản tài trợ R&D của Canada-Đức để xử lý graphite giá trị thấp thành vật liệu anode cấp pin.

Điểm chung? Các cổ phiếu graphite này đang hưởng lợi từ việc tái cấu trúc chuỗi cung ứng. Các hạn chế của Trung Quốc và thuế quan của Mỹ đã tạo ra một khoảng trống cho sản xuất Bắc Mỹ. Các công ty có khả năng sản xuất thực sự—không chỉ khai thác—đang chứng kiến dòng vốn thực sự chảy vào. Việc chuyển từ graphite tự nhiên sang tổng hợp cũng mở ra cơ hội cho các công ty có công nghệ khác biệt, như dự án graphene của HydroGraph.

Điều thú vị là câu chuyện ngành đã thay đổi. Trước đây, tất cả đều xoay quanh nhu cầu pin, còn bây giờ là về an ninh nguồn cung và sản xuất nội địa. Nếu bạn đang theo dõi lĩnh vực này, những công ty này xứng đáng để quan tâm. Các yếu tố cơ bản đã rõ ràng, và thị trường đang định giá cho sự tăng trưởng mạnh mẽ của các nhà sản xuất graphite Bắc Mỹ.